Probleme der Unicredit-Bank Die Stabilität und Zuverlässigkeit der Bank. Finanzanalyse der Unicredit Bank. Struktur und Dynamik der Bilanz

Ähnliches habe ich in meiner Praxis erlebt. Als ich im Juni 2010 vom Verkauf von vierzehn ihrer Büros in Russland durch die Barclays Bank erfuhr, ging ich davon aus, dass . Ach, was fing dann an! Ich habe wahrscheinlich eine Stunde mit einem Vertreter des Pressedienstes der Bank gesprochen. Nein, sie haben mich nicht angeschrien, alles war sehr korrekt. Aber die Bank war sehr unzufrieden mit meinem Artikel und hat sogar Anwälte zu diesem Thema konsultiert.

Die Banker wissen, was als nächstes mit der Barclays Bank passiert ist, ich erzähle den Rest. Nur 8 Monate vergingen, und im Februar 2011 wurde bekannt, dass die britische. Das heißt, meine Vorhersage begann sich zu bewahrheiten. Weitere 8 Monate vergingen und im Oktober 2011 wurde es bekannt Natürlich habe ich diese PR-Person angerufen und sie an unser Gespräch erinnert, und sie hat sich entschuldigt.

Jetzt habe ich das Gefühl, die Geschichte wiederholt sich. Diesmal in Bezug auf die russische Tochter (genauer gesagt die Enkelin) der italienischen Bank UniCredit. Natürlich nicht genau. Du kannst nicht zweimal in denselben Fluss steigen. Welchen Grund habe ich, so zu denken?

UniCredit verkaufte im Juli 2016 eine 10 %-Beteiligung an der polnischen Bank Pekao für 749 Millionen Euro. Gleichzeitig verkaufte UniCredit einen 10%-Anteil am Online-Broker FinecoBank für 328 Millionen Euro. Kurz vor diesen Transaktionen wurde berichtet, dass UniCredit eine strategische Überprüfung aller Vermögenswerte nach der Ernennung eines neuen Leiters der Bank ankündigte, um die Größe zu erhöhen Eigenkapital und Rentabilität.

Die Bank ist aufgrund ihrer miserablen Finanzlage gezwungen, Vermögenswerte zu verkaufen. Anfang August meldete UniCredit einen Rückgang in Grundkapital im zweiten Quartal. Dies bestätigte einerseits die Angemessenheit der Stresstests von Fifty-One Europäische Bank. Andererseits zeigte sich die mangelnde Angemessenheit dieser Stresstests. Allerdings habe ich in meinem Artikel davor gewarnt.

Laut Stresstests wird die Kapitaladäquanz der UniCredit nur bei einer negativen (nur nach Meinung der European Banking Regulator, auch bekannt als European Banking Authority, oder EBA) Entwicklung der Ereignisse bis Ende 2018 auf 7,1 % sinken. Dieser Wert liegt über dem erforderlichen Minimum. Und wenn das Negativszenario nicht eintritt, geht es der Bank gut. Wie bei allen anderen untersuchten Banken.

Und dann stellt sich plötzlich heraus, dass in der europäischen Wirtschaft nichts Schlimmes passiert ist, und die UniCredit Bank schon gebraucht hat zusätzliches Kapital. Generell ist der Stresstest der europäischen Bankenaufsicht ein wertloser Brief. Dies ist ein Betrug, Quacksalberei, Augenwischerei, Bluff, Betrug, Schwindel, Schurkerei, Schaufensterdekoration, Narren, Fälschung. Das ist ein Betrug leichtgläubiger Bürger. Wie ich erwartet habe. Überraschenderweise glaubten fast alle an diese Lüge. Einschließlich der sogenannten "Analysten". Sie diskutierten die Ergebnisse des Belastungstests allen Ernstes, obwohl jedem gebildeten Menschen sofort klar war, dass seine Bedingungen auf ein positives Ergebnis eingestellt waren.

In der europäischen Wirtschaft ist also nichts Schlimmes passiert, und die italienische Bank UniCredit hat Probleme. Es ist jedoch nicht verwunderlich, dass italienische Banken derzeit in Schwierigkeiten sind. Überraschend ist, dass sie noch leben (siehe Artikel). Aber wann (genau „wann“ und nicht „wenn“) die Probleme in der europäischen Wirtschaft beginnen werden, und sie werden definitiv beginnen, wird die UniCredit Bank möglicherweise viel mehr als die 7-8 Milliarden Euro benötigen, über die wir jetzt sprechen. Nun könnte die Bank durchaus Käufer für ihre neu ausgegebenen Aktien finden und / oder sich auf den Verkauf kleinerer Anteile an kleinen Töchtern und Enkelinnen beschränken. Aber wenn die Bank echte Probleme bekommt, dann kann die Zeit für den Verkauf der Unicredit Bank kommen.

Natürlich weigern sie sich heute in einer russischen Bank, daran zu glauben, und weigern sich, etwas zu diesem Thema zu sagen. Der Pressedienst der Unicredit Bank erklärte, dass "die UniCredit Group solche Spekulationen nicht kommentiert und wir als russische Abteilung nicht das Recht haben, Handlungen und Absichten der Gruppe zu kommentieren." Aber das ist heute. Warten wir 16 Monate, wie wir es bei der Barclays Bank getan haben.

P.S.: Die österreichische Raiffeisen-Landesbanken-Holding GmbH schneidet bei diesem Stresstest übrigens noch schlechter ab als die italienische UniCredit. Die Raiffeisen-Holding, zu der auch diese Bank gehört, ist in Russland durch die Raiffeisenbank vertreten. Und die russische Bank im März 2015. Und im Januar 2016. Das heißt, wenn die UniCredit noch da ist, dann beginnt Raiffeisen langsam, ihre Präsenz in Russland zu reduzieren. Ich schließe also nicht aus, dass diese Banken Russland gleichzeitig oder fast gleichzeitig verlassen werden.

Unter der Zuverlässigkeit der Bank verstehen wir die Gesamtheit der Faktoren, unter denen die Bank in der Lage ist, ihre Verpflichtungen zu erfüllen und über eine angemessene Sicherheitsmarge zu verfügen Krisensituationen, nicht verletzen von der Bank eingerichtet Russische Vorschriften und Gesetze.

Es sollte beachtet werden, dass es unmöglich ist, den Grad der Zuverlässigkeit der Bank nur auf der Grundlage der Berichterstattung genau zu bestimmen, daher ist die folgende Studie indikativ.

Bankstabilität ist die Fähigkeit, allen äußeren Einflüssen standzuhalten. Die Dynamik über einen bestimmten Zeitraum kann die Stabilität (entweder Verbesserung oder Verschlechterung) verschiedener Indikatoren anzeigen, was ebenfalls auf die Stabilität der Bank hinweisen kann.

Aktiengesellschaft "UniCredit Bank" ist größten Russische Bank und unter ihnen den 9. Platz in Bezug auf das Nettovermögen.

Zum Bilanzstichtag (01. Mai 2019) betrug das Nettovermögen der UNICREDIT BANK 1486,79 Milliarden Rubel In einem Jahr Vermögen um 8,00 % gestiegen. Wachstum des Nettovermögens Negativ Auswirkungen auf die Gesamtkapitalrendite ROI (Daten zum nächsten Quartalsstichtag 01. April 2019): Die Nettokapitalrendite ging im Jahresverlauf zurück von 3,11 % auf 0,46 % .

In Bezug auf die erbrachten Dienstleistungen ist die Bank hauptsächlich zieht Kundengelder an und mehr Geld Rechtspersonen (d. h. ein Abwicklungskunde ist) und investiert Mittel sind hauptsächlich Darlehen.

UNICREDIT BANK - Kind Auslandsbank .

UNICREDIT BANK - steht auf der Pfandliste , und die Bank von Russland akzeptiert als Sicherheit die Anleihen des betreffenden Kreditinstituts; hat das Recht, mit der Pensionskasse der Russischen Föderation zusammenzuarbeiten und kann Spenden sammeln für Vertrauensverwaltung, in Einlagen und Ersparnisse für Gehäuse Militärpersonal; hat das Recht, mit Nicht-Staaten zusammenzuarbeiten Rentenfonds die obligatorische Umsetzung Pensionsversicherung , und kann anziehen Altersvorsorge und Einsparungen für die Unterbringung von Militärpersonal; hat das Recht, Konten und Einlagen gemäß dem Gesetz 213-FZ vom 21. Juli 2014 zu eröffnen. , d.h. Organisationen von strategischer Bedeutung für den militärisch-industriellen Komplex und die Sicherheit der Russischen Föderation; v Kreditorganisation ernannte bevollmächtigte Vertreter der Bank von Russland.

Liquidität und Zuverlässigkeit

Die liquiden Mittel der Bank sind die Gelder der Bank, die schnell in Bargeld umgewandelt werden können, um sie an Einlegerkunden zurückzugeben. Betrachten Sie zur Beurteilung der Liquidität einen Zeitraum von etwa 30 Tagen, in dem die Bank in der Lage (oder nicht in der Lage) sein wird, einen Teil ihrer Verpflichtungen zu erfüllen. Finanzielle Verpflichtungen(weil keine Bank alle Verpflichtungen innerhalb von 30 Tagen zurückgeben kann). Dieser „Teil“ wird „vorgeschlagener Abfluss“ genannt. Liquidität kann als wichtiger Bestandteil des Konzepts der Bankenzuverlässigkeit angesehen werden.

Kurze Struktur hochliquide Vermögenswerte in Form einer Tabelle darstellen:

Aus der Tabelle der liquiden Mittel geht hervor, dass sich die Beträge der Kassenbestände, der Guthaben auf Konten bei der Bank of Russia, der NOSTRO-Korrespondenzkonten bei Banken (netto) und der für bis zu 30 Tage platzierten Interbankenkredite geringfügig geändert haben, die Beträge von hochliquide Wertpapiere der Russischen Föderation, hochliquide Wertpapiere, Wertpapiere von Banken und Regierungen, während das Volumen hochliquider Vermögenswerte unter Berücksichtigung von Abschlägen und Anpassungen (auf der Grundlage der Richtlinie Nr. 3269-U vom 31. Mai 2014) über dem gestiegen ist Jahr ab 324,54 bis 393,22 Milliarden Rubel

Struktur laufende Verbindlichkeiten ist in der folgenden Tabelle dargestellt:

Was im Berichtszeitraum mit der Ressourcenbasis geschah, war, dass die Beträge der Einlagen von Privatpersonen mit einer Laufzeit von mehr als einem Jahr, sonstige Einlagen von Privatpersonen (einschließlich Einzelunternehmern) (für eine Laufzeit von bis zu 1 Jahr) und eigene Wertpapiere leicht verändert, die Beträge der Einlagen und sonstigen Gelder juristischer Personen (für einen Zeitraum von bis zu 1 Jahr), erhaltene Interbankendarlehen für einen Zeitraum von bis zu 30 Tagen, die Beträge gingen deutlich zurück, inkl. laufende Mittel von juristischen Personen (ohne Einzelunternehmer), LORO-Korrespondenzkonten von Banken, Zinszahlungsverpflichtungen, überfällige Verbindlichkeiten und sonstige Verbindlichkeiten, während der erwartete Mittelabfluss im Jahresverlauf zunahm 308,10 bis 364,52 Milliarden Rubel

Im betrachteten Moment liefert uns das Verhältnis von hochliquiden Vermögenswerten (Mittel, die der Bank im nächsten Monat leicht zur Verfügung stehen) und dem geschätzten Abfluss kurzfristiger Verbindlichkeiten den Wert 107.87% was sagt guter Sicherheitsabstand um einen möglichen Geldabfluss von Bankkunden zu bewältigen.

Im Zusammenhang damit sind die Standards der sofortigen (H2) und aktuellen (H3) Liquidität wichtig für die Betrachtung, Mindestwerte die auf 15 % bzw. 50 % festgelegt sind. Hier sehen wir, dass die H2- und H3-Standards jetzt bei sind reicht aus eben.

Lassen Sie uns nun die Dynamik des Wandels verfolgen Liquiditätsindikatoren während eines Jahres:

Nach der Median-Methode (Verwerfen scharfer Spitzen): die Summe der Norm der sofortigen Liquidität H2 während des Jahres ziemlich groß und tendenziell zunehmen, aber in der Vergangenheit ein halbes Jahr tendenziell abnimmt, die Menge des Standards aktuelle Liquidität H3 während des Jahres neigt dazu beträchtliches Wachsen, aber zum Schluss ein halbes Jahr tendenziell zunimmt, und die fachliche Zuverlässigkeit der Bank während des Jahres tendenziell praktisch unverändert bleibt, aber in der Vergangenheit ein halbes Jahr tendenziell leicht ansteigend.

Weitere Koeffizienten zur Bewertung der Liquidität der Bank JSC UNICREDIT BANK finden Sie unter diesem Link.

Struktur und Dynamik der Bilanz

Das Volumen der Vermögenswerte, die Einnahmen für die Bank generieren, beträgt 90.11% an der Bilanzsumme und dem Volumen der verzinslichen Verbindlichkeiten beträgt 81.29% an den Gesamtverbindlichkeiten. Das Volumen des Ertragsvermögens entspricht in etwa dem Durchschnitt der größten russischen Banken (87 %).

Struktur Vermögen erwirtschaften aktuell und vor einem Jahr:

Wir sehen, dass sich die Beträge der Interbankenkredite, Kredite an juristische Personen, Kredite an natürliche Personen, Schuldscheindarlehen leicht verändert haben, die Beträge der Investitionen in Leasinggeschäfte und erworbene Anspruchsrechte, Investitionen in Wertpapiere und Gesamtsumme Vermögen erwirtschaften um 8,9 % gestiegen von 1230,67 bis 1339,78 Milliarden Rubel

Analytik von Maß an Sicherheit vergebene Darlehen sowie deren Struktur:

Eine Analyse der Tabelle legt nahe, dass sich die Bank darauf konzentriert diversifizierte Kreditvergabe, deren Sicherungsform ist Eigentumspfandrechte . Das Gesamtniveau der Kreditsicherheiten ist ziemlich hoch und mögliche Kreditausfälle werden wahrscheinlich durch die Höhe der Sicherheiten ausgeglichen.

Kurze Struktur Zinsverbindlichkeiten(d.h. für die die Bank üblicherweise Zinsen an den Kunden zahlt):

Wir sehen, dass sich die Beträge der Gelder von Banken (Interbankenkredit- und Korrespondenzkonten) und der Gelder von juristischen Personen leicht verändert haben. Privatpersonen, Einlagen von Privatpersonen. Personen und der Gesamtbetrag der Zinsverbindlichkeiten um 11,7 % gestiegen von 1081,97 bis 1208,68 Milliarden Rubel

Die Struktur der Vermögenswerte und Verbindlichkeiten der Bank JSC UNICREDIT BANK kann genauer betrachtet werden.

Rentabilität

Rentabilität der Quellen Eigenmittel(berechnet aus Bilanzdaten) im Jahresverlauf zurückgegangen von 5,61 % auf 0,61 %. Gleichzeitig ging die Eigenkapitalrendite ROE (berechnet auf den Formularen 102 und 134) im Laufe des Jahres zurück von 18,64 % auf 3,02 %(Angaben hier und im Folgenden in Prozent per annum für den nächstliegenden Quartalstermin).

Die Nettozinsspanne ging im Laufe des Jahres zurück von 3,07 % auf 2,67 %. Die Rentabilität des Kreditgeschäfts ging im Laufe des Jahres zurück von 7,91 % auf 7,69 %. Die Fremdkapitalkosten sind im Laufe des Jahres gestiegen von 4,08 % auf 4,43 %. Die Kosten für Fremdmittel bei Banken sind im Laufe des Jahres gestiegen von 5,46 % auf 6,80 %. Die Kosten für Haushaltsmittel (Einzelpersonen) gingen im Laufe des Jahres zurück Mit