• Нетто-премия - часть страховой премии, предназначенной непосредственно для покрытия ущерба. Нетто-премия является главной составной частью брутто-премии..

  Нетто-премия состоит из чистой нетто-премии по риску и рисковой (страховой) надбавки.

Связанные понятия

Процентный доход - доход, получаемый владельцем денежных средств от предоставления их на время другим экономическим субъектам. Представляет собой компенсацию, выплачиваемую за пользование финансовыми средствами. Обычно выражается в форме годовой процентной ставки.

Отчёт о движении денежных средств - отчёт компании об источниках денежных средств и их использовании в отчётном периоде, прямо или косвенно отражая денежные поступления компании с классификацией по основным источникам и её денежные выплаты с классификацией по основным направлениям использования в течение периода. Отчёт даёт общую картину производственных результатов, краткосрочной ликвидности, долгосрочной кредитоспособности и позволяет с большей лёгкостью провести финансовый анализ компании.

Процентный риск или риск процентной ставки (англ. Interest rate risk) - риск (возможность) возникновения финансовых потерь (убытков) из-за неблагоприятных изменений процентных ставок. Процентный риск может быть обусловлен несовпадением сроков востребования (погашения) требований и обязательств, а также неодинаковой степенью изменения процентных ставок по требованиям и обязательствам.

Мера риска - это функция, которая позволяет получить оценку финансового риска для некоторого портфеля активов в количественном выражении (чаще всего денежном). Мера риска используется для того, чтобы определить размер резервного капитала необходимого для удовлетворения требований регулятора.

Мезони́нный креди́т (англ. Mezzanine Loan) - относительно крупный кредит, как правило, необеспеченный (т. е. предоставляемый без залога имущества) или имеющий глубоко субординированную структуру обеспечения (к примеру, залоговое право на имущество третьей очереди, но без права регресса в отношении заёмщика). Срок возврата займа обычно превышает пять лет при погашении основной суммы в конце срока кредита. В рамках типовой оферты заём сопровождается отрывным сертификатом (купоном), дающим право на...

Затраты - размер ресурсов (для упрощения измеренных в денежной форме), использованных в процессе хозяйственной деятельности за определённый временной промежуток. Или простым языком: затраты - это стоимостная оценка ресурсов.

Ипотечное страхование (англ. mortgage insurance) - это страхование риска убытков у кредиторов, которые могут возникнуть в случае дефолтов ипотечных заёмщиков и последующей реализации заложенного имущества (недостаток средств от реализации заложенного имущества и невозможность довзыскать с заёмщика остаток средств).

Страхование от несчастных случаев - вид личного страхования. Предназначено для возмещения ущерба, вызванного потерей здоровья или смертью застрахованного.

Кривая (бескупонной) доходности (англ. (zero-coupon) yield curve) или срочная структура процентных ставок (англ. term structure of interest rates) - зависимость (кривая зависимости) доходности однородных финансовых инструментов от их сроков (дюрации). Базовая кривая доходности строится по государственным ценным бумагам (G-кривая, G-Curve) различной срочности (в России - по ОФЗ). Также можно построить собственную кривую доходности конкретной организации по стоимости привлеченных ресурсов в зависимости...

Нало́г на при́быль - прямой налог, взимаемый с прибыли организации (предприятия, банка, страховой компании и т. д.). Прибыль для целей данного налога, как правило, определяется как доход от деятельности компании минус сумма установленных вычетов и скидок (однако она никогда не составляет менее 12,5%).К вычетам относятся...

Чистый национальный продукт (ЧНП) - общий объём товаров и услуг, которые страна за определённый промежуток времени произвела и потребила во всех секторах своего национального хозяйства.

Полная стоимость кредита (ПСК) - платежи заёмщика по кредитному договору, размеры и сроки уплаты которых известны на момент его заключения, в том числе с учётом платежей в пользу третьих лиц, определённых договором, если обязанность заёмщика по таким платежам вытекает из условий договора. Полная стоимость кредита вычисляется в годовых процентах.

Средневзвешенная стоимость капитала (англ. weighted average cost of capital, WACC) - это средняя процентная ставка по всем источникам финансирования компании. При расчете учитывается удельный вес каждого источника финансирования в общей стоимости.

Сострахование (англ. coinsurance) – совместное страхование несколькими страховщиками одного и того же объекта. Данный способ обеспечения страховой защиты применяется, как правило, при страховании крупных объектов, когда одна страховая компания не в состоянии принять на себя крупные риски.

Финансовая математика - раздел прикладной математики, имеющий дело с математическими задачами, связанными с финансовыми расчётами. В финансовой математике любой финансовый инструмент рассматривается с точки зрения генерируемого этим инструментом некоторого (возможно случайного) денежного потока.

Хвостовой риск или остаточный риск (англ. tail risk) - риск того, что цена актива или портфеля активов изменится больше, чем на три стандартных отклонения от текущей цены. При этом большинство управляющих активами контролируют только риск убытков, то есть риск снижения цены более чем на три стандартных отклонения ниже текущей цены.

Ликвидность банка (англ. bank liquidity) - способность банка обеспечить своевременное и полное исполнение своих обязательств.

Страховой риск - это событие, наступление которого не определено во времени и в пространстве, независимое от волеизъявления человека, опасное и создающее вследствие этого стимул для страхования; это тот риск, который может быть оценен с точки зрения вероятности наступления страхового случая и размеров возможного ущерба.

Mинимальная приемлемая норма прибыли (англ. minimum acceptable rate of return, общепринятое сокращение - MARR (МПНП)) - это минимальная норма прибыли по проекту, который менеджер или компания готовы принять до начала проекта, учитывая его риск и альтернативные издержки другие проекты в бизнесе и инженерии. Синоним, наблюдаемый во многих контекстах, является минимальной привлекательной нормой прибыли.

Подход внутреннего измерения (IMA-англ. Internal Measurement Approach) - один из продвинутых подходов (AMA) к оценке операционного риска, предложенный Базельским комитетом по банковскому надзору. Подход основан на утверждаемых надзорными органами гамма-коэффициентах для перевода ожидаемых операционных потерь в требований к капиталу. - компенсация, выплачиваемая руководителям акционерного общества в случае их увольнения либо ухода в отставку по собственной инициативе в результате поглощения этой компании другой или смены собственника. Используется в качестве противодействия враждебному поглощению. Вид, размер и порядок получения компенсации определяется договором о найме на работу, а также регламентирующими документами компании. Размеры золотого парашюта в России могут достигать сотен миллионов рублей.

Внутренняя норма доходности (англ. internal rate of return, общепринятое сокращение - IRR (ВНД)) - это процентная ставка, при которой чистая приведённая стоимость (чистый дисконтированный доход - NPV) равна 0. NPV рассчитывается на основании потока платежей, дисконтированного к сегодняшнему дню.

Страхование имущества − вид страхования, в котором в качестве объекта страхования выступает имущественный интерес, связанный с владением, пользованием и распоряжением имуществом. Осуществляется преимущественно в форме добровольного страхования, за исключением страхования государственного имущества, передаваемого в аренду. Страхователями выступают любые предприятия и организации различной организационно-правовой формы, а также физические лица.

Экономическая прибыль (англ. economic profit) - это прибыль, остающаяся у предприятия после вычета всех затрат, включая альтернативные издержки распределения капитала владельца. В случае отрицательного значения экономической прибыли рассматривается вариант ухода предприятия с рынка.

Ка́ско (от исп. casco шлем или нидерл. casco корпус) - страхование средств транспорта (автомобилей, судов, самолётов, вагонов) от ущерба, хищения или угона. Не включает в себя страхование перевозимого имущества (карго, англ. cargo), ответственности перед третьими лицами и т. д.В страховании каско активно используются различные виды франшизы, часто правилами страхования предусматривается возможность абандона.

Двойное страхование (многократное страхование) - одновременное страхование одного и того же имущественного интереса, одного и того же объекта и риска у разных страховщиков, при котором суммарный лимит ответственности страховщиков (общая страховая сумма по всем договорам) превышает страховую стоимость...

Ценообразование на научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы (НИОКР) - установление цены на работы поискового, теоретического и экспериментального характера, выполняемые с целью создания новой техники.

п-летнее смешанное страхование жизни

Нетто-премия вычисляется по формуле:

Полное страхование жизни, отсроченное на т лет

При этом виде страхования нетто-премия вычисляется по формуле:

п-летнее временное страхование жизни, отсроченное на т лет

Полное страхование жизни с непрерывно возрастающим пособием

19. Расчет нетто-премий при полном страховании жизни с выплатой страхового пособия в конце последнего года жизни.

РАСЧЕТ НЕТТО-ПРЕМИЙ ДЛЯ ОСНОВНЫХ ДИСКРЕТНЫХ

ВИДОВ СТРАХОВАНИЯ

Исходя из определения дискретных видов страхования, и понятия актуарной стоимости можно получить следующие формулы для вычисления нетто-премий:

1. Полное страхование жизни с выплатой страхового пособия в конце последнего года жизни .

Нетто-премия вычисляется как

является дискретным анализом непрерывной упрощающей функции .

20. Расчет нетто-премий при п-летнем временном и смешанном страховании жизни с

выплатой страхового пособия в конце последнего года жизни.

п -летнее временное страхование жизни с выплатой пособия в конце года смерти

3. п -летнее смешанное страхование жизни с выплатой пособия в конце года смерти

4. Полное страхование жизни с выплатой страхового пособия в конце последнего года жизни, отсроченное на т лет

5. Полное страхование жизни с ежегодно возрастающем пособием и выплатой пособия в конце последнего года жизни

Обозначив , можем записать в виде

Здесь - это дискретная упрощающая функция.

21. Связь между непрерывным и дискретным видами страхования жизни.

Дискретное страхование жизни- страховая сумма выплачивается в конце года смерти. Вычисления можно проводить непосредственно по таблицам продолжительности жизни.

Вычислив нетто-премии при дискретном страховании жизни, можно вычислить и нетто-премии при соответствующих видах непрерывного страхования. Для того чтобы связать между собой непрерывные и дискретные виды страхования необходимо сделать определенные предположения о законе распределения времени жизни для дробных возрастов.

Обычно предполагают, что этот закон – равномерный. Известно, что в этом случае случайные величины и независимы, и имеет равномерное распределение на . Тогда можем получить следующие формулы, связывающие нетто-премии для соответствующих непрерывных и дискретных видов страхования:

Приведенные выше формулы позволяют вычислять разовые нетто-премии по непрерывным видам страхования через характеристики , , , которые достаточно просто вычисляются по данным, приводимым в общих таблицах продолжительности жизни.

22. .Анализ суммарного иска в модели долгосрочного страхования жизни.

Пусть в момент времени страховая компания заключила договоров страхования жизни. Обозначим через - премии, а через - величину страхового пособия, выплачиваемого по - ому договору в случайный момент времени . Расположим величины в порядке возрастания: . Тогда в момент времени капитал компании можно вычислить как

и компания не разорится, если будет выполнено условие вида:

где - современная стоимость выплаты по - ому договору страхования. Вероятность неразорения будет вычисляться по формуле:

которая аналогична соответствующей формуле для краткосрочного страхования жизни. То есть расчет вероятности неразорения при долгосрочном страховании производится так же, как и при краткосрочном страховании с величинами убытков .

Тогда плата за страховку будет иметь вид:

где - нетто-премия по - ому договору, а - соответствующая страховая надбавка, которая вычисляется аналогично краткосрочному страхованию жизни.

В простейшем случае, когда страховая надбавка делится пропорционально математическим ожиданиям, получаем:

При более сложных моделях долгосрочного страхования не всегда удается выразить:

а) вероятность неразорения в виде простой формулы вида (32);

б) нетто-премии и страховые надбавки в виде (34).

Нетто-премия

Премия, направляемая на формирование страхового фонда, из которого производятся страховые выплаты, в отечественной практике называется нетто-премия. Она получается путем сложения рисковой премии и рисковой надбавки:

Если договор предусматривает страхование одного объекта по нескольким страховым рискам, то нетто-премия, как правило, определяется раздельно по каждому из них. Например, каско-страхование автомобилей включает обязательства по выплатам в случае "ущерба" (повреждения/уничтожения) и хищения. Эти два риска имеют разную природу. Они характеризуются своими показателями вероятности наступления и величины выплаты. Поэтому рисковые премии, а следовательно, и нетто-премии по каждому такому риску должны рассчитываться отдельно.

Методика определения нетто-премии и ее составляющих зависит от вида страхования и характера обязательств страховщика. С точки зрения специфики расчетов можно выделить две существенно различающиеся области: рисковые виды страхования и страхование жизни. Особенности определения цены страхования для указанных видов рассматриваются далее в соответствующих параграфах.

Нагрузка

Правильно рассчитанная нетто-премия обеспечивает безубыточную работу страхового фонда с заданным уровнем гарантии безопасности. Однако страховой фонд формируется и управляется страховой организацией. Эта деятельность требует определенных расходов, которые финансируются в том числе из средств, уплаченных страхователями в виде взносов. Поэтому в структуру премии вводится еще одна надбавка, которая называется - часть страховой премии, предназначенная для покрытия расходов и отчислений страховой компании иных, чем страховые выплаты и затраты на урегулирование страховых случаев.

Чтобы осуществлять свою деятельность по созданию и управлению страховым фондом, страховое общество прежде всего должно обеспечить свое функционирование. Для этого необходимо приобретать или арендовать помещения, обеспечивать их электро- и водоснабжение, оплачивать работу сотрудников, приобретать оргтехнику, бланки документов, канцелярские принадлежности и т.д. То есть страховщик, как и любое другое предприятие, несет административно-хозяйственные расходы (АХР).

Но кроме обычных расходов, присущих любой фирме, у страховой компании есть специфические затраты, связанные с поиском и привлечением клиентов, оформлением договоров и т.д. Эти расходы иногда называют аквизиционными (от англ., фр. acquisition - приобретение, завоевание). Если продажа страховых услуг осуществляется через агентскую сеть или независимых брокеров, то основную часть аквизиционных расходов составляет оплата услуг данных посредников в форме комиссионного вознаграждения. Его размер фиксируется как определенный процент от полученной премии и зависит от вида страхования (страхового продукта) и канала продаж. Комиссионное вознаграждение также учитывается в нагрузке и обычно составляет ее основную часть. Наиболее "дорогими" с точки зрения аквизиционных расходов считаются продажи через страховых агентов и брокеров, которые не получают заработной платы и работают только за комиссионное вознаграждение. Здесь оно может доходить до 25-30% от взносов. Более "дешевым" каналом являются продажи через штатных сотрудников компании, получающих относительно небольшую комиссию как дополнение к своей фиксированной заработной плате.

В отечественной страховой практике административно-хозяйственные расходы и комиссионное вознаграждение объединяются понятием расходы на ведение дел.

Если страховое общество является коммерческой организацией (например, акционерной страховой компанией), то целью его работы является получение прибыли. Она может образоваться из-за превышения премий над выплатами (техническая прибыль) или вследствие удачной инвестиционной деятельности компании (финансовая прибыль) либо формироваться за счет плановых отчислений. Для этого в структуре в нагрузки иногда предусматривается определенный процент плановой прибыли (ПП).

Таким образом, нагрузка служит для покрытия расходов на ведение дел и для формирования плановой прибыли. В свою очередь, расходы на ведение дел складываются из административно-хозяйственных расходов и комиссионного вознаграждения.

Чистая нетто-премия

Определение нетто-премии по риску традиционно относится к области актуарных расчётов и страховой математики. Чистая нетто-премия рассчитывается на основании данных об ущербах за прошлый период и представляет собой произведение частоты наступления страхового случая на средний размер ущерба по всей совокупности наступивших в прошлом страховых случаев .

Чистая премия по риску = Частота ущерба х Средний размер ущерба

Частота ущерба определяется как частное от деления числа случаев ущерба в наблюдаемом множестве на число входящих в это множество единиц наблюдения.

Средний размер ущерба представляет собой частное от деления общей суммы ущерба за наблюдаемый период на число случаев ущерба за этот же период.

Рисковая (страховая) надбавка

Рисковая надбавка предназначена для повышения надёжности страховой защиты .

При выявлении закономерности появления ущерба в результате случайных событий в прошлом и определении на основе этого прошлого опыта убыточности в будущем неизбежны ошибки двух видов :

• Ошибка диагноза, которая появляется вследствие неполной информации. Это связано с тем, что статистическая выборка ограниченна и не отвечает требованиям закона больших чисел .
• Ошибка прогноза, которая состоит в том, что в будущем не будет полного совпадения с обстоятельствами предшествующего периода, на основании которого определялась чистая премия по риску. Это может быть следствием влияния неучтённых или изменившихся факторов. Доказано, что даже при очень хорошей информации об ущербах будущий ущерб превышает его величину в половине случаев.

Для того, чтобы гарантировать надёжную страховую защиту, т.е. повысить вероятность того, что собранных денег хватит на выплату ущерба в будущем по всем случаям, к чистой нетто-премии добавляют рисковую (страховую) надбавку.

Величина рисковой надбавки не может быть меньше величины стандартного отклонения показателя убыточности страховой суммы .

Использование нетто-ставки страхового тарифа для определения нетто-премии

Ожидаемую величину нетто-премии можно определить как произведение страховой суммы на нетто-ставку. Нетто-ставка представляет собой процент, который отражает вероятность убытка, рассчитанную на основе соотношения ущерба к совокупной страховой сумме застрахованных объектов .

Размер нетто-премии определяется по формуле:

Нетто-премия = Страховая сумма х Нетто-ставка/100

Примечания

Wikimedia Foundation . 2010 .

Смотреть что такое "Нетто-премия" в других словарях:

Сущ., кол во синонимов: 1 нетто ставка (1) Словарь синонимов ASIS. В.Н. Тришин. 2013 … Словарь синонимов

НЕТТО-ПРЕМИЯ - элемент брутто ставки; предназначена для формирования ресурсов страховщика на выплату страхового возмещения. Накладные расходы страховщика на ведение дела в расчет нетто ставки не принимаются. В актуарный расчет нетто ставки принимается… … Большой бухгалтерский словарь

См. Тарифы страховые Словарь бизнес терминов. Академик.ру. 2001 … Словарь бизнес-терминов

Брутто-премия, или страховой взнос , представляет собой размер страховых платежей по договору страхования, уплачиваемый страхо-вателем страховщику (страховой организации) за определенный пе-риод со всей страховой суммы.

Брутто-премия зависит от величины страховой суммы, степени риска и периода, за который делается этот страховой взнос. Этот период по продолжительности может не совпадать с общим сроком страхования. Структура брутто-премии отражает экономический механизм страхования.

В ней можно выделить два элемента — нетто-премию , предназна-ченную для страховых выплат по условиям договора страхования, и нагрузку , предназначенную для покрытия расходов по ведению дела и получения прибыли от страховых операций (рис. 1). Заметим, что нетто-премия, рассчитанная на единицу страховой суммы, рав-ную, как правило, 100 руб., носит название нетто-ставки .

Рис. 1. Структура брутто-премии

Соотношение нетто-премии и нагрузки в зависимости от вида и объема страхования, а также от уровня затрат на ведение дела мо-жет быть различным.

В настоящее время это соотношение меняется в сторону увеличения доли нагрузки до 15—20%, как это и принято в мировой практике. Данная тенденция обусловливается в основном увеличением структурного элемента нагрузки — комиссионного воз-награждения, что говорит об усилении значимости работы посредни-ка в страховании (агента, брокера), и в большой степени соответст-вует мировой практике.

В общем случае нетто-премия может включать следующие струк-турные элементы — рисковый взнос, рисковую (гарантийную) над-бавку и накопительный (сберегательный) взнос (рис. 2).

Рис. 2. Возможная структура нетто-премии

Рисковый взнос предназначен для покрытия риска по всем видам страхования, т. е. он используется для страховых выплат при насту-плении страхового случая. В структуре нетто-премии он присутству-ет всегда.

Рисковая (гарантийная или стабилизационная) надбавка предназна-чена для компенсации возможного превышения фактических выплат над расчетными, учтенными в виде рискового взноса. В структуру нетто-премии эта надбавка может не включаться — все зависит от выбран-ной страховщиком стратегии управления. Если его цель - завоевать страховой рынок за счет цен более низких по сравнению с другими страховщиками, этот элемент (рисковая надбавка) не включается в структуру нетто-премии. Если же страховщик желает укрепить свою финансовую устойчивость, этот элемент включается в нетто-премию.

Накопительный (сберегательный) взнос предназначен для накоп-ления суммы, выплачиваемой по условиям долгосрочного договора страхования жизни — в случае дожития застрахованного до опреде-ленной даты (по риску дожития). Накопительный взнос должен ин-вестироваться с целью получения дохода. Он является структурным элементом нетто-премии долгосрочных договоров страхования жиз-ни, например при страховании на дожитие, смешанном страховании жизни, страховании пенсий (в данном случае используется россий-ская классификация видов страхования).

Размер рискового взноса в нетто-премии зависит от страховой сум-мы и вероятности наступления страхового случая.

Размер рисковой надбавки зависит от принятой вероятности превышения фактических выплат над расчетными. Чем меньше заданная вероятность превыше-ния фактических выплат над расчетными, тем выше размер рисковой надбавки. Соотношение же между рисковым взносом и рисковой над-бавкой для разных видов страхования может быть различным.

Размер накопительного взноса зависит от принятого правила де-нежного оборота (простого или сложного процента), размера страхо-вой (накапливаемой) суммы, выплачиваемой по риску дожития, обе-щанной страхователю нормы дохода и срока действия договора (пе-риода накопления). Для накопительного вида страхования соотношение рискового и накопительного взносов определяется ус-ловиями договора.

Включение рискового и накопительного взносов в структуру нетто-премии определяется видом страхования — рисковый износ прак-тически включается во все виды страхования, так как предусматри-вает покрытие риска, а накопительный — только в долгосрочные до-говоры страхования жизни.

Так, при краткосрочном страховании от несчастного случая и бо-лезни, медицинском страховании или страховании на случай смерти, при страховании имущества и ответственности (рисковые виды стра-хования) в структуру нетто-премии обязательно входит рисковый взнос и, в зависимости от выбранной стратегии управления компани-ей, может входить или не входить рисковая надбавка.

При страховании пенсии (долгосрочный вид страхования жизни) в структуру нетто-премии входит накопительный взнос, который предна-значен для платежей застрахованному по риску дожития до определен-ной даты, например, до даты очередной выплаты. Заметим, что для долгосрочных договоров страхования жизни, где предусматривается од-новременно как покрытие риска (риска смерти и, может быть, риска несчастного случая), так и накопление средств на случай дожития, на-пример, для договоров смешанного страхования жизни, необходимость во включении в нетто-премию рисковой надбавки отпадает — роль рис-ковой (гарантийной) надбавки выполняет накопительный взнос.

В табл. 1 представлены варианты возможных структур брутто-премии для различных видов страхования.

Таблица 1

Варианты структуры брутто-премии для различных видов страхования

Элементы нетто-премии — рисковый взнос, рисковая надбавка и накопительный взнос — являются источниками формирования специ-альных страховых фондов — страховых резервов, предназначенных для выплат по условиям договора страхования.

Как уже отмечалось, нагрузка представляет собой часть брутто-премии, предназначенную для покрытия расходов по ведению дела и для получения прибыли от страховых операций (рис. 3).

Рис. 3. Структура нагрузки

Первый структурный элемент нагрузки — затраты на ведение дела — относится на себестоимость страховых услуг, второй элемент является плановой прибылью страховой организации от страховых операций.

Затраты на ведение дела делятся на традиционные , которые име-ют место для любого вида бизнеса, и специфические , характерные именно для страхового дела.

К специфическим видам издержек от-носятся комиссионные вознаграждения агентам и брокерам за по-средническую деятельность в распространении страховых продуктов, расходы на проведение предупредительных (превентивных) меро-приятий, издержки, связанные, например, с проведением начальной экспертизы (при заключении договора), а также экспертизы, связан-ной с наступлением страхового случая, и т. п.

Опыт экономически развитых стран показывает, что доля расхо-дов на проведение предупредительных мероприятий может состав-лять 4—6% брутто-премии, а доля комиссионных вознаграждений может может доходить до 20% брутто-премии.