Neto neto nagrada
Definicija neto premije za rizik tradicionalno se odnosi na područje aktuarskih izračuna i matematike osiguranja. Čista neto premija se izračunava na temelju naknade štete za naknadu štete posljednje razdoblje I to je proizvod učestalosti osiguranog događaja na prosječnu količinu oštećenja duž cijele cjelokupne tostalnosti osiguranja potraživanja koja se dogodila u prošlosti.
Čista premija rizika \u003d učestalost oštećenja x prosječna oštećenja
Učestalost oštećenja definirana je kao posebna oštećenja podjele broja slučajeva u promatranom skupu, u kojem je uključen broj jedinica promatranja.
Prosječna šteta je privatna od podjele. ukupan iznos Oštećenja promatranog razdoblja po broju slučajeva štete u istom razdoblju.
Rizik (osiguranje) naknada
Doplata za rizik osmišljena je kako bi se povećala pouzdanost zaštite osiguranja.
Prilikom identificiranja obrazaca štete kao rezultat slučajnih događaja u prošlosti i odlučnosti na temelju ovog dosadašnjeg iskustva neprofitibilnosti u budućnosti, pogreške dvije vrste su neizbježne:
- Pogreška dijagnoze koja se pojavljuje kao rezultat nepotpunih informacija. To je zbog činjenice da je statistički uzorak ograničen i ne ispunjava zahtjeve zakona velikih brojeva.
- Pogreška prognoze, koja je da u budućnosti neće biti potpune slučajnosti s okolnostima prethodnog razdoblja, na temelju kojih je utvrđena neto premija za rizik. To može biti posljedica utjecaja neregistriranih ili promijenjenih čimbenika. Dokazano je da čak i uz vrlo dobre informacije o oštećenjima, buduće štete premašuje svoju vrijednost u pola slučaja.
Kako bi se zajamčila pouzdana zaštita osiguranja, tj. povećati vjerojatnost da prikupljen novac Dosta za plaćanje štete u budućnosti u svim slučajevima, premija za rizik (osiguranje) dodaje se u neto nativnu premiju.
Veličina doplate za rizik ne može biti manja od vrijednosti standardne devijacije sukladnosti osigurane svote.
Koristeći neto podizanje faktora osiguranja za određivanje neto premije
Očekivana količina neto premije može se definirati kao djelo osigurani iznos na neto stopa. Neto stopa je postotak koji odražava vjerojatnost gubitka, izračunatog na temelju omjera agregatnog iznosa osiguranja osiguranih objekata.
Neto nagrada je određena formulom:
Neto nagrada \u003d osiguranje suma x net-oklada / 100
Bilješke
Wikimedia Foundation. 2010.
Sinonimi:Gledajte što je "neto premija" u drugim rječnicima:
Subs., Broj sinonima: 1 neto stopa (1) rječnik sinonimi asis. Vnta Trishin. 2013 ... Sinonimski rječnik
Neto nagrada - osnovne oklade elemenata; Osmišljen kako bi formirao sredstva za plaćanje za plaćanje naknada za osiguranje, Opći troškovi osiguravatelja za poslovanje u izračunu neto stopa se ne prihvaćaju. U aktuarskom izračunu mreže, oklada se prihvaća ... ... Veliki računovodstveni rječnik
Pogledajte tarife osiguranje rječnik poslovni uvjeti. Akademik. 2001 ... Poslovni uvjeti rječnik
p-Stern mješovito životno osiguranje
Neto nagrada izračunava se formulom:
Puno životno osiguranje, odgođeno t. godine
Na ovoj vrsti osiguranja, neto premija se izračunava formulom:
p-ljetno privremeno životno osiguranje, odgođeno t. godine
Puno životno osiguranje uz neprekidno povećanje koristi
19. Izračun neto premija s punim osiguranjem života s plaćanjem naknada za osiguranje na kraju prošle godine Život.
Izračun neto premija za velike diskretne
Bori protiv osiguranja
Na temelju definicije diskretnih vrsta osiguranja, a koncept aktuarskog troška može se dobiti sljedećim formulama za izračunavanje neto premija:
1. Puno životno osiguranje uz plaćanje naknada za osiguranje na kraju prošle godine života.
Neto nagrada se izračunava kao
to je diskretna analiza kontinuirane pojednostavljene funkcije.
20. Izračun neto premija s P-godišnjim privremenim i mješovitim životnim osiguranjem
plaćanje naknada za osiguranje na kraju prošle godine života.
p-ljeto privremeno životno osiguranje s naknadama na kraju godine smrti
3. p-ljeto Mješovito životno osiguranje s naknadama za plaćanje na kraju godine smrti
4. Puno životno osiguranje uz plaćanje naknada za osiguranje na kraju prošle godine života, odgođeno za tona
5. Kompletno životno osiguranje uz godišnje uzlazne koristi i koristi na kraju prošle godine života
Opisujući, možemo pisati u obliku
Ovdje je diskretna pojednostavljena funkcija.
21. Odnos između kontinuiranog i diskretnog životnog osiguranja.
Diskretno životno osiguranje iznos osiguranja plaćeni na kraju godine smrti. Izračuni se mogu izvršiti izravno na tablice očekivanja života.
Izračunavanje neto premije s diskretnim osiguranjem života, moguće je izračunati neto premiju s odgovarajućim vrstama kontinuiranog osiguranja. Kako bi se povezali kontinuirani i diskretni tipovi osiguranja, potrebno je napraviti određene pretpostavke o doživotnom zakonskom zakonu za djelomične dobi.
Obično se pretpostavlja da je ovaj zakon ujednačen. Poznato je da u ovom slučaju slučajne varijable i neovisne i ima jedinstvenu raspodjelu. Tada možemo dobiti sljedeće formule koji obvezuju neto premiju za relevantne kontinuirane i diskretne vrste osiguranja:
Gore navedene formule omogućuju izračunavanje jednokratne neto premije za kontinuirane vrste osiguranja kroz karakteristike, koje su dovoljno izračunate prema podacima danim u uobičajenim tablicama očekivanog života.
22. , Analiza sažetka potraživanja u dugoročnom modelu životnog osiguranja.
Neka u vrijeme vremena osiguravajuće društvo Zaključio je sporazume o životnom osiguranju. Označite - premije i kroz - iznos naknada za osiguranje plaćene ugovoru u slučajnom trenutku. Stavite vrijednosti u redoslijedu povećanja :. Tada se u vrijeme vremena, kapital tvrtke može izračunati kao
i tvrtka se neće prekršiti ako je uvjet vrste zadovoljni:
gdje je sadašnja plaćanja uplate ugovora o osiguranju. Vjerojatnost nezgode bit će izračunata formulom:
što je slično odgovarajućoj formuli za kratkoročno životno osiguranje. To jest, izračun vjerojatnosti nezgodno s dugoročnim osiguranjem je na isti način kao i kratkoročno osiguranje s vrijednostima gubitka.
Tada će naknada za osiguranje izgledati:
gdje je ne-premija za ugovor, ali odgovarajuća premija osiguranja, koja se izračunava slično kratkoročnom životnom osiguranju.
U najjednostavnijem slučaju, kada je premija osiguranja podijeljena u razmjeru matematičkim očekivanjima, dobivamo:
S složenijim dugoročnim modelima osiguranja, nije uvijek moguće izraziti:
a) vjerojatnost sastanka u obliku jednostavne formule obrasca (32);
b) neto premije i premije osiguranja u obliku (34).
Bruto nagrada ili doprinos osiguranjaje iznos plaćanja osiguranja u okviru ugovora o osiguranju koji plaća strah od osiguravatelja (organizacija za osiguranje) za određeno razdoblje rada iz cijelog osiguranika.
Bruto premija ovisi o iznosu osigurane svote, stupanj rizika i razdoblje za koje je donesena ova premija osiguranja. Ovo razdoblje trajanjem ne može se podudarati ukupan Osiguranje. Struktura bruto premije odražava ekonomski mehanizam osiguranja.
Može se dodijeliti u njoj. dva elementa — neto nagrada, namijenjeno plaćanju osiguranja prema uvjetima ugovora o osiguranju, i opterećenjeDizajniran za pokrivanje troškova poslovanja i ostvarivanje dobiti od operacija osiguranja (sl. 1). Imajte na umu da se neto premija namijenjena jedinici osiguranika, jednaka, obično 100 rubalja, zove se neto oklada.
Sl. 1. Bruto struktura premije
Odnos neto premije i opterećenja ovisno o vrsti i volumenu osiguranja, kao i na razini troškova poslovanja može biti različit.
Trenutno se ovaj omjer mijenja u smjeru povećanja udjela opterećenja do 15-20%, kao što je prihvaćeno u svjetskoj praksi. Ovaj trend je uglavnom zbog povećanja strukturnog elementa opterećenja - Komisije Komisije, što ukazuje na jačanje važnosti rada kroz osiguranje (agent, broker), au velikoj mjeri odgovara globalnoj praksi.
Općenito neto premija može uključivati \u200b\u200bsljedeće strukturne elemente — rizična naknada, rizik (jamstvo) Over-nedostatak i akumulativna (štednja) naknada (Sl. 2).
Sl. 2. Moguća struktura neto nagrade
Rizična naknada je dizajnirana Za pokrivanje rizika za sve vrste osiguranja, tj. Koristi se za plaćanja osiguranja u utjecaju osiguranog događaja. U strukturi neto premije, uvijek je prisutna.
Doplata za rizik (jamstvo ili stabilizaciju) Namjera je nadoknaditi mogući prelazi stvarne uplate u odnosu na izračunate, izazvan u obliku rizičnog doprinosa. U strukturi neto premije, ta nadoplata ne smije biti uključena - sve ovisi o odabranom osiguravatelju strategije upravljanja. Ako je njegov cilj osvojiti tržište osiguranja zbog nižih cijena u usporedbi s drugim osiguravateljima, ovaj element (uz naplatu) nije uključen u strukturu neto premije. Ako osiguratelj želi ojačati svoj financijska održivostOvaj element je uključen u neto premiju.
Kumulativna (štednja) naknada Namijenjen je akumulaciji iznosa plaćenog pod uvjetima dugoročnog ugovora o životnom osiguranju - u slučaju žetve osiguranika na određeni datum (u opasnosti od preživljavanja). Akumulativni doprinos mora biti u skladu s dobiti prihoda. To je strukturni element ne-nagrade dugoročnih ugovora o životnom osiguranju, na primjer, prilikom osiguravanja preživljavanja, mješoviti životno osiguranje, osiguranje mirovina (u ovom slučaju, korištena je ruska klasifikacija tipova osiguranja).
Veličina premije rizika Neto premija ovisi o sumu osiguranja i vjerojatnosti pojave osiguranog događaja.
Veličinu doplate za rizik Ovisi o usvojenoj vjerojatnosti prekoračenja stvarnih plaćanja u odnosu na izračunate. Manja da je određena vjerojatnost prelazi stvarna plaćanja iznad izračunate, što je veća veličina doplate za rizik. Omjer između doprinosa rizika i rizično preko zakona različite vrste Osiguranje može biti drugačije.
Akumulativna veličina doprinosa Ovisi o usvojenom pravilu de-nježnog prometa (jednostavno ili kompleks postotak), veličina osiguranja (akumuliranog) iznosa isplaćenog na rizik oporavka, procjene stope prihoda i roka ugovora (razdoblje akumulacije). Za akumulativnu vrstu osiguranja, omjer rizičnih i akumulativnih doprinosa određuje se ugovorima ugovora.
Ink trajanje životnog osiguranja.
Dakle, s kratkoročnim osiguranjem od nesreće i bolnice zdravstveno osiguranje Ili osiguranje u slučaju smrti, s osiguranjem imovine i odgovornosti (rizične zemlje) u strukturi neto premije nužno uključuje rizični doprinos i, ovisno o odabranoj strategiji upravljanja, može uključivati \u200b\u200bili ne ući u rizičnu nadoplatu.
Prilikom osiguravanja mirovina ( dugoročni pogled Životno osiguranje) Struktura neto premije uključuje kumulativni doprinos, koji je namijenjen za plaćanje osiguranika u opasnosti od oporavka do određenog datuma, na primjer, prije datuma sljedećeg plaćanja. Imajte na umu da za dugoročne sporazume o životnom osiguranju, koji se predviđa jednokratno kao premaz rizika (rizik od smrti i, možda rizik od nezgode) i akumulaciju sredstava u slučaju preživljavanja, na primjeru, za ugovore mješovito osiguranje Život, potreba za uključivanjem u neto-premiju doplatka s rizikom nestaje - uloga RI-KOVA (jamstveni) nadoplatu obavlja doprinos za pohranu.
Na kartici. 1 Prikazana opcija za moguće bruto premium strukture za različite vrste Osiguranje.
stol 1
Mogućnosti za strukturu bruto premija za različite vrste osiguranja
Elementi neto-nagrade - rizični doprinos, premija za rizik i akumulativni doprinos - izvori stvaranja posebnih fondova osiguranja - rezervacije osiguranja namijenjene za plaćanje prema uvjetima ugovora o osiguranju.
Kao što je već navedeno, opterećenje je dio bruto premije, osmišljenog za pokrivanje troškova poslovanja i dobiti od operacija osiguranja (sl. 3).
Sl. 3. Struktura učitavanja
Prvi element strukturnog opterećenja — troškovi poslovanja - Odnosi se na troškove usluga osiguranja, drugi element je planirana dobit organizacije osiguranja iz operacija osiguranja.
Trošak poslovanja je podijeljen na tradicionalankoji imaju mjesto za bilo koju vrstu posla i specifičnoKarakteristična upravo za osiguranje poslovanja.
Specifične vrste troškova od Naknada Komisije za agente i posrednike za prosječne aktivnosti u širenju osiguranja na početku osiguranog događaja itd.
Iskustvo ekonomski razvijene zemlje Pokazuje da udio utrka za provođenje događaja upozorenja može biti 4-6% bruto premije, a udio naknade Komisije može dosegnuti do 20% bruto premije.
Neto nagrada - Dio premije osiguranja namijenjen izravno pokrivanju štete. Neto nagrada je glavni dio Bruto premija ..
Neto premija se sastoji od čiste neto premije i rizika (osiguranje) uz nadoplatu.
Neto neto nagrada
Definicija neto premije za rizik tradicionalno se odnosi na područje aktuarskih izračuna i matematike osiguranja. Čista neto premija se obračunava na temelju podataka štete u proteklom razdoblju i proizvod je učestalosti osiguranog događaja na prosječnoj šteti u cjelokupnom populaciji slučajeva osiguranja u prošlosti.
Čista premija rizika \u003d učestalost oštećenja x prosječna oštećenja
Učestalost oštećenja definirana je kao posebna oštećenja podjele broja slučajeva u promatranom skupu, u kojem je uključen broj jedinica promatranja.
Prosječni iznos štete je privatni iznos od podjele ukupnog iznosa štete za promatrano razdoblje po broju slučajeva štete u istom razdoblju.
Rizik (osiguranje) naknada
Premija rizika osmišljena je kako bi se povećala pouzdanost zaštite osiguranja.
Prilikom identificiranja obrazaca štete kao rezultat slučajnih događaja u prošlosti i odlučnosti na temelju ovog dosadašnjeg iskustva neprofitibilnosti u budućnosti, pogreške dvije vrste su neizbježne:
- Pogreška dijagnoze koja se pojavljuje kao rezultat nepotpunih informacija. To je zbog činjenice da je statistički uzorak ograničen i ne ispunjava zahtjeve zakona velikih brojeva.
- Pogreška prognoze, koja je da u budućnosti neće biti potpune slučajnosti s okolnostima prethodnog razdoblja, na temelju kojih je utvrđena neto premija za rizik. To može biti posljedica utjecaja neregistriranih ili promijenjenih čimbenika. Dokazano je da čak i uz vrlo dobre informacije o oštećenjima, buduće štete premašuje svoju vrijednost u pola slučaja.
Kako bi se zajamčila pouzdana zaštita osiguranja, tj. Povećati vjerojatnost da je prikupljeni novac dovoljan za plaćanje štete u budućnosti u svim slučajevima, dodan je premija za rizik (osiguranje).
Veličina doplate za rizik ne može biti manja od vrijednosti standardne devijacije sukladnosti osigurane svote.
Koristeći neto podizanje faktora osiguranja za određivanje neto premije
Očekivana količina neto premije može se definirati kao djelo osigurani iznos na neto stopa. Neto stopa je postotak koji odražava vjerojatnost gubitka, izračunatog na temelju omjera agregatnog iznosa osiguranja osiguranih objekata.
Neto nagrada je određena formulom:
Neto nagrada \u003d osiguranje suma x net-oklada / 100
Neto nagrada
Dakle, pokazalo se da bi neto premija koja osigurava ravnina osiguranja trebala biti veća od dodjele rizika, izračunata na temelju načela ekvivalencije obveza stranaka. Razlika između njih naziva se rizična naknada, a stav ove razlike u premiju rizika je relativni otpor rizika. Razmotrite postupak formiranja neto premije u ugovorima s distribuiranim oštećenjima.
U osiguranju je uobičajeno djelovati posebno monetarni iznos - jedinica osigurane svote (E.S.), ovisno o valuti zemlje, na primjer, 1 E.S. \u003d 100 rubalja.
Razmotrite primjer. Pojedinačni zahtjev traje tri značenja: 0; jedan; 4 E.S. S vjerojatnostima 0.9965, 0.0030, 0.0005, odnosno. Pronađite neto premiju.
Prosječna vrijednost i disperzija pojedinog zahtjeva:
Zatim uvjeti za osiguranje pouzdanosti od 95% (vjerojatnost preživljavanja) koristeći normalnu aproksimaciju: korištenje dodjele rizika i uzimajući u obzir broj ugovora; Pronađite neto premiju:
Tada je relativna naknada jednaka:
Dakle, rizična premija je 0,0050; Doplata za rizik je 0,0017; Neto nagrada je 0,0067; Bruto premija (AT) će biti: 0.0067 / 0.88 \u003d 0.76, to će premašiti dodjelu rizika za 1,5 puta.
Analiza homogenog portfelja osiguranja pomoću normalne aproksimacije
Nastavit ćemo razmotriti gore navedeni zadatak (o riziku).
Podsjetimo: potrebno je istražiti proces:
Prikupljena neto premija pruža mogućnost ispunjavanja svojih obveza da plati naknadu ako broj slučajeva osiguranja ne prelazi 110. za pouzdanost, 96% (ako je to) potrebno je platiti slučajeve do 117. uključivo. Treba napomenuti da će se 117. slučaj ili dogoditi, ili ne, pa je potrebno oko 116,6 do najbližeg. Potrebno je osigurati mogućnost plaćanja osigurane svote u 117 slučajeva. Stvarna vjerojatnost propasti će biti:
Pouzdanost je nešto viša od neranče.
Ako je tržište uspostavilo prosječni relativni doplatak rizika od 10%, to će ga proizvoljno povećati na 16,6% (ili do 17%), osiguravatelj ne može zbog konkurencije. Stoga je prisiljena povećati svoju pouzdanost ili uložiti svoja sredstva (tj. Kapital) - za stvaranje početne rezerve ili pribjegavanje reosiguranju.
Razmotrite prvu priliku. Dakle, osiguravatelj ne prima sredstva za plaćanje 7 slučajeva osiguranja, tj. Trebao je kapital u iznosu od 7 naknade za osiguranje. Na primjer, ako je iznos osiguranja 500, onda je kapital, u kojem je zajamčena određena pouzdanost nije
Analiziramo drugu priliku. Pretpostavimo da se slučajevi od 111. do 117. uključivo prenose reosiguranju. To znači da ako broj slučajeva prelazi 117, onda reosiguravatelj plaća te slučajeve, a sve sljedeće nadoknade cedent. Stoga ćemo koristiti lokalnu laplace teorem (budući da je iznos plaćanja) i pronalaženja vjerojatnosti:
Na primjer,
Tako dobivene vjerojatnosti: 0.0021; 0,0019; 0,0016; 0,0014; 0,0012; 0,0010; 0,0008. Vjerojatnost će morati tražiti laplace integralni teorem:
Tada je matematičko očekivanje plaćanja reosiguratelja:
To je premija rizika u ugovoru o reosiguranju.
Ako postoji relativna nadoplata na reosiguravatelju, možete pronaći neto premiju u ovom ugovoru. Na primjer, tada: (oko 2/3 od jednog iznosa osiguranja.) Slijedom toga, cedent ima alternativu: ili zadržati rezervu u 7 iznosa osiguranja ili trajno platiti reosiguravača 2/3 od jednog osiguranog iznosa. Ako cedent može uložiti svoj privremeno slobodna sredstva pod postotkom, većom od 0,654 / 7,0 \u003d 9,4%, onda se reosiguranje može platiti na račun dobiti.
Ako Osiguratelj nema sredstva za rezervu (ili smatra da je to prikladno dopustiti da su njegovi sredstva u prometu) sporazum o reosiguranju. Distribuiram zone odgovornosti.
Osiguravatelj plaća naknadu na štetu prikupljenih neto premija. S pravdom je podijeljena između osiguravatelja i reosiguratelja. Prvi plaća fiksni broj povrata :, i drugi je sve ostalo :. Konačno, rizik se ne daje, to je poduzetnički rizik od osiguravatelja. (Osiguratelj vjeruje da se u svom portfelju ne može dogoditi više od 117 slučajeva. Stoga ne poduzima mjere u slučaju ove situacije. Ne stvara rezervu i ne doprinosi ugovoru o reosiguranju od strane reosiguratelja naknade u 118. slučaj osiguranja, Ako se dogodi 118. osigurani događaj, reosiguratelj će platiti samo 7 slučajeva, tehničku ruševinu cedentisa).
Imajte na umu da se lijeve granice odgovornosti reosiguranja mogu pomaknuti. Potrebno je platiti reosiguranje, osiguravatelj nema svoja sredstva, pa pokušava platiti novac svojih klijenata. (U načelu, osiguravatelj uvijek koristi korisničko novac za rješavanje problema u nastajanju. Ovdje je na umu paušalne suma suma za sakupljanje nagrada prikupljenih ove godine).
Prikupio je doprinose na iznos:, a prosječne očekivane isplate su izvršene, tako da će očekivana dobit (prije reosiguranja) biti 5.000. Osiguratelj dijeli očekivanu dobit s reosiguravačem za povećanje pouzdanosti. Ali to znači da sastavljena sredstva nisu dovoljna za plaćanje naknade, barem 110. slučaj.
Svi rizik X može se podijeliti u tri dijela: Y - Rizik od osiguravatelja, Z je rizik od reosiguratelja, W je neosigurani rizik. Očito, X \u003d Y + Z + W, zatim m (X) \u003d m (Y) + m (z) + m (w). Prilikom izračunavanja disperzija trebate razmotriti kovarijance. Da biste analizirali disperziju (i proces u cjelini), morate odabrati aproksimaciju. Budući da je nemoguće primijeniti zakon Poissona, ali je dopuštena normalna aproksimacija.
Međutim, potrebno je pripremiti za nastanak netočnosti uzrokovanih promjenom zakona distribucije. Na primjer, gubitak "jalovina" normalne distribucije, nemogućnost usvajanja negativnih vrijednosti, pogrešaka pri zamjeni diskretne raspodjele kontinuiranim, razlika u rezultatima kada koristite lokalni laplace teorem i laplace integralni teorem, itd. (Usput, ako je šteta fiksna, tj. Ukupna šteta u portfelju katedrale u slučajevima osiguranja, lokalni teorem je poželjniji!). Konačno, postoje računalne pogreške.
Ova okolnost ilustrira složenost aktuarskih zadataka. Tečaj obuke pokazuje samo temeljni pristup. U civiliziranom osiguranje U uvjetima teške konkurencije osvaja onoga koji to čini preciznije (!).
Dakle, potrebno je pronaći m (x), m (y), m (z) (i možda m (w)).
Za normalnu gustoću prava distribucije
uvjet je zadovoljan:
tada je jasno da će se s sužavanjem intervala integracije na (0, n) integral pozitivne funkcije smanjiti, tako da će matematički čekanje cijelog rizika X će biti nešto manje od
Za dalje moramo biti različiti
Označava ovaj sastavni dio
Tako je to pronađeno
Za izračunavanje tipa J integrala, varijable će zamijeniti tradicionalnim pri radu s normalnom distribucijom:
zatim: stoga:
Dakle, trebate samo izračunati i koristiti svojstva izložbe i funkcije laplace.
1. U praksi:
i s velikim portfeljem
Dakle, rizik od osiguravatelja nakon reosiguranja iznosio je:
stoga,
ugovor o štetu od osiguranja
U praksi, morate navesti tko će nadoknaditi 110. slučaj, tako da
Rizik od reosiguratelja je prilično mali, što je objašnjeno relativno veliko. Zanimljivo je da je ukupni rizik od osiguravatelja i reosiguratelja jednak tome zbog neuspjeha od 100% pouzdanosti. Razlika 4.06 mora biti neosiguran rizik.
Dopustite da sažeti: Odstupanje se objašnjava čimbenicima danom na početku odjeljka. Treba napomenuti da osiguratelj može očekivati \u200b\u200bpovećanje očekivane dobiti za povrat sredstava (7370). I za reosiguranje će morati platiti sve E.S. (391 konvencionalne jedinice), što je prihvatljivo! Razlika je pripisana rezervi, koja će u budućnosti omogućiti bez reosiguranja (ili povećati pouzdanost ili smanjiti naknadu, čime se povećava njezina konkurentnost).
