4.3.1. Factoring
Factoring ist eine Art Handels- und Kommissionsgeschäft, verbunden mit der Beleihung des Betriebskapitals des Kunden, verbunden in irgendeiner Form mit der Abtretung unbezahlter Zahlungsaufforderungen (Rechnungen) für die Ware durch den Kunden an den Lieferanten der Factoring-Abteilung der Bank ( erbrachten Dienstleistungen) und das Recht auf Zahlung für diese, d. h. auf Inkasso Forderungen Klient.
Der Zweck des Factoringgeschäfts ist der rechtzeitige Einzug von Forderungen zur Minderung von Verlusten bei Zahlungsverzug, die Gewährung eines Darlehens in Form der Vorauszahlung von Abrechnungsunterlagen. V in diesem Fall die Bank (oder ein Factoring-Unternehmen) verpflichtet sich, den Betrag der ihr gestellten Zahlungsaufforderungen zu begleichen, unabhängig davon, ob die Gegenparteien des Lieferanten ihre Schulden beglichen haben.
Es gibt zwei Arten von Factoring-Dienstleistungen:
Factoring mit Finanzierung - der Lieferant erhält unmittelbar nach der Abtretung der Forderung einen bestimmten Teil des Betrags der Abrechnungsunterlagen;
Factoring ohne Finanzierung - Geldmittel werden nach der normalen Workflow-Periode (in der Regel 2-3 Tage) an Lieferanten in Umlauf gebracht.
Bei der Transaktion ist es wichtig, den Höchstbetrag für Factoring-Geschäfte zu bestimmen, innerhalb dessen die Warenlieferung ohne das Risiko des Zahlungsausfalls erfolgen kann.
In der ausländischen Praxis werden drei Methoden zur Festsetzung der Grenzbeträge verwendet:
a) Festlegung der allgemeinen Grenze, innerhalb derer die Factoring-Abteilung die ihr zugewiesenen Abrechnungsbelege automatisch bezahlt;
b) Festlegung von monatlichen Limiten;
c) Versicherung bestimmter Transaktionen, wenn die Besonderheit der Tätigkeit des Lieferanten darin besteht, bestimmte große Transaktionen durchzuführen. In diesem Fall ist die Vertragssumme nicht begrenzt und das Transaktionsrisiko wird durch das Versicherungsgeschäft amortisiert.
Beim Factoring wird traditionell ein Teil der Abrechnungsunterlagen bezahlt - 70-90% des Wertes, den Rest erhält der Lieferant nach Zahlung der Abrechnungsunterlagen durch den Schuldner.
Factoring-Beziehungen werden auf der Grundlage eines Vertrages aufgebaut. Die Besonderheit der inländischen Praxis besteht darin, dass Banken in den meisten Fällen eine Rückgriffsvereinbarung treffen. In diesem Fall kann die Bank nach einer gewissen Zeit (2 Monate) die Abrechnungsunterlagen an den Lieferanten zurücksenden, wenn der Zahler sich weigert, seinen Verpflichtungen nachzukommen.
Factoring-Transaktionsprovisionen bestehen aus zwei Elementen:
1) Servicegebühr - wird als Prozentsatz des Transaktionsbetrags festgelegt. In der ausländischen Praxis schwankt sie innerhalb von 0,5-3,0%. Bei Abschluss eines Vertrages mit Rückgriffsrecht wird ein Skonto gewährt.
2) Zahlung für das zur Verfügung gestellte Kreditfonds, vorbehaltlich der Vorauszahlung (Zinsen des Darlehens). Der Zinssatz ist in der Regel etwas höher als der Marktzins.
Eine Factoring-Vereinbarung kann die Bereitstellung von Zusatzleitungen: Buchführung, Rechtsberatung, Beratung.
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Factoring ist eine Art Handels- und Kommissionsgeschäft, kombiniert mit der Kreditvergabe an das Betriebskapital.
Der Hauptzweck der Factoring-Dienstleistungen ist der Einzug der Forderungen seiner Kunden durch die Factoring-Gesellschaft und der Eingang der zu ihren Gunsten fälligen Zahlungen.
Schuldner - eine Schuldnerorganisation; Forderungen - der Betrag, der dem Unternehmen von anderen Organisationen geschuldet wird.
Kreditgeber - die Organisation, die das Darlehen ausgestellt hat; Verbindlichkeiten - der Betrag, den das Unternehmen an andere Organisationen zahlen muss.
Inkasso – die Bank übernimmt die Verpflichtung, ihrem Kunden den ihm geschuldeten Betrag zu zahlen.
Der Erhalt von Factoring-Dienstleistungen löst die Probleme, die mit der Suche nach Kapitalfinanzierungsquellen verbunden sind, weil Ermöglicht es Ihnen, einen aufgeschobenen Verkauf in einen sofortigen Zahlungsverkauf umzuwandeln.
Es gibt drei Teilnehmer an Factoring-Geschäften: der erste ist eine Factoring-Gesellschaft (Finanzagent), der zweite ist ein Lieferant (Kunde-Gläubiger) und der dritte ist ein Schuldner (Käufer).
Bei der Durchführung von Factoringgeschäften zwischen dem Lieferanten und der Factoringgesellschaft wird ein bilateraler Vertrag geschlossen. Im Rahmen dieser Vereinbarung kauft die Factoringgesellschaft Rechnungen (Forderungen) vom Lieferanten zu den Bedingungen der sofortigen Zahlung von 80-90% der Versandkosten, d.h. eine Vorauszahlung des Betriebskapitals des Lieferanten erfolgt. Ab dem Zeitpunkt des Kaufs von Zahlungsdokumenten verpflichtet sich die Factoringgesellschaft (einzieht), vom Käufer Zahlungen für die an ihn gelieferten Produkte zu verlangen.
Die Kosten für Factoring-Leistungen für ein Zulieferunternehmen setzen sich aus folgenden Elementen zusammen:
Versicherungsreserve... Dies ist ein Teil des Forderungswertes, der bei der Factoring-Gesellschaft verbleibt, bis der Schuldner die Zahlungsforderungen beglichen hat (Wert 10-20%). Nach Ablauf der Laufzeit des Factoringvertrages, sofern der Schuldner seinen Verpflichtungen nachkommt, gibt die Factoringgesellschaft den Betrag an den Lieferanten zurück Versicherungsreserve... Ist der Zahler nicht in der Lage, seine Verpflichtungen zu begleichen, wird dem Lieferanten der Betrag der Versicherungsrückstellung nicht zurückerstattet. In diesem Fall werden die Verluste zwischen dem Lieferanten (im Teil der Versicherungsrücklage) und der Factoringgesellschaft (im Teil der verbleibenden unbezahlten Forderungen) aufgeteilt.
Provisionsvergütung. Dies ist die Wartungsgebühr des Factoring-Unternehmens für den Kunden Buchhaltung und Durchführung von Abwicklungsgeschäften.
Zinsen für die Nutzung eines Factoring-Kredits... Hierbei handelt es sich um eine Zahlung an die Factoringgesellschaft für deren Kauf von Einzahlungsscheinen. Kreditbeziehungen finden hier statt, da der Lieferant erhält vor deren Fälligkeit einen Vorschuss in Höhe von 90-80% des Wertes der Zahlungsansprüche.
Die Provision und Zinsen werden von der Factoring-Gesellschaft zum Zeitpunkt der Vorauszahlung (beim Ankauf von Forderungen) berechnet.
V moderne Bedingungen Wenn viele Organisationen erhebliche Forderungen haben, auch für einen Zeitraum von mehr als einem Jahr, wird die Entwicklung des Factoring in Russland dazu beitragen, ihre finanzielle Situation zu verbessern und folglich die Binnenwirtschaft zu stabilisieren und anzukurbeln.
Factoring ist eine Art Handels- und Kommissionsgeschäft, kombiniert mit der Kreditvergabe an das Betriebskapital des Kunden.
Der Factoring-(Factor)-Vorgang basiert auf dem Kauf von Rechnungen (Zahlungsanforderungen) des Lieferanten für die gelieferten Produkte durch die Bank und der Übertragung des Rechts, Zahlungen vom Käufer der Produkte zu verlangen, durch den Lieferanten an die Bank.
Factoring-Geschäfte werden daher auch als Kreditorenverkaufskredite oder Kreditoren-Factoringkredite bezeichnet. Geschäftsbanken, die Faktorkredite entwickeln, erhalten zusätzliche Option erweitert seine Geschäftstätigkeit, erhöht die Gewinnmargen und stärkt die Kundenbeziehungen. Es gibt zwei Arten des Factorings: konventionell (offen) und vertraulich (versteckt). Beim herkömmlichen Factoring weist der Lieferant auf seinen Rechnungen darauf hin, dass die Forderung an die Factoringgesellschaft verkauft wurde. Beim vertraulichen Factoring ist keiner Gegenpartei des Lieferanten von der Gutschrift seiner Umsätze durch die Factoringgesellschaft bekannt. Daher sind die Kosten für vertrauliche Factoring-Geschäfte höher als bei herkömmlichen und viel teurer als bei anderen Bankkrediten. Faktorgeschäfte wurden auch beim Export von Produkten weit entwickelt. Beim Export-Factoring hat der Kunde eine 100%ige Garantie, alle Zahlungen auf seinen Rechnungen zu erhalten. Factoring-Geschäfte in Ländern Marktwirtschaft es werden Sonderfaktorgesellschaften engagiert, die in der Regel eng mit Banken verbunden sind oder deren Tochtergesellschaften sind. Klassisches Factoring, wie es in westeuropäischen Ländern praktiziert wird, basiert auf einem gewerblichen Kredit in Form eines Zahlungsaufschubs (von 30 bis 90 Tagen) für die gelieferten Produkte oder der Anwendung dieses Formulars auf den Saldo zwischen Verkäufer und dem Käufer als offene Rechnung. In diesem Fall versendet der Lieferant die Ware an den Käufer, sendet die Ware und Versandpapiere an seine Adresse und der Betrag der Schuld wird von dem von ihm im Namen des Käufers eröffneten Konto belastet. Von Offener Account der Käufer zahlt seine Schulden innerhalb der vertraglich festgelegten Fristen (monatlich, viertel- oder halbjährlich). Der Lieferant stellt dem Käufer ein Darlehen auf offene Rechnung und Abrechnungen in der Form zur Verfügung Offener Account mit dem Risiko der Nichtzahlung oder des Zahlungsverzuges für Produkte verbunden, da der Käufer bei Erhalt Handelsdokumente stellt dem Lieferanten keine Schuldscheine aus. Unter diesen Bedingungen ist die Beziehung zwischen Kontrahenten für eine oder beide Parteien riskant. Dieses Risiko übernimmt die Factoring-Gesellschaft (Factor-Gesellschaft). Factoring-Service trägt zur fristgerechten Eintreibung von Forderungen und zur Minimierung von Verlusten aus Zahlungsverzug bei; verhindert das Aussehen zweifelhafte Schulden; unterstützt Unternehmen beim Kreditmanagement, schafft beste Bedingungen für eine erfolgreiche Produktionstätigkeit I, die es Unternehmen ermöglicht, Umsatz und Rentabilität zu steigern. I Ein Factoring-Unternehmen, das Eigentümer von unbezahlten Forderungen wird, übernimmt das Zahlungsausfallrisiko. Lieferant erhält Zahlung von einem Factor Fristen, kann mit seinen Gläubigern Abrechnungen planen und erhält von diesen bei Zahlung einer Rechnung zu einem für ihn festgelegten Zeitpunkt einen Skonto. Der Skonto (oder "Skonto") bei sofortiger Zahlung der Rechnung (innerhalb von 5-10 Tagen) beträgt in vielen westlichen Ländern ca. 3%. So beschleunigt der Einsatz von Factoring den Zahlungseingang, garantiert die Rückzahlung von Schulden, reduziert die Kosten für die Kontoführung und sichert den fristgerechten Eingang von Zahlungen an Lieferanten bei vorübergehenden finanziellen Schwierigkeiten des Käufers. Unter modernen Bedingungen umfasst das Factoring-Dienstleistungssystem die Erbringung verschiedener Dienstleistungen für den Kunden, insbesondere Buchhaltung, Information, Werbung, Verkauf, Recht usw. Die Kunden eines Factoring-Unternehmens können es ablehnen, das Personal von Mitarbeitern zu behalten, die die gleichen Funktionen erfüllen als Factoring-Gesellschaft. Dies führt zu einigen Kosteneinsparungen, die in Kombination mit den Vorteilen der Kreditvergabe die relativ hohen Servicekosten ausgleichen. Organisation von Faktordienstleistungen durch die Geschäftsbanken unseres Landes. Factoring ist für Geschäftsbanken eine neue, nicht-traditionelle Dienstleistungsform, die bei den Kunden der Bank allmählich Anerkennung findet. Factoring-Geschäfte müssen von speziell geschaffenen Abteilungen und in kleinen Banken - in Gruppen - durchgeführt werden. Von der Durchführung von Factoring-Geschäften durch Mitarbeiter der operativen Abteilung in Teilzeit sowie von Einmalgeschäften ohne Abschluss unbefristeter Verträge wird abgeraten. Dies liegt daran, dass Factoring-Leistungen nicht nur die Kreditvergabe an den Lieferanten, sondern auch die Überwachung und Überwachung seiner Finanzlage und der Bonität seiner Zahler umfassen. Die für die Factoring-Abteilung notwendigen Mittel können zu Lasten eigener und fremder Mittel gebildet werden. Die Beziehung zwischen ihnen wird vom Vorstand der Bank festgelegt. Die Factoring-Abteilung erhält von ihrer Bank eigene Mittel, deren Wachstum in Zukunft durch den Gewinn aus den durchgeführten Operationen erfolgt. Geliehene Mittel werden gebildet, indem Gelder von Unternehmen, Einlagen von anderen Banken und Kredite von der eigenen Bank angezogen werden. Die Werkskundenbetreuung erfolgt auf vertraglicher Basis. Vor Vertragsabschluss analysiert die Factor-Abteilung die Kreditwürdigkeit des Lieferanten, sammelt, studiert Informationen über Finanzielle Situation seine Schuldner. Um das Risiko des Factoringgeschäfts zu reduzieren, muss der Lieferant aus Sicht der Factoringabteilung folgende Anforderungen erfüllen: gefragte und qualitativ hochwertige Produkte und Dienstleistungen zu produzieren; haben stabile Produktionswachstumsraten; gelten fest etablierte Bedingungen für den Verkauf von hergestellten Produkten. Es wird nicht empfohlen, Factoring-Operationen gemäß den Anforderungen durchzuführen Haushaltsorganisationen; für Schulden von Privatpersonen; für die Verpflichtungen von Unternehmen, die keine Bankdarlehen oder für insolvent erklärt, sowie für die Verpflichtungen von Zweigniederlassungen oder Unternehmensteilen; mit Entschädigungs- und Tauschgeschäften;
bei der Bezahlung der Arbeit in Etappen oder im Voraus; im Rahmen von Kaufverträgen, wenn der Käufer das Recht hat, die Produkte innerhalb der im Vertrag angegebenen Frist sowie vorbehaltlich des Kundendienstes zurückzugeben.
Mehr zum Thema 48. FACTORING DER GESCHÄFTSBANKEN:
- Ökonomische Merkmale der Ressourcen von Geschäftsbanken
- 54. Geschäftsbanken, ihre Rolle im Währungssystem. Geschäftsbankgeschäfte
- 1.3.1. Kreditgeschäfte einer Geschäftsbank in der Struktur des Bankvermögens
- Leasing, Factoring und Treuhandgeschäfte von Geschäftsbanken in der Ukraine
- 4. Aktive Geschäftstätigkeit von Geschäftsbanken und ihre Klassifizierung. Vertragskontodarlehen.
- 28. Aktive Geschäftstätigkeit von Geschäftsbanken am Beispiel Leasing, Factoring
- 27 Kommissions- und Vermittlungsgeschäfte der „Geschäftsbank“
- Urheberrecht - Rechtsanwaltsberuf - Verwaltungsrecht - Verwaltungsverfahren - Kartell- und Wettbewerbsrecht - (Wirtschafts-)Schiedsverfahren - Wirtschaftsprüfung - Bankwesen - Bankrecht - Wirtschaft - Rechnungswesen - Realrecht - Staatsrecht und -verwaltung - Zivilrecht und Verfahren - Geldumlauf -, Finanz- und Kreditwesen - Geld - Diplomaten- und Konsularrecht - Vertragsrecht - Wohnungsrecht - Grundstücksrecht - Wahlrecht - Investitionsrecht - Informationsrecht - Vollstreckungsverfahren - Staats- und Rechtsgeschichte - Politische und Rechtslehre - Wettbewerbsrecht -
Factoring ist eine Art Handels- und Kommissionsgeschäft, das darauf abzielt, das Problem der Knappheit zu lösen Betriebskapital der Auftraggeber für die Abrechnung mit seinen Partnern.
In der klassischen Version ist Factoring ein Mehrzweckgeschäft, das mit der kurzfristigen Kreditvergabe an einen Kunden durch den Kauf von Schuldverschreibungen von Käufern von Produkten oder Lieferanten von Rohstoffen und Ausrüstung verbunden ist; Absicherung der Kunden gegen das Risiko der Nichtzahlung durch ihre Partner; Kontrolle über die Finanzlage der Lieferanten und die Zahlungsfähigkeit der Käufer; Organisation der Buchhaltung für den Warenverkehr und Zahlungen dafür sowie die Beratung von Kunden in Bezug auf den Verkauf und die Werbung von Waren, Werken und Dienstleistungen.
Die Welterfahrung zeigt, dass in den 60er Jahren des 20. Jahrhunderts Factoring-Geschäfte allmählich zu ersetzen begannen gewerblicher Kredit auf der Grundlage von Rechnungen. Besonders rasant entwickelte sich Factoring in den 80er Jahren, als sein Umsatz in 10 Jahren in Italien 74-fach, in Spanien 14-fach und in Großbritannien und Frankreich 7,5-fach wuchs ("Economy and Life", Nr. 27, Juli 1996, Anhang, Seite 9).
In Russland wurde nach der Veröffentlichung eines Schreibens der Staatsbank der UdSSR "Über das Verfahren zur Abtretung des Rechts auf Zahlung von Zahlungsaufforderungen für gelieferte Waren, ausgeführte Arbeiten und erbrachte Dienstleistungen durch einen Lieferanten an eine Bank" (Nr. 252 vom 12.02.89) wurde es möglich, Factoring-Geschäfte von Geschäftsbanken durchzuführen ... Das Recht der Banken auf diese Art von Tätigkeit ("Erwerb des Anspruchsrechts von Dritten und
Erfüllung von Verpflichtungen in bar") fest das Bundesgesetz"Über Banken und Bankgeschäfte in der RF “(Artikel 5, Absatz 6 - Transaktionen). Etwas früher, im Jahr 1988, gründete die Promstroybank der UdSSR versuchsweise Factoring-Abteilungen und begann mit der Durchführung von Operationen. Später kamen weitere Geschäftsbanken hinzu. Die ersten Erfahrungen mit Factoring waren jedoch nicht ganz erfolgreich und zeigten eine Reihe von Problemen:
die Diskontierung von Zahlungsforderungen durch Banken hatte eigentlich wenig mit vollwertigen Factoring-Dienstleistungen zu tun;
Der Arbeit zur Gewinnung von Mitteln für das Factoring, insbesondere Einlagen von Bürgern, Fonds der Wirtschaftsstrukturen, wurde nicht genügend Aufmerksamkeit geschenkt. Durch die gewisse Isolation der Factoring-Abteilungen hat dieses Thema eine besondere Bedeutung erlangt;
Die Analyse der Struktur der für das Factoring verwendeten Mittel ergab deren irrationale Verteilung, da mehr als die Hälfte der Mittel für die Zahlung von Löhnen an Arbeitnehmer von Unternehmen verwendet wurden, was sich negativ auf den Mittelumschlag auswirkte;
Die Factoring-Praxis russischer Banken hat gezeigt, dass es notwendig ist, einen Reservefonds zu bilden, um die Verpflichtungen der Abteilung gegenüber den Kunden sicherzustellen und mögliche Verluste aus dem Geschäft abzudecken.
Mitte der 90er Jahre kam eine neue Welle des Interesses der Geschäftsbanken an Factoring-Geschäften auf. So wurde seit Juli 1996 eine Vereinbarung zwischen der Bank unterzeichnet " Russisches Darlehen»Und 48 Handelsunternehmen von Moskau bei der Übertragung von Forderungen. Tatsächlich bot Russian Credit seinen Kunden umfassender Serviceüber finanzielle Unterstützung für den Verkauf von Produkten und Abrechnungen mit Verbrauchern. Das Internationale Institut zur Vereinheitlichung des Privatrechts verabschiedete 1988 das Übereinkommen über das internationale Factoring, das die wichtigsten Kriterien für das Factoring definierte:
Kreditvergabe in Form der Vorauszahlung von Geschäftsforderungen;
Führung der Buchhaltungsunterlagen des Lieferanten, einschließlich der Buchhaltung für den Verkauf von Produkten, Werken, Dienstleistungen;
Einziehung der Forderung des Lieferanten;
Versicherung des Lieferanten gegen Kreditrisiko.
Ein Vorgang gilt als Factoring, wenn er mindestens zwei der angegebenen Kriterien erfüllt. Je nach Zusammensetzung der Transaktionsteilnehmer kann deren Gegenstand unterschieden werden Verschiedene Arten Factoring. Bei der Bedienung von Kundenschulden für Zahlungen für Waren, Arbeiten, Dienstleistungen sind Factoring-Teilnehmer also:
Factoring-Abteilung Geschäftsbank oder eine spezialisierte Factoring-Gesellschaft, die die Transaktion arrangiert;
Produktlieferant;
der Käufer des Produkts.
Je nach Art der Schuld wird zwischen Lieferanten- und Käufer-Factoring unterschieden.
Gegenstand des Lieferanten-Factorings sind Forderungen aus der Verrechnung mit seinen Kunden. Dies ist die beliebteste Form des Factorings. Der Kauf von Schuldverschreibungen von einem Lieferanten ermöglicht es ihm, das Problem mit fehlenden Mitteln für die Durchführung finanzieller und wirtschaftlicher Aktivitäten zu lösen, die Struktur seiner Bilanz zu rationalisieren, das Zahlungsausfallrisiko zu reduzieren und den Geldumschlag zu beschleunigen.
Das Factoring des Käufers (Zahler) basiert auf der Kreditorenbuchhaltung. Der Vertrag kommt mit dem zahlenden Unternehmen über die obligatorische Zahlung durch die Factoring-Niederlassung am gleichen Tag für alle oder speziell vereinbarte Geldbeträge zustande
Ansprüche an ihn. Die Bedeutung dieser Operation ist, dass die Abwesenheit Abbrechnungsverbindlichkeiten vor Lieferanten trägt dazu bei, dass die notwendigen Rohstoffe, Brennstoffe und andere für die Produktion benötigte Elemente unterbrechungsfrei geliefert werden. Die durch diese Kosten entstehende Forderung gegenüber der Factoring-Abteilung der Bank wird durch Überweisung auf Kosten des Zahlers zurückgezahlt. Es ist zu beachten, dass Factoring des Käufers im Vergleich zum Factoring des Lieferanten ein risikoreicheres Geschäft ist, daher sollte die Höhe der Provision für das Geschäft höher sein. Bei dieser Typ Factoring wird oft progressiv verwendet Zinssatz Schulden gegenüber der Factoring-Abteilung zu begleichen.
Gegenstand der Factoring-Vereinbarung kann in manchen Fällen eine Schuld sein juristische Person An Löhne vor Arbeitern. Im Wesentlichen und der Implementierungsmechanismus ist eine solche Operation eine Art vereinfachte Form des Factoring des Zahlers.
Die Organisation des Factoring-Geschäfts umfasst mehrere Phasen:
Gründung einer Factoring-Abteilung einer Geschäftsbank oder eines spezialisierten Factoring-Unternehmens. Im ersten Fall muss die Bankabteilung ausreichend isoliert sein. Die Bank stattet sie mit eigenen Mitteln aus, deren Wert später aufgrund des Betriebsgewinns steigen kann. Teil Eigenmittel der faktor abteilung umfasst auch einen rücklagenfonds, der zur notfallerstattung des betriebsmittelbedarfs oder zum ausgleich von schäden infolge einer erhöhung des betriebsrisikos bestimmt ist. Darüber hinaus beschafft die Faktorabteilung Mittel aus Rechts- und Einzelpersonen, Kredite, die von einer "einheimischen" Bank oder anderen Geschäftsbanken erhalten wurden. Bei der Gründung einer unabhängigen Factoring-Gesellschaft richtet sich die Vermögensbildung nach deren Organisations- und Rechtsform;
die Abteilung sollte eine Vielzahl von Spezialisten haben: Ökonomen, Kreditspezialisten, Buchhalter, Spezialisten für Branchenmärkte, die Wirtschaft des Unternehmens sowie Mitarbeiter des Sicherheitsdienstes der Bank;
Die Factor-Abteilung entwickelt Anforderungen an Kunden. Insbesondere muss der Kunde beim Factoring eines Lieferanten folgende Kriterien erfüllen: Seine Produkte oder Dienstleistungen, Arbeitsarten müssen von hoher Qualität sein und auf dem Markt ständig nachgefragt werden; die Produktion soll dynamisch wachsen und gute Perspektiven haben; er muss über erfahrenes Führungspersonal verfügen; gute Organisation der Buchhaltung und Berichterstattung; feste Handelspartner aufgrund von Verträgen; wichtig ist das Fehlen übermäßiger Forderungen und Verbindlichkeiten, auch gegenüber dem Haushalt und den Banken;
sind bestimmt charakteristische Zeichen Personen und Schuldenarten, bei denen die Factor-Abteilung die Arbeit verweigert. Dazu gehören: Kunden mit geringer Zahlungsfähigkeit und Kreditwürdigkeit; Kunden, die an Offset- oder Tauschgeschäften beteiligt sind; Unternehmen mit vielen kleinen Schuldnern oder einem hohen Forderungsbestand; Kunden, die als Factoring-Thema anbieten Schuldverschreibungen Einzelpersonen oder Anforderungen an Haushaltsorganisationen; Unternehmen, die hochspezialisierte Produkte herstellen. In all diesen Fällen steigt das Risiko der Faktorabteilung stark an und kann auch durch eine erhöhte Provision nicht kompensiert werden;
wird entwickelt Mustervertrag beim Factoring, das die Bedingungen der Vereinbarung mit dem Kunden festlegt: Art des Factorings; Laufzeit der Transaktion; Art der Schuldverschreibungen als Vertragsgegenstand; die Höhe der Factoringgebühr; die angewandten Sanktionen bei Vertragsverletzungen; Bedingungen der Vertragsbeendigung (im gegenseitigen Einvernehmen der Parteien, bei Insolvenz des Auftraggebers auf Antrag einer der Parteien);
- Es werden die möglichen Formen des Factoring festgelegt, die unter den gegebenen Bedingungen den Kunden angeboten werden sollten.
Der Prozess der Bewegung von Kreditressourcen beim Factoring ist in Abb. 16.3.
- Versand von Produkten, Ausführung von Arbeiten, Dienstleistungen;
- Verkauf von Verbindlichkeiten der Zahler durch Factoring
Abteilung oder Firma;
- Aufnahme eines Darlehens in Form der Zahlung von Schuldverpflichtungen für
das im Vertrag angegebene Datum;
- Rückzahlung eines Darlehens an einen Kunden durch Zahlung
Verpflichtungen der Zahler.
In der weltweiten Praxis gibt es verschiedene Formen des Factorings. Die umfangreichsten Leistungen gibt es bei einem Full-Service-Vertrag, der in der Regel angeboten wird Stammkunden... Der Full-Service beinhaltet die Absicherung des Kunden-Lieferanten vor dem Risiko der Nichtzahlung durch den Käufer (bei Regressvereinbarung); Organisation der Abrechnung der verkauften Produkte und des Forderungsstatus; Sicherstellung des Geldeingangs beim Lieferanten durch Vorauszahlung der Verbindlichkeiten des Käufers. Die Vorauszahlung kann durch die Factoring-Abteilung zu dem im Vertrag genannten Termin oder nach einer bestimmten Frist erfolgen, unabhängig vom Eingang der Gelder von den Zahlern des Lieferanten. In seltenen Fällen erfolgt eine Vorauszahlung für den gesamten Betrag der vorgelegten Schuldverschreibungen, da die Factor-Abteilung eine Provision erhalten muss. Es ist zwar möglich, dass die Provision vom Kunden auf das Konto der Factor-Abteilung überwiesen wird. In diesem Fall tritt jedoch eine zusätzliche Stufe im Factoring-Geschäft auf, die zu einer Verlangsamung des Geldflusses und irrationalen Zahlungsströme... Zudem erhöht sich in einem solchen Fall das Risiko der Abteilung und – bei Vertragsverletzungen durch den Lieferanten – das Problem der Kostenerstattung, auch für das gewährte Darlehen unter Berücksichtigung von Zinsen. Dadurch wird der Vorauszahlungsbetrag festgelegt
innerhalb von 80 % des Wertes der Schuldverschreibungen. Der Restbetrag der Verbindlichkeiten (ab 20%) wird dem Kunden abzüglich der Provisionen und sonstiger Auslagen der Factoring-Abteilung nach Eingang der Zahlung der Verbindlichkeiten durch die Zahler des Kunden auf seinen Konten zurückerstattet.
Je nach Kenntnisstand anderer Personen über den zwischen dem Auftraggeber und der Factoringabteilung geschlossenen Vertrag wird zwischen offenem und geschlossenem Factoring unterschieden.
Offenes Factoring wird als Factoring bezeichnet, dessen Vorhandensein den Partnern des Kunden mitgeteilt wird. In diesem Fall werden sie darüber informiert, dass die Factor-Abteilung der Bank bzw. des Factoring-Unternehmens mit bestimmten Kontodaten Rechtsnachfolger des Kunden wird. Beim offenen Factoring erhält der Kunde einen Kredit in Höhe der vertraglich vereinbarten Höhe aus dem Wert der Schuldverschreibungen, der an die Adresse der Factoring-Abteilung bzw. -Gesellschaft gezahlt wird.
Beim geschlossenen Factoring gehen weiterhin alle Gelder der Zahler auf das Konto des Kunden, der sie unter Zuschlag einer Provision auf das Konto der Factoring-Abteilung einer Bank oder Firma überweist. Als Folge eines solchen Verfahrens verzögert sich der Prozess der Kreditrückzahlung, "die Factoring-Abteilung benötigt zusätzliche Ressourcen für den laufenden Betrieb und außerdem steigt das Risiko von Zahlungsausfällen, da andere Parteien Ansprüche auf das Konto des Kunden geltend machen können" ( Steuerbehörden, Gläubiger). All dies erhöht die Kosten des geschlossenen Factorings.
Factoring mit und ohne Regress kann nach der Höhe des Ausfallrisikos unterschieden werden. Regress-Factoring geht davon aus, dass die Factoring-Abteilung oder das Unternehmen das Recht hat, die von ihm gekaufte Forderung an den Kunden zurückzugeben, wenn der Zahler die Zahlung, gleich aus welchem Grund, verweigert. Somit überträgt diese Form des Factorings das Risiko des Zahlungsausfalls und damit der Rückzahlung des Kredits auf den Kunden. Gemäß dem Regressanspruch ist der Auftraggeber verpflichtet, der Factoring-Abteilung den beim Verkauf der Schuldscheine gezahlten Betrag zu erstatten, die Provision wird jedoch nicht an den Auftraggeber zurückerstattet. Diese Beziehungsform kommt dem Kunden nur bei einer ausreichend hohen Zahlungsfähigkeit seiner Partner zugute.
Beim Non-Recourse-Factoring übernimmt die Factoring-Abteilung das Zahlungsausfallrisiko der Zahler vollumfänglich, wenn deren Verpflichtungen im Rahmen der analytischen Vorarbeit berücksichtigt und in den Vertrag aufgenommen wurden. Bei dieser Form des Factorings sind die Kosten einer Factoring-Einheit nicht auf die Höhe der zuvor bezahlten Schuldverschreibungen beschränkt: Sie erhöhen sich um den Betrag der Kosten zur Wahrung der Interessen der Einheit sowie um den entgangenen Gewinn als Folge von Verzögerungen bei der Rückzahlung von Krediten.
Wenn an der Transaktion ein ausländischer Teilnehmer beteiligt ist (z. B. ausländische Zahler eines Lieferanten-Exporteurs), wird Factoring international. Zu bedenken ist, dass in dieser Situation für die Factoring-Abteilung einer Bank oder eines Unternehmens die Risiken zusätzlich steigen - Währung (ungünstige Veränderung Tauschrate) und übertragbar (Schwierigkeiten bei der Überweisung von Währungszahlungen).
Im Rahmen eines Factoring-Geschäfts mit einem bestimmten Kunden sind folgende Phasen zu unterscheiden:
1. Vorläufige Schätzung finanzielle Lage des Kunden und seiner Partner. Die Bonität des Kunden selbst unterliegt einer Analyse (basierend auf seiner Bilanzen und Berichterstattung); die Zahlungsfähigkeit seiner Schuldner; Qualität und Wettbewerbsfähigkeit der hergestellten Produkte, Arbeiten, Dienstleistungen; die Höhe der Rentabilität und die Gewinndynamik; die Größe und die Quellen der Bildung des Betriebskapitals des Kunden, einschließlich ihres eigenen.
Analyse des Volumens und der Qualität der vom Kunden vorgelegten Schuldverschreibungen. Sein Zweck besteht darin, die Zahl der Zahler des Kunden und die Rolle jedes einzelnen von ihnen bei der Abwicklung seiner Schulden zu bestimmen; die Art der Schuldverschreibungen und der Anteil, der bei Factoring-Geschäften nicht berücksichtigt wird; das Vorhandensein saisonaler Schwankungen der Produktions- und Verkaufsmengen des Kunden; Tatsachen der Zahlungsverweigerung und deren Gründe.
Festlegung von Kreditlimits in Abhängigkeit von den Bedingungen des Geldumschlags des Kunden, der Höhe des Risikos, der möglichen Kreditlaufzeiten, der Art des Factorings und anderer Faktoren. Die Kreditlimite richtet sich in erster Linie nach der festgelegten Höhe der Vorauszahlung (bis zu 80 % der Schuldverpflichtungen). Der tatsächliche Wert der Vorauszahlung beim Regress-Factoring kann jedoch unter Berücksichtigung von:
der Betrag der ausgeschriebenen Schuldverpflichtungen für jeden Zahler, der die für ihn festgelegten Grenzen überschreitet;
Mittel zur Deckung von Verpflichtungen im Zusammenhang mit Zahlungsverweigerungen;
die Höhe der Mittel für Verpflichtungen, deren Laufzeit die im Vertrag angegebene Rückzahlungsfrist überschritten hat usw.
Berechnung der Factoring-Gebühr. Sie besteht aus mehreren Komponenten, deren Wert von mehreren Faktoren abhängt (siehe Abb. 16.4).
Factoring-Provision
Verwaltungsgebühr
Abrechnungsgebühr (Kredit)
Prozentsatz des Jahresumsatzes des Kunden
Beleihungszinsen bei "kurzfristigen Transaktionen"
Zusätzliche Zinsen - für Risiko und Ersatz für sonstige Aufwendungen
+
Faktoren
Faktoren
Bonität des Kunden
Gesamtrisikostufe
Dringlichkeit der Kreditrückzahlung
Factoring-Zusammensetzung (Kassation, Buchhaltung, Schuldenversicherung)
Umfang und Struktur der "Produktion"
... Zahlungsfähigkeit der Käufer
Konjunktur der Banken- und Rohstoffmärkte
Reis. 16.4.
Abschluss eines Factoring-Vertrages, in dem zusätzlich zu den Vertragsbedingungen die Verantwortung des Auftraggebers für die rechtzeitige Unterrichtung der Factor-Abteilung bzw Gelder in Vergleichen sowie seine Verpflichtung, die Provision innerhalb der in der Vereinbarung festgelegten Bedingungen zu überweisen ... Die Factorabteilung bzw. die Gesellschaft verpflichtet sich ihrerseits, die übertragenen Schuldverschreibungen und alle mit dem Geldtransfer verbundenen Kosten vertragsgemäß zu begleichen.
Benachrichtigung der Zahler über die Teilnahme am Zahlungsumsatz der Factor-Abteilung einer Bank oder Gesellschaft und Änderung der Kontoverbindung für die Zahlung von Schuldscheinen (bei offenem Factoring).
Information und analytische Unterstützung des Vertrags. Die Factoring-Abteilung führt vereinbarungsgemäß Aufzeichnungen über den Zahlungsverkehr des Kunden und erstattet ihm regelmäßig Bericht über den Stand der Schuld, die Gründe für ihre Entstehung und Maßnahmen zu ihrer Reduzierung.
Die Parteien erfüllen ihre Verpflichtungen vertragsgemäß. Bei Verstößen gegen die Vertragsbedingungen drohen dem Schuldigen Sanktionen und Geldstrafen.
So können Factoring-Geschäfte im Laufe der Zeit fest in das Leistungsspektrum der Geschäftsbanken in Russland einfließen.
Forfaitierung ist eine besondere Form der Kreditvergabe an Exporteure und Verkäufer beim Verkauf von Waren. In Bezug auf den Umsetzungsmechanismus ist es ziemlich nah an Factoring. Gleichzeitig ist es notwendig, die bestehenden Unterschiede zwischen diesen Operationen zu beachten:
Factoring ist in der Regel kurzfristig (bis zu 180 Tage) und Forfaiting wird häufiger mit mittelfristigen Operationen (von sechs Monaten bis zu mehreren Jahren) in Verbindung gebracht. Um das Risiko der Bank zu reduzieren, empfiehlt es sich jedoch, dass der Zeichner seine Obligation in mehrere Schuldscheindarlehen mit kürzeren Laufzeiten aufteilt;
Beim Factoring werden Transaktionen überwiegend im Rahmen des nationalen Marktes abgewickelt, wobei sich auch ein ausländischer Partner an der Transaktion beteiligen kann. Forfaitierung ist immer mit der Bedienung von Export-Import-Operationen verbunden;
Beim Factoring gibt es zwei Arten: mit und ohne Regress. Normalerweise bevorzugen Banken Ersteres. Bei einer Fälligkeit sind Banken gezwungen, auf Regressansprüche zu verzichten. Somit übernimmt die Bank alle Risiken und entlastet ihre Kunden davon;
Beim Factoring gibt es eine Praxis, nach der die Bank dem Kunden bis zu 70-80% des Betrags der vorgelegten Verbindlichkeiten im Voraus zahlt. Der restliche Teil des Betrages abzüglich der Factoring-Gebühr erhält der Kunde erst nach Zahlung Eventualverbindlichkeiten Zahler-Käufer von Produkten, Werken, Dienstleistungen. Beim Kauf des Wechsels legt die Forfaitor-Bank dem Kunden den Wechsel abzüglich des Diskonts, d.h. der Kunde hat sofort relativ größere Gelder in der Hand als beim Factoring;
Es gibt Unterschiede in Art und Höhe der Risiken. Insbesondere im Vergleich zum Factoring entstehen beim Forfaiting zusätzliche Risikoarten wie z. Wirtschaftskrise, Unvollkommenheit der Gesetzgebung usw.); Transferrisiko (Möglichkeit von Zahlungsverzögerungen aufgrund eines vom Staat beschlossenen Moratoriums, gesetzliche Beschränkungen, Vorliegen einer Krise von Zahlungsausfällen in Bankensystem; Währungsrisiko (verbunden mit einer ungünstigen Änderung der Währungsparitäten, die zu Verlusten für eine der Parteien führt); Risikogarant (Verlust der Zahlungsfähigkeit durch einen Avalist oder Bürgen; zur Reduzierung dieses Risiko die Bank begrenzt das Volumen der Garantien einer Person).
