Государственное регулирование кризисной ситуации. Антикризисное государственное регулирование реального сектора экономики: международный опыт Экономический кризис международное регулирование стратегия

За прошедшие пять лет с начала глобального финансово-экономи-ческого кризиса 2008—2009 годов совокупность вызванных им проблем не потеряла своей остроты и злобо-дневности. Если не по глубине, то по масштабам и последствиям его мож-но сравнить лишь с Великой депрес-сией 1930-х годов. Возникнув в ипо-течном сегменте финансового рынка США, он быстро распространился на реальный сектор и обрел планетар-ные масштабы. В его зоне оказались страны и регионы, отличающиеся по уровню развития производитель-ных сил, социальной и политичес-кой ориентации. Кризис охватил более 80 процентов мировой эконо-мики (в годы Великой депрессии — 92,4 процента). Лишь отдельным странам удалось сохранить положи-тельную, но замедленную динамику роста. По своим качественным харак-теристикам кризис вышел за рамки чисто экономических и социальных параметров и обрел геополитиче-скую проекцию.

Если рассматривать кризис с фор-мальной точки зрения, как элемент цикла «рост—падение—рост», то можно говорить о затухании его нис-падающей фазы. Несмотря, однако, на прохождение наиболее острого этапа и отдельные разрозненные признаки улучшения, состояние мировой эко-номики и ближайшие перспективы ее развития по-прежнему проблема-тичны. Возобновившийся в 2010 году подъем производства не трансфор-мировался в процесс устойчивого и динамичного роста. В основных цен-трах мировой экономики сохраняет-ся ситуация нестабильности и низкой деловой активности. Налицо обост-рение социальных и внутриполити-ческих проблем.

Периодически появляющиеся в мировой печати тревожные предуп-реждения о возможности прихода второй волны кризиса не лишены ос-нований. Выход крупнейших эконо-мик из рецессии во многом был осу-ществлен за счет беспрецедентной денежной эмиссии. В США, например, совокупный объем первой и второй волн так называемого количествен-ного смягчения составил 2,3 триллио-на долларов. В сентябре 2012 года Фе-деральная резервная система (ФРС) объявила новый раунд вливания лик-видности в экономику, в рамках которого предусматривается ежемесячное приобретение со стороны ФРС казна-чейских облигаций и ипотечных обя-зательств на 40 миллиардов долларов. В ЕС в ходе двух долгосрочных опера-ций рефинансирования Европейский центральный банк выдал 1 триллион еврокредитов 2 .

Однако причины системного про-вала в функционировании институтов и рынков все же не были ликвидиро-ваны. Политика стимулирования де-ловой активности за счет бюджетных ресурсов привела к наращиванию пра-вительственных обязательств. В США, в частности, государственный долг до-стиг в 2012 году 106,6 процента объема ВВП и продолжает расти опережающи-ми темпами. Близкие к этому уровню показатели были зарегистрированы в стране лишь в 1947 году (110 процен-тов) в связи с высокими расходами в ходе Второй мировой войны. Остро стоит проблема бюджетного дефици-та. Основные риски связаны с угрозой «фискального обрыва», достижением «потолка» долга и с волатильностью финансовых рынков.

Сохраняются негативные тенден-ции и в других ведущих государствах индустриального мира. Япония, эко-номика которой уже длительное вре-мя переживает стагнацию, оказалась перед лицом высокого бюджетного дефицита и рекордного уровня дол-га (235,8 процента ВВП) 3 . Особенно серьезные трудности испытывают страны еврозоны, куда переместился эпицентр кризиса. В зоне повышен-ного риска находятся такие стра-ны, как Греция, Португалия, Италия. Объем госдолга этих стран по отно-шению к ВВП составил в 2011 году соответственно 160,8, 106,8 и 120,1 процента. Для сравнения: критерии экономической стабильности, ус-тановленные Маастрихтским дого-вором для стран—членов еврозоны, предписывают удержание госдолга в рамках 60 процентов ВВП. По нега-тивному сценарию развиваются со-бытия в Испании, по существу, балан-сирующей на грани дефолта.

Евросоюз предпринял сущест-венные усилия, чтобы не допустить катастрофического провала в эко-номике и развала еврозоны. Пока, однако, не произошло кардинально-го изменения ситуации к лучшему. Согласно данным ОЭСР, в2012 году экономика 17 входящих в еврозону стран сократится на 0,1 процента, а в 2013-м прирост ВВП составит лишь 0,9 процента 4 . На фоне неуверенного восстановления производства, гра-ничащего с вхождением в рецессию, остается острой проблема занято-сти. Уровень безработицы в еврозоне на конец 2012 года прогнозируется в размере 10,8 процента (10,0 процен-тов в 2011 году). Наиболее тревожные показатели сохраняются в Испании (25,1 процента) и Греции (23,1 про-цента). В этих двух странах также был зафиксирован самый высокий уро-вень безработицы среди молодежи (от 15 до 24 лет) — соответственно 52,9 и 53,2 процента 5 .

О сохранении инерционных тен-денций в центрах капитализма сви-детельствует и возобновившееся на уровне компаний и банков повыше-ние объема производных инструмен-тов (деривативов), сыгравших крайне негативную роль в развитии кризи-са. С 2010-го по 2011 год, по данным Банка международных расчетов, со-вокупный объем деривативных кон-трактов увеличился с 601 триллиона до 648 триллионов долларов 6 . Для сравнения: совокупный мировой ВВП составляет всего лишь 70 триллио-нов, то есть порядка 10 процентов от этой позиции. Объем деривативов на балансах американских банков повы-сился, согласно данным Федеральной службы по контролю за денежным обращением США, со 165 триллионов в конце 2007-го до 230,8 триллиона долларов по состоянию на конец 2011 года. Из них 95 процентов пришлось на долю пяти крупнейших банков. Эту пятерку возглавляет JP Morgan Chase (88 триллионов долларов). За ним следуют Bank of America (38 триллио-нов), Citigroup (32 триллиона), Gold-man Sachs (30 триллионов) и Wells Fargo (5 триллионов долларов) 7 / При таких объемах концентрации произ-водных финансовых инструментов даже самые незначительные коле-бания на рынках способны вызвать «лавину», которая в состоянии смести выстраиваемые в последние годы за-щитные механизмы мировой валют-ной системы.

Характеризуя нынешнюю ситуа-цию, известный американский ис-следователь Кеннет Рогофф отметил, что «ошибки, повлекшие кризис 2008 года, не исправлены. Шансы немед-ленного повторения финансового краха немного снижены. Законы и регламентирующие документы, из-данные в начале кризиса, в основном были "заплаткой" для сохранения статус-кво. Однако во всех других отношениях, по существу, ничего не изменилось» 8 .

Действительно, в целом речь по-прежнему идет о накопившихся и не решенных в экономически развитых странах вопросах растущего суверен-ного долга, углубляющегося бюджет-ного дефицита и глобальных дисба-лансов. Таким образом, не выполнив своей «очищающей миссии», кризис принял очаговый характер при со-хранении угрозы перерастания ло-кальных (страновых или региональ-ных) проблем в новую рецессию и ее распространения на другие страны и сегменты глобальной экономики.

Истоки и причины кризиса

К настоящему времени не достигну-то консолидированного мнения ни о природе последнего кризиса, или, по определению Дж. Стиглица, «великой рецессии» (по аналогии с Великой де-прессией 1930-х годов), ни о том, ка-кой должна быть политика в области развития в посткризисный период. Разброс мнений остается довольно широким. Имеющиеся трактовки за-служивают самого пристального вни-мания. Но нередко они акцентируют внимание на каком-то одном, хотя и важном компоненте проблемы, не отражая комплексного или много-мерного характера происходящих в мире изменений. Нельзя не согла-ситься с российским исследователем А. Фурсовым, по замечанию которого «кризисные явления чаще всего ана-лизируются изолированно, в резуль-тате чего суть целого исчезает. Если же говорить о целом, то мир не про-сто переживает кризис, а находится на таком переломе, аналогов кото-рому в истории до сих пор не было» 9 . Теория цикличности, утверждающая, что спираль всегда возвращается на новый уровень, но с той же законо-мерностью, в данном случае не действует. Речь идет, по существу, не об очередном цикле, а о формирования качественно новых трендов в разви-тии глобальной экономики.

В мировом экономическом со-обществе продолжаются дискуссии относительно причин и природы нынешних потрясений. Говоря, од-нако, об истоках, нельзя не отметить особенности развития мировой эко-номики в предкризисный период. В последние два-три десятилетия ис-текшего столетия на механизм эконо-мического цикла решающее влияние стали оказывать процессы глобализа-ции производства, торговли, финан-совых потоков. Взаимозависимости национальных экономик, последст-вия неравномерного развития и борьба за ресурсы стали источником возросшей волатильности мировых рынков. Все больший удельный вес в цикличности стали занимать струк-турные составляющие, порождаемые диспропорциями в развитии отде-льных стран, сфер и отраслей про-изводства. Кризисы приобретали все более глубокий характер и уже не укладывались в границы отдельных национальных хозяйственных ком-плексов. Этот период, как отмечал известный исследователь мировых финансовых кризисов Чарльз Киндл-бергер, «можно назвать беспрецеден-тным с точки зрения нестабильности цен на товары, валюту, недвижимость и ценные бумаги, а также исходя из частоты и жестокости финансовых потрясений» 10 .

Многослойность и сложность про-блем, проявившихся в 2008—2009 годах, отразилась и на трактовке ис-токов кризиса. Мнения различны — от объяснения его причин «отсут-ствием эффективного регулирования рынка и надзора за финансовыми организациями» 11 до выдвижения на первый план вопроса об истощении сложившейся на протяжении послед-них десятилетий модели глобальной экономики.

Наиболее же распространенным является мнение о сугубо финан-совом характере кризиса. А среди причин выделяют либерализацию кредитно-финансовой сферы, дерегу-лирование международных потоков капитала, недооценку рисков и чрез-мерную опору банковских институ-тов на привлеченные средства в годы, предшествовавшие кризису. То есть кризис интерпретируется как сугубо финансовый, возникший на рынке ипотечного кредитования США и по цепочке распространившийся на дру-гие сегменты финансовой системы и на реальную экономику.

Практически к аналогичному вы-воду пришла и созданная по решению президента Б. Обамы специальная комиссия американского конгресса по расследованию причин кризиса 2008—2009 годов. Итоговый отчет был обнародован в январе 2011 го-да 12 . Кризис, по заключению авторов доклада, спровоцировали следующие факторы: провалы в финансовом ре-гулировании, нарушения в области корпоративного управления, кото-рые привели к чрезмерным рискам; чрезмерно высокая задолженность домохозяйств; широкое распростра-нение «экзотических» ценных бумаг (деривативов), рост нерегулируемой «теневой» банковской системы.

Вина, таким образом, была возло-жена на банкиров, финансовых ре-гуляторов и политиков. Банки брали на себя слишком большие риски, в то время как регулирующие органы не принимали должных мер, чтобы это-го избежать. Обвинения выдвинуты и в отношении бывшего главы Федре-зерва Алана Гринспена в том, что он «не смог воспрепятствовать увели-чению объема "токсичных" ипотеч-ных кредитов, а также за насаждение идеи о том, что финансовые инсти-туты вполне могут регулировать себя самостоятельно» 13 .

В целом среди сторонников су-губо финансовой природы кризиса можно выделить три основные точ-ки зрения. В рамках первой причины кризиса озвучивают бесконтрольное использование Соединенными Шта-тами своего статуса страны—эми-тента резервной валюты. Согласно второй предпосылки заключаются в кредитных ловушках «общества по-требления». Сторонники третьей точ-ки зрения акцентируют внимание на бесконтрольном развитии финансо-вых рынков.

В подобной трактовке в обобщен-ном варианте отражаются те сдвиги, которые имели место в экономике индустриальных центров. Здесь на протяжении последних десятилетий произошли важные качественные изменения. Они связаны с переме-щением производства стандартной и массовой промышленной, в том чис-ле машиностроительной, продукции в быстроразвивающиеся страны — Мексику, Китай, Индию, Бразилию и др. Структура производства в ведущих экономиках мира все более смеща-лась в сторону сферы услуг. В США, на-пример, доля отраслей материальной сферы в ВВП сократилась с 40 про-центов в начале 1950-х до 20 процен-тов в начале 2000-х годов 14 .

Заметно вырос удельный вес фи-нансовых рынков. Их растущее влия-ние сопровождалось массированным накоплением финансовых активов и внедрением целого ряда инсти-туциональных инноваций, предо-пределивших увеличение уровней задолженности домохозяйств, кор-поративного и государственного сек-торов. Виртуальная экономика стала более привлекательной для вложе-ния средств по сравнению с реаль-ными производственными активами. В СЩА доля финансового сектора в совокупных корпоративных при-былях увеличилась с 7,5 процента в 1983-м до 40 процентов в 2007 году 15 .

Глобальные финансовые операции с денежной эмиссией, обменными курсами и кредитными сделками ста-ли в несколько раз превышать разме-ры реальной экономики. Проблему усугубил массовый запуск в оборот че-рез многоступенчатую цепь деривати-вов, — по мнению экспертов ЮНКТАД, «весьма сомнительных инструмен-тов с точки зрения их вклада в рост общественного благосостояния» 16 . Секьюритизация и другие подобные инновации нарушили традиционные взаимоотношения между кредитора-ми и заемщиками. Финансовая состав-ляющая приобрела самодовлеющее значение и фактически потеряла связь с реальной экономикой.

С учетом этих факторов, утрата или даже ослабление контроля за процес-сами в финансовой сфере не могли не привести к очередному обвалу на фондовых и кредитных площадках. По мнению Алана Гринспена, в этих условиях «если бы секьюритизиро-ванные американские низкокачест-венные кредиты не оказались слабым звеном глобальной финансовой си-стемы, то его роль сыграл бы какой--нибудь другой финансовый продукт или рынок» 17 .

Однако, выдвигая на первый план при объяснении причин возникшей турбулентности фактор «неэффек-тивного контроля», упускается из виду, что финансовая компонента является лишь одним из системных элемен-тов глобальной экономики, взявшей старт еще в 1990-е годы. Ее главными составляющими стали дерегулиро-вание и либерализация. Именно по-следние рассматривались в качестве основного регулятора хозяйственной жизни во всех ее проявлениях. В этом контексте снижение уровня контро-ля за функционированием финансо-вого рынка стало, по существу, лишь отражением или следствием изъянов модели глобальной экономики и ее ведущих сегментов в лице США, За-падной Европы и Японии, которые во многом определяли основные конту-ры, идеологические и геополитичес-кие параметры мирового развития.

Не случайным представляется то, что по мере углубления рецессии обозначилась более широкая трак-товка возникших в мировом хозяй-стве аномалий. На сегодняшний день многие авторитетные представители политических, экономических и на-учных кругов сходятся во мнении о наличии целого ряда причин и фак-торов возникновения столь масштаб-ных перекосов в мировой экономике. Как отмечают уже упоминавшиеся выше американские исследователи К. Рогофф и К. Рейнхарт, «серьезные финансовые кризисы редко случают-ся изолированно от других событий. Они являются скорее "не спусковыми крючками спада", а чаще механизма-ми его усиления» 18 .

Формы проявления последнего кризиса, его продолжительность и связанные с ним, по выражению Крис-тин Логард, «сдвиги тектонических платформ в глобальной экономике» 19 дают основание полагать, что его истоки не носят изначально финан-сового характера. Не являются они, вопреки мнению МВФ и Всемирного банка (ВБ), лишь следствием отсут-ствия эффективного регулирования рынка и надзора за кредитными орга-низациями 20 . Глобальные диспропор-ции возникли не в последние годы. Они связаны с превалирующими тенденциями в эволюции мировой экономики, итогами ее развития на протяжении последних десятилетий. Небезынтересно высказывание эк-спертов такой авторитетной в меж-дународных экономических кругах организации, как Экономическая комиссия ООН для стран Латинской Америки и Карибского бассейна. По их мнению, «кризис не является лишь выражением слабости финансового регулирования, ни результатом мо-рального кризиса, вызванного жад-ностью и алчностью. Кризис стал отражением конца модели развития и открывает двери для дискуссий о дальнейших путях социально-эконо-мического прогресса» 21 .

Причины возникших в мировом хозяйстве турбулентных процес-сов носят многоплановый характер и свидетельствуют о кризисе гло-бальной системы в целом. Налицо комплексная девальвация структуры глобального управления, основопо-лагающих идей современного миро-порядка. В сочетании с переходом к новой фазе технологического цикла это предопределило масштабность финансово-экономических прова-лов. Кроме того, сохранение ны-нешней модели, взявшей старт еще в 1990-е годы, стало причиной крайне неустойчивого состояния экономики в основных индустриальных центрах и в посткризисный период.

Системные аспекты кризиса

По совокупности основных каче-ственных и количественных харак-теристик, и прежде всего по своим последствиям, кризис быстро транс-формировался в системный. Он вы-звал к жизни или усилил тенденции и процессы, которые находились в ла-тентном или заторможенном состоя-нии. Под его влиянием они приобре-ли более четкое и структурированное выражение, стали оказывать все более существенное влияние на формиро-вание парадигмы мирового развития в ее экономическом, идеологическом и геополитическом содержании. Можно выделить ряд ключевых, на наш взгляд, системных аспектов по-следнего кризиса.

Формирование новой конфигура-ции центров экономического роста. Тема смещения экономического ба-ланса сил в мире стала занимать одно из центральных мест в развернувших-ся дискуссиях о развитии глобальной экономики в посткризисный период. Несмотря на различия в количествен-ных оценках обозначившихся тенден-ций, многие исследователи придер-живаются точки зрения о появлении новых центров экономического рос-та и влияния. Эти сдвиги стали одним из ключевых факторов современного геоэкономического процесса. И речь идет не только о Китае и Индии. Изме-нения происходят практически по все-му периметру развивающихся стран. Удельный вес последних в глобаль-ном ВВП (по паритету покупательной способности) вырос с 33,7 процента в 1980 году до 43,4 процента в 2010-м. По оценкам Всемирного банка, опе-режающая тенденция сохранится и в последующие пять или более лет 22 . Доля развивающихся стран в мировом экспорте увеличилась с 22 процентов в 1980 году до 45 процентов в 2010-м, а в притоке прямых иностранных инвестиций (ПИИ), соответственно, с 7 до 47 процентов 23 .

С учетом преобладающих ныне тен-денций можно полагать, что смеще-ние центров роста носит не конъюнк-турный, а долгосрочный характер. По результатам многих прогнозов, уже в ближайшие двадцать лет соотношение сил в мировой экономике может ради-кально измениться в пользу развиваю-щихся стран. По данным британского отделения «Pricewaterhouse Coopers» (PwC), к 2020 году совокупный ВВП семи крупнейших восходящих рынков (Бразилия, Индия, Индонезия, Китай, Мексика, Россия, Турция) превысит ВВП семи главных индустриальных стран (США, Япония, Германия, Вели-кобритания, Франция, Италия, Кана-да). Если в 2000 году суммарный ВВП (по ППС) семи индустриальных стран превосходил размер семи развива-ющихся экономик более чем вдвое, то к 2007 году разрыв сократился до 60 процентов, а по итогам 2010-го — до 35 процентов. При сохранении ны-нешних трендов к 2020 году разрыв будет сведен к нулю. А к 2030 году раз-вивающаяся семерка обгонит семерку ведущих ныне индустриальных госу-дарств на 35 процентов.

Действительно, международные связи в настоящее время работают уже не только в направлении Север—Юг, но и Юг—Север. Локомотивом выхода из рецессии стали не экономически развитые, а развивающиеся страны, среди которых выделялись Бразилия, Индия, Китай, Малайзия, Филиппи-ны, Таиланд и Южная Корея (на их долю приходится примерно 55 про-центов ВВП стран с формирующимся рынком) 24 . По прогнозам Всемирно-го банка, с 2011 до 2025 годы разви-вающиеся экономики будут иметь ежегодный прирост в 4,7 процента, а развитые — только 2,325процента 25 . До 2025 года движущей силой станет растущая мощь и влияние восходя-щих рынков.

С учетом нынешних трендов отме-ченные выше прогнозные оценки не выглядят несбыточными. Однако, как свидетельствуют эмпирические дан-ные, экономическое развитие далеко не всегда линейно, и фактическая ди-намика ВВП может существенно от-личаться от прогнозных показателей. Так, до 1990 года активно обсуждался вопрос о тот, что лидирующей эконо-микой мира станет Япония. Но этого не произошло, хотя прогнозы выгля-дели достаточно обоснованными. Кроме того, нельзя не учитывать и тот факт, что на рост Китая и ряда других развивающихся стран определенное влияние оказывает эффект низкой базы. Сказывается также и экстенсив-ная модель их развития. Здесь до сих пор сохраняется высокий резерв низ-коквалифицированной рабочей силы, которая активно включается в произ-водственный процесс. В то же время довольно существенным остается раз-рыв в объеме доходов на душу населе-ния, в масштабах нищеты и бедности, в уровнях производительности труда и других социально-экономических параметров. Однако преобладающие ныне тренды свидетельствуют о на-личии серьезных сдвигов на мировом геополитическом пространстве.

Эрозия однополярного мира. В настоя-щее время растущее экономиче ское могу-щество Китая, благо-приятные прогнозы экономического рос-та Индии и ряда дру-гих быстрорастущих экономик позволяют говорить о том, что мир находится в ста-дии формирования многополярности и постепенного передела сферы поли-тического и экономического влияния. Все большее число стран и регионов перестают быть простыми объектами геополитических процессов, растет их стремление проводить собственную политику, нередко противоречащую стратегии великих держав. Качествен-ное отличие нынешней ситуации со-стоит и в том, что число ведущих игро-ков мировой политики пополнилось за счет новых держав, региональных группировок, международных орга-низаций, оказывающих существенное влияние на мировые события.

США по-прежнему остаются веду-щей и самой мощной державой мира, но главная особенность современ-ного геополитического процесса со-стоит во вхождении Китая и Индии в высшую лигу глобальной политики. Ряд стран — Бразилия, Турция, Индо-незия, Южная Корея — также повы-сили свой статус. Все более уверенно заявляют о себе в качестве важных субъектов мировой экономики такие страны, как Аргентина, Мексика, ЮАР Заметно ускорился, в частности, про-цесс экономического, социального и политического обновления Бразилии. По итогам 2010 года, по размерам ВВП (2,17 триллиона долларов по ППС) она опередила Италию и вплотную при-близилась к Великобритании (2,23) и Франции (2,19) 26 . Бразилия все более позиционирует себя как «тяжеловес» в мировой экономике и политике.

На этом фоне наблюдается про-цесс снижения удельного веса США в мировой экономике. По ряду коли-чественных параметров Китай уже сейчас приблизился к США — как ни один из американских конкурентов за весь XX век. В 2008 году размер китай-ской экономики (по ППС) составлял 42,8 процента от американской, а в 2010-м — 69,2 процента 27 . Если темпы экономического роста Китая сохра-нятся, то к 2020 году экономики срав-няются (по объему ВВП), а к 2030-му Китай окажется впереди примерно на 20 процентов. Подобный сценарий весьма вероятен и пользуется широ-ким признанием. Растет удельный вес и других поднимающихся стран. Так, объем ВВП Индии (по ППС) в 2001 году был на уровне 51 процента от ВВП Японии, а в 2010-м — 97 процентов 28 .

Расклад сил в мировой экономике начинает меняться, и этот процесс бу-дет, видимо, продолжаться и дальше. До начала кризиса роль США как центра координации глобальной макроэко-номической политики практически не подвергалась серьезной критике.

Однако рецессия, начавшаяся в дека-бре 2007 года, и сохраняющаяся до сих пор в стране нестабильность ослабили американскую экономику и постави-ли под сомнение способность США и далее играть роль финансового и эко-номического лидера. Соединенные Штаты постепенно перестают быть локомотивом мировой экономики.

Примечательно, что в 2008 году Национальный совет по разведке США впервые признал, что глобаль-ная мощь Америки действительно движется по нисходящей траектории. В одном из своих периодических фу-туристических отчетов «Глобальные тенденции-2025» совет упомянул «беспрецедентный в мировой исто-рии переход мирового богатства и экономической мощи от Запада к Востоку» в качестве основного факто-ра в упадке «сравнительной силы Со-единенных Штатов — даже в военной сфере». По мнению совета, «по раз-мерам, скорости и направленности потока происходящий ныне перенос богатства и экономического влияния с Запада на Восток не имеет преце-дентов в современной истории» 29 .

В ситуации ослабления превали-рующих позиций Запада активизи-ровался процесс формирования но-вых экономических и политических структур — БРИКС, Шанхайская орга-низация сотрудничества, Союз южно-американских наций (Унасур) и др. — с их стремлением выйти на глобальный уровень разработки и принятия реше-ний. Как показала практика послед-них лет, сегодня фактически невоз-можно решать глобальные вопросы в одностороннем порядке. Оказались востребованными новые коллектив-ные форумы. Одним из них стала G20, возникшая в экстремальных условиях кризиса. Опасения по поводу того, что глобальная экономика находится на грани катастрофы, ускорили переход от «большой семерки» к формату G20, включающему крупнейшие экономи-ки мира и самые важные формирую-щиеся национальные рынки.

Такое расширение экономической координации представляет собой признание новой группы глобальных экономических игроков. Создание «группы двадцати» явилось косвенным подтверждением того, что западные страны не в состоянии справиться с мировыми экономическими пробле-мами в одиночку. По существу, это ста-ло отражением тенденции к переба-лансировке сил в мире и его движения в сторону многополярности.

Кризис идеологических концеп-ций. Одним из главных следствий кризиса стало растущее сомнение, причем не только в экспертных, но и в правительственных кругах, в эф-фективности экономического ли-берализма. В ряде случаев ставится вопрос о замене идеологических концепций XX века и доминировав-ших ранее ортодоксальных теорий и точек зрения относительно про-ведения макроэкономической по-литики 30 . Мировой экономический кризис подорвал веру в непогреши-мость рынков.

Можно говорить об ослаблении позиций сторонников идеи превос-ходства либерального капитализма и ограничения роли государства. Кри-зис выявил системные недостатки, присущие функционированию не-регулируемых глобальных рынков. Так, перед угрозой депрессии Вашин-гтон и другие экономически развитые государства пошли на национализа-цию провалившихся системообразу-ющих финансовых компаний и бан-ков, на вливание сотен миллиардов долларов в экономику. Была постав-лена под сомнение концепция мо-нетаризма, в основе которой лежит положение о том, что априори рынки конкурентны и рыночная система в состоянии автоматически достигать макроэкономического равновесия. В разгар кризиса практически все ве-дущие промышленно развитые стра-ны были вынуждены перейти на «руч-ное» управление. Без существенных государственных вливаний денежных средств в экономику и на поддержку обанкротившихся финансовых ин-ститутов большинство стран были бы обречены на финансовый коллапс.

Под влиянием кризиса маятник сдвинулся от монетаризма к кейнсиан-ской концепции в вопросе о роли госу-дарства в формировании и реализации экономической политики. По мнению П. Кругмана, «идеи Джона Мейнарда Кейнса, проанализировавшего сущ-ность Великой депрессии, оказались в настоящее время более значимы, чем когда-либо» 31 . В профессиональных и общественных дискуссиях все убе-дительнее стали звучать аргументы в пользу признания за государством специфических функций, требующих не просто установления правил игры на рынке и контроля за их соблюдени-ем, но и непосредственной работы на хозяйственном поле. Точнее, на тех его направлениях, которых избегает част-ный капитал в силу их низкой рента-бельности, высоких рисков и длитель-ных сроков окупаемости.

Обострение структурных про-блем мировой финансовой систе-мы. Под влиянием кризиса на новый уровень вышел вопрос о реформи-ровании мировой финансовой архи-тектуры. Наибольшую остроту приоб-рела проблема ослабления позиций американского доллара. Медленное и неустойчивое восстановление эко-номики США, сохраняющийся бюд-жетный дефицит и растущий госу-дарственный долг предопределили рост недоверия к способности дол-лара выполнять функции мировой резервной валюты. Следует отметить, что идея введения глобального пла-тежного средства, не связанного с национальной денежной единицей какой-либо страны, обсуждается уже не один десяток лет. В свое время еще Дж. М. Кейнс на Бреттон-Вудской конференции (1944) отстаивал идею мирового центробанка со своей соб-ственной валютой (банкор).

Под влиянием кризиса идея со-вершенствования ныне существую-щей валютной системы приобрела конкретные очертания в форме вы-двигаемых предложений. Если до не-давнего времени этот вопрос имел в основном академический характер, то сегодня соответствующие выво-ды и рекомендации формулируются уже и в рамках международных орга-низаций. В докладе ЮНКТАД за 2009 год содержится заключение, что «сло-жившаяся в мире валютная система неэффективна, тормозит развитие мировой экономики и является одной из основных причин финансового и экономического кризиса» 32 . В этом официальном документе многонаци-онального института также подчер-кивается, что роль доллара в качестве мировой резервной валюты должна быть пересмотрена. По мнению спе-циалистов организации, новая валют-ная система не должна базироваться ни на одной, ни даже на нескольких национальных валютах. В качестве альтернативы доллару предлагает-ся использовать специальные права заимствования (СПЗ), эмитируемые МВФ (созданы в 1969 году).

К аналогичному выводу пришла и экспертная комиссия ООН по реформе международной валютно-финансовой системы под руководством Дж. Стиг-лица. Комиссия высказалась в пользу принятия по-настоящему глобальной резервной валюты, «доверие к которой и ее стабильность не будут зависеть от непредсказуемости экономики и по-литики единственной страны» 33 . Эти предложения получили дальнейшее развитие в докладе ЭКОСОС. По мне-нию экспертов ООН, поскольку доллар США не является стабильным средст-вом накопления, одно из требований, предъявляемых к резервной валюте, — «необходимо разработать новую си-стему, которая должна базироваться на выпуске международных ликвидных средств, а не на использовании нацио-нальных валют» 34 .

Критические высказывания в от-ношении существующей валютной системы, а также выдвигаемые пред-ложения по снижению междуна-родного статуса доллара имеют под собой вполне реальные основания, связанные, в частности, и со сложно-стью стоящих перед США финансово-экономических проблем. Положение доллара сейчас не такое прочное, как раньше. Однако вопрос далеко не так однозначен. Призывы найти замену американской валюте представляют-ся труднодостижимыми, особенно в ближайшей перспективе. Профессор Калифорнийского университета Бен-джамин Коэн объясняет, в частности, сложившуюся ситуацию отсутствием в настоящий момент реальной аль-тернативы доллару. Перефразируя известное высказывание У. Черчил-ля о демократии, Б. Коэн отметил, что «доллар может оказаться наихуд-шим решением, если не считать всех остальных» 35 .

Вместе с тем декларации об измене-нии статуса доллара начинают допол-няться конкретными практическими шагами, направленными, по крайней мере, на частичную нейтрализацию неконтролируемого поведения дол-лара на мировых валютных рынках. Стремление снизить зависимость от евро и доллара получило реальное воплощение на саммите стран БРИКС в Дели (28—29 марта 2012 года). Там были подписаны два важных докумен-та: генеральное соглашение о предо-ставлении кредитов в национальных валютах и многостороннее соглаше-ние о подтверждении аккредитивов в рамках механизма межбанковского сотрудничества БРИКС (обязатель-ство приоритетного обслуживания транзакций банков этих стран). Это первый шаг на пути к переходу на на-циональные валюты во взаиморасче-тах. Соглашением предусматривает-ся создание базовых механизмов для осуществления расчетов и финанси-рования проектов в национальных валютах между уполномоченными банками участников БРИКС.

Кроме того, участники БРИКС вы-разили готовность рассмотреть вы-двинутое Индией предложение о создании Банка развития «Юг—Юг» для финансирования инфраструк-турных и инновационных проектов в развивающихся странах. Объявляя о возможности создания наднацио-нального института развития и меха-низма взаимного кредитования, лиде-ры стран БРИКС выразили тем самым готовность к строительству собствен-ной структуры, способной аккумули-ровать инвестиционные ресурсы и направлять их в те проекты, которые выгодны прежде всего самому блоку.

Под влиянием кризиса проблема дедолларизации приобрела довольно высокую актуальность. Потребность в образовании мировой валютной еди-ницы имеет объективный характер. Сама логика глобализации хозяйст-венной деятельности не соответству-ет функционированию националь-ных валют в роли мировых денег и в конечном счете подрывает основы такого функционирования. Однако продолжающиеся дебаты по поводу альтернатив американскому доллару, включая повышение роли СПЗ, пока не привели к каким-либо значимым результатам. Процесс выдвижения других альтернативных валют займет, видимо, сравнительно длительный период времени. При существенных расхождениях интересов отдельных государств (а также больших разли-чиях между взглядами экономистов-теоретиков) достижение целей фор-мирования международной валютной системы, которая была бы основана на использовании универсальной наднациональной валютной едини-цы, — это, видимо, целевая стратеги-ческая установка на долгосрочную историческую перспективу. Наиболее вероятным представляется сценарий постепенного снижения роли дол-лара в мировых резервах и внешних расчетах по мере сокращения удель-ного веса США в мировой экономике. По прогнозам Всемирного банка, дол-лар перестанет быть основной миро-вой валютой к 2025 году. В докладе ВБ «Глобальные горизонты развития-2011» отмечается, что на протяжении этого периода может сложиться новая мультивалютная система: американ-ский доллар утратит господство, евро и юань сравняются с ним по статусу 36 . Данный сценарий поддерживается вероятностью того, что США, страны еврозоны и Китай станут к тому вре-мени тремя главными полюсами эко-номического роста.

Под воздействием кризиса меня-ются акценты и в политике между-народных финансовых институтов, пытающихся адаптировать свою де-ятельность к новым императивам.

В частности, если в еще недавнем прошлом вводившиеся некоторыми странами меры контроля над движе-нием капитала встречали жесткую не-гативную реакцию со стороны МВФ, то кризис заставил скорректировать эту устоявшуюся точку зрения. Рас-тет понимание, что открытый рынок капитала в сочетании с нерегулиру-емым финансовым сектором пред-ставляет собой бомбу замедленно-го действия. В коллективной работе «Приток капитала: роль контроля», опубликованной в 2010 году груп-пой сотрудников МВФ, использова-ние ограничительной практики в от-ношении бесконтрольных потоков иностранного капитала признается в качестве полноправного инструмен-та антикризисной политики, кото-рый может укрепить экономическую стабильность развивающихся стран. В числе логичных мер авторы докла-да называют налоги на финансовые трансакции и на краткосрочные вне-шние займы, резервирование процен-тов по ссудам в иностранной валюте, требования к минимально допусти-мому сроку инвестирования 37 .

Это мнение было признано в каче-стве официальной точки зрения фон-да (с определенными оговорками). В докладе совета директоров МВФ (де-кабрь 2012 года) закрепляется новое видение фонда касательно регулиро-вания трансграничных потоков капи-тала: «Полная либерализация финан-совых потоков не может считаться универсальной целью для всех стран во все времена. Временные ограниче-ния могут быть обоснованны и полез-ны во время экономических шоков, а также когда прочие средства денеж-но-кредитной политики исчерпаны». Согласно документу, «в определенных условиях меры, призванные ограни-чивать потоки капиталов, могут быть полезными и целесообразными» 38 .

Новый подход МВФ является, по сути, признанием меняющихся реалий, включая усиление веса стран с форми-рующимися рынками, наиболее уязви-мыми для спекулятивных потоков ка-питала. Заявленные принципы прямо противоречат ключевым постулатам «Вашингтонского консенсуса», кото-рый еще совсем недавно господство-вал в мировой финансовой сфере.

К «переоснащению мирового развития»

Таким образом, говоря о характере и особенностях кризиса, можно выде-лить следующее. Во-первых, события 2008—2009 годов свидетельствуют, по существу, о кризисе модели гло-бальной экономики в лице нынеш-них индустриальных центров. Речь идет прежде всего о США, которые до последнего времени выступали в ка-честве эталона рыночного хозяйства, лидера технологических достижений и инноваций, и что не менее важно, источника идей и концепций о путях и формах развития мировой эконо-мики и мироустройства в целом. Это не означает пока кардинального под-рыва главенствующих позиций США. Тем не менее является свидетельством ослабления западоцентричного мира и появления на мировой арене но-вых игроков глобального масштаба и развития постамериканского мира. По мнению, например, известного американского ученого, автора книги «Конец истории и последний чело-век» Ф. Фукуямы и президента Цент-ра глобального развития Н. Бердсолл, «американская версия капитализма, если и не потеряла репутацию, то, по крайней мере, больше не является до-минирующей. Запад, и в особенности США, впредь не будут рассматривать-ся как единственный центр иннова-ционной социально-политической мысли. А когда дело касается меж-дународных организаций, голоса и идеи Соединенных Штатов и Европы доминируют все меньше» 39 .

Во-вторых, причины глобального спада не сводятся к одной лишь эко-номике. Кризис не является в конеч-ном счете чисто экономическим. Он имеет более общую основу — дегра-дацию старой и становление новой системы миропорядка, что сопро-вождается обострением аномальных явлений в реальном и финансовом секторах хозяйства. Это выразилось в глубоком и многостороннем струк-турном кризисе, который затронул не только экономику, но также поли-тические, идеологические и другие несущие конструкции современного мира.

В-третьих, повысилась актуаль-ность вопроса о выходе на новый уровень взаимодействия в рамках глобальной экономики. Императивы устойчивого развития предопределя-ют необходимость создания условий и предпосылок для формирования взаимовыгодных и системных связей между всеми группами стран и регио-нов. Кризис особо оттенил растущую значимость развивающихся рынков. В этом контексте учет их интересов и особых потребностей, по замечанию экс-президента Всемирного банка Р. Зеллика, — «это уже не благотво-рительность и не солидарность, а во-прос собственной заинтересованно-сти индустриальных государств» 40 .

Дискуссии о перспективах и прин-ципах построения глобальной эко-номики с учетом многополярной действительности сохраняют свою актуальность и поныне, а процесс сближения позиций пока далек, как представляется, от завершения. Не-смотря, однако, на различия в подхо-дах, превалирует общая идея о необхо-димости выхода на новые принципы мироустройства, наиболее адекватно отвечающие современным реалиям. По словам Ф. Фукуямы, под влиянием кризиса «рухнули не только крупней-шие компании Уолл-стрит, рухнул оп-ределенный набор представлений о капитализме» 41 .

В контексте сохраняющейся не-определенности и столкновения противодействующих тенденций вы-ход на новое равновесное состояние потребует не просто корректировки национальных стратегий развития. На повестке дня поставлены вопросы фундаментального характера — вы-работка новых подходов к форми-рованию на глобальном уровне ин-ститутов и механизмов, адекватных потребностям устойчивого социаль-но-экономического прогресса с уче-том таких проблем, как сохранение окружающей среды, энергетическая безопасность, преодоление социаль-ного неравенства, и другие насущные вопросы современности. Эксперты ООН определяют этот процесс как «переоснащение» мирового развития, то есть «осуществление кардиналь-ной реформы механизмов управле-ния глобальной экономикой и выра-ботка новой парадигмы устойчивого роста» 42 .

Антикризисное государственное регулирование реального сектора экономики: международный опыт

«Anti-crisis government regulation of real economic sector: international experience»

Голышева Мария Олеговна

аспирант

ГОУ ВПО Финансовый университет при Правительстве РФ

Аннотация : Реальный сектор экономики входит в число основных объектов антикризисного государственного регулирования. В статье определены основные элементы и этапы антикризисного государственного регулирования реального сектора экономики; произведено сравнение международного опыта государственного регулирования реального сектора в условиях глобального экономического кризиса 2008-2009гг. и выявлены слабые стороны российской практики антикризисного государственного регулирования реального сектора экономики в этот период.

Summary: Real sector of economy is one of the major objects of anti-crisis government regulation. In this article the main elements and stages of anti-crisis government regulation of real sector of economy are determined; the international experience of real economic sector government regulation under the global economic crisis conditions of 2008-2009 is compared and the week points of Rus sian anti-crisis government regulation of real sector of economy are defined.

Ключевые слова: реальный сектор экономики, экономический кризис, международная экономика, антикризисное государственное регулирование, антикризисная программа, платежный баланс

Key words: real sector of economy, economic crisis, international economy, anti-crisis goverment regulation, anti-crisis program, balance of payment

Реальный сектор экономики является одним из центральных объектов государственного регулирования. Реальный сектор представляет собой отрасли экономики, производящие материально-вещественные блага, а также нематериальные блага стратегического или производственного назначения, в т.ч. сельское хозяйство и рыболовство, добывающая и обрабатывающая промышленность, строительство, производство и распределение электроэнергии, воды, газа, транспорт и связь . Реальный сектор относится к макроэкономическому блоку государственного регулирования. В зависимости от фазы экономического цикла можно выделить антикризисное, стабилизационное и стимулирующее государственное регулирование реального сектора экономики. Антикризисное государственное регулирование реального сектора представляет систему форм, методов, инструментов государственного управления, направленное на анализ и прогнозирование кризисных процессов в реальном секторе экономики, снижение отрицательных последствий кризиса для экономических субъектов реального сектора и использование накопленных данных для дальнейшего развития экономики сектора. С точки зрения системного подхода, антикризисного государственного регулирования реального сектора представляет собой систему, включающую следующие ключевые элементы: приоритеты регулирования, цели и задачи антикризисного регулирования, объекты и субъекты государственного регулирования, направления антикризисной поддержки реального сектора, методы и инструменты государственного регулирования, оценка рисков и контроль результатов проведения анктиризисного регулирования реального сектора. Содержание и характер основных элементов государственной системы антикризисного регулирования реального сектора определяют его эффективность. Рассмотрим эти элементы:

1. Приоритеты. Представляют стратегические ориентиры государственного регулирования, через призму которых происходит влияние на реальный сектор экономики и с которыми должны соотносится все действия властей в отношении регулирования реального сектора.
2. Цели и задачи. Исходя из поставленных приоритетов, определяют цели, которые планирует достичь в результате регулирования РСЭ, и задачи как способы достижения этих целей.
3. Объекты государственного регулирования. Объектами антикризисного государственного регулирования реального сектора могут быть экономические агенты, целые хозяйственные комплексы или экономические процессы, на которые воздействуют инструменты антикризисного государственного регулирования. Такие объекты можно классифицировать на три группы по следующим критериям – масштабу бизнеса, отрасли экономики, экономическим субъектам.
4. Субъектами выступают исполнительные органы государственной власти, центральные банк, системообразующие государственные банки, а также институты и фонды развития, коммерческие банки и кредитные организации
5. Направления представляют собой стратегические области антикризисного государственного регулирования, исходящие из декларированных приоритетов и намеченных целей. Укрупненными направлениями поддержки и развития реального сектора являются следующие:

• Создания финансовых стимулов предприятий
• Поддержка и развитие приоритетных предприятий и /или отраслей
  • Стимулирование внутреннего спроса, в т.ч. потребительского и государственного
  • Развитие малого и среднего предпринимательства
  • Улучшение конкурентной среды
  • Стимулирование рынка труда
  • Развитие человеческого капитала
  • Развитие науки и повышение инновационного капитала

В зависимости от степени воздействия на реальный сектор экономики данные направления могут быть разделены на прямые и косвенные.

1. Методы антикризисного государственного регулирования представляют собой конкретные приемы воплощения намеченных целей и направлений антикризисного регулирования. Например, снижение нагрузки на бизнес может быть осуществлено за счет снижения налоговой, тарифной, административной нагрузки и др.
2. Инструментами реализации антикризисного регулирования являются практическими способами воздействия на экономические процессы и экономические агенты РСЭ. Для осуществления анктиризисного регулирования в распоряжении государства находится целый комплекс различных инструментов регулирования экономики, относящиеся к различным видам государственных политики, а именно: бюджетной, налоговой, монетарной, инвестиционной, промышленной, таможенно-тарифной, макроэкономической, курсовой, административной. Данные инструменты можно классифицировать на прямые и косвенные по критерию воздействия на экономические агенты реального сектора.
3. Оценка рисков государственного регулирования. Такие риски можно разделить на эндогенные, исходящие от недостатков внутреннего развития экономической системы, и экзогенные – от внешних факторов.
4. Контроль исполнения мероприятий в рамках антикризисного государственного регулирования является одним из способов устранения эндогенных рисков и повышения эффективности реализуемых мер.

Исходя из характеристик ключевых элементов, можно выделить три основных этапа антикризисного государственного регулирования реального сектора: на первом этапе определение приоритетов, постановка целей, определение задач и направлений антикризисного регулирования; на втором этапе определение методов, инструментов, объектов, субъектов и выявление рисков государственного антикризисного регулирования РСЭ; на третьем этапе минимизация рисков реализации намеченных мероприятий и контроль результатов (см.рисунок 1).

Рисунок 1 - Этапы антикризисного государственного регулирования реального сектора экономики

Характер антикризисной политики определяет набор и специфику элементов антикризисного регулирования реального сектора, зависящие от особенностей экономики и условий предкризисного развития конкретно взятого государства. Особенности и различия государственного регулирования реального сектора в условиях глобального экономического кризиса рассмотрим на примере стран США, Китая, Японии, России и региона Евросоюза.

Можно выделить следующие факторы, повлиявшие на специфику антикризисного государственного регулирования реального сектора в различных странах: причины экономического кризиса в реальном секторе экономики, размер реального сектора экономики, развитие институв государственной власти, степень воздействия кризиса на реальный сектор экономики, темпы экономического роста предкризисного развития, наличие ресурсов в экономики для реализации антикризисной политики.

Причины перехода кризиса в реальный сектор экономики для каждой страны были свои. Если для США и Европы основной причиной перехода кризиса в реальный сектор стал кризис в банковском секторе и сжатие ликвидности в экономикие, то для Китая и Японии основной удар нанесли сжатие мирового спроса. В России к этим факторам прибавилось снижение цен на энергоносители, приостановившие большой приток средств в экономику, а также отток иностранного.

Для сравнения и оценки эффективности антикризисного государственного регулирования реального сектора экономики выбранных стран в условиях кризиса 2008-2009гг. воспользуемся следующими критериями:

• оценка докризисного экономичесого развития
• оценка восстановления макроэкономических показателей реального сектора
• стоимость антикризисной программы
• содержание антикризисной программы

Докризисные условия развития реального сектора в рассматриваемых странах зависели от занимаемого места страны в международной экономике. Это обусловило приоритеты развития реального сектора, сильные и слабые стороны экономического развития и основную причину, обусловившую начала кризиса в реальном секторе страны.

США и Европейский Сооюз являются мировыми рынками капиталла и импортерами готовой продукции. Сальдо по счету текущих операций США и ЕС на конец 2008г. было отрицательным и составляло -700 млрд.дол. и -200млрд.дол. соответственно. Наращивание отрицательного сальдо торгового баланса в США усиливалась с 2000-х как результат проводимой экономической политики в основе которой лежало всевозможное стимулирование спроса. Капитальный счет США перед кризисои был положительный (750 млрд.дол.) за счет портфельных инвестиций. Перегрев финансовой системыСША поддерживался большим притоком капитала из развивающихся стран (о чем свидетельствует положительный капитальный счет платежного баланса США), низкими процентнымиставками ФРС США и быстрым ростом малонадежных деривативов.

В ЕС платежный баланс с 2003-2008г. балансировал около нуля – небольшое положительное сальдо по счету текущих опреаций (40 млрд.дол. в 2007г.) компенсировалось небольшим отрицательным сальдо по финансовому счету (-35 млрд.дол. в 2007г.). В 2008г. отток капитала из региона резко уменьшился, а приток увеличился, когда европейские инвесторы стали требовать исполнение обязательств, что привело к положительному сальдо капитального счета в размере порядка 210 млрд.дол.

В Японии среди разитых стран набладались противоположные тенденции. Счет текущих операций наращивал положительное значение, достигнув порядка 180 млрд.дол. в 2008г., а счет капитальных операций сложился с отрицательным сальдо порядка -200 млрд.дол. в это же время. Следовательно, Япония стала экспортером продуции и капитала на мировом рынке.

Китай в кризис вступил с положительным сальдо торгового баланса в размере 440 млрд.дол. Фанансоый счет Китая также на по итогам 2008г. был профицитным. Положительное сальдо было обусловлено притоом прямых иностранных инвестиций. По оценкам МВФ в 2000-2005гг. приток прямых иностранных инвестиций в Китай составлял порядка 20% от всех прямых инвестиций в развивающиеся страны . Такая позиция стала результатом государстенной экономической политики Китая, ориентированной на стимуливание экспорта. Доход от экспорта, состоящего более чем из 50 тысяч наименований, составляет не менее 80% валютных доходов Китая. Модель развития Китай экономики строится на расширении экспорта готовой продукции и капитальных инвестициях со стороны государства и внешних инвесторов.

Россия в докризисный период наращивала положительное сальдо по счету текущих операций (более чем в 3 раза с 2000г.), обеспеченного увеличением цен на мировых сырьевых рынках, уменьшения отрицательного сальдо баланса услуг и инвестиционных доходов. Величина чистого экпорта сократилась с 13% до 1% ВВП с 2000г. за счет опережающего роста импорта над экспортом, уменьшения оттока капитала, улучшения баланса услуг и роста инвестиционных доходов. Это обусловело рост внутреннего спроса за счет увеличения доходов и потребления домашних хозяйст и роста капитальных инвестиций. Счет финансовых операций на конец 2008г. был положительным. Приток инвестиций в Россию за период 2000-2007гг. составил поряка 94,7 млрд.дол. Следовательно, Россия на мировом рынке является экспортером сырья и импортером капитала - в первую очередь корпоративных иностранных кредитов.

Рассмотренные тенденции указывают на то, что экономики России и Китая как развивающихся страны на момент начала финансового кризиса были более устойчивыми, чем экономики развитых стран – в первую очередь США и ЕС. Главные преимущества положения Китая и России в докризсиный период заключались в высоких темпах экономического роста, большой потенциал роста для внутреннего потребления, наличие больших валютные резервы, отсутствие большого количества «плохих» финансовых активов, подрывающих финансовую систему.

Таким образом, в доризисный период большая часть мирового дохода, обеспеченного ростом цен на сырье и дешевыми финансовыми ресурсами, перераспределялась в странах – экспортерах сырья или готовой продукции, а затем размещалась на мировых рынках капитала, в первую очередь в США и ЕС.

Позиция странны в мировом экономическом пространстве определила сильные и слабые стороны экономиеского развития, причины перехода кризиса в реальный сектор и приоритеты антикризсиной поликти поддержки реального сектора. Результаты сравнения приведены в таблице 3.4.

Таблица 1 – Характеристика США, ЕС, Японии, Китая, России и приоритеты антикризисного гос. регулирования реального сектора экономики

Таким образом, если в США и ЕС кризис в реальный сектор перешел за счет кризиса в финансвом секторе через механизм сжатия кредитования и падения внутреннего спроса, то для экономики Китая и Японии главной причиной стало снижение мирового спроса. В России же падение дохода от экспорта углеводорода и отток иностранного капитала привели к падению ликвидности в экономики и кризису в банковском секторе, который привел к сужению кредитования предприятий реального сектора. Экономическое положение страны и причины кризиса легли в основу антикризисного государственного регулироания реального сектора экономики.

Совпадение приоритетов антикризисного регулирования, нацеленных на устранение фундаментальной причины кризиса, обусловленной «слабыми сторонами» страны в международном разделении труда, с фактическими реализованными приоритетами регулирования реального сектора является одним показателей эффективности выбранно антикризисного государственного регулирования РСЭ.

Следующим критерием оценки эффективности анктикризисного регулирования РСЭ является динамика макроэкономических показателей. Для оценки восстановления всей экономики и реального сектора мы рассматривали динамику показателей ВВП, накопленного индекса производства, накопления основного капитала, экспорта, импорта, конечное потребление, расходы домашних хозяйств, уровень безработицы, характеризующих положение в реальном секторе и восстановление потребительского спроса в стране. Анализ динамики макроэкономических показателей позволяет сделать следующие выводы. Наибольшой эффективностью обладало антикризисное регулирование реального сектора США, исходя из соотношения глубины спада экономических показателей и посткризисного темпа роста восстановления экономики. Рецессия в США началась раньше, чем в других странах, так как США явялется исходным местом начала кризиса. Снижение ВВП в 2008г. составило -3,32% , падение производства -34,02% , ауменьшение инвестиций в основной капитал 17,84% - одно из самых больших значений по рассматриваемым странам. Однако, уже в 2009г., когда в мировая экономика погружается в рецессию в экономике США начались положительные сдвиги. В реальном секторе наблюдался рост производтсва на уровне 3,18% за год, а снижение ВВП составило всего -0,54%, что указывает на постепенный выход экономики из рецессии. Хотя до полного восстановления необходимо еще было восстановить объем внутреннего потрбления, импорта и капитальных инвестиций, которые в 2009г. еще характеризовались отрицательными величинами. В 2010г. положительная динамика по всем показателям была восстановлена.

На втором месте по соотношению глубины спада и восстановлению экономических показателей находится Россия. Основные последтсвия кризиса в России пришлись на 2009г. Падение ВВП составило 3,0% , снижение индекса производства -9,3%, уменьшение инвестиций основной капитал -43% (самый большой показатель по всем рассматриваемым странам), а уменьшение чистого экспорта -24% при одновременном сокращении экспорта и импорта на 16% и 13% соответственно. Однако, уже в 2010г. все рассмотренные макроэкономические показатели вернулись на положительный тренд с почти докризисными темпами роста. В 2009г. рост ВВП составил 4,4%, рост производства 8,2%, а увеличение инвестиций в основной капитал составило 32%. Конечно, большой вклад в восстановление российской экономики внесло увеличение цен на энергоносители, что обеспечило дополнительный приток средств в экономику и расширенные возможности для реализации антикризисной программы. Однако очевидно, что ресурсы от экспорта углеводородов не сразу доходят до реального сектора, а большая их часть оседает в финансовом секторе. Следовательно, без оператиного вмешательства властей в регулирование экономических процессов в реальном секторе рецессия могла бы затянуться на более длительный срок.

Особняком в рассматриваемых процессах стоит Китай. Во-первых, потому что как таковой рецесси в Китае не было, только небольшое замедленее темпов роста. Так рост индекса производства в 2008г. составил 9,93%, а увеличение основного капитала 24,7%. В 2009г. рост производства составил 8,73%, а увеличение основного капитала 18,9%. Рост ВВП в 2009г. наблюдался на уровне 9,57% даже в условиях снижения экпорта и импорта на уровне 18% и 13,7% соответственно. Во-вторых, оценку восстановления экономики Китая затрудняет нехватка статистических данных – официальные данные сильно запаздывают во времени, а те которые есть вызывают сомнения, в частности уже описанные в главе 2 показатели безработицы на уровне 3% не внушают доверию даже эспертам МВФ.

Исходя из анализа макростастики больше всего от кризиса пострадала экономика Японии, в особенности реалный сектор. Стимулирующая политика не принесла желаемых результатов. На медленные темпы экономического роста «японской ловушки» наложилась рецессия мирового кризиса. В результате снижение индекса производства в 2009г. составило 91%, а падение ВВП – 4,82% (самый большой спад из всех рассматриваемых стран). При этом несмотря на принятые меры, рецессия в реальном секторе продолжилась в 2010г. – снижение накопленного индекса производства составило 52%, а падение ВВП -2,95% . Рецесся в реальном сеторе продолжилась и в 2011г. Снижение индекса производства составило 70% относительно уровня 2010г.. Инвестиции в основной капитал только в 2011г. показали слабую положительную динамику на уровне 0,27%, сокращаясь на протяжении 2008-2010гг.

Степень влияния кризиса на Еропейский Союз сопоставима с Японией. Снижение ВВП в 2009г. составило -4,3%, снижение накопленного индекса производства -66,3% относительно увроня 2008г., сокращение инвестиций в основной капитал -20%. Реализованная политика поддержки реального сектора, приостановила темпы падения производства, но не привела к росту и восстановлению докризисных показателей. Снижение накопленного индекса производства в 2010г. относительно уровня 2009г. составило -34,5%, а в 2011г. -15,44% относительно увроня 2010г. Однако такие показатели как ВВП, инвестиции в основной капитал, конечное потребление, экспорт и импорт демонстрируют положительную динамику с 2010г., что указывает на потенциал для роста производства в реальном секторе. Относительное медленной восстановление экономики реального сектора в ЕС обусловлено сложившимся долговым кризисом и наличие менее развитых стран в составе ЕС. Решение этих проблем отвлекает большие ресурсы от реализации стратегических и тактических задач. При этом необходимо учитывать, что это агрегированные показатели ив отдельных странах ЕС, таких как Австрия, Германия, Франция, Великопбритания и др. экономика близка к восстановлению докризисного уровня.

Следовательно, по темпам восстановления реалного сектора и экономики антикризисная поддержки реального сектора России находится на уровне США и Китая.

Исходя из критерия стоимости антикризисной прграммы поддержки реалного сектора экономики Россия находится на уровне развитых стран.

Таблица 2. – Сравнение стоимости антикризисной поддержки РСЭ

Примечание: *показатель ВВП расчитан как среднее значение за 2008-2009гг. – время приятия и реализации анктиризисной политики

Абсолютное значение стоимости антикризисной поддержки реалного сектора России меньше, чем других стран – порядка 188 млрд.дол. Однако отношение стоимости антикризисной программы поддержки релаьного сектора к ВВП составляет порядка 8% на уровне ЕС (9%). Для сравнения в США этот показатель составляет порядка 5%, в Японии 6%. Лидером по данному показателю является Китай, что характерно для развивающихся стран (см.диаграмму).

Рисунок 2– Диаграмма. Соотношениестоимости анктиризисной поддержки реального сектора экономики и ВВП

Однако, для оценки анктиризисного государственного регулироваия РСЭ России в сравнении с другими странами большое значение имеет не количественная, а качественная сторона принятых мер. По этому критерию Россия уступает многим зарубжным странам.

Для сравнения качества антикризисной программы поддержки реального сектора по рассматриваемым странам используем критерии: приоритеты анктикризисного государственного регулирования РСЭ, направления принятых мер, использованные инструменты государственного регулирования, получатели анктикризисной поддержки, стратегичность программы .

В отношении направления антикризисной поддержки реального сектора можно выделить следующие ключевые недостатки. В российсой анктиризисной программе присутствует явный недосаток развития и финансирование следующих ключевых направлений в сравнении с международным опытом анализируемых стран:

• инфраструктурных проектов
• строительства новых промышленных объектов
• энергетики
• инвестиций в науку и повышение инновационного потенциала
• инвестиции в человеческий капитал

В отношении развития инфраструктурных проектов Россия занимает последнее место в списке рассматриваемых стран. В Китае и Японии средства, выделенные на реализацию инфраструтурных проектов, составили 24,6% и 21,4% соответственно, в США 13%, в ЕС 7% от общей стоимости анктиризисной программы по поддежке реального сектора, то в России 1,6%. При этом если в России единственное реально реализуемое направление развитие инфраструктуры это транспорт, то в США, помимо развития транспортной инфраструктуры предусмотрено развитие сельсокй и городской инфрвструктуры, комуникационно-информационной, эводоснабжения, энергетической инфраструктуры на что было выделено 28,5 млрд.дол.(см Приложение). В ЕС особое внимание было уделено интернет и иноформационно-коммуникационной на, что было выделено порядка 25 млрд.евро. Главное направление развития инфраструтуры в Китае – транспортная и промышленная инфраструктура, включая строительсто новых промышленных объектов, на что в совокупности было затрачено около 144 млрд.дол .

Таблица 3 – Финансирование энергетики и инфраструктурных проектов

В 1990-е гг. в работах многих западных исследователей особое внимание уделялось разработкам основных положений стратегии урегулирования кризисов. Главная задача этих разработок – преодоление "дилеммы целей", т.е. противоречия между защитой собственных интересов и попытками избежать мер, способных вызвать нежелательную эскалацию (Georg . 1991. Р. 22). В этой связи выделяются оборонительные и наступательные стратегии урегулирования кризисов.

А. Джордж описывает пять наступательных стратегий по разрешению кризисной ситуации: 1) шантаж; 2) ограниченный зондаж; 3) сдержанный нажим; 4) fait accompli (свершившийся факт) и 5) медленное истощение. Некоторые из этих стратегий лиши угрожают действиями, которые могли бы нанести ущерб (например, шантаж), а другие связаны с различными мерами воздействия на противника, отличными по степени силы, которую применили (или применением которой угрожают).

Каждая из этих наступательных стратегий стремится сделать противника более податливым и снизить риск эскалации. Бросающая

вызов сторона может начать убеждать противника в том, что ее цели в кризисе носят ограниченный характер; что предпринятая акция не подразумевает наличия более глубокой, всепроникающей враждебности к противнику, которая позже будет выражаться в дополнительных вызовах; что в будущем, после того как нынешний кризис будет разрешен, установятся позитивные отношения.

У обороняющейся же стороны имеется ряд стратегий, призванных помешать попыткам противника изменить статус-кво в свою пользу. Когда для обороняющейся стороны становится важно то, что ее ответ может вызвать нежелательную эскалацию, она тоже оказывается перед необходимостью политического регулирования кризиса. Обороняющейся стороне нужно предпринять некие шаги против нанесения ущерба интересам, оказавшимся под угрозой, нo в то же время она избегает того, что могло бы вызвать эскалацию войны (или более высоких уровней военных действий).

Различают семь видов оборонительных стратегий: 1) принудительная дипломатия; 2) ограниченная эскалация вовлеченности для уста-ления правил игры, более благоприятных для обороняющейся стороны плюс попытки удержать оппонента от эскалации в порядке ответной реакции; 3) возмездие по принципу "око за око" без эскалации плюс сдерживание эскалации со стороны оппонента; 4) акцептирование "проверки потенциалов" в рамках ограничительных правил игры, избранных оппонентом, которые первоначально представляются невыгодными для обороняющейся стороны; 5) проведение черты; 6) демонстрация убежденности и решимости с целью не допустить просчета бросающей вызов стороны; 7) действия и предложения, помогающие выиграть время и дающие возможность изучить условия урегулирования кризиса путем переговоров, условия, которые могли бы удовлетворить некоторые (если не все) требования бросающей вызов стороны (там же. Р. 377-394).

Стратегии мира

Политика избегания кризисной ситуации тоже предполагает несколько видов стратегий. Реалистическая стратегия связана с необходимостью установления баланса сил, в условиях которого взаимное сдерживание наиболее сильными акторами агрессивных устремлений друг друга способствует сохранению мира и стабильности в международных отношениях. Неореалисты, обращая внимание на важность восприятия международными акторами друг друга, большое значение придают цели признания со стороны других акторов. Французский

исследователь Ж.-Ф. Феррье называет это одной из основных целей участников международных отношений (см. подробнее: Ferrier . 1996. P.121–130). Действительно, без признания других международные акторы не могут добиться более второстепенных целей. Это касается, например, социально-политических общностей или политических движений, стремящихся к самостоятельному государственному статусу. Для них признание со стороны других государств и общепризнанных МПО (прежде всего, со стороны ООН) связано с возможностью легитимной деятельности в качестве автономного, независимого актора. Именно этого в первую очередь добивались и все бывшие колониальные страны, и бывшие советские республики, и ООП, и сторЪнники Масхадова, стремящиеся получить хотя бы частичное признание Чечни в качестве самостоятельного игрока на международном поле. Государства, имеющие признанный статус и обязанные соблюдать правила игры (например, решения ООН, двусторонние и многосторонние договоры и соглашения и т.п.), для которых по экономическим или политическим причинам выгодно показать свое признание добивающимся этого политическим движениям, сепаратистским силам или квазигосударствам, вынуждены (вместе с "претендентами" на признание) искать для этого различные уловки. Например, непризнанный в качестве независимого государства Тайвань имеет со многими странами торговые, экономические, культурные и отчасти политические отношения, которые поддерживаются через его "частные агентства" в этих странах. При этом в стремлении сохранить свою территориальную целостность государства ревностно следят за тем, чтобы территории, на которые они распространяют свой суверенитет, или же сепаратистские движения не получили признания со стороны других стран и МПО.

О значимости проблемы признания говорит и то, что от ее решения может зависеть стабильность международных отношений. Например, поспешное признание Хорватии и Словении Германией, которая опередила в этом ЕС, стало источником разногласий и противоречий в международных отношениях, продолжающихся и поныне. Как считает Ж.-Ф. Феррье, это признание стало одной из причин длительной драмы: так называемая общность без идентичности, т.е. территория, населенная сербами, хорватами и мусульманами, аккумулирует в себе проблемы других югославских провинций, не обладающих достаточной степенью цивилизационного единства (Ferrier . 1996. Р. 129–131). "Международное сообщество, – утверждает Ж.-Ф. Феррье, – показав редкую быстроту своей реакции, возможно, проявило чрезмерное усердие в своем гуманитаризме" (там же. Р. 130).

Вопрос о признании является центральным для одной из разновидностей большой стратегии, стратегии мира. "Стратегия умиротворяющего признания" , в противоположность стратегии баланса сил, направлена на то, чтобы сдерживать не столько силу другого государства (или других государств), сколько его страх (см. об этом: Osgood . 1962). Достижение этой цели/предполагает использование самых разнообразных средств: взаимное официальное-признание друг друга в письменной форме (примерами чего стали германо-германский договор 1972 г., Заключительный Акт СБСЕ 1975 г., Договор Осло 1993 г., Дублинский договор 1997 г.); принятие во внимание "символических интересов" друг друга, особенно тех, которые связаны с национальной идентичностью (святые места, национальные символы, исторические традиции ц т.п.); настойчивые усилия для установления связей с "противником" и постепенные уступки, как меры доверия и разоружения (Osgood . 1962; Lindemann . 2000. P. 529). "Неоидеалист" А. Вендт, противопоставляя рассматриваемый подход стратегии устрашения (которая связана с риском создания дилеммы безопасности), уверяет, что последний может значительно изменить "интерсубъектийную структуру" международных отношений. В качестве одного из примеров он называет политику открытости внешнему миру, которую в середине 80-х гг. XX столетия проводил М. Горбачев и которая позволила радикально изменить характер международных отношений (Wendt . 1994).

Стратегия умиротворяющего признания была описана Ч. Осгудом. Ее преимущества видят в том, что она основана не на односторонних уступках, а на взаимности. Она сочетает "кнут и пряник" и тем самым дает возможность возврата к политике закрытости в случае, если постепенные уступки будут неверно истолкованы. Иначе говоря, она не предрасположена к "подаркам" без осязаемой взаимности. Другое преимущество этой стратегии ее сторонники видят в том, что ее провал может относительно недорого стоить принявшему ее государству: будучи "постепенной", она предполагает на начальных этапах осуществление мер, которые носят преимущественно символический характер (Lindemann . 2000. Р. 529).

Вторая разновидность стратегии мира исходит из теории демократического мира. Ее сторонники, убежденные в том, что демократические режимы являются более миролюбивыми, чем тоталитарные или авторитарные, предлагают "продвигать" демократию во все новые страны (подробнее см., например: Risse-Kappen Th . 1996. P. 401–404). Более подробно эта стратегия (для США она является составным элементом стратегии расширения) будет рассмотрена в главе о международной безопасности.

Стратегия и дипломатия

До середины XX в. стратегия в теоретическом и практическом смысле считалась исключительной принадлежностью военного искусства и войн (см.: Кукулка . 1980. С. 126). Теперь такое мнение представляется ошибочным. Постоянные традиционные интересы государств – безопасность и процветание – могли осуществляться лишь при благоприятном соотношении сил. Поэтому традиционным средством достижения целей была не только война, но и "дипломатическо-стратегическая игра", направленная на установление такого соотношения. Роль стратегии в данном случае заключалась в том, чтобы дипломатическими средствами противостоять давлению более сильных акторов, а также компенсировать собственные геополитические или демографические недостатки. Таким образом, в применении к государствам стратегия и дипломатия могут рассматриваться и в узком смысле. В этом случае стратегия будет представлять собой совокупность средств, предназначенных для подготовки и реализации военной победы, а дипломатия – комплекс средств прямого взаимодействия между правительствами, которые используются прежде всего в мирное время (на период войны дипломатические отношения между воюющими странами, как правило, разрываются). В широком же смысле (как можно судить на основе сказанного выше) противопоставление стратегии и дипломатии как главных средств межгосударственных взаимодействий является относительным: большая стратегия включает не только военные, но и дипломатические средства.

Различают несколько функций дипломатии. Главные из них – коммуникационная и информационная. Составным элементом информационной функции выступает пропагандистская функция, которая имеет и самостоятельное значение. Пропаганда влияет как на данное государство, так и на третьи стороны, а также на общественное мнение с целью склонить его в свою пользу. Перечислим и другие функции дипломатии: а) урегулирование конфликтов ; б) разрешение проблем ; в) расширение или облегчение межгосударственных связей; г) переговоры и поиск соглашения по конкретным вопросам; д) общее программное руководство решениями в области внешней политики.

Среди форм дипломатии выделяют следующие: публичную , или открытую; секретную , или тайную; смешанную (конфиденциальные переговоры между дипломатами, сопровождаемые или завершаемые публичными декларациями, информацией о достигнутых соглашениях и т.п.). Особо следует сказать о тайной дипломатии, которая традиционно представляет собой неизбежное и потому необходимое средство межправительственных взаимодействий. Политики,

придерживающиеся идеалистических позиций (например, В. Вильсон, М. Горбачев), и их сторонники, говоря об "аморальности" секретных соглашений, упускают из вида два обстоятельства; во-первых, речь идет лишь о форме , которая сама по себе не несет обязательной безнравственности, а во-вторых, процесс перехода только к открытым соглашениям, как правило, всегда сводил на нет пользу от дипломатии, так как на первый план в этом случае выдвигались сугубо пропагандистские функции (нередко они и сегодня процветают в речах в ГА и СБ ООН).

Также выделяют парламентарную дипломатию, представляющую собой регулярные собрания международного органа, например ООН, при котором состоят постоянные представители государств-членов, а также неофициальные встречи и обсуждения специальных посланников глав государств. В свою очередь, прямая дипломатия – это встречи на высшем уровне, а также общение первых лиц через каналы электронной связи. Односторонняя дипломатия – это прямые контакты глав государств или их представителей. Если их общение начинает осуществляться через крупнейшие международные организации, такие как ООН или ЮНЕСКО, тогда это уже многосторонняя дипломатия. Наконец, одна из самых распространенных форм дипломатии в последние годы – челночная дипломатия – посещение первыми яйцами государств или их специальными представителями своих союзников, а также дискуссии третьей стороны с участниками конфликта непосредственно в зоне его существования.

Основные тенденции в развитии дипломатии таковы: более крупные государства все чаще стремятся вести дела не столько через посольства, сколько через специальных посланников; повышается удельный вес смешанной, парламентарной, прямой и челночной (причем, как правило, с участием "первых лиц") дипломатии; усиливается роль и статус переговоров , превращающихся в самостоятельное средство взаимодействия международных акторов.

Вместе с тем все более широкое развитие получает и нетрадиционная дипломатия . "Когда думают о дипломатии, – пишет Ж. Росс, – представляют себе Талейрана, Меттерниха или Киссинджера, которые делают крупные ставки в игре, цена которых – человеческие жизни". Действительно, как замечает Ж. Росс, в логике вестфальской системы именно государства контролируют средства насилия, поэтому роль дипломатов состоит только в том, чтобы, используя убеждение или угрозы, продвигать национальные интересы своих стран. Господствующее положение в региональных иерархиях, в частности в Европе, предоставляло широкие возможности как для дипломатического нажима, так и для силовых действий в случае неудачи первого. Однако окончание холодной войны, американская гегемония в вопросах

безопасности, глобализация коренным образом меняют роль дипломатии. Сегодня она выражается в терминах затрат-прибылей, а ее^судьба вершится в Вашингтоне, ибо именно там в конечном счете принимают решение уничтожить кого-то в финансовом смысле без риска потрясений для мирового рынка в целом (см.: Ross. 2000).

"Коммерциализация" дипломатии – смещение центра тяжести с вопросов военной безопасности и политики союзов к международной деятельности, основным смыслом которой становится завоевание рынков и привлечение инвестиций, – повышает роль новых международных акторов. Руководители центральных банков, министры финансов и торговли, которые прежде скрывались в тени министров иностранных дел, выходят на авансцену международной жизни. Негосударственные участники, такие, как СМИ, транснациональные фирмы, инвестиционные компании, операторы на валютных рынках, управляющие частных банков, "мозговые центры", в которых вырабатываются политические решения, играют по крайней мере такую же роль, как и правительства. Вместе с тем в рамках неолиберальной идеологии эта "коммерциализация" часто сопровождается утверждениями о том, что содержание указанных процессов – это распространение принципов сохранения мира, демократии, прав человека и универсальных достижений цивилизации. Положение о роли силы как средства достижения международными акторами своих целей и отстаивания-продвижения своих интересов стало одним из наиболее обсуждаемых в международно-политической науке. Прояснение положения о роли силы предполагает рассмотрение содержания самого понятия "сила" и его трактовок представителями разных теоретических направлений.

стратегии конфронтации, то налицо конфликт" (8). Близкое понимание международного конфликта характерно и для других авторов (9). Различия в трактовке содержания понятия "международный конфликт" находят свое отражение и в подходах к анализу его как феномена международной жизни. Как уже отмечалось, одним из наиболее традиционных среди них является подход с позиций "стратегических исследований".

Новые параметры военной безопасности
стратегий его применения, наконец, подходов к созданию противоракетных систем. Пятьдесят лет спустя, создав около 25 тыс. только стратегических ядерных боезарядов, ядерные державы пришли к неизбежному выводу: применение ядерного оружия означает не только уничтожение противника, но и гарантированное самоубийство. Более того, перспектива ядерной эскалации резко ограничила возможность применения

Роль военной силы в мировой политике после краха коммунистической системы в Европе
стратегиям внешнеполитического поведения, основанным на военной силе, или же возникнет некоторая отличная как от биполярной, так и от предшествовавшей ей система, где военная сила приобретет во многом новые измерения и функции? Эти вопросы стали предметом научного анализа и острых политических дискуссий в России и во всем мире. При этом зачастую академические разработки оказались тесно связанными

Глава 6. Новые измерения отношений Север – Юг
стратегии развития. Решающими факторами для подавляющего большинства стран ЮВА стали образование, подготовка квалифицированной рабочей силы, а в широком смысле вся социальная сфера. Без решения этих проблем они не смогут перейти на новый этап НТР, сохранить достижения прошлых лет. Поэтому новое поколение азиатских лидеров связывает будущее своих стран с дальнейшей реорганизацией системы

Роль межгосударственного сотрудничества и международных организаций
стратегии и совместных программ, направленных на достижение общей для всех цели - обеспечение экологически устойчивого сбалансированного развития. Особая роль в решении общемировых проблем принадлежит международным организациям. Их история насчитывает не одну сотню лет. Но подлинный прорыв в этой сфере международных отношений произошел после Второй мировой войны, когда родились ООН и ее

Другие региональные структуры
стратегия экономического и политического сближения стран-членов нацелена на превращение организации во влиятельный региональный полюс системы международных отношений. В 1992г. было принято решение о формировании зоны свободной торговли АСЕАН в течение 15-летнего периода. В 1995 г. в рамках АСЕАН подписан Договор о создании безъядерной зоны в Юго-Восточной Азии. Характерная особенность АСЕАН -

Глава 9. Современная дипломатия как средство регулирования международных отношений
стратегий, оказание влияния на общественное мнение, а также организация человеческих и материальных ресурсов, которые могли бы способствовать разрешению конфликта». Он же, основываясь на работах своих предшественников, сформулировал и задачи данного направления, а именно: - формирование рабочих отношений между представителями враждующих сторон на личном уровне; - повышение адекватности

Контуры новой глобальной стратегии
стратегии США в 90-х годах влияли как уже отмеченные идейно-теоритические подходы, так и изменения во внутренней и международной обстановке. И хотя администрацию Клинтона часто критикую отсутствие целостной «большой стратегии», основные контуры новой стратегии обозначены уже достаточно четко не только на доктринальном, но и на политическом уровне. Исходя из официальных внешнеполитических

Мир по-американски?
стратегическими ресурсами стремятся играть роль «маховика стабильности», по выражению помощника президента по вопросам национальной безопасности С. Бергера. «Ни одна другая страна, - отмечает Бергер, - не имеет таких военных мускулов, дипломатического искусства и доверия к себе, какие необходимы, чтобы быть посредником в спорах, склонить противоборствующие стороны к переговорам и помочь

НАТО: адаптация и расширение
стратегии к новой ситуации и развития новых отношений со странами, входившими в ОВД. Начало процессу адаптации политики и стратегии НАТО было положено лондонской сессией Совета НАТО на высшем уровне (июль 1990 г.). При этом альянс реагировал на ряд основных вызовов, перед которыми оказалась организация. 1. Изменение военно-политической обстановки, исчезновение опасности внезапного

Существуют различные представления о роли государства в условиях рыночного развития экономики. Есть точка зрения о минимально возможном вмешательстве государства в экономические процессы. Рыночные механизмы регулируют все тенденции развития экономики. В этом усматривают позитивную роль рынка, и считается, что государство своим вмешательством может только нарушать его регулятивные процессы.

Но существует и другая точка зрения. Государство не может находиться в абсолютной изоляции от экономики, будучи объективно одним из элементов экономической системы страны. И вопрос заключается не столько в проблеме вмешательства, сколько в характере и форме участия государства в экономической жизни, в функциях государства, способствующих устойчивому и антикризисному развитию экономики. При этом участие государства определяется конкретной реальностью процессов развития экономики, величиной, масштабами, особенностями, состоянием экономики.

Участие государства в экономической жизни страны проявляется главным образом в его функции регулирования, которое характеризует одну из основных функций управления. Но регулирование – это не управление в полном объеме всех его функций, это обеспечение и поддержание определенных условий экономического развития, которые осуществляются с учетом рыночных механизмов, но не отрицают их действия. Наоборот, регулятивная роль государства может выражаться в поддержке действия рыночных механизмов.

Исходя из этого, можно констатировать, что существуют объективные возможность и необходимость государственного регулирования процессов антикризисного развития экономики.

Возможность выражается в том, что органы государственного управления своей законотворческой деятельностью создают правовое поле функционирования экономики. Кроме того, государство располагает большими экономическими средствами, которые при необходимости можно использовать для поддержки банковской системы или отдельных экономических образований.

Необходимость государственного регулирования проявляется в потребности сохранения потенциала экономического развития в условиях обостряющихся кризисных ситуаций. Государство должно предотвращать разрушение экономической системы. В этом его назначение и роль.

Регулятивная деятельность государства имеет определенные границы и проявляется в следующих факторах

• 1. Мотивирование разработки программ инновационных преобразований, направленных на позитивные изменения тенденций экономического развития. Это могут быть преобразования в области управления персоналом, форм организации и условий конкуренции, в оценке наиболее важных факторов образа жизни, в сфере материального потребления. Такие преобразования не могут не оказывать влияние на организацию производства и его финансовую деятельность, на связи между промышленностью и банками, на отношения между деньгами, кредитом и накоплением. Это далеко не полный перечень проблем, которые содержит регулятивная деятельность государства по мотивированию разработки инноваций.
• 2. Определение условий использования и распространения инноваций. Ведь инновации могут быть не только полезными, но и бесполезными, а также преждевременными, когда условия для них на микро- или макроуровне еще не созрели, когда организации еще не готовы к их восприятию. Поэтому очень важным является вопрос о факторах, которые в условиях опасности кризиса определяют восприятие и распространение инноваций.
• 3. Определение различий между локальными и глобальными инновационными преобразованиями. Следует проводить различие между дополнительными инновациями в рамках существующей системы инноваций и преобразованиями, определяющими ее трансформацию. Новое можно накладывать на старое, можно совершать переход от одного способа регулирования к другому в процессе смены поколений, и это относится не только к управлению персоналом, но и к использованию зданий, сооружений, оборудования.
• 4. Установление системной совместимости одновременно совершающихся преобразований. Ведь осуществляемые преобразования могут или не привести к цели, или вызвать непрогнозируемые последствия. Поэтому в антикризисном управлении необходимо оценивать, насколько состоятельными и эффективными окажутся преобразования относительно целей социально- экономического развития, каким образом разрешаются ситуации неравновесия в микроэкономике, что́ определяет сочетание частичных компромиссов или новых институтов, как они влияют на систему регулирования в целом, совместимы ли между собой механизмы распределения капитала, труда, денег, кредитов.
• 5. Государство осуществляет и организационно-структурные преобразования, которые проявляются в укреплении административного механизма антикризисного управления. Непосредственный контакт населения с государством происходит тогда, когда населению предоставляются государственные услуги. Для большинства граждан это единственная возможность прямого контакта с государством. Население судит об эффективности регулирования кризисных ситуаций по тому, насколько ее последствия отражаются в их повседневной жизни.

При проведении социально-экономических преобразований нередко наблюдается желание перенести на страну принципы развития экономики, распространенные в совершенно иных географических и исторических границах. Тогда как существуют известные примеры практики социально-экономического развития, свидетельствующие о том, что системы функционирования экономики различаются во времени и пространстве. Примером могут служить различные варианты экономического развития в Германии, США, Швеции, Франции, Японии.

Рыночная экономика – это не самоцель, а средство развития экономики. Поэтому усилия государства должны сосредоточиваться на поиске путей, направленных на максимальное использование имеющегося научно-технического и производственного потенциала, сохранение и развитие человеческого капитала, обеспечение широкой социальной поддержки всех социально-экономических преобразований.

В соответствии с этим государство должно проводить активную политику промышленного и социального развития страны. Особое внимание следует уделять проблеме формирования состава необходимых институтов, без которых рыночная экономика нормально функционировать не может. Соблюдение этого положения очень важно для России. Рынок рассматривается как саморегулирующаяся экономическая система. Но это не означает, что рыночные механизмы абсолютно независимы от государства, которое должно определять условия их действенности, способствовать очищению от коррупции и мафиозных образований.

Весьма интересно и показательно, что во многих капиталистических странах основные факторы, которые позволили наладить массовое производство и потребление после Второй мировой войны, ныне работают в противоположном направлении – усугубляют структурный кризис. Это особенно заметно во многих европейских странах.

Разгадка механизма реализации развития и последующего упадка является сегодня одной из самых актуальных задач. Ей посвящены труды многих видных ученых мира. А для России осмысление этого явления, как и всей современной теории регулирования экономического развития, имеет непреходящее значение.

Главная проблема – взаимодействие между правительством и рынком. Это вопрос не о том, вмешиваться или нет государству в дела экономики. Мировой опыт подтверждает, что рынок конкурирующих продавцов является пока лучшим способом эффективной организации производства и распределения товаров и услуг. Однако рынок не может развиваться в вакууме, он нуждается в правовой и регулирующей основе.

Именно государство формирует такую основу для развития, защищая и охраняя права собственности, создавая правовые и другие регулирующие системы, содействуя эффективной предпринимательской деятельности граждан и сохранению окружающей среды. Рынок разнообразен по своим типологическим признакам и формам. Государство учитывает это, используя для регулирования различные подходы и способы.

Деятельность государства необязательно должна выражаться только в виде регулирования частной активности, принимать форму финансовой поддержки или трансфертов благ и услуг. Возможны иные проявления его деятельности.

Отношения между государством и рынком проявляются в четырех аспектах: развитие человека, внутренняя экономика, международная экономика и макроэкономическая политика. Эти сферы деятельности теснейшим образом взаимосвязаны. Если внутренняя экономика не имеет чрезмерных перекосов, она способствует формированию человеческого капитала. Вместе с тем образование делает внутреннюю экономику более производительной благодаря тому, что подготовленные профессионалы расширяют возможности освоения новых технологий в производстве.

Стабильная макроэкономика влияет на систему цен и снижает болезненное проявление инфляции. Эффективность микроэкономики определяет возможность поддерживать инфляцию на низком уровне. У предприятий меньше потребность в субсидиях, усиливающих дефицит государственного сектора.

Взаимосвязи между этими аспектами должны быть достаточно надежными и согласованными. Это и является одной из важнейших проблем государственного регулирования рыночных отношений в экономике.

В процессах развития экономики должны происходить коренные изменения как в обязанностях государства, так и в обязанностях и предприятия, и гражданина. В условиях рынка предприятия и организации сами обеспечивают эффективность и прибыльность производства. Люди сами несут ответственность за поиск работы и реализацию своих возможностей. Государство призвано отслеживать взаимосвязи между масштабами и скоростью преобразований и возникновением опасных тенденций, угрожающих социальной стабильности и безопасности страны.

При возникновении кризиса пути выхода из него, а затем и пути экономического роста определяются не силой и полновластием государства, а его способностью поощрять преобразования, соответствующие изменяющимся потребностям и условиям. Кризис всегда ведет к пересмотру устаревших представлений. В нем важно разглядеть ростки нового, вокруг которых и должны происходить изменения экономического и социального пространства.

Эта функция государства отражает демократические устои власти, заинтересованной в социально ориентированном характере преобразований и способной осуществлять политику в интересах общества в целом, а не каких-либо групп, кланов и элит. Власть должна быть своеобразным эффективно действующим механизмом развития экономики и общества, обеспечивающим деятельность администраций в соответствии с волей избирателей, защищающей общество от монополизации власти. Такой статус власти в значительной мере зависит от наличия государственного и общественного контроля действий власти.

Для осуществления такого контроля необходимо обеспечить ряд условий. Прежде всего это развитие законодательной базы и эффективных механизмов исполнения всеми и всех законов. В обществе, в котором не создана государственно-правовая система, гарантирующая силой закона предупреждение разрушительных конфликтов, растет теневая экономика. Занятые в ней люди, как известно, не сообщают органам статистики о своем хозяйственном обороте. Поэтому прямая, статистически полная и достоверная оценка масштабов теневой экономики невозможна. Это отражается на эффективности управления экономикой.

Важным условием государственного регулирования экономического развития выступает формирование механизмов, обеспечивающих разрешение социальных противоречий, поддержание экономической безопасности, политическую стабильность и ориентацию на правовую защиту личности, социализацию хозяйственной деятельности.

Стратегия любых преобразований должна предусматривать предварительную оценку социальных последствий принимаемых решений, их корректировку и систему мер по смягчению и компенсации негативных последствий. Все это обусловливает необходимость нового подхода к управлению социально-экономическими процессами, в котором учитываются неопределенность результатов хозяйственных решений, а также факторы риска.

Использование концепции риска в регулятивной деятельности государства предполагает предвидение возможных критических ситуаций, оценку вероятных потерь для населения с выявлением их качественного и количественного характера в зависимости от масштабов и реальности их возмещения.

В разработке и реализации такой концепции заинтересовано само государство. В его распоряжении находятся огромные высоколиквидные материальные активы. Как собственник государство должно быть крайне заинтересовано в расширенном воспроизводстве принадлежащего ему промышленного и финансового капитала. Повышение доходности государственной собственности напрямую зависит от управления этой собственностью.

Свои управленческие функции государство реализует в нескольких сферах.

Во-первых, это предприятия федерального подчинения.

Согласно Гражданскому кодексу РФ (далее – ГК РФ) федеральная собственность передается предприятиям на праве хозяйственного ведения дел, учреждениям – на праве оперативного управления. Это необходимо для контроля использования государственной собственности, оценки эффективности функционирования предприятий, в отношении учреждений – для оценки назначения их деятельности.

Государство реализует мониторинг финансового состояния и определяет перспективы развития предприятий и организаций, пути и формы реструктуризации производства, если это необходимо, его диверсификацию, определяет стратегические направления развития.

Во-вторых, это предприятия с государственной долей участия в уставном капитале. Эти предприятия также являются объектами воздействия со стороны государства. Осуществляется оно путем включения в органы управления этих предприятий представителей государства. При этом следует заметить, что чиновники не всегда отстаивают в них интересы государства, хотя получают от него заработную плату. Поэтому в условиях разрыва между доходами государственных представителей и руководителей предприятия возможно появление материальной зависимости государственных служащих от руководителей и голосование на общем собрании акционеров и в совете директоров в их интересах.

В-третьих, государство обладает недвижимым имуществом. Это золотой фонд государственной собственности, который всегда в цене и должен постоянно эффективно функционировать. Одним из направлений в этой области деятельности государства является продажа недвижимости для пополнения государственного бюджета.

В-четвертых, с деятельностью государства тесно связаны земельные отношения. Вопрос о земле – это вопрос не только обеспечения стабильного дохода государственного бюджета, но и сохранения России в качестве устойчивой самостоятельной геополитической единицы. Его решение в немалой мере зависит от того, будут ли граждане страны осознавать свою сопричастность к единому общественному целому не только в государственно-политическом аспекте, но, что еще важнее, как к единому территориальному, экономическому, культурно-историческому и духовно-ценностному пространству. Для эффективного участия в экономической жизни общество должно быть владельцем тех ресурсов, на которых основывается жизнедеятельность всех его членов – земельных, водных и прочих природных ресурсов, включая полезные ископаемые, воздушное пространство и ландшафтно-рекреационные зоны.

Наконец, в поле государственного регулирования находятся отношения собственности в регионах, где реализуются интересы работника, предприятия и государства. На практике нередко осуществляется передача федеральных предприятий в собственность субъектов РФ в счет погашения долга государства их бюджетам. Ведь предприятие – имущество, имеющее определенную стоимость. Однако следует понимать, что предприятие является основным структурообразующим элементом экономики. В процессе его функционирования соединяются трудовые, материальные и финансовые ресурсы, оно является источником удовлетворения потребностей общества в товарах и услугах и местом приложения труда и усилий большинства трудоспособного населения страны. Это обстоятельство играет решающую роль в государственном регулировании социально- экономического развития.

Все акты государственного регулирования экономического развития содержат два вопроса: почему государство это делает и как оно это делает?

Проблематика первого вопроса уже рассмотрена выше. Ответ на второй вопрос обычно связывают с нормативно-законодательной деятельностью, финансовым регулированием, деятельностью в сфере производства и перераспределения доходов.

Нормативно-законодательная деятельность государства находит выражение главным образом в ГК РФ, который по праву называют "экономической конструкцией". Это образное выражение очень точно и емко характеризует значение ГК РФ для регулирования экономики страны. Его нормы в соответствии с ч. 1 ст. 76 Конституции РФ имеют прямое действие на всей территории РФ.

Конкуренция как необходимый элемент рыночной экономики предполагает не только определенный динамизм экономического развития, но и возможность появления застойных явлений. Правовые акты, регламентирующие ограничения конкуренции и обычно называемые антимонопольным правом, занимают наряду с правовыми актами, посвященными противодействию недобросовестной конкуренции, значительное место в антикризисном законодательстве.

Динамично развивающиеся отношения участников гражданского оборота неизбежно подталкивают к совершенствованию отечественного законодательства. Федеральный закон от 26 октября 2002 г. № 127-ФЗ "О несостоятельности (банкротстве)" учитывает накопленный негативный опыт процедур банкротства и выстраивает систему "сдержек и противовесов" имущественным притязаниям кредиторов, в которую входят:

• – более сложная процедура возбуждения дел о банкротстве и установления размера требований кредиторов в арбитражном суде;
• – процедура выбора арбитражного управляющего, при которой кредиторы не выбирают конкретную личность, а только определяют профессиональные требования, что должно способствовать назначению управляющего, изначально независимого от кредиторов;
• – четкая регламентация действий с имуществом должника;
• – наделение собственника-должника правами, дающими возможность активно участвовать в процедурах банкротства и при необходимости защищать свои законные интересы.

В данном Законе достаточно подробно изложен порядок удовлетворения собственником или учредителем всех требований кредиторов, учтенных в реестре, или предоставления должнику денежных средств в необходимом объеме. Важно, что в соответствии с Законом меняется роль собственника в процедурах банкротства: вместо пассивного созерцателя он становится активным участником процедуры, играющим роль эффективного противовеса в случае необоснованных притязаний кредиторов на имущество должника.

Вместе с тем Закон не решает всех проблем, связанных с деятельностью предприятий, поскольку почти каждое из них является сложной социально-экономической и технической системой, интегрирующей разнообразные ресурсы и факторы. Особенности предприятия или организации не исчерпываются его представлением ни как имущественного комплекса, ни как юридического лица, ни как товаропроизводителя или социальной ячейки общества. Каждое из этих представлений отражает лишь один из аспектов предприятия, но не отражает его в целом.

В связи с этим многообразная деятельность предприятий в настоящее время регламентируется множеством нормативных правовых актов, таких как ГК РФ, Трудовой кодекс РФ, Федеральный закон от 26 декабря 2005 г. № 208-ФЗ "Об акционерных обществах", Закон РФ от 7 февраля 1992 г. № 2300-1 "О защите прав потребителей", уже упоминавшийся Федеральный закон "О несостоятельности (банкротстве)" и др.

Однако каждый из них ориентирован на один из аспектов деятельности и недостаточно полно учитывает остальные. При этом в каждом из нормативных актов допускается известная вариативность в выборе управленческих и организационных решений, но формально законный выбор сочетаний этих вариантов создает порой возможности для таких недобросовестных действий, как захват собственности через банкротство, обман партнеров, нарушения прав работников и акционеров. В этих условиях ни одну системную проблему предприятий нельзя решить, внося изменения в каждый из актов по отдельности.

В условиях кризиса особое значение приобретает государственное нормативное регулирование в сфере социальных ценностей. Важность регулятивной деятельности государства вытекает из объективной необходимости поддержания в экстремальных ситуациях эффективности экономики и справедливости, получения потребителями необходимой и достоверной информации в связи с возникновением опасных для здоровья и жизни людей обстоятельств. Поэтому государство ужесточает режим контроля за соблюдением нормативных правовых актов, регулирующих, например, производство и реализацию алкогольных напитков, продуктов питания, медикаментов, сложной электробытовой техники.

Исключительно велика роль государства в регулировании таких сторон социальной жизни, как занятость, трудовые отношения, развитие домохозяйств. Оно осуществляется с помощью широкого арсенала законодательных и административно-правовых мер, политики цен и тарифов, налогов, социальных трансфертов, экологических правил.

Анализ тенденций развития экономики за прошедшие годы показывает, что выход из кризиса и успешное ее развитие невозможны без всесторонней гуманизации, т.е. решительного поворота к нуждам и потребностям человека, развитию его способностей и творческого потенциала. Нормативно-правовая деятельность государства должна максимально содействовать сочетанию социальных стимулов развития общественного производства с его естественным назначением – служить удовлетворению потребностей людей.

Одним из видов государственного регулирования экономического развития является финансовое регулирование, которое охватывает несколько специализированных областей:

– общественные финансы – это специфическая область, в которой федеральные, региональные и местные органы власти и их представители, а также общественные организации в ходе своей деятельности оперируют крупными суммами, поступающими из разных источников, распределяя их в соответствии с принятыми процедурами формирования бюджетов. Эти органы имеют право выпускать некоторые ценные бумаги, вовлекая инвесторов в общественно значимые программы.

При этом цели общественных организаций отличаются от целей частных коммерческих организаций. Они обычно ориентированы на решение определенных социально-политических проблем, а не на получение прибыли;

• – институциональные финансы играют особую роль и имеют дело с огромными деньгами, что объясняется наличием в экономике любой страны банков, бирж, кредитных союзов, страховых компаний, пенсионных фондов и других типов финансовых институтов. Они стимулируют накопления, аккумулируют деньги в фонды, достаточные для инвестирования, кредитуют, страхуют, гарантируют, словом, оказывают специфические финансовые услуги;
• – международные финансы – это область финансов, занимающаяся проблемами, которые возникают, как только потоки денежных средств пересекают национальные границы: конвертирование валют, особенности коммерческого и налогового законодательства, налогообложение иностранных граждан, баланс внешней торговли, различия в структуре цен и т.д.;
• – анализ финансовых инструментов и инвестиций – область, занимающаяся разработкой и совершенствованием методов финансового анализа, необходимого для оценки риска и прибыльности при вложении денег в акции, облигации и другие ценные бумаги, а также при проведении некоторых финансовых операций в условиях неполной или неточной информации;
• – финансовый менеджмент – специфическая деятельность, связанная с изучением финансовых проблем, поиском источников дешевых фондов и возможностей прибыльного применения денег, управлением финансовыми потоками.

В обобщенном представлении финансовое регулирование является функцией управления совокупностью денежных средств, находящихся в распоряжении домохозяйства, предприятий или государства, а также источниками доходов, статьями расходов, порядком их формирования и использования. В стране финансовые ресурсы аккумулируются бюджетной системой, которая обеспечивает их перераспределение в соответствии с принятыми критериями и условиями.

Бюджетная политика должна учитывать ряд специфических факторов, и прежде всего опасность экономического и финансового кризисов. Она не может осуществляться по типовым сценариям рыночной экономики, т.е. как типичный случай, свойственный развитой рыночной экономике. Ее задачи и цели отражают особенности переживаемого периода развития, а именно:

• использование бюджетной политики как средства реализации общих задач и целей экономических преобразований;
• обеспечение в условиях кризиса управляемости экономическими процессами и экономикой в целом;
• разрешение или смягчение острых социальных противоречий, возникающих в кризисных ситуациях;
• развитие новых отношений бюджетного федерализма.

Бюджетная политика в известной мере реализует и общие цели, которые стоят перед любой бюджетной системой. Это концентрация и централизация финансовых ресурсов, воздействие на экономический рост и занятость, обеспечение экономических и политических функций государства.

Глубина и продолжительность кризиса в стране могут быть порождены, во-первых, просчетами в выборе системы и механизмов назревших преобразований; во-вторых, отсутствием четкой целевой ориентации и, в-третьих, игнорированием мирового опыта регулирования экономики.

В ходе исполнения бюджета нередко самому значительному сокращению подвергаются программы, которые государство обязано финансировать. Следствием этого являются снижение уровня заработной платы и задержки ее выплаты, упадок здравоохранения и образования, других жизненно важных отраслей.

Дефицит бюджета государство покрывает за счет операций с ценными бумагами и получения иностранных кредитов. В регионах напряженность финансовой ситуации снижают за счет продажи недвижимости, объектов незавершенного строительства, пакетов акций, прав долгосрочной аренды земельных участков. Но эти ресурсы конечны. Нужны возобновляемые ресурсы, т.е. доходы от производства. Добиться этого в наших условиях можно лишь путем стимулирования накоплений.

Положение с накоплением в нашей стране объясняется, во-первых, отсутствием ясных ориентиров вложения средств и, во-вторых, плохой работой механизма кредитования развития экономики.

Шведский экономист Кнут Викселль, исследуя проблемы роста экономики, пришел к выводу, что накопление капитала, или инвестиции, есть функция соотношения действительной и естественной норм процента. Первая – действительная норма процента – простая вещь. Это, собственно, цена денег, взятых взаймы, или процентная ставка за кредит. Естественная норма процента – вещь более сложная. Под ней понимается "предвосхищаемая прибыль в результате использования займа", или, говоря иначе, ожидаемая норма прибыли на вновь создаваемый капитал. Эта норма не бывает реальной, она – всего лишь ожидание предпринимателя получить некий поток дохода в будущем.

К. Викселль высказал мысль, подтвержденную в дальнейшем многочисленными операциями по регулированию подъемов и спадов в развитии экономики процентной ставкой центрального банка любой страны – накопление капитала происходит в тот момент, когда естественная норма процента, т.е. ожидаемая производительность реального капитала, выше, чем плата за кредит. Когда же соотношение меняется в пользу действительной нормы, накопление реального капитала приостанавливается.

Экономический подъем всегда связан с накоплением реального капитала. Чтобы капитал накапливался, должно иметь место выверенное соотношение действительной и естественной норм процента. Этим и нужно управлять, и это важно еще и потому, что деньги на нашем рынке стоят довольно дорого.

Высокая цена кредита на российском рынке обусловлена отсутствием у коммерческих банков достаточного количества активов для ведения энергичной кредитной деятельности. Решить эту проблему можно путем укрепления капитальной базы страховыми и пенсионными накоплениями граждан и чистым капиталом – бумагами на владение землей, недрами, недвижимостью, акциями компаний и т.п. Но у нас ни граждане, ни государство пока не обладают капиталом, достаточным для насыщения им этих институтов. Возможности банков принимать в качестве залога бумаги, подтверждающие владение жильем, землей, недрами, тоже ограничены.

Поэтому одной из важных задач государства является содействие тому, чтобы банки предоставляли широкий спектр услуг высокого качества, причем везде и по доступным ценам. За последние годы отечественные банки стали более чем когда-либо походить на стандартных финансовых посредников и заметно приблизились к цели формирования нормального коммерческого бизнеса. Однако перед ними все еще стоит задача выйти на устойчивую траекторию развития.

Оптимальным для банковской системы является состояние, когда прибыль обеспечивает не меньшие темпы роста капитала, чем темпы роста активов. В таком случае банки получают возможность выплачивать дивиденды акционерам, не подвергая риску долгосрочные перспективы развития. Когда банки превращаются в коммерчески эффективные предприятия, складываются предпосылки для качественного изменения характера взаимоотношений банков и акционеров, в том числе для формирования рынка банковских акций, снижения зависимости банков от акционеров.

Механизм корректировки денежных процессов сложен. Многие параметры, определяющие состояние денежной сферы, например спрос на деньги, скорость их обращения, находятся вне контроля органов государства. Поэтому главный акцент в современных программах управления деньгами делается на изменении их предложения, т.е. на ускорении или замедлении темпов денежной эмиссии. Контроль за процессами эмиссии носит не прямой, а косвенный характер.

Из кризисной ситуации есть несколько способов выхода. Первый – постепенно восстановить утраченные сбережения. Второй – стимулировать привлечение новых накоплений граждан в банки и небанковские финансовые институты. Третий – привлечение прямого и портфельного иностранного капитала и внешние заимствования. Четвертый – использование широко распространенной на Западе практики учета и переучета векселей.

Указанные способы регулирования имеют как преимущества, так и недостатки. Первый способ не ведет к инфляции, но способствует росту государственного долга. Кроме того, он практически не увеличивает финансовый капитал, так как восстановление сбережений населения происходит в основном через заимствование денег у него же. Второй способ также не грозит инфляцией, но растягивает на продолжительный срок процесс роста финансового капитала. Это рождает проблему неплатежей, дефицита источников финансирования инвестиций в основной и оборотный капитал. Третий способ может смягчить проблему, но он ставит финансирование экономики в зависимость от конъюнктуры мирового рынка. Четвертый способ у нас в стране практически не применяется.

Выйти из финансового кризиса можно только на основе преодоления ситуации нарастающей потери доверия большинства населения к проводимым в стране преобразованиям. Главное – уйти от десоциализации финансовой политики. Подавить истоки напряженности и снизить остроту долгового кризиса страны может только устойчивый экономический рост.

База для экономического роста – это возможность инвестирования. Но иностранный капитал в Россию не идет из-за сомнений в наличии нормальных условий для экономической деятельности.

Одним из путей формирования финансовых резервов для подъема экономики является развитие энергосбережения. В нашей стране энергоемкость валового внутреннего продукта в последнее время растет, а экономическая энергоотдача падает, хотя должно быть наоборот. На единицу произведенной электроэнергии мы тратим в полтора раза больше топлива, чем в странах Запада. У современной датской, немецкой или английской ТЭЦ коэффициент полезного действия более 50%, а у российской – 36%.

Большое значение для осуществления антикризисных мер в финансовой сфере имеют налоговые преобразования. Необходимость снижения налоговой нагрузки диктуется не только соображениями стимулирования экономического роста, но и потребностью в формировании ключевой характеристики рыночной экономики – равенства внешних условий для всех участников экономических отношений. Исторически сложилось так, что крупный бизнес, сформировавшийся в начале 1990-х гг. и получивший солидную поддержку в виде государственных активов, с самого начала широко использовал свои административные и финансовые ресурсы для минимизации налоговых отчислений. С помощью многочисленных офшорных схем крупный бизнес имеет возможность на совершенно законных основаниях выводить значительные суммы из-под налогообложения.

Развитие рынка государственного долга позволит в дальнейшем финансировать циклические дефициты бюджета без значительных потерь в виде резкого роста стоимости обслуживания. Кроме того, развитие долгового рынка может послужить основой развития финансового рынка в целом, т.е. способствовать созданию эффективного канала трансформации сбережений в инвестиции. Наконец, зрелый долговой рынок позволяет реальному сектору определять уровень доходности в экономике с минимальным риском и объективно оценивать стоимость инвестиционных проектов, а финансовый сектор получает возможность формирования оптимальных портфелей.

Успешность антикризисного управления в значительной мере зависит от состояния материальной основы повышения уровня жизни населения страны. Главным фактором этого повышения является производительность труда, которая в значительной мере зависит от научно-технического прогресса. А последний, в свою очередь, находится под влиянием истории, культуры, образования, институциональных факторов и политики. Производительность связана с инвестициями в человеческий капитал и в качество окружающей среды.

Все эти проблемы должны решать предприниматели. Но ведь нужна среда, мотивирующая бизнес к энергичной модернизации. Однако во многих своих чертах экономика России сегодня не обладает свойствами единого народно-хозяйственного комплекса, т.е. в ней проявляются черты фрагментарности.

Эта фрагментарность экономики и является основным препятствием для экономического роста. Она ясно показывает, что в рыночных условиях истинной мерой экономического роста является не столько темп роста валового внутреннего продукта, сколько степень консолидации экономики. Устойчивый экономический рост в отличие от экономического спада – это привилегия целостных и сбалансированных систем.

Развитие экономики не обладает достаточной устойчивостью, когда неблагоприятные изменения внешних условий в том или ином ее секторе не могут быть компенсированы за счет ресурсов других секторов. Внутренний спрос и предложение, образующие становой хребет экономики, не ориентированы друг на друга, не скоординированы и развиваются по разным траекториям. Фрагментарность экономики локализует конкуренцию и провоцирует инфляцию, так как производители начинают ориентироваться на максимальную цену спроса. В такой экономике проявляется низкая эффективность использования всех видов ресурсов, поскольку фрагментарность препятствует их движению в точку наивысшего спроса.

Обеспечить решение этой задачи может только государство. Никакой другой институт не в состоянии добиться необходимой оптимизации структуры народного хозяйства, внедрения достижений научно-технического прогресса в производство, преодоления сырьевой направленности экспорта. "В сегодняшних социальных условиях ответственность за экономику – а значит, и за экономическую судьбу всех действующих в ней людей – несет государство. Предприниматель несет ответственность за свое предприятие, и это немало" – эти слова реформатора послевоенной немецкой экономики Людвига Эрхарда, произнесенные много лет назад, для нас актуальны и сегодня.

Государственное регулирование в этой области сводится к активной промышленной политике, которая представляет собой набор инструментов и механизмов воздействия на экономическое развитие, т.е. систему государственных закупок, прямого государственного кредитования, налоговых режимов и т.п.

Правительству необходимо определить понятную для всех государственную экономическую политику: как развивать энергетику, промышленность, сельское хозяйство в качестве продовольственной базы, использовать природные ресурсы, преобразовывать жилищно-коммунальное хозяйство. Необходимо четко сформулировать ориентиры социального развития, показать свою роль в развитии науки, образования, культуры, мобилизации имеющихся у России конкурентных преимуществ, и прежде всего огромного внутреннего рынка и значительного технологического и культурного потенциала.

Особого внимания заслуживает использование капитала. Капитал – это не только деньги и совокупная мощь бизнесменов и корпораций, это еще и конкретные люди, осуществляющие финансовую политику, принимающие решения, которые прямо отражаются на каждом из нас. Капитал обладает такими характеристиками, как развитие, жизнь, история.

Анализ истории капитала показывает, что он в своем развитии проходит определенные стадии. Поэтому и наш капитал должен, как когда-то, например, американский или британский, освоить не только добычу, но и первичную обработку сырья, сформировать промышленную инфраструктуру с достаточным запасом топлива, конструкционных материалов, транспортных магистралей, технологий и производств для последующего быстрого рывка в высокие, интеллектуальные и перспективные технологии.

Такое развитие требует значительной концентрации производства и наличия больших оборотных средств. От этих факторов зависят получение прибыли, снижение опасности рыночных рисков, эффективные технологии, обозримая структура рынка и последовательность смены технологий. Именно в этом русле и действует крупный бизнес, формируя промышленную политику по своему усмотрению и для своей выгоды.

В этой области государство должно не только быть партнером бизнеса, но и иметь собственную долгосрочную стратегию, которая формировала бы стимулы для экономической деятельности каждого отдельно взятого хозяйственного субъекта и основу которой составляли бы следующие принципы:

• обеспечение учета интересов всех участников ее осуществления;
• социально-экономическая направленность;
• сочетание мер государственного регулирования и рыночных механизмов;
• создание благоприятных условий для снижения негативных последствий в ходе структурных преобразований, а затем и для повышения уровня жизни населения;
• адресный характер мероприятий и высокая ответственность участников за конечные результаты их проведения;
• система договорных отношений и конкурсная основа для участников процесса преобразований в промышленности;
• обоснованная централизация ресурсов в целях обеспечения развития производства и предотвращения негативных тенденций в использовании научно-производственного и интеллектуального потенциала;
• широкое использование аренды, лизинга и инвестиционных конкурсов продажи государственной собственности;
• развитие и содействие всеобщей мотивации спроса на рынках труда, капитала, товаров и услуг, технологии и др.

Н. Д. Кондратьев, автор известной волновой теории экономического развития, утверждал, что переход из понижательной стадии экономического цикла в повышательную связан с глубинной модернизацией хозяйства на основе появления принципиально новых технологий. Переход от пара к электричеству, от мануфактуры к индустрии лежал в основе промышленного подъема европейских стран, особенно Англии и Франции, в XVIII в. Благосостояние Америки связано во многом с тем, что в период Великой депрессии были заложены новые инфраструктурные решения, "расшивающие" кризис потребления.

Современная Россия находится в аналогичной ситуации. Сейчас важно определить, какие инфраструктурные и технологические решения будут положены в основу долгосрочного общественного подъема, динамичного экономического роста. От этих решений зависит преодоление технологического вызова современности. В практическом плане это в первую очередь означает необходимость отхода от одностороннего включения в глобальную экономику через энергосырьевой экспорт и краткосрочные спекулятивные инвестиции и более сбалансированного участия в мировых экономических процессах путем интеграции отечественного научного и технологического потенциала, экспорта наукоемкой продукции и услуг, подключения к стратегическим технологическим альянсам.

Недостаточная обозримость в современных российских условиях внутреннего рынка технологий приводит к тому, что в момент выбора стратегии модернизации у многих предпринимателей просто нет объективной информации о возможном спектре технологических инноваций. Система коммуникации не всегда позволяет участникам рынка сформировать общее видение, в рамках которого только и возможны успешные индивидуальные инновационные стратегии. Не случайно в бюджеты высокотехнологичных компаний Силиконовой долины заложены приличные деньги на обмен опытом сотрудников различных частных и государственных организаций. Так формируется "мейнстрим", отклонение от которого зачастую сулит компании крах.

Развитие промышленного производства, включая его структурную реорганизацию и перепрофилирование, становится невыполнимым без привлечения серьезных финансовых ресурсов на долговременной основе. Учитывая их ограниченность, возможен путь выделения на два-три года основных видов товарного производства (в первую очередь наукоемкой продукции) и реформирование предприятий, участвующих в этом процессе, по всей технологической цепочке производства конечного продукта. Эта задача становится межрегиональной и требует координации и взаимопомощи территорий в рамках общей государственной политики экономического развития.

Обязательным условием реализации промышленной политики являются скоординированные действия всех органов власти, банков и предприятий. При этом необходима политическая воля органов власти в части отбора предприятий и направлений их развития, а также желание и возможности банкиров по предоставлению долговременных кредитов. Вторым условием ее реализации является участие неправительственного органа, объединяющего промышленников и предпринимателей, готового своими действиями способствовать и убеждать товаропроизводителей и властные структуры в необходимости структурных и иных реформ на конкретных промышленных предприятиях.

Обобщение и осмысление специфических моделей поведения предприятий в кризисных условиях позволяет отметить следующие тенденции:

• попадание в кризисную фазу неизбежно заставляет руководителей применять антикризисные меры управления;
• антикризисное поведение предприятий зачастую противоположно тем действиям, которые эффективны в условиях экономического роста или стабилизации экономики;
• в промышленности стихийно формируются различные антикризисные модели деятельности предприятий;
• предприятие должно надеяться в первую очередь на свои внутренние резервы и возможности.

Анализ существующей практики работы органов исполнительной власти и общественных формирований, ученых и специалистов по антикризисному управлению позволяет выявить основные этапы в проектировании региональных антикризисных программ:

• 1) разработка и обоснование концепции социально-экономического и научно-технического развития региона на определенный период;
• 2) формулирование и ранжирование проблем, выявленных при разработке программы по реализации принятой концепции;
• 3) определение антикризисных целей и задач, требующих решения;
• 4) разработка антикризисных мероприятий по приоритетным направлениям развития региона;
• 5) проведение технико-экономического обоснования антикризисных мероприятий и инвестиционных проектов;
• 6) экономическое обоснование и балансовая увязка планов мероприятий и проектов с потребностями и ресурсами региона, возможной помощью государства в привлечении кредитов и оказании другой поддержки.

При этом следует учитывать, что в каждом регионе имеется своя специфика в подходах к формированию концепций управления, разработке антикризисных программ и механизмам их осуществления.

Социально-экономический кризис обычно сопровождается массированным и неэффективным размещением труда и капитала, падением объемов производства в государственном секторе экономики. А ведь из этого сектора в государственный бюджет поступает основная часть доходов, в этом же секторе медленно сокращаются государственные расходы. В результате расходы на социальные цели государство снижает тогда, когда потребность в социальной защите, напротив, резко возрастает.

В таких условиях стратегия социальной политики государства должна предусматривать регулирование рыночных сил.

Оно позволяет решать проблемы, связанные с несостоятельностью рынка и организацией процесса перераспределения доходов. В этой деятельности главным является предотвращение абсолютной бедности. Борьба с бедностью составляет основу для поддержания уровня жизни населения и включает в себя социальное страхование и выравнивание доходов. Цель борьбы с бедностью – обеспечить такие условия, при которых ни один гражданин и ни одна семья не оказались бы ниже определенного минимального уровня доходов или потребления. Цель социального страхования – предохранить каждого человека от внезапного и недопустимо сильного снижения уровня жизни. Цель выравнивания доходов – обеспечить каждому человеку возможность фактически перераспределять собственный доход.

Если имеет место длительный налогово-бюджетный кризис, задача борьбы с бедностью получает приоритет перед другими функциями, обеспечиваемыми выплатой денежных пособий, такими как страхование и выравнивание доходов. Улучшение состояния государственного бюджета послужит основанием активизировать другие функции денежных пособий. Если государство ликвидирует семейные пособия, оно тем самым усугубит воздействие кризиса на положение семей. Эти пособия стабилизируют потребление в сложное для их получателей время.

Если не будет действенной политика выравнивания доходов, могут возникнуть необратимые последствия на личностном уровне, проявиться отрицательные тенденции в формировании человеческого капитала.

Необходимость государственного финансирования медицинского обслуживания диктуется потребностью, с одной стороны, производства общественных благ и, с другой – обеспечения широкого доступа населения к услугам здравоохранения: государственные мероприятия в области здравоохранения, например, такие как программы вакцинации и санитарного просвещения, требуют бюджетных средств; лица пожилого возраста и другие экономически неактивные слои малоимущего населения также нуждаются в субсидиях, потребление лекарств, в частности производящихся в ограниченных объемах, тоже субсидируется; финансирование мер по охране здоровья населения осуществляется в основном государством.

Но нередко деятельность государства в экономике не соответствует целям развития социальной сферы.

• Гражданский кодекс Российской Федерации: часть первая от 30 ноября 1994 г. №51-ФЗ; часть вторая от 26 января 1996 г. № 14-ФЗ; часть третья от 26 ноября 2001 г. № 146-ФЗ; часть четвертая от 18 декабря 2006 г. № 230-Φ3. При самостоятельном изучении нормативных правовых актов, упоминаемых в учебнике, необходимо учитывать изменения и дополнения, которые были внесены в них с момента вступления в действие. С официальными текстами документов можно ознакомиться на Официальном интернет- портале правовой информации (pravo.gov.ru). Кроме того, можно обращаться к таким справочным системам, как "КонсультантПлюс", "Гарант" и др.
• Конституция Российской Федерации, принята всенародным голосованием 12 декабря 1993 г. (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции Российской Федерации от 30 декабря 2008 г. № 6-ФКЗ и 7-ФКЗ).