อัตราส่วนสภาพคล่องของสินทรัพย์หมุนเวียนความสามารถในการชำระระยะสั้น สภาพคล่องคืออะไร ส่วน V. หนี้สินระยะสั้น

หนึ่งในตัวชี้วัดของ บริษัท คือสภาพคล่อง มันได้รับการประเมินจากความน่าเชื่อถือขององค์กรความสามารถในการปฏิบัติอย่างเต็มที่และคำนวณจากหนี้สิน ข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับที่มีค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องสูตรสำหรับงบดุลใหม่สำหรับการคำนวณแต่ละตัวบ่งชี้จะถูกนำเสนอในบทความต่อไป

แก่นแท้

สภาพคล่องเป็นระดับของความคุ้มครองสินทรัพย์ของ บริษัท หลังแบ่งออกเป็นกลุ่มขึ้นอยู่กับระยะเวลาการเปลี่ยนแปลง ตามตัวบ่งชี้นี้มีการประเมิน:

• ความสามารถของ บริษัท ในการตอบสนองต่อปัญหาทางการเงินอย่างรวดเร็ว
• ความสามารถในการเพิ่มสินทรัพย์ที่มียอดขายเพิ่มขึ้น
• ความสามารถในการคืนหนี้

ระดับสภาพคล่อง

สภาพคล่องไม่เพียงพอแสดงให้เห็นถึงความเป็นไปได้ของการจ่ายหนี้และภาระผูกพันที่ทำ มีความจำเป็นต้องขายสินทรัพย์ถาวรและในกรณีที่แย่ที่สุด - กำจัดองค์กร การเสื่อมสภาพของสถานการณ์ทางการเงินแสดงในการลดการทำกำไรขาดทุน เงินลงทุนทุน เจ้าของล่าช้าในการชำระดอกเบี้ยและเป็นส่วนหนึ่งของหนี้เงินต้นในการกู้ยืมเงิน

อัตราส่วนของสภาพคล่องเร่งด่วน (สูตรงบดุลสำหรับการคำนวณจะแสดงอยู่ด้านล่าง) สะท้อนถึงความสามารถของวัตถุทางเศรษฐกิจที่จะชำระหนี้เนื่องจากกองทุนที่มีอยู่ในบัญชี การละลายในปัจจุบันสามารถส่งผลกระทบต่อลูกค้าและซัพพลายเออร์ หากองค์กรไม่สามารถชำระหนี้ได้ในเวลาการดำรงอยู่ต่อไปนั้นมีข้อสงสัยต่อไป

อัตราส่วนสภาพคล่องใด ๆ (สูตรงบดุลสำหรับการคำนวณจะถูกนำเสนอด้านล่าง) พิจารณาจากความสัมพันธ์ระหว่างองค์กร ตัวบ่งชี้เหล่านี้แบ่งออกเป็นสี่กลุ่ม ในทำนองเดียวกันอัตราส่วนสภาพคล่องใด ๆ (สูตรงบดุลสำหรับการคำนวณเป็นสิ่งจำเป็นสำหรับการวิเคราะห์กิจกรรม) หนึ่งสามารถกำหนดแยกต่างหากต่อสินทรัพย์และหนี้สินที่ดำเนินการอย่างรวดเร็วและค่อยๆ

สินทรัพย์

สภาพคล่องคือความสามารถของอสังหาริมทรัพย์ขององค์กรเพื่อนำรายได้บางอย่าง ความเร็วของกระบวนการนี้สะท้อนให้เห็นถึงค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่อง สูตรงบดุลสำหรับการคำนวณจะปรากฏด้านล่าง สิ่งที่เขาเป็นมากกว่าองค์กรที่ดีกว่า "ยืนอยู่ที่ขา"

เราเผาสินทรัพย์เพื่อความเร็วในการเปลี่ยนแปลงเป็นเงินสด:

• เงินในบัญชีและในบ็อกซ์ออฟฟิศ
• ธนบัตรธนารักษ์ หลักทรัพย์;
• ซัพพลายเออร์ที่ไม่ใช่เฟสซัพพลายเออร์ออกสินเชื่อธนาคารกลางขององค์กรอื่น ๆ ;
• หุ้น;
• อุปกรณ์;
• สิ่งอำนวยความสะดวก;

ตอนนี้แจกจ่ายสินทรัพย์ตามกลุ่ม:

• A1 (ของเหลวมากที่สุด): กองทุนที่เช็คเอาต์และในบัญชีธนาคารหุ้นขององค์กรอื่น ๆ

• A2 (การขายเร็ว): หนี้ระยะสั้นของคู่สัญญา

• A3 (ดำเนินการอย่างช้าๆ): สำรอง, NWP, เสร็จสิ้นระยะยาว

• A4 (ใช้งานยาก) - สินทรัพย์ถาวร.

สินทรัพย์เฉพาะหมายถึงกลุ่มใดกลุ่มหนึ่งขึ้นอยู่กับระดับการใช้งาน ตัวอย่างเช่นสำหรับโรงงานสร้างเครื่องเครื่องกลึงจะเกี่ยวข้องกับการรวมทำโดยเฉพาะสำหรับนิทรรศการ - ไปยังสินทรัพย์ที่ไม่ใช่ปัจจุบันที่มีระยะเวลาการใช้งานเป็นเวลาหลายปี

ปาสทิทาน

อัตราส่วนสภาพคล่องสูตรงบดุลแสดงอยู่ด้านล่างพิจารณาจากอัตราส่วนของสินทรัพย์ที่มีหนี้สิน หลังถูกแบ่งออกเป็นกลุ่ม:

• P1 - ภาระผูกพันที่ได้รับความนิยมมากที่สุด
• P2 - สินเชื่อที่มีระยะเวลานานถึง 12 เดือน
• P3 - เงินกู้ยืมระยะยาวที่เหลืออยู่
• P4 - บริษัท สำรอง

บรรทัดของแต่ละกลุ่มที่ระบุไว้ควรตรงกับระดับของสภาพคล่องของสินทรัพย์ ดังนั้นก่อนที่จะดำเนินการคำนวณมันเป็นที่พึงปรารถนาที่จะอัพเกรดการรายงานบัญชี

สมดุลสภาพคล่อง

เพื่อดำเนินการคำนวณเพิ่มเติมที่คุณต้องเปรียบเทียบ การประเมินเงินสด กลุ่ม. ในเวลาเดียวกันความสัมพันธ์ดังกล่าวควรดำเนินการ:

• A1\u003e P1
• A2\u003e P2
• A3\u003e P3
• A4< П4.

หากมีการดำเนินการสามประการแรกต่อไปนี้ที่สี่จะถูกดำเนินการโดยอัตโนมัติ อย่างไรก็ตามการขาดเงินทุนตามหนึ่งในกลุ่มของสินทรัพย์ไม่สามารถชดเชยได้โดยการเติมเต็มอีกครั้งในอีกครั้งเนื่องจากวิธีการที่จะไม่สามารถแทนที่ช้าๆ

ในการดำเนินการประเมินที่ครอบคลุมค่าสัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องทั่วไปจะถูกคำนวณ สูตรสมดุล:

L1 \u003d (A1 + (1/2) * A 2 + (1/3) * A3) / (P1 + (1/2) * P2 + (1/3) * P3)

ค่าที่เหมาะสมคือ 1 หรือมากกว่า

ข้อมูลที่นำเสนอในลักษณะนี้ไม่ได้มีรายละเอียดในแบบนี้ การคำนวณรายละเอียดเพิ่มเติมของการละลายจะดำเนินการโดยกลุ่มตัวบ่งชี้

สภาพคล่องในปัจจุบัน

ความสามารถของเอนทิตีธุรกิจคือการชำระคืนเนื่องจากสินทรัพย์ทั้งหมดแสดงให้เห็นถึงค่าสัมประสิทธิ์ สภาพคล่องในปัจจุบัน. สูตรสมดุล (ตัวเลขแถว):

KTL \u003d (1200 - 1230 - 1220) / (1500 - 1550 - 1530)

นอกจากนี้ยังมีอัลกอริทึมอื่นที่สามารถคำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันได้ สูตรสมดุล:

K \u003d (OA - ระยะยาว DZ - หนี้ของผู้ก่อตั้ง) / (Brute น้ำหนัก.) \u003d (A1 + A2 + A3) / (π1 + π2)

ยิ่งคุณค่าของตัวบ่งชี้สูงเท่าไหร่ความสามารถในการละลายที่ดีขึ้น ค่าการกำกับดูแลของมันจะถูกคำนวณสำหรับแต่ละอุตสาหกรรม แต่มีช่วงเฉลี่ยในช่วง 1.49-2.49 ค่าน้อยกว่า 0.99 หมายถึงการไร้ความสามารถขององค์กรที่จะคำนวณตรงเวลาและมากกว่า 3 - เกี่ยวกับสัดส่วนที่สูงของสินทรัพย์ที่ไม่ได้ใช้

สัมประสิทธิ์สะท้อนถึงการละลายขององค์กรไม่เพียง แต่ในขณะนี้ แต่ยังอยู่ในสถานการณ์ฉุกเฉิน อย่างไรก็ตามเขาไม่ได้ให้ภาพที่สมบูรณ์เสมอไป ผู้ประกอบการซื้อขายมูลค่าของตัวบ่งชี้น้อยกว่าบรรทัดฐานและการผลิต - ส่วนใหญ่มักจะมากขึ้น

สภาพคล่องเร่งด่วน

ความสามารถของกิจการธุรกิจเพื่อชำระหนี้เนื่องจากสินทรัพย์ที่ยั่งยืนอย่างรวดเร็วลบของสินค้าคงคลังสะท้อนถึงอัตราส่วนสภาพคล่องเร่งด่วน สูตรสมดุล (หมายเลขแถว):

KSL \u003d (1230 + 1240 + 1250) / (1500 - 1550 - 1530)

K \u003d (ดุร้าย DZ + Brute Finnishes + DS) / (Brute สินเชื่อ) \u003d (A1 + A2) / (π1 + π2)

ในการคำนวณสัมประสิทธิ์นี้รวมถึงหุ้นไม่ได้นำมาพิจารณา จากมุมมองทางเศรษฐกิจการดำเนินการของสินทรัพย์กลุ่มนี้จะทำให้องค์กรสูญเสียมากขึ้น

ค่าที่ดีที่สุดคือ 1.5, ขั้นต่ำ - 0.8 ตัวบ่งชี้นี้สะท้อนถึงสัดส่วนของภาระผูกพันที่สามารถครอบคลุมได้ บิลเงินสด จาก กิจกรรมปัจจุบัน. เพื่อเพิ่มมูลค่าของตัวบ่งชี้นี้ควรเพิ่มระดับเสียง เงินของตัวเอง และดึงดูดเงินกู้ยืมระยะยาว

เช่นเดียวกับในกรณีก่อนหน้าค่าของตัวบ่งชี้ที่มากกว่า 3 หมายถึงโครงสร้างเงินทุนที่มีการจัดระเบียบโดยไม่มีเหตุผลซึ่งเกิดจากการหมุนเวียนที่ชะลอตัวของเงินสำรองและการเติบโต ลูกหนี้การค้า.

สภาพคล่องแน่นอน

ความสามารถขององค์กรธุรกิจเพื่อชำระหนี้เนื่องจากเงินสดสะท้อนถึงอัตราส่วนสภาพคล่องที่แท้จริง สูตรสมดุล (หมายเลขแถว):

cal \u003d (240 + 250) / (500 - 550 - 530)

ค่าที่เหมาะสมมากกว่า 0.2 ขั้นต่ำคือ 0.1 มันแสดงให้เห็นว่า 20% ของภาระผูกพันเร่งด่วนองค์กรสามารถชำระได้ทันที แม้จะมีความน่าจะเป็นทฤษฎีอย่างแท้จริงของการเกิดขึ้นของการชำระคืนอย่างเร่งด่วนของสินเชื่อทั้งหมด แต่ก็มีความจำเป็นต้องสามารถคำนวณและวิเคราะห์อัตราส่วนสภาพคล่องที่แน่นอน สูตรสมดุล:

K \u003d (Finnisions สั้น ๆ + DS) / (สินเชื่อสั้น ๆ ) \u003d A1 / (π1 + π2)

การคำนวณยังใช้อัตราส่วนสภาพคล่องที่สำคัญ สูตรสมดุล:

clap \u003d (A1 + A2) / (P1 + P2)

ตัวชี้วัดอื่น ๆ

ความคล่องแคล่วทุน: A3 / (AO-A4) - (P1 + P2)

การลดลงของการเปลี่ยนแปลงของมันถือเป็น ปัจจัยบวกเนื่องจากส่วนหนึ่งของเงินทุนแช่แข็งในการสำรองและลูกหนี้การผลิตจะถูกปล่อยออกมา

สัดส่วนของสินทรัพย์ในงบดุล: (ยอดคงเหลือของยอดคงเหลือ - A4) / ยอดคงเหลือ

บทบัญญัติหมายถึงของตัวเอง: (P4 - A4) / (AO - A4)

องค์กรต้องมีขั้นต่ำ 10% ของแหล่งเงินทุนของตนเองในโครงสร้างเงินทุน

ทุนไหลเวียนที่บริสุทธิ์

ตัวบ่งชี้นี้สะท้อนถึงความแตกต่างระหว่างสินทรัพย์และสินเชื่อปัจจุบันเจ้าหนี้ นี่คือส่วนหนึ่งของทุนซึ่งเป็นค่าใช้จ่ายของเงินกู้ยืมระยะยาวและเงินทุนของตนเอง สูตรสำหรับการคำนวณมีแบบฟอร์ม:

ทุนบริสุทธิ์ \u003d OA - เงินกู้ยืมระยะสั้น \u003d หน้า 1200 - หน้า 1500

เงินทุนหมุนเวียนเกินกว่าหนี้สินชี้ให้เห็นว่าองค์กรสามารถชำระหนี้ได้ขอสงวนไว้สำหรับการขยายกิจกรรม ค่าการกำกับดูแล - เหนือศูนย์ การขาดเงินทุนหมุนเวียนบ่งบอกถึงการไร้ความสามารถขององค์กรในการชำระหนี้และส่วนเกินที่สำคัญ - ในการใช้เงินทุนที่ไม่มีเหตุผล

ตัวอย่าง

งบดุลของ บริษัท ประกอบด้วย:

• เงินสด (DS) - 60,000 รูเบิล
• การลงทุนระยะสั้น (KFV) - 27,000 รูเบิล
• (DZ) - 120,000 รูเบิล
• OS - 265,000 รูเบิล
• NMA - 34,000 รูเบิล
• หุ้น (PZ) - 158,000 รูเบิล
• (KZ) - 105,000 รูเบิล
• เงินกู้ยืมระยะสั้น (QC) - 94 000 ถู
• เงินกู้ยืมระยะยาว - 180,000 รูเบิล

cal \u003d (60 + 27) / (105 + 94) \u003d 0.4372

ค่าที่เหมาะสมมากกว่า 0.2 บริษัท สามารถจ่าย 43% ของภาระผูกพันตามค่าใช้จ่ายของเงินทุนในบัญชีธนาคาร

คำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องที่เร่งด่วน สูตรสมดุล:

KSL \u003d (50 + 27 + 120) / (105 + 94) \u003d 1.09

ค่าต่ำสุดของตัวบ่งชี้คือ 0.80 หากองค์กรใช้เงินทั้งหมดที่มีอยู่รวมถึงหนี้ของลูกหนี้จำนวนนี้จะเป็น 1.09 เท่ามากกว่าภาระผูกพันที่มีอยู่

คำนวณค่าสัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องที่สำคัญ สูตรสมดุล:

clap \u003d (50 + 27 + 120 + 158) / (105 + 94) \u003d 1,628

การตีความผลลัพธ์

ค่าสัมประสิทธิ์ตัวเองไม่ได้รับภาระความหมาย แต่ในบริบทของช่วงเวลาพวกเขาอธิบายถึงกิจกรรมขององค์กรในรายละเอียด โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากพวกเขาเสริมด้วยตัวบ่งชี้ที่คำนวณอื่น ๆ และการพิจารณาอย่างละเอียดเกี่ยวกับสินทรัพย์ที่คิดเป็นในแถบเฉพาะของงบดุล

ไม่สามารถใช้เงินสำรองที่ไม่เกะกะหรือใช้ในการผลิตได้อย่างรวดเร็ว ไม่ควรคำนึงถึงเมื่อคำนวณสภาพคล่องในปัจจุบัน

ในองค์กรที่เป็นส่วนหนึ่งของกลุ่มโฮลดิ้งเมื่อคำนวณอัตราส่วนสภาพคล่องของลูกหนี้ภายในและ บัญชีที่สามารถจ่ายได้ ไม่ได้คำนึงถึง ระดับของการละลายได้ดีกว่ากำหนดตามค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องที่แน่นอน

ปัญหามากมายจะทำให้การประเมินสินทรัพย์ประเมินสูงเกินจริง การรวมในการคำนวณการฟื้นตัวของหนี้ที่ไม่น่าจะนำไปสู่การประเมินการละลายที่ไม่ถูกต้อง (ลดลง) การได้รับข้อมูลที่ไม่น่าเชื่อถือในสถานการณ์ทางการเงินขององค์กร

ในทางตรงกันข้ามกับการยกเว้นสินทรัพย์โอกาสในการได้รับรายได้ที่ต่ำเพื่อให้ได้ค่าเชิงบรรทัดฐานของตัวบ่งชี้สภาพคล่องเป็นเรื่องยาก

บอก Viktor Rabdsev
หัวหน้าฝ่ายการสร้างแบบจำลองทางการเงินและการวิเคราะห์ทางการเงินล้มละลายในคำแนะนำของ BRP

ค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันแสดงอะไร

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันแสดงให้เห็นว่าองค์กรใดที่เป็นตัวทำละลายซึ่งอยู่ภายใต้การชำระหนี้ที่ทันเวลาโดยผู้ซื้อลูกหนี้และระดมสินทรัพย์หมุนเวียนอื่นเพื่อชำระภาระผูกพันในปัจจุบัน

บน ตัวอย่างที่เป็นของแข็ง มูลค่าของค่าสัมประสิทธิ์สามารถเข้าใจได้ดังนี้ บริษัท สามารถชำระเงินกับผู้ให้กู้ในภาระผูกพันระยะสั้นเนื่องจากสินทรัพย์หมุนเวียนของเหลว นั่นคือเงินที่เท่าเทียมกันการลงทุนทางการเงินระยะสั้นจะใช้สำหรับการชำระหนี้กับเจ้าหนี้จะถูกเรียกเก็บจากลูกหนี้สินทรัพย์หมุนเวียนอื่น สินทรัพย์ไม่หมุนเวียนทั้งหมดจะยังคงไม่สามารถขัดเกลาได้เนื่องจากธุรกิจนี้สามารถรีสตาร์ทได้

คำนิยามของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันมีความสามารถในการปฏิบัติตามภาระผูกพันในปัจจุบันของสินทรัพย์สภาพคล่องที่มีอยู่ทั้งหมด

สิ่งที่จำเป็นในการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน?

ในการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องในปัจจุบันคุณจะต้องมีความสมดุล คุณสามารถใช้ยอดบัญชีหรือการจัดการ (ขึ้นอยู่กับวัตถุประสงค์ในการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์)

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันสูตร

คำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน: จำนวนของสินทรัพย์สภาพคล่องแบ่งออกเป็น รวม ภาระผูกพันระยะสั้นที่ระบุไว้ในงบดุล

นั่นคือสูตรต่อไปนี้ใช้ในการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน:

$$ \\ style (สี: # 4E525D) (\\ text (อัตราส่วนสภาพคล่องปัจจุบัน) \u003d (\\ text (สินทรัพย์สภาพคล่อง) \\ over \\ text (ภาระหน้าที่ปัจจุบันขององค์กร))) $$

$$ \\ style (แสดงผล: ไม่มี) (\\ text (สูตรสามารถโหลดได้สองสามวินาทีหากคุณไม่เคยเห็นสูตรเขียนถึงเรา)) $$

สินทรัพย์สภาพคล่องคืออะไร

มีวิธีการที่แตกต่างกันสองวิธีในการคำนวณอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน พวกเขาแตกต่างกันในความจริงที่ว่าสินทรัพย์ของเหลวได้รับการประเมินแตกต่างกัน เทคนิคแรกแสดงให้เห็นว่าสินทรัพย์หมุนเวียนทั้งหมดเป็นของเหลว วิธีที่สองแสดงให้เห็นว่าสินทรัพย์สภาพคล่องรวมถึงเงินเทียบเท่าเงินลงทุนระยะสั้นลูกหนี้ระยะสั้นและสินทรัพย์ที่สะท้อนให้เห็นในงบดุล "สินทรัพย์หมุนเวียนอื่น" นั่นคือตามวิธีการที่สองสินทรัพย์สภาพคล่องไม่รวมลูกหนี้ระยะยาวภาษีมูลค่าเพิ่มในมูลค่าที่ได้มาหนี้ของผู้เข้าร่วมการบริจาคเงินทุนจดทะเบียนหุ้นที่ซื้อคืนจากผู้ถือหุ้น

เทคนิคแรกมักใช้บ่อยครั้งเมื่อทำการวิเคราะห์ทางการเงินแบบคลาสสิก ที่สองคือในกรณีที่ล้มละลาย

มูลค่าการกำกับดูแลของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

ฐานะการเงินของ บริษัท ได้รับการยอมรับว่าดีเมื่อมีค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันมากกว่า 2 แต่ปกติอาจรับรู้เป็นตำแหน่งที่มูลค่าของค่าสัมประสิทธิ์มากกว่า 1

ในอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันปรากฎว่ามีความจำเป็นต้องใช้สินทรัพย์สภาพคล่องทั้งหมดสำหรับการคำนวณกับเจ้าหนี้สำหรับภาระผูกพันสั้น ๆ น่าเสียดายที่นี่เป็นไปไม่ได้เสมอไป บ่อยครั้งที่องค์ประกอบของลูกหนี้กลายเป็นส่วนที่สิ้นหวังหรือยากลำบากเป็นส่วนหนึ่งของสินทรัพย์หมุนเวียนอื่น ๆ อาจขาดแคลน ค่าวัสดุซึ่งจะไม่สามารถระบุผู้กระทำผิดได้

การวิเคราะห์สัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องในปัจจุบัน

การวิเคราะห์ค่าสัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องในปัจจุบันสามารถดำเนินการได้ในสามทิศทาง

ครั้งแรกคือการคำนวณอัตราส่วนของสัมประสิทธิ์ ณ วันที่รายงานและการเปรียบเทียบกับมาตรฐาน

ประการที่สองคือการเปรียบเทียบกับอุตสาหกรรมกลางและ / หรือภูมิภาคในช่วงเวลาเดียวกัน

หากอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันอยู่ใน บริษัท ของคุณและต่ำกว่ามาตรฐานและต่ำกว่าค่าเฉลี่ยธุรกิจของคุณสามารถรับรู้ว่ามีหนี้สินล้นพ้น สิ่งนี้สามารถนำไปสู่ความรับผิดชอบต่อการล้มละลายและ บริษัท ย่อยของหัวหน้าและเจ้าของหนี้ของ บริษัท

ทิศทางที่สามของการวิเคราะห์คือการศึกษาพลวัตของการเปลี่ยนแปลงของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน ด้วยการวิเคราะห์นี้อาจเป็นประโยชน์ไม่เพียง แต่จะคำนวณความแตกต่างระหว่างอดีตและปัจจุบัน แต่กำหนดสาเหตุของการเปลี่ยนแปลงดังกล่าว สิ่งนี้ใช้การวิเคราะห์ปัจจัย

มูลค่าของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันในการวิเคราะห์ทางการเงิน

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันเป็นหนึ่งในตัวบ่งชี้สำคัญที่มีลักษณะฐานะการเงินของ บริษัท มันถูกใช้เหนือสิ่งอื่นใดเมื่อดำเนินการวิเคราะห์ทางการเงินในการล้มละลาย ค่าสัมประสิทธิ์นี้ช่วยให้เข้าใจว่าผู้อำนวยการต้องตอบสนองต่อทรัพย์สินของตนในหนี้ล้มละลายหรือไม่

วิธีด้านเทคนิคในการประเมินค่าสูงอายุของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

มูลค่าของอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันจะเพิ่มขึ้นเมื่อกิจกรรมของ บริษัท มีผลบังคับใช้ผลกำไรจะมีการริเริ่มและในโครงสร้างเงินทุนที่กำหนดให้กับหนี้สินที่ยั่งยืนมากขึ้น: ภาระผูกพันระยะยาว และทุนของตัวเอง แต่เทคโนโลยีสัมประสิทธิ์สามารถเติบโตได้ด้วยเหตุผลอื่น

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันมักจะถูกคำนวณตามงบดุล สำหรับการประเมินค่าสูงเกินไปวิธีการเดียวกันสามารถใช้เป็นค่าใช้จ่ายมากเกินไปของอัตราส่วนสภาพคล่องที่แน่นอนเช่นเดียวกับกลไกอื่น ๆ

ค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันจะค่อนข้างสูงขึ้นด้วยการเติบโตของสินทรัพย์สภาพคล่อง สำหรับการประเมินค่าสูงเกินไปลูกหนี้การค้าสำรองและสินทรัพย์หมุนเวียนอื่น ๆ ตัวอย่างเช่นการขาดแคลนที่ระบุในระหว่างสินค้าคงคลังสามารถรวมอยู่ในสินทรัพย์หมุนเวียนอื่นก่อนที่จะระบุบุคคลที่มีความผิดหรือการตัดจำหน่าย ในใบเสร็จรับเงินอย่าตัดหนี้ที่สิ้นหวัง หากนักวิเคราะห์ไม่มีการถอดรหัสอย่างละเอียดของสิ่งที่จำเป็น สายสมดุลจากนั้นค่าที่คำนวณได้ของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันจะสูงกว่าของจริง

มีประโยชน์อะไรที่จะรู้

เราหวังว่าคุณจะประสบความสำเร็จในการทำงาน!

Victor Rytsev ของคุณ
และทีมคำแนะนำของ BRP

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญที่มีสภาพคล่องขององค์กร มันถูกใช้กันอย่างแพร่หลายโดยธนาคารและสถาบันการเงินอื่น ๆ ในการให้สินเชื่อแก่ผู้ประกอบการ ดังนั้นคำถามของวิธีการปรับปรุงค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันความกังวลผู้ประกอบการและกรรมการทางการเงิน

กรรมการทางการเงินต้องเป็นอย่างดี "เพื่อรู้จักศัตรูด้วยตนเอง" และความสัมพันธ์กับกลยุทธ์ที่ดำเนินการโดยผู้บริหารระดับสูงที่มีอิทธิพลต่อตัวบ่งชี้สภาพคล่อง เมื่อต้องการทำเช่นนี้ให้ความสำคัญกับหนี้สินและสินทรัพย์หมุนเวียนรวมถึงตรวจสอบมูลค่าของตัวบ่งชี้สภาพคล่องและการกำหนดตัวแปรเป็นประจำตลอดทั้งปี

ค่าสัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องในปัจจุบันคืออะไร

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันเป็นตัวบ่งชี้ที่ได้รับเป็นผลมาจากการหารมูลค่าของสินทรัพย์หมุนเวียนในขนาดของภาระผูกพันในปัจจุบันของ บริษัท ใช้ค่าเฉลี่ยสำหรับการคำนวณ ระยะเวลาการรายงาน ค่า.

สูตรของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน \u003d มูลค่าของสินทรัพย์หมุนเวียน / หนี้สินหมุนเวียน

ตัวเลขที่เกิดขึ้นเป็นสิ่งสำคัญเพราะมันสะท้อนถึงสภาพคล่องของ บริษัท โดยปกติจะถือว่าค่าสัมประสิทธิ์สูงขึ้นเท่าไหร่ สภาพคล่อง และในทางกลับกัน. อย่างไรก็ตามข้อสรุปดังกล่าวจะทำขึ้นบนพื้นฐานของอัตราส่วนนี้โดยไม่มีการศึกษาผื่นอย่างละเอียด เพื่อแสดงให้เห็นถึงสถานการณ์ต่อไปนี้สามารถนำได้:

1. ในกรณีที่มีการลดลงของยอดขายระดับหุ้นจะเติบโตซึ่งจะเพิ่มมูลค่าของอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน แต่ในขณะเดียวกันก็มีผลกระทบต่อสภาพคล่องที่แท้จริงในเชิงลบในคลังสินค้าไม่ได้ชำระด้วยเจ้าหนี้หากจำเป็น
2. การกักขังลูกค้าจะเพิ่มจำนวนลูกหนี้ซึ่งในทางกลับกันจะเพิ่มขึ้นขนาดของสินทรัพย์หมุนเวียน แต่อีกครั้งมันจะไม่ดีขึ้นจากสภาพคล่องที่แท้จริงของ บริษัท อื่นเนื่องจากความน่าจะเป็นที่จะส่งคืนหนี้ลูกค้า 100% ที่ ช่วงเวลาที่ถูกต้องไม่มากนัก

ดาวน์โหลดเอกสารที่มีประโยชน์:

การคำนวณค่าสัมประสิทธิ์ของสมดุลสภาพคล่องในปัจจุบัน

พื้นฐานสำหรับการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์คืองบดุลขององค์กรโดยเฉพาะ:

• แถว 1200 ที่มีข้อมูลเกี่ยวกับสินทรัพย์หมุนเวียนทั้งหมดของ บริษัท : ทุนสำรองลูกหนี้ เงินaH ในบัญชีและอื่น ๆ ;
• rOW 1510 - บัญชีเครดิตบาลานซ์ 66 สะท้อนให้เห็นถึงข้อมูลเกี่ยวกับยอดคงเหลือของหนี้ขององค์กรในระยะสั้น สินเชื่อธนาคาร และสินเชื่อ
• แถว 1520 - มีข้อมูลขั้นสุดท้าย (ยอดสินเชื่อ) ในบัญชี 60.62, 68.69.70,72,73,75,76 ซึ่งในรูปแบบระยะสั้น หนี้เงิน ;
• แถว 1550 - อื่น ๆ หนี้สินระยะสั้นผู้ที่ไม่ได้ป้อนส่วนด้านบน (ยอดเงินในบัญชี 86);
• แถว 1170 - " การลงทุนทางการเงิน"หากการลงทุนเหล่านี้สามารถดำเนินการอย่างรวดเร็วหรือส่งคืนได้

ค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องคำนวณในเวลาที่รายงาน

สูตรของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันในความสมดุล

CL \u003d (บรรทัด 1200 + บรรทัด 1170) / (สตริงผลรวม 1510,1520 และ 1550)

ควรสังเกตว่าภาระผูกพันระยะสั้นในกรณีนี้ไม่ควรเกี่ยวข้องกับมูลค่าของสตริง 1530 "รายได้ในอนาคต" และ 1540 "สำรองของค่าใช้จ่ายที่จะเกิดขึ้น" ( ภาระผูกพันโดยประมาณ) ผู้ที่อยู่ในสาระสำคัญของพวกเขาไม่ใช่ภาระผูกพันที่แท้จริงและทุนสำรองที่สร้างขึ้นโดยองค์กรเพื่อวัตถุประสงค์ของตนเอง

ช่วงเป้าหมายของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

ความน่าจะเป็นของการตระหนักถึงสินทรัพย์ทั้งหมดพร้อมกัน 100% ของต้นทุนด้วยเหตุผลนี้อัตราส่วนของสินทรัพย์หมุนเวียนและภาระผูกพันในปัจจุบันเป็น 1: 1 ไม่ดีที่สุด

อย่างไรก็ตามในโลกการเงินมีเครื่องมือขอบคุณที่คุณสามารถดึงดูดเงินทุนสำหรับสินทรัพย์ที่มีอยู่ได้อย่างรวดเร็วรวมถึง ภายใต้ลูกหนี้ ( แฟคตอริ่ง) นอกจากนี้สินทรัพย์จำนวนมากสามารถขายได้อย่างรวดเร็วและประสบความสำเร็จให้ส่วนลดราคาตลาด จากที่นี่มีความจำเป็นต้องครอบคลุมภาระผูกพันสินทรัพย์หมุนเวียนโดยคำนึงถึงต้นทุนเมื่อขายหรือลดราคาอย่างรวดเร็วเพื่อดึงดูดการจัดหาเงินทุนโดยเฉลี่ยสินทรัพย์ของสินทรัพย์จาก 50% ดังนั้นอัตราส่วนที่ดีของสินทรัพย์หมุนเวียนและ หนี้สินจะเป็น 1.5-2.5: 1 ค่าใช้จ่ายส่วนเกินของสินทรัพย์ที่มีต่อภาระผูกพันนั้นดำเนินการโดยฟังก์ชั่น "สต็อกแห่งความแข็งแกร่ง" สำหรับ บริษัท และในแหล่งตะวันตกเรียกว่า "ระยะขอบของความปลอดภัย")

ตัวอย่างการคำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

สมมติว่าการเปลี่ยนแปลงของตัวบ่งชี้สมดุลต่อไปนี้ (ตารางที่ 1)

ตารางที่ 1. ยอดคงเหลือ (ชิ้นส่วน)

จากนั้นสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันจะมีแบบฟอร์มต่อไปนี้ (ตารางที่ 2)

ตารางที่ 2. การคำนวณค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน

อย่างที่เราเห็นจากตารางตัวบ่งชี้สภาพคล่องตกอยู่ในปี 2558 และ 2560 ในช่วงสภาพคล่องที่ยอมรับได้ในปี 2559 สภาพคล่องลดลง แต่เห็นได้ชัดว่าฝ่ายบริหารได้ทำข้อสรุปที่เกี่ยวข้องและทำมาตรการป้องกันดังนั้นในปีหน้าสถานการณ์ถึงเป้าหมาย พิสัย.

วิธีเพิ่มสภาพคล่องขององค์กร

มีหลายวิธีในการปรับปรุงสถานการณ์ด้วยสภาพคล่อง พิจารณารายละเอียดของพวกเขา

การเร่งความเร็วของวัฏจักรการไหลของลูกหนี้

ขายสินทรัพย์ที่ไม่ก่อผล

สถานการณ์ทั่วไปสวยสำหรับ บริษัท ในรัสเซียคือการครอบครองอสังหาริมทรัพย์จำนวนมากสินทรัพย์ Necrophile ดังนั้น บริษัท จึงแช่แข็งสภาพคล่องในสินทรัพย์ที่อาจเกิดขึ้นในหลักการอย่านำผลกำไรใด ๆ และไม่ให้ยูทิลิตี้ ดังนั้นหาก บริษัท ได้รับบริการทางเทคโนโลยีขั้นสูง (ตัวอย่างเช่น Google) ไม่จำเป็นต้องสร้างอาคารสำนักงานที่สำนักงานใหญ่ตัวแทนตัวแทนหน่วยเสริมศูนย์บริการ ฯลฯ ตั้งอยู่ การเปลี่ยนศูนย์สำนักงานไม่ได้สร้างความเสี่ยงสำหรับธุรกิจดังกล่าว แต่การเปลี่ยนแปลงหรือการขาดการควบคุมศูนย์ประมวลผลข้อมูล (ศูนย์ข้อมูล) ดำเนินการกับพวกเขามีความเสี่ยงที่สำคัญสำหรับธุรกิจหลักซึ่งในกรณีที่ Centries สมเหตุสมผล งบดุลและศูนย์สำนักงานมีการขายหรือโอนกลับในสัญญาเช่ากลับคืน

การขายสินทรัพย์ที่ไม่ก่อผลจะเพิ่มจำนวนเงินในบัญชีซึ่งในทางกลับกันจะเพิ่มสภาพคล่องของ บริษัท

การเพิ่มขึ้นของหุ้นร่วมหรือทุนจดทะเบียน

วิธีแก้ปัญหาเชิงตรรกะในกรณีที่มีปัญหาคือความช่วยเหลือของเจ้าของ บริษัท สามารถทำได้ในแบบฟอร์ม:

• สินเชื่อปลอดดอกเบี้ย
• บริษัท ดาราจากเจ้าของ;
• เงินสมทบสำหรับอสังหาริมทรัพย์สำหรับ LLC (ตามศิลปะ 27 FZ หมายเลข 14 "ในสังคมความรับผิด จำกัด ");
• ซูม ทุนจดทะเบียน สำหรับ LLC หรือการปล่อยเพิ่มเติมสำหรับ JSC

ความช่วยเหลือดังกล่าวจะเพิ่มขนาดของสินทรัพย์หมุนเวียน (ตัวอย่างเช่นผลของเงินทุนในบัญชีจะเพิ่มขึ้นหากมีการให้ความช่วยเหลือในรูปแบบของทารกเงิน) และปรับปรุงสภาพคล่องขององค์กร

ในบทความนี้เราจะพิจารณาอัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันซึ่งแสดงให้เห็นถึงความสามารถของ บริษัท ในการชำระภาระผูกพันในปัจจุบัน (ระยะสั้น) เนื่องจากสินทรัพย์หมุนเวียนเท่านั้น

เนื่องจากสูตรง่าย ๆ สำหรับการคำนวณและให้ข้อมูลสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันมีสถานที่สำคัญในการประเมิน กิจกรรมทางการเงิน อุตสาหกรรมต่าง ๆ ใช้ในการคาดการณ์การล้มละลายจำนวนมาก

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน ข้อมูลทั่วไป

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน (หรือทั่วไป) (k) เป็นมูลค่าทางการเงินที่แสดงอัตราส่วนของสินทรัพย์หมุนเวียนต่อหนี้สินหมุนเวียนหรือ - ภาระผูกพันระยะสั้นซึ่งถูกดึงขึ้นบนพื้นฐานของข้อมูล ยอดคงเหลือการบัญชี. นอกจากนี้ยังเป็นตัวบ่งชี้ความสามารถในการชำระคืนเงินกู้ระยะสั้นด้วยความช่วยเหลือของเงินทุนหมุนเวียน สิ่งที่ k สูงกว่าหัวข้อเป็นตัวทำละลาย การลดลงของเขาบอกว่าสินทรัพย์ใน การสั่งซื้อด่วน ไม่ได้ใช้งานอีกต่อไป สูตรทั่วไป:

• k \u003d (สินทรัพย์หมุนเวียน): (ภาระผูกพันปัจจุบัน)

สินทรัพย์หมุนเวียน:

• เงินสด (รวมถึงเงินอิเล็กทรอนิกส์) เมื่อชำระเงินในบัญชีการชำระบัญชีของธนาคาร
• ลูกหนี้ + สำรองเพื่อการชดเชยหนี้สิ้นหวัง
• เงินลงทุนในหลักทรัพย์
• ค่าวัสดุและผลิตภัณฑ์สำหรับการขาย

ความรับผิดชอบในปัจจุบัน:

• สินเชื่อนานถึงหนึ่งปี
• ภาระผูกพันที่ค้างชำระแก่ซัพพลายเออร์คาซานย่า
• สินเชื่ออื่น ๆ

สูตรหักสินทรัพย์และหนี้สิน:

1. k \u003d (อัล + AB + AM): (PS + PC) ซึ่ง
   • Al - สินทรัพย์ของเหลว;
   • AB เป็นแรงดันสูง
   • AM - ดำเนินการอย่างช้าๆ;
   • PS - หนี้สินของภาระหน้าที่เร่งด่วน
   • PC - ระยะสั้น

สูตรสมดุล:

• k \u003d (หน้า 1200 + p. 1170): (หน้า 1500 - หน้า 1530) - S 1540)

วัตถุประสงค์ของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องทั่วไป

ค่านี้ทำภารกิจต่อไปนี้:

• ตัวบ่งชี้ความพร้อมใช้งานของความเป็นไปได้ในการจ่ายเงินสำหรับภาระหน้าที่ตลอดวงจรการผลิตปัจจุบัน
• "กระดาษ LACMUS" ของการละลายของ บริษัท ความสามารถในการครอบคลุมเงินให้สินเชื่อทั้งหมด
• ตัวบ่งชี้ประสิทธิภาพทั้งระยะเวลาการดำเนินงานแยกต่างหากและทิศทางที่เลือกของการหมุนเวียนผลิตภัณฑ์
• ข้อมูลสำคัญสำหรับนักลงทุน
• ส่วนประกอบที่จำเป็นสำหรับสูตรของ K นี้ใช้ในการคำนวณเงินทุนหมุนเวียน

อัตราค่าสัมประสิทธิ์ของสภาพคล่องในปัจจุบันและการเบี่ยงเบนจากมัน

มูลค่าของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน:

สำคัญ! เมื่อคำนวณมันเป็นไปไม่ได้ที่จะลืมว่าสินทรัพย์ของของเหลวไม่สม่ำเสมอ - จำเป็นต้องคำนึงถึงความเร็วของการหมุนเวียนของพวกเขา (ใช้สูตรที่สอง)

วิธีการเพิ่มสภาพคล่องขององค์กร

เพื่อเพิ่มประสิทธิภาพตัวบ่งชี้ k จะใช้วิธีการต่อไปนี้:

สำคัญ! ต่ำเค. สภาพคล่องนี้ไม่ใช่ตัวบ่งชี้การขาดดุลเงิน เนื่องจากสินทรัพย์หมุนเวียนรวมถึงลูกหนี้สิ่งที่แนบมาผลิตภัณฑ์และอื่น ๆ

การคำนวณตัวบ่งชี้เกี่ยวกับตัวอย่างของ Avtovaz

การใช้สูตรทั่วไป:

• k (2014) \u003d 49 783/86 888 \u003d 0, 00001151;
• k (2015) \u003d 40 073/12 867 \u003d 0, 00000886;
• k (2016) \u003d 55 807/117 723 \u003d 0, 4740535

จำนวนสภาพคล่องในปัจจุบันโดยเฉลี่ยของสหพันธรัฐรัสเซีย

เปรียบเทียบกับอัตราส่วนสภาพคล่องอื่น ๆ

ตารางเปรียบเทียบของค่าสัมประสิทธิ์การหักสภาพคล่องที่มีอยู่:

สำคัญ! บรรทัดฐานของสัมประสิทธิ์สามารถเปลี่ยนแปลงได้ขึ้นอยู่กับอุตสาหกรรมขององค์กร

การใช้อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันในการพยากรณ์ล้มละลาย

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบันเป็นหนึ่งในค่าในการคำนวณสถานะของกิจการในอนาคต - การล้มละลายหรือกิจกรรมที่เจริญรุ่งเรือง เมื่อคำนวณสูตรของ Edward Malton มักจะใช้:

1. b \u003d - 0.3877 - 1.0736 x k l + 0.0579 x kn (K L - ค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบัน K N คือความเข้มข้นของเครื่องมือจ้างงาน):

• ใน\u003e 0 - ความน่าจะเป็นของการล้มละลายมีขนาดเล็ก
• B \u003d 0 - 50/50;
• ใน< 0 – чем выше величина, тем вероятнее разорение.

ข้อดีของสูตรในความเรียบง่าย อย่างไรก็ตามมันไม่ได้ปรับให้เข้ากับธุรกิจของรัสเซียเนื่องจากมันถูกสร้างขึ้นในตัวอย่างของการรายงานของต่างประเทศดังนั้นจึงมีความน่าจะเป็นของข้อผิดพลาดในการคาดการณ์ สูตรที่แม่นยำยิ่งขึ้นคือสี่เฟสที่เรียกว่า แต่มีส่วนประกอบอื่น ๆ แล้ว:

1. b \u003d (8.38 x a 1) + a 2 + (0.054 x และ 3) + (0.63 x และ 4), ที่ไหน

• 1 - ความคุ้มครอง/ สินทรัพย์;
• และ 2 - กำไร / งบประมาณสุทธิ
• และ 3 - ผลกำไรจากการขายผลิตภัณฑ์ / สินทรัพย์
• ค่าใช้จ่ายรายได้ / บริสุทธิ์ 4 -

สำคัญ! เป็นที่เชื่อกันว่าสูตรนี้สามารถทำนายอนาคตของ บริษัท ด้วยผลมากถึง 80%

สิ่งที่แสดงตัวบ่งชี้เชิงลบของสภาพคล่องในปัจจุบัน?

ในความหมายที่แท้จริงจำนวนลบของตัวบ่งชี้ไม่สามารถ - อาจมีขนาดเล็กถึงหนึ่งหมื่น การเปลี่ยนแปลงเชิงลบแบบก้าวหน้าของขนาดพูดต่อไปนี้:

• ไม่ถูกต้อง นโยบายทางการเงิน บริษัท และการกระจายของเงินทุน;
• การดูดฝุ่นโดยภาระผูกพันกับเจ้าหนี้;
• ปริมาณมากของผลิตภัณฑ์ที่ยังไม่เกิดขึ้นจริง
• เกี่ยวกับการลงทุนที่มากเกินไป
• การปรากฏตัวของหนี้จำนวนมากที่โดดเด่นต่อหน้า บริษัท
• อาจอยู่ใกล้กับการล้มละลาย

วิธีการประเมินสถานะทางการเงินโดยใช้ตัวบ่งชี้สภาพคล่องในปัจจุบัน

วิธีการประเมินหลักของการมีส่วนร่วมของสัมประสิทธิ์:

1. รุ่นของ Seleznevoy-Ionovoy เทคนิคนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อเปรียบเทียบตัวบ่งชี้จริงที่มีมาตรฐานการตรวจสอบความสามารถในการทำกำไรของสินทรัพย์ในแง่ของกำไรสุทธิรวมถึงการประเมินโดยรวมของฝ่ายบริหารของ บริษัท
2. รุ่น Saifullina-Kadykova คล้ายกับก่อนหน้านี้สามารถแก้ไขสถานะทางการเงินของ บริษัท ต่าง ๆ ของอุตสาหกรรมและค่านิยมต่างๆ ยังคำนวณความสำเร็จของการขายและการหมุนเวียนของงบประมาณของตัวเอง
3. โมเดล Postyuschova เหมาะสำหรับการประเมินการทำนายการทำลายขององค์กรด้วยระยะการทำนายของรัฐถึงหกเดือน

อัตราส่วนสภาพคล่องในปัจจุบัน: ปัญหาปัจจุบัน

คำตอบ: ข้อมูลทั้งหมดถูกนำมาจากปี รายงานทางการเงิน บริษัท เอกสารการบัญชี

คำถาม№2: มันคุ้มค่าที่จะนำทางบรรทัดฐานทั้งหมดของรัสเซียของค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันหรือไม่?

คำตอบ: เพื่อเก็บข้อมูลเท่านั้น แต่ละอุตสาหกรรมขึ้นอยู่กับเรื่องของสหพันธรัฐรัสเซียที่ทำงานอยู่ตัวชี้วัด K นั้นแตกต่างกันมาก

คำถามหมายเลข 3: สำหรับผู้ที่ต้องนับสภาพคล่องทั่วไป K เป็นครั้งแรก?

คำตอบ: ข้อมูลนี้มีประโยชน์ในการเป็นเจ้าของหัวของ บริษัท ก็สามารถเรียกร้องโดยเจ้าหนี้และนักลงทุนของคุณได้

คำถามที่ # 4: หากอัตราที่คำนวณโดยฉันสูง - มากกว่าสองธุรกิจของฉันย้ายไปในทิศทางที่ถูกต้อง?

คำตอบ: น่าเสียดายที่มันไม่ได้ อัตราที่สูงบ่งชี้ว่าเงินทุนหมุนเวียนไม่ทำงานจริง

คำถามหมายเลข 5: มีตัวบ่งชี้สภาพคล่องเชิงลบหรือไม่?

คำตอบ: ไม่มันไม่สมมติแม้แต่สูตรของเขา อาจมีพลวัตเชิงลบหรือผลลัพธ์เชิงลบ - น้อยกว่า 1.5

สภาพคล่องคืออะไร คำถามดังกล่าวเกิดขึ้นในคนที่อยู่ไกลจากความเป็นจริงทางเศรษฐกิจและนักธุรกิจที่มีประสบการณ์ สภาพคล่องเป็นโอกาสที่จะเปลี่ยนสินทรัพย์ให้เป็นเงินสดที่เทียบเท่าในราคาที่ดี มีค่าของเหลวสูงและต่ำเช่นเดียวกับ Illiquidcies แนวคิดของสภาพคล่องสามารถนำไปใช้กับ บริษัท หลักทรัพย์อสังหาริมทรัพย์ใด ๆ ยานพาหนะ และทรัพย์สินที่แตกต่างกันขององค์กรหรือบุคคลส่วนตัว โดยทั่วไปแล้วสภาพคล่องสูงสุดมีเงินที่หมุนในระบบเศรษฐกิจนี้

ค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่อง

สภาพคล่องขององค์กรใด ๆ และ บริษัท คำนวณจากตัวชี้วัดทางการเงินหลายแห่งซึ่งหนึ่งในนั้นคืออัตราส่วนสภาพคล่อง - คำนวณจากสูตรพิเศษ ด้วยค่าสัมประสิทธิ์นี้คุณสามารถเปรียบเทียบต้นทุนของสินทรัพย์หมุนเวียนที่มีสภาพคล่องที่แตกต่างกันโดยมีภาระผูกพันในปัจจุบัน มีสัมประสิทธิ์:

• สภาพคล่องทั่วไปหรือความคุ้มครองที่แสดงให้เห็นว่าองค์กรสามารถให้ภาระผูกพันระยะสั้นได้เท่าใด
• สภาพคล่องในปัจจุบันหรือความรวดเร็วซึ่งแสดงให้เห็นว่าภาระผูกพันใด ๆ ของภาระผูกพันที่ บริษัท สามารถชำระได้ด้วยค่าใช้จ่ายของเงินทุนการลงทุนทางการเงิน
• สภาพคล่องแน่นอนช่วยให้สามารถระบุหนี้สินระยะสั้นหนี้ที่ บริษัท สามารถชำระเงินได้อย่างเร่งด่วน

สภาพคล่องในปัจจุบัน

หากต้องการทราบว่าเป็นส่วนหนึ่งของภาระผูกพันในปัจจุบัน บริษัท หรือองค์กรสามารถชำระได้ตามค่าใช้จ่ายของเงินสดหรือรายการเทียบเท่าเงินลงทุนและลูกหนี้การลงทุนมีความจำเป็นต้องรู้ว่าสภาพคล่องเร็วหรือปัจจุบันเป็นอย่างไร ค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องอย่างรวดเร็วคำนวณโดยสูตรพิเศษ ตัวบ่งชี้สภาพคล่องประเภทนี้บ่งชี้ว่าตัวทำละลายเป็นองค์กรหรือ บริษัท ได้อย่างไรมันจะสามารถชำระหนี้ปัจจุบันได้เร็วแค่ไหนจ่ายเงินคืนกับลูกหนี้ โดยทั่วไปแล้วอัตราส่วนสภาพคล่องอย่างรวดเร็ว 0.6 ถือว่าเป็นที่ยอมรับ

สมดุลสภาพคล่อง

ตัวบ่งชี้ทางการเงินคือสภาพคล่องของความสมดุล - แสดงให้เห็นถึงระดับของการครอบคลุมภาระผูกพันของสินทรัพย์ของ บริษัท ซึ่งสามารถชำระเงินในการ จำกัด เวลาที่สอดคล้องกับการชำระคืนภาระผูกพัน การละลายของ บริษัท และองค์กรใด ๆ ขึ้นอยู่กับตัวบ่งชี้นี้ หากต้องการทราบว่าสถานการณ์ทางการเงินขององค์กรเป็นสิ่งจำเป็นให้ทราบว่าค่าใช้จ่ายของสินทรัพย์หมุนเวียนสูงกว่าหนี้สินระยะสั้น ยิ่งมีค่านี้มากขึ้นความเป็นอยู่ที่ดีในแง่ของสภาพคล่อง มีความสำคัญอย่างยิ่งต่อการกำหนดสภาพคล่องของยอดคงเหลือในระหว่างการเลิกกิจการของการล้มละลายขององค์กรหรือ บริษัท

การวิเคราะห์สภาพคล่อง

ในการวิเคราะห์สภาพคล่องของงบดุลของ บริษัท หรือองค์กรของการเป็นเจ้าของในรูปแบบใด ๆ สินทรัพย์จะถูกจัดกลุ่มตามสภาพคล่องในระดับสภาพคล่อง - จากสินทรัพย์ที่เร็วที่สุดที่มีสภาพคล่องชะลอตัว การวิเคราะห์ที่ถูกต้องของสภาพคล่องของสินทรัพย์ดำเนินการตามลำดับนี้:

• สินทรัพย์สภาพคล่องมากที่สุด;
• ดำเนินการอย่างรวดเร็ว;
• ดำเนินการอย่างช้าๆ;
• เป็นการยากที่จะใช้สินทรัพย์

สำหรับหนี้สินภาระผูกพันที่เร่งด่วนที่สุดจะถูกวิเคราะห์ในขั้นต้นจากนั้นหนี้สินระยะสั้นระยะยาวและความสำเร็จหนี้สินคงที่

สภาพคล่องแน่นอน

หากคุณต้องการคำนวณความน่าเชื่อถือของ บริษัท หรือกำจัดมันอย่างรวดเร็วจำเป็นต้องทราบตัวบ่งชี้ทางการเงิน หนึ่งในนั้นเป็นสภาพคล่องแน่นอน - นี่คือค่าสัมประสิทธิ์การแสดงส่วนใด หนี้ระยะสั้น คุณสามารถชำระคืนได้ทันที อัตราส่วนสภาพคล่องที่แท้จริงหรือ Cashratio แสดงให้เห็นว่า บริษัท หรือองค์กรสามารถชำระเงินระยะสั้นได้ทันที ตัวบ่งชี้นี้คำนวณเป็นอัตราส่วนของสินทรัพย์หมุนเวียนที่สามารถขายได้ทันทีต่อภาระผูกพันในปัจจุบันของลูกหนี้

ตัวบ่งชี้สภาพคล่อง

สภาพคล่องเป็นตัวบ่งชี้ที่สำคัญที่สุดของประสิทธิภาพและความน่าเชื่อถือขององค์กร มันแสดงให้เห็นว่าองค์กรได้รับเครดิตมากแค่ไหน หากต้องการทราบว่า บริษัท มีแนวโน้มที่สัญญาว่ามีแนวโน้มว่าจะมีแนวโน้มที่จะวิเคราะห์งานของพวกเขา ในระหว่างการวิเคราะห์กิจกรรมของ บริษัท ใด ๆ มีความจำเป็นต้องคำนึงถึงตัวบ่งชี้สภาพคล่องของยอดคงเหลือ สัมประสิทธิ์หลักคือ:

• สภาพคล่องแน่นอน;
• การประเมินที่สำคัญ
• ความคล่องแคล่วในการทำงานของทุน;
• สภาพคล่องในปัจจุบัน
• ให้เงินของตัวเอง

สภาพคล่องของสินทรัพย์

สินทรัพย์ของ บริษัท ที่สามารถทำกำไรได้อย่างรวดเร็วและมีกำไรเรียกว่าของเหลว สินทรัพย์ที่สูงที่สุดคือวิธีการที่ บริษัท มีการชำระเงินในบัญชีเงินฝาก สภาพคล่องที่ดีของสินทรัพย์จากหลักทรัพย์ที่อาจเป็นประโยชน์ในการขายในตลาดหลักทรัพย์ได้ตลอดเวลา ของเหลวน้อยที่สุดคือปริมาณสำรองวัตถุดิบวัสดุต้นทุนงานที่กำลังดำเนินอยู่ การวิเคราะห์บัญชี สภาพคล่องของความสมดุลนั้นขึ้นอยู่กับหลักการของสภาพคล่องที่เพิ่มขึ้นสิ่งที่สำคัญที่สุดในการจัดทำยอดคงเหลือคือสามสัมประสิทธิ์:

• สภาพคล่องแน่นอน;
• สภาพคล่องอย่างรวดเร็ว
• สภาพคล่องในปัจจุบัน

สภาพคล่องของธนาคาร

องค์กรใด ๆ สามารถพิจารณาได้จากมุมมองของสภาพคล่องรวมถึงการเงิน แนวคิดดังกล่าวเนื่องจากสภาพคล่องของธนาคารคือความสามารถในการปฏิบัติตามภาระผูกพันอย่างรวดเร็วต่อผู้ฝากเงินนักลงทุนเจ้าหนี้ - มีความสำคัญมากเมื่อเลือกธนาคาร ภาระผูกพัน องค์การการเงิน มีจริงและมีศักยภาพหรือมีเงื่อนไข ปัจจัยสภาพคล่องของธนาคารเป็นภายนอกและภายใน ปัจจัยภายในมันคือ:

• การจัดการธนาคารและภาพของมัน;
• คุณภาพของกองทุนที่ยกขึ้น;
• คุณภาพของสินทรัพย์ธนาคาร
• การเกิดขึ้นของสินทรัพย์และหนี้สิน

ปัจจัยสภาพคล่องภายนอกคือ;

• สถานะของเศรษฐกิจในประเทศ
• การพัฒนาตลาดหลักทรัพย์
• ประสิทธิผลของการกำกับดูแลของธนาคารแห่งรัสเซีย
• ระบบรีไฟแนนซ์

สภาพคล่องขององค์กร

สภาพคล่องขององค์กรคือความสามารถในการชำระหนี้ได้อย่างรวดเร็วและให้ผลกำไร ระดับของสภาพคล่องจะถูกกำหนดโดยอัตราส่วนของความสมดุลของความสมดุลและความรับผิดและกำหนดเสถียรภาพขององค์กร กองทุนเหลวขององค์กรเป็นสินทรัพย์ทั้งหมดที่สามารถแปลงเป็นเงินและใช้สำหรับการชำระหนี้ นี่คือเงินในการชำระเงินในบัญชีและเงินฝากหลักทรัพย์ที่ระบุไว้ในตลาดหลักทรัพย์เงินทุนหมุนเวียนซึ่งสามารถดำเนินการได้อย่างรวดเร็ว

มีสภาพคล่องทั่วไป (ปัจจุบัน) และเร่งด่วนขององค์กร ทั่วไปคืออัตราส่วนของจำนวนสินทรัพย์และหนี้สินหมุนเวียนในตอนต้นและสิ้นปี การวิเคราะห์สภาพคล่องขององค์กรกำหนดโดยค่าสัมประสิทธิ์ หากค่าสัมประสิทธิ์สภาพคล่องในปัจจุบันต่ำกว่า 1 - ซึ่งหมายความว่า บริษัท ไม่มีเสถียรภาพ ตัวบ่งชี้ปกติ - มากกว่า 1.5

สภาพคล่องตลาด

สภาพคล่อง - ตัวบ่งชี้ที่สำคัญ ตลาดใด ๆ เพื่อทำธุรกรรม ตลาดหลักทรัพย์ หรือตลาดฟอเร็กซ์ที่เป็นที่นิยมดังกล่าวจำเป็นต้องนำทางเครื่องมือแลกเปลี่ยนใดที่สามารถซื้อได้อย่างรวดเร็วและขายได้อย่างรวดเร็ว สภาพคล่องของตลาดคือความสามารถในการสร้างผลกำไรกับหุ้นฟิวเจอร์ส คู่สกุลเงินโดยไม่สูญเสียในราคาและเวลา กล่าวอีกนัยหนึ่งผู้เข้าร่วมตลาดจะได้รับสินทรัพย์ใด ๆ ราคาที่ดีที่สุด ตลาดเร็วที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้ สภาพคล่องสูงสุดของเงิน - พวกเขาสามารถแลกเปลี่ยนกับสินค้าได้ทันที อสังหาริมทรัพย์ - สภาพคล่องต่ำ

สภาพคล่องของหลักทรัพย์

สภาพคล่องของหลักทรัพย์คือความสามารถในการเปลี่ยนเป็นเงินอย่างรวดเร็วและทำกำไรได้อย่างรวดเร็วและความเป็นไปได้นี้คงที่ มันเป็นลักษณะนี้ที่ขึ้นอยู่กับพื้นฐานของการทำความเข้าใจว่าหลักทรัพย์บางอย่างมีประสิทธิภาพ สภาพคล่องสูงจะช่วยให้นักลงทุนได้รับเงินสดสำหรับหลักทรัพย์ทันที

ลักษณะหลักของสภาพคล่องของหลักทรัพย์คือการแพร่กระจาย - ความแตกต่างระหว่างราคาขายและการซื้อ กว่าการแพร่กระจายน้อยกว่าสภาพคล่องที่สูงขึ้น สภาพคล่องดังกล่าวได้รับอิทธิพลจากความน่าดึงดูดใจของหลักทรัพย์ของผู้ออกหลักทรัพย์ในแผนการลงทุน สามารถออกแบบได้หากตัวชี้วัดประสิทธิภาพของ บริษัท และการประเมินตลาดหลักทรัพย์เป็นที่รู้จักกัน

สภาพคล่องของเงิน

สูงที่สุดคุณสามารถพูดถึงสภาพคล่องที่สมบูรณ์แบบ สภาพคล่องของเงินหมายความว่าคุณสามารถรับสินค้าหรือบริการที่จำเป็นได้ตลอดเวลา เงินเป็นวิธีการชำระเงินในทุกประเทศในโลก พวกเขาได้รับการคุ้มครองมากที่สุดจากการแกว่งของคุณค่าของพวกเขา ความเป็นสากลเช่นเดียวกับเครื่องมือการชำระเงินนั่นคือสภาพคล่องทำให้เงินเป็นสินทรัพย์ที่ได้รับความนิยมมากที่สุด เงินสดเป็นสภาพคล่องที่ยิ่งใหญ่ที่สุดจากนั้นเงินทุนในการฝากเงินปัจจุบัน ในสถานที่สุดท้ายมีหลักทรัพย์ที่ต้องขายในตลาดหุ้น