Societăți de investiții- este o nouă formă de instituții de credit și financiare, care a primit cea mai mare dezvoltare în anii postbelici, deși a existat în perioada antebelică. Prioritatea în dezvoltarea lor revine Statelor Unite.
Companiile de investiții strâng fonduri prin emiterea propriilor acțiuni, care sunt apoi investite în titluri de valoare ale corporațiilor industriale și ale altor corporații. Astfel, prin achiziționarea de valori mobiliare, aceștia finanțează diverse sectoare ale economiei în condiții de egalitate cu alte instituții financiare.
În prezent, există companii de investiții de tip închis și deschis.
Societăți de investiții tip închis emit acțiuni într-o anumită cantitate deodată. Un nou cumpărător le poate cumpăra doar de la deținătorii anteriori la prețul pieței. Societăți de investiții cariera deschisa, care sunt numite fonduri comune, își eliberează acțiunile treptat, în anumite porțiuni, în principal pentru noii cumpărători. Aceste acțiuni pot fi transferate sau revândute. O formă de organizare mai convenabilă o reprezintă companiile deschise, deoarece emisiile constante le permit să își mărească constant capitalul monetar și, astfel, să crească constant investițiile în titluri corporative. În general, forma organizatorică a societăților de investiții de tip deschis și închis se bazează pe forma pe acțiuni.
O particularitate a companiilor de investiții este că printre cumpărătorii de titluri de valoare lor ponderea instituțiilor financiare și a corporațiilor comerciale și industriale este în creștere. Fiecare investitor dintr-un fond de investiții este obligat să plătească comisioane atunci când cumpără, deține acțiuni și gestionează depozitul. Mărimea comisionului variază și depinde de puterea financiară și reputația companiei. De menționat că în perioada postbelică, companiile de tip deschis (fondurile mutuale) s-au dezvoltat în cel mai rapid ritm în țările capitaliste dezvoltate.
Dezvoltarea companiilor de investiții este strâns legată de dinamica și amploarea pieței valorilor mobiliare. Cu cât nivelul de dezvoltare al acestora din urmă este mai mare, cu atât gradul de dezvoltare al societăților de investiții este mai mare. Astfel de companii operează cu cel mai mare succes în SUA, Canada, Anglia, Germania și Japonia.
La baza operațiunilor pasive ale societăților de investiții se află veniturile din vânzarea propriilor titluri de valoare, capitalul social, fondul de rezervă și bunurile imobiliare ale companiei.
Operațiunile active ale societăților de investiții sunt specifice și diferă de operațiuni similare ale altor instituții financiare. Societățile de investiții de ambele tipuri investesc cea mai mare parte a fondurilor strânse din vânzarea propriilor acțiuni în acțiuni ale diferitelor corporații și companii: 80% din activele companiilor de investiții sunt acțiuni, iar în ultimii ani, în plus, au investit în obligațiuni corporative. Exista o specializare a investitiilor: unele companii isi concentreaza investitiile in actiuni ordinare, altele in actiuni preferentiale, iar altele in obligatiuni. În plus, există o specializare în industrie atunci când companiile achiziționează titluri de valoare, de exemplu, numai companii de cale ferată sau companii de inginerie. automobile, corporații electronice.
Deoarece dezvoltarea societăților de investiții depinde de starea pieței valorilor mobiliare, în principal acțiunile, fluctuațiile frecvente ale prețurilor acțiunilor se reflectă în situația financiară a societăților de investiții. Scăderea prețurilor acțiunilor și în special prăbușirile bursiere încetinesc dezvoltarea acestora din urmă și, în unele cazuri, duc la falimentul acestora. Acest lucru a fost observat și în SUA la mijlocul anilor 70 și începutul anilor 80 ai secolului XX.
Companiile de investiții atrag segmente largi ale populației către activități de investiții, de ex. investitor mic, datorită căruia este posibil, în primul rând, să mobilizeze fonduri semnificative pentru investiții în economie și, în al doilea rând, să creeze o anumită iluzie că toată lumea poate deveni proprietar de acțiuni și, prin urmare, proprietar. În acest scop, hârtiile sunt vândute la prețuri mici și sunt accesibile clasei de mijloc. În SUA, de exemplu, prețurile acțiunilor în anii de după război au variat între 2 și 30 de dolari. De obicei, micii investitori sunt atrași în timpul unui boom bursier, când prețurile acțiunilor sunt în creștere. În situații de criză, de obicei suferă pierderi mari. Practica țărilor occidentale arată că principalii investitori sunt mari investitori individuali și colectivi, iar controlul asupra activităților companiilor de investiții este exercitat de cei mai mari acționari.
În anii 1970, au apărut noi societăți de investiții deschise, numite „fonduri mutuale de pe piața monetară” ( BaniPiaţăReciprocFonduri). Acest tip de companie de investiții se dezvoltă în principal în SUA și Canada. Numele lor provine din faptul că aceste companii operează pe piața valorilor mobiliare în principal cu titluri de valoare pe termen scurt.
Ca și alte fonduri de investiții deschise, emit și acțiuni, dar foarte ieftine - la un preț de 1 dolar pe acțiune. În același timp, costul unei acțiuni nu se modifică ca urmare a fluctuațiilor dobânzii la împrumut și, prin urmare, acțiunile au prețuri fixe. Acest lucru a dus la un aflux larg de clienți în astfel de fonduri, oferindu-le economii destul de mari. De exemplu, activele fondurilor de pe piața monetară din Statele Unite din iulie 1970 au crescut la 200 de miliarde de dolari în 1982, iar la începutul anilor 1990 se ridicau la 300 de miliarde de dolari.
Formarea operațiunilor pasive ale acestor companii se realizează în principal prin emisiunea de acțiuni ieftine. Ei investesc bani în titluri de valoare pe termen scurt: obligațiuni federale pe termen scurt (facturi pe termen scurt), obligațiuni municipale, titluri comerciale ale corporațiilor private, precum și în instrumente financiare (facturi acceptate de bănci, certificate de depozit ale băncilor comerciale). Unele fonduri de acest tip sunt specializate numai în titluri de stat federale.
Fondurile din Statele Unite au o serie de avantaje în comparație cu alte fonduri de investiții: sunt scutite de cerința de a menține rezervele obligatorii la banca centrală (Rezerva Federală) și nu plătesc impozite pe obligațiunile municipale. În plus, trebuie remarcată încă o împrejurare: pentru o lungă perioadă de timp, rata dobânzii la acțiunile acestora a fost mai mare decât la depozitele băncilor comerciale, în valoare de 5,25%, și la depozitele în asociațiile de economii și împrumut, ajungând la 5,5%. Rata mai mică a dobânzii la aceste instituții financiare se datorează regulilor Sistemului Rezervelor Federale. Acest lucru a condus la sfârșitul anilor 1970 la ieșiri pe scară largă de bani în fondurile mutuale de pe piața monetară de la bănci și asociații de economii și împrumut, ceea ce le-a deteriorat semnificativ lichiditatea. Prin urmare, din 1982, ratele dobânzilor au fost dereglementate în Statele Unite și au fost introduse conturi de depozit pe piața monetară ( BaniPiaţăDepozitCont), care a permis reglementarea fluxurilor de numerar între băncile comerciale, asociațiile de economii și împrumut și fondurile mutuale de pe piața monetară. Ca urmare, fondurile din conturile de depozit au crescut și banii au început să iasă din fondurile pieței monetare, ceea ce a redus semnificativ dimensiunea activelor acestora.
La sfârșitul anilor 1980 și începutul anilor 1990, competiția pentru fonduri între bănci și fonduri a intrat într-o fază mai puternică, primele profitând de asigurarea federală a depozitelor, iar cele din urmă profitând de libertatea de obligațiile de rezervă ale Fed. În același timp, fondurile mutuale de pe piața monetară au început să desfășoare și să extindă operațiuni speculative. Astfel, au început să fie folosite ca companii pentru a deține plăți de dobânzi și dividende în așteptarea reinvestirii. În plus, multe persoane private care își administrau propriile active aveau dreptul să își deschidă propriile conturi de acțiuni (share conturi). Acest lucru a permis acționarilor să transfere rapid și liber fonduri din conturile fondurilor mutuale de pe piața monetară, în funcție de condițiile pieței, în conturile fondurilor de investiții care investesc în valori mobiliare pe termen lung.
Cum să alegi o companie de investiții? În acest moment, mulți investitori care sunt noi în această afacere își pun această întrebare.
Investițiile în capital sunt considerate o modalitate reală de a genera profituri în mod regulat. Într-o astfel de situație, investitorul caută o companie de investiții dar cu renume.
Mai jos, articolul discută în detaliu principalele nuanțe cărora trebuie să le acordați atenție atunci când alegeți o organizație de investiții.
Alegerea unei companii de investiții adecvate - procedură
Atunci când alege o organizație de investiții adecvată, investitorul efectuează următoarele acțiuni:
- analizează un site web despre o societate de investiții;
- alege o organizație care are un rating ridicat și care funcționează cu succes de câțiva ani;
- analizează tipul de garanție de returnare pe care o oferă compania;
- analizează numărul de clienți ai companiei;
- studiază modalități de retragere și intrare în investiții;
- analizează actele de înregistrare ale organizației;
- determină mărimea propriului profit viitor;
- studiază ratingul celor mai bune și mai de încredere instituții de investiții din Federația Rusă;
- citește recenzii ale unor companii similare.
După parcurgerea pașilor de mai sus, investitorul selectează cea mai potrivită și de încredere firmă de investiții.
Firma de investiții - principalele sale funcții
O companie de investiții este o instituție financiară care investește colectiv capital de la investitori în diferite acțiuni și alte titluri de valoare.
O astfel de companie îndeplinește 2 funcții principale:
- diversifică depozitele;
- gestionează portofoliul de investiții.
Atunci când investesc, astfel de organizații folosesc capitalul fondatorilor.
Astfel de companii sunt persoane juridice. Ei își plasează acțiunile pe piață pentru a obține profit și, ulterior, pentru a face investiții suplimentare.
În prezent, organizațiile de investiții din Federația Rusă sunt la mare căutare în rândul investitorilor. Astfel de organizații au o licență pentru a desfășura activități de brokeraj sau dealer.
Astfel de firme nu numai că acceptă investiții, ci oferă și împrumuturi clienților lor. Astfel de organizații de investiții sunt bănci de investiții.
Există 2 tipuri de organizații de investiții:
- tip închis. La investirea banilor în acțiuni se folosește capitalul fondatorilor companiei. Un astfel de capital are o structură fixă, specifică;
- deschis. Astfel de organizații își măresc în mod regulat bugetul atunci când emit noi acțiuni.
Cum funcționează companiile de investiții
Organizațiile de investiții se dezvoltă foarte bine în Statele Unite. Cu managementul încrederii întreprinderii sale, investitorul își transferă banii către comercianți profesioniști. Astfel de firme, la rândul lor, accelerează intrarea investitorului pe piețele financiare.
Investitorii uneori nu au suficienți bani pentru a-și determina corect riscurile și pentru a distribui bani pe diverse acțiuni.
Ca urmare, la achiziționarea de acțiuni ale unei organizații de investiții, investitorul asigură un venit constant.
În acest moment, companiile de investiții reinvestesc fonduri în diverse direcții. Ca urmare, dacă unele acțiuni scad, altele, dimpotrivă, cresc, iar firma de investiții își păstrează capitalul.
Cum să alegi firma de investiții potrivită
Siguranța banilor depinde, în primul rând, de fiabilitatea firmei de investiții căreia investitorul dorește să îi încredințeze. Momentan sunt multe diferite piramide financiare care se consideră companii de investiții.
Astfel, fiecare investitor trebuie să urmeze un anumit algoritm de acțiuni atunci când alege un partener de încredere.
Studierea site-ului unei firme de investiții
Astăzi, aproape fiecare companie, indiferent de ceea ce face, își deschide propriul site pe internet.
De cele mai multe ori, prin intermediul informațiilor de pe site, un investitor se familiarizează pentru prima dată cu o companie. Într-o astfel de situație, utilizatorul online evaluează nivelul instituției de investiții pe baza paginii de Internet.
În primul rând, investitorul verifică de cât timp rulează site-ul. Într-o astfel de situație, el folosește diverse servicii online gratuite.
Apoi, utilizator de rețea analizează designul site-ului, navigarea, informațiile despre organizație etc.. Dacă o organizație de investiții are premii specifice, se scrie adesea despre asta în mass-media.
Companiile de renume sunt o prioritate
Până de curând, bursa din Federația Rusă practic nu a funcționat deloc. În URSS nu existau deloc schimburi financiare, deoarece aproape toate organizațiile aparțineau statului.
Drept urmare, firmele de investiții s-au deschis pentru prima dată în Federația Rusă abia în 1992. Dacă o astfel de companie nu își publică data deschiderii pe site, atunci cel mai probabil această companie sau începător sau escroc.
De regulă, specialiștii din cadrul serviciului de suport tehnic al societății de investiții sunt cei care informează utilizatorul online despre începerea activității companiei pe piață atunci când primește o solicitare corespunzătoare.
Istoria și reputația unei organizații de investiții sunt cei 2 factori principali prin care poate fi evaluată fiabilitatea unei astfel de instituții.
Determinarea categoriei de securitate a randamentelor financiare
Orice investiție este în orice caz asociată cu risc. Uneori chiar și o bancă dă faliment și nu returnează integral fondurile depuse, deși de fapt astfel de investiții sunt cele mai sigure.
Instituțiile de investiții se ocupă cu o varietate de acțiuni. Acțiunile sunt instrumentele financiare cele mai lichide, cu toate acestea, nu este întotdeauna posibil să se determine corect în ce direcție va merge prețul unui activ.
Atunci când investește capital într-o companie de investiții cu experiență, investitorul reduce parțial riscurile, dar nu elimină complet posibilitatea drenării investiției.
Pentru investițiile în valori mobiliare există 2 tipuri de garantare a rentabilității financiare:
- fix – valoarea profitului este stabilită în avans;
- variabilă – asociată cu activitatea pe piaţa financiară.
Profit fix egal cu 6–8%. Acesta este puțin mai mult decât veniturile din depozitele în valută ale băncii.
Venitul variabil, de regulă, este mai mare, dar are riscuri crescute.
Numarul clientilor companiei
După numărul de clienți ai unei firme de investiții, investitorul determină cât de multă încredere are o astfel de organizație. Cu cât mai mulți cetățeni și organizații ruși apelează la o companie de investiții, cu atât mai bine. Acest lucru are un impact pozitiv asupra cantității de capital administrat de investitori.
Investitorul studiază și partenerii companiei. Într-o astfel de situație, comerciantul caută să vadă dacă printre ele există mărci europene celebre (în special bănci cunoscute din Elveția sau Anglia).
Metode de intrare și ieșire
Firmele de investiții binecunoscute oferă investitorilor condiții flexibile și confortabile. Astfel de instituții oferă investitorului multe metode de retragere și depunere a banilor și, în același timp, atrag un număr mare de investitori.
Astfel, investitorul folosește următoarele metode pentru introducerea și retragerea investițiilor sale:
- mijloace electronice de plată (WebMoney, Yandex Money, QIWI etc.);
- transferuri printr-o bancă;
- utilizarea cardurilor de credit;
- transferuri prin posta etc.
Dacă doar una dintre metodele de retragere și depunere de mai sus este indicată pe site-ul unei instituții de investiții (în special, Bitcoin), atunci o astfel de companie este mai adesea o piramidă financiară.
Studierea actelor de inregistrare a societatii
În Federația Rusă, organizațiile de investiții funcționează numai sub licență.
Prezența documentelor de înregistrare a companiei pe site indică activitățile deschise și nefrauduloase ale unei astfel de instituții.
Investitorul verifică autenticitatea documentelor companiei pe site-urile oficiale ale agențiilor guvernamentale care au eliberat o licență de desfășurare a activităților de investiții.
De asemenea, în timpul unei astfel de verificări a companiei, investitorul merge pe site-ul web al Serviciului Fiscal al Federației Ruse. Conține informații specifice despre toate organizațiile.
Determinarea cantității de profit potențial
Multe firme de investiții atrag clienți cu dobânzi uriașe. Dar astfel de promisiuni sunt întotdeauna adevărate?
Investitorii cu experiență știu că este nerealist să-ți dublezi capitalul într-o lună. Mai des, astfel de statistici ale investitorilor sunt umflate în mod deliberat pentru a crește numărul de noi clienți în această afacere.
Drept urmare, comercianții profesioniști compară performanța diferitelor companii. Atunci când le alege, investitorul studiază reputația organizației.
Dacă o organizație de investiții funcționează cu bună-credință, atunci multe recenzii negative nu vor fi lăsate despre aceasta pe Internet.
Evaluarea organizațiilor de investiții din Federația Rusă
Alegerea unei companii de investiții potrivite și de renume este considerată o sarcină dificilă. Pentru a nu greși în alegerea companiei potrivite, investitorul studiază ratingul celor mai bune instituții de investiții.
Deci, în prezent, în Federația Rusă operează următoarele companii de investiții cele mai de încredere (evaluare 2019):
- SRL „Compania BKS” (Novosibirsk);
- SA „FINAM” (Moscova);
- JSC VTB Capital (Moscova), etc.
Ce companii de investiții rusești sunt de încredere? În cine nu ar trebui să ai încredere cu banii? Doar o persoană care înțelege clar că acestea sunt companii de investiții poate face față acestui lucru. În zilele noastre, terminologia și informațiile generale despre conceptele de bază sunt disponibile pentru toată lumea, trebuie doar să vrei să o înțelegi. Nu va fi o excepție în managementul portofoliului de investiții, ideile principale prin care este implementat procesul, instrumentele și caracteristicile care vă permit să obțineți beneficii. Cu o cercetare atentă într-o zonă, profiturile sunt disponibile pentru oricine dorește să depună efort.
Înțelegerea generală
Pentru mulți cetățeni ai țării noastre, afacerea cu investiții pare ceva de neînțeles, misterios, promițător, dar care miroase periculos a înșelăciune. Care sunt aceste companii de investiții? Ce fac ei și cum își fac profitul? Este necesar să înțelegem că există simultan escroci pe piață care se prezintă drept companii de încredere și organizații care sunt cu adevărat demne de încredere. Următorul material este dedicat în mod special companiilor reale care oferă utilizatorilor servicii de investiții prin instrumente juridice specializate.
Societățile de investiții sunt întreprinderi ale căror activități sunt controlate integral de legislația în vigoare a statului nostru. Profiturile pot fi realizate de cei care au selectat corect un intermediar care este de încredere și capabil să supraviețuiască pe piață chiar și într-o situație economică dificilă.
Cum functioneaza?
Dacă un cetățean are o anumită sumă de finanțare gratuită, el are dreptul de a o folosi cu înțelepciune, în propriul beneficiu. Puteți pune bani în bancă, dar dobânda va fi mică. Puteți investi în imobiliare dacă volumele vă permit. O altă opțiune sunt companiile de investiții. Sunt mult mai profitabile decât ciorapii și borcanele de casă și, de asemenea, mai convenabile decât majoritatea structurilor bancare, deoarece promit o rentabilitate mai mare dacă contrapartea a fost aleasă cu succes.
Companiile de investiții sunt firme angajate în același sector al economiei. Ei sunt angajați în operațiuni de investiții, primind resurse pentru aceasta de la populație. Compania primește o anumită remunerație pentru serviciile sale, proprietarul banilor primește un procent din profit din sumă, toată lumea pleacă fericită sau continuă cooperarea productivă. Companiile de investiții sunt persoane juridice care investesc fondurile primite de la persoane fizice în active cu randamente ridicate. Ideea principală a antreprenoriatului este de a crește volumele existente prin alegerea unor zone promițătoare pentru investirea banilor. Unele companii de investiții își construiesc o afacere folosind propriile fonduri și fondurile clienților, în timp ce altele lucrează doar pe ceea ce primesc de la public. Compania oferă servicii prin titluri de valoare, acțiuni și obligațiuni. Puteți colabora cu o firmă de capital privat care oferă acces la un fond de capital privat.
Fonduri și firme
Logica de lucru a fondurilor de investiții și a companiilor care oferă servicii în acest domeniu este destul de asemănătoare. Ambele opțiuni oferă posibilitatea de a obține un profit decent dacă alegeți un partener de încredere. Trebuie amintit că un fond mutual este un trust management, iar o firmă de investiții este o persoană juridică înregistrată în conformitate cu toate regulile stabilite de lege. Activitățile unei mari companii de investiții sunt supuse normelor legale și sunt monitorizate constant de autoritățile guvernamentale responsabile. Pentru a deschide o astfel de companie, trebuie mai întâi să obțineți o licență. O companie modernă angajată în activități de investiții, pentru a-și desfășura activitățile în mod legal, primește permisiunea de a acționa ca broker sau dealer.
Clasificare
Firmele de investiții sunt de obicei împărțite în grupuri:
- închis;
- deschis.
Primii promovează proiecte de investiții, dar nu acceptă bani de la investitori. Pentru operațiuni se folosesc resurse proprii sau cele primite de la bancă în cadrul unui program de creditare. Al doilea tip de firme cooperează cu persoane fizice, primind fonduri de la public conform regulii managementului încrederii.
Analytics ca bază pentru muncă
Nu toată lumea va fi o sursă de venit decent. Când banii sunt investiți într-un program potențial atractiv, o firmă specială dedicată acestei probleme colectează mai întâi analize pe o serie de aspecte. Fără acest eveniment, succesul va fi prea scăzut și nimeni nu va face profit. Companiile financiare și de investiții de încredere, mari, au neapărat un departament analitic în structura lor, dar organizațiile mici au cel puțin un specialist responsabil cu elaborarea analizelor de piață.
O analiză a stării economiei țării în ansamblu și a proiectelor individuale în special, este un studiu al condițiilor pieței și al dinamicii valorii unui activ atractiv. Se întocmesc previziuni și planuri, se controlează cursurile de schimb și situația din politica țării. Pe scurt, este necesar să se păstreze controlul asupra tuturor factorilor care pot afecta prețul unui activ. În cazul în care analiza arată că investiția va fi promițătoare, compania de investiții începe să lucreze cu proiectul care îi place. În majoritatea companiilor moderne, un utilizator, care plănuiește să investească bani într-o organizație, vede ce proiecte consideră promițătoare analiștii săi.
Atentie la piata
Companiile de investiții „țin în mod constant degetul pe puls”, deoarece cunoașterea cererii este principalul instrument de informare pe baza căruia este posibilă prezicerea dinamicii unui proiect. Fiecare potențial obiect de investiție este verificat, cercetat și analizat. Datele colectate ajută la evaluarea fezabilității cooperării, precum și la selectarea mecanismului optim de interacțiune.
Brokerii sunt lideri de piață
Companiile de investiții moderne din Rusia, în cea mai mare parte, preferă să obțină statutul de broker pentru a efectua în mod legal tranzacții relevante. Acest lucru necesită înregistrarea prealabilă a unei licențe specializate, care nu este eliberată tuturor: trebuie să îndepliniți condițiile prevăzute de lege. O persoană fizică nu poate tranzacționa la bursă ori de câte ori dorește, dacă este interesată de un astfel de domeniu de activitate, contactează direct un broker, care este o societate de investiții cu o anumită zonă de specializare. Un broker este un intermediar între un investitor privat și piața internațională. Desigur, serviciile nu sunt gratuite - de obicei este de câteva procente, deși majoritatea organizațiilor moderne oferă condiții destul de favorabile și un mic comision.
Selectați: de ce este important să alegeți corect?
Succesul unui investitor privat este determinat direct de cât de responsabil a abordat o persoană selecția unui intermediar și de cât de fiabilă este o organizație cu care a ales să colaboreze. Succesul investiției este important pentru că determină nu doar prezentul, ci și viitorul banilor. În țara noastră există o inflație destul de puternică, care nu permite să-și păstreze economiile într-o bancă - finanțele se depreciază mai repede decât crește dobânda și, de fapt, investiția devine singura metodă posibilă de conservare și creștere a proprietății. Asta înseamnă că nu poți avea încredere în oricine.
Investiții: înșelat sau nu?
Mulți sunt convinși că toate organizațiile moderne de investiții sunt înșelăciuni, fraudând bani de la oameni cinstiți. Populația a fost învățată de experiența amară a piramidelor financiare, care au apărut în economia noastră de mai multe ori sau de două ori. Și acum există escroci care se prefac a fi companii de investiții de încredere. De obicei, sunt destul de simplu de identificat - oferă servicii semnificativ mai profitabile decât rentabilitatea medie a pieței. Este necesar să înțelegeți că nimeni în această lume nu dă bani pentru nimic, iar ofertele care ies din comun, cel mai probabil, conțin o captură.
Examinând cu atenție fiecare opțiune și verificând informațiile legale din propunerea de investiție, o persoană se poate proteja de înșelăciune. Este necesar să înțelegem că nu toate proiectele de investiții sunt fraude. Multe companii respectă cu strictețe standardele legale stabilite.
Cum să găsești un intermediar?
Pe piata financiara a serviciilor specializate exista o multime de persoane juridice care ofera serviciile fondurilor mutuale sau societatilor de investitii. Nu este ușor să alegi cea mai bună opțiune pentru tine dintre ele. Multe organizații sunt pregătite să ofere profituri bune doar clienților care asigură imediat sume foarte mari de bani pentru management, dar nu fiecare cetățean are ocazia să devină un jucător atât de important.
Puteți începe să căutați oricând - trebuie doar să aveți acces la World Wide Web. Atunci când luați în considerare ofertele, trebuie să analizați nu numai promisiunile tentante de interes uriaș, ci și toate condițiile pentru furnizarea acestora - sumele investite, termenii, garanțiile. Companiile de investiții au propriile birouri de reprezentare pe Internet, chiar dacă sunt organizații mici, și postează pe site toate informațiile oficiale despre procesul de lucru. Acest lucru vă permite să alegeți cea mai bună opțiune pentru dvs., studiind imparțial și pe îndelete datele.
Documentatie curenta
Dacă nu găsiți data creării, detaliile de contact, adresa juridică și documentele statutare pe site-ul companiei, nu este strict recomandat să aveți încredere într-o astfel de companie, oricât de tentante ar fi ofertele acesteia. Orice organizație care se respectă, care încearcă să câștige încrederea unui client, dezvăluie toate datele oficiale despre forma sa de activitate și instrumentele pe care le folosește.
Pentru prima dată, companiile de investiții din Rusia au început să funcționeze în 1992. Dacă o organizație susține că oferă o gamă corespunzătoare de servicii pe piață de mai mult timp, probabil că sunt escroci, escroci în niciun caz nu trebuie să-i contactați. De asemenea, este important să examinăm toate documentele postate pe site pentru logica, consistența și acuratețea informațiilor. Dacă există o presupunere că aceasta este o documentație falsă, atunci nu este nevoie să începeți cooperarea - poate duce la rezultate imprevizibile. Dacă aveți îndoieli cu privire la o organizație care are numeroase recenzii pozitive pe Internet, trebuie să vă gândiți de două ori dacă să o contactați - răspunsurile nu sunt întotdeauna oneste și legale.
Și numele nostru este legiune
Cea mai preferată opțiune este să lucrezi cu o companie mare care a reușit deja să atragă numeroși investitori privați. Cu cât sunt mai mulți astfel de clienți, cu atât sunt mai mari activele organizației, cu atât mai multe instrumente de investiții poate folosi în beneficiul său. Dar o companie cu o clientelă mică, chiar și în condiții bune, poate provoca pierderi de bani - există riscul prea mare ca într-un mediu economic dificil organizația pur și simplu să nu poată supraviețui în sectorul de piață ales. În același timp, trebuie să înțelegeți: companiile de lungă durată, de încredere, nu vor oferi niciodată aceleași opțiuni profitabile ca începătorii care sunt nevoiți să lupte cu toată puterea pentru fiecare client. Nu degeaba se obisnuieste sa se spuna ca doar cei care isi asuma riscuri beau sampanie.
Afacerea de investiții este cea mai evidentă reflectare a înțelepciunii populare.
Verificați fiabilitatea
Înainte de a încheia un acord, merită să aflați ce instrumente financiare folosește compania de investiții care vă place. Nu ar strica să compari cu lista a ceea ce practică concurenții mai cunoscuți, mai mari. Un alt punct important îl reprezintă instrumentele financiare pentru depunerea și retragerea fondurilor, precum și momentul tranzacțiilor.
Timp de citit 10 minute
Investiția este în toate cazurile un parteneriat. Prin urmare, una dintre sarcinile cheie ale unui antreprenor care dorește să asigure creșterea propriilor investiții este să găsească o companie de investiții de încredere cu care să construiască cooperarea într-un anumit domeniu de afaceri. În ce domenii de activitate financiară poate un antreprenor să aibă cea mai mare nevoie să încheie un acord cu o societate de investiții? Cum să alegi un partener de încredere, ținând cont de caracteristicile unei anumite zone de afaceri?
Ce sunt companiile de investiții?
Alegerea companiei de investiții potrivite înseamnă a înțelege, în primul rând, ce este o astfel de organizație și în ce scop trebuie să o contactați.
Termenul „companie de investiții” se poate referi la organizații care operează în următoarele domenii:
Investiție în diverse proiecte de afaceri.
Activitățile unei astfel de companii de investiții vor fi astfel asociate cu diverse investiții financiare, cel mai adesea efectuate în formatul:
- investitie directa;
- Investiții de portofoliu.
O societate de investiții care participă direct la activitățile proiectelor finanțate într-un fel sau altul dobândește capacitatea de a lua decizii cheie legate de dezvoltarea proiectului. De regulă, prin cumpărarea unui pachet de control al întreprinderii. În acest caz, investitorul poate câștiga bani printr-o gamă largă de instrumente de management al afacerii - de la creșterea capitalizării activelor până la construirea de conexiuni utile de afaceri, care ulterior pot aduce beneficii.
Investiția de portofoliu presupune cumpărarea unei acțiuni, de obicei într-o sumă mai mică, și o participare mult mai limitată a investitorului la activitățile afacerii finanțate. Investitorul în acest caz câștigă bani prin valorificarea ulterioară a companiei și creșterea valorii activelor (titlurilor) acesteia.
Tranzacționare prin brokeraj - furnizarea de diverse servicii în această direcție.
Aici compania de investiții acționează cel mai adesea ca:
- intermediar în activități de tranzacționare (furnizarea de platforme de tranzacționare pentru uzul unui antreprenor, acționând ca reprezentant autorizat al acestuia în anumite raporturi juridice);
- un consultant care ajută antreprenorul, în anumite condiții, să aleagă cele mai profitabile oferte;
- co-investitor sau agent al altor investitori - asistarea antreprenorului in finantarea activitatilor sale care sunt legate de comert.
Gestionarea capitalului (investițiilor).
Aici, societatea de investiții acționează mai degrabă ca un obiect de investiții - primind active financiare de la alți investitori pentru gestionarea încrederii. Cu toate acestea, sarcina sa principală este de a extrage ulterior profit din capitalul primit și, prin urmare, funcția subiectului investițional rămâne în continuare la societatea de administrare.
Toate cele 3 tipuri de companii de investiții joacă un rol important în economiile naționale ale majorității țărilor lumii. Un antreprenor care dorește să construiască o afacere de succes sau să mărească capitalul existent poate experimenta aceeași nevoie de a apela la fiecare dintre aceste tipuri de organizații.
Desigur, am luat în considerare o listă departe de a fi completă de posibile interpretări ale conceptului de „companie de investiții”, dar acestea pot fi considerate pe bună dreptate printre cele mai comune. Termenul în cauză este extrem de cuprinzător și poate corespunde unei game largi de tipuri de entități comerciale.
Să studiem acum cum poate un antreprenor să aleagă un partener de încredere în domeniul investițiilor - pe baza criteriilor reflectate în ratingul companiilor de investiții și pe alte date publice.
O companie de investiții ca investitor clasic: cum să alegi un partener?
Activitatea unei firme de investiții ca investitor clasic - entitate care investește propriul capital în alte afaceri - poate fi desfășurată sub diferite forme. Printre cele mai comune tipuri de astfel de firme se numără un fond de capital de risc.
Principalele criterii pe care vă puteți concentra atunci când alegeți un astfel de fond ca partener financiar includ:
- durata activității pe piață - rusă, internațională (rezultatele activității fondului în perioadele de criză pot fi deosebit de orientative);
- indicatori financiari (capitalizarea fondului în sine, proiectele pe care le finanțează);
- informatii privind rezultatele investitiilor - pe baza exemplului proiectelor majore;
- recenzii ale experților publicate în mass-media tematice, stenograme ale conferințelor și întâlnirilor de afaceri.
Cele mai mari fonduri de risc din Rusia, care pot fi considerate pe bună dreptate parteneri de încredere și competenți în domeniul investițiilor, sunt Runa Capital, Almaz Capital, Life.SREDA, Leta Capital, ru-Net Holdings. Aceste corporații operează într-o varietate de segmente, dar linia lor comună de activitate este tehnologia informației.
Activitățile fondurilor de risc presupun finanțarea, de regulă, a proiectelor tinere inovatoare de investiții - startup-uri cu risc ridicat de faliment, și în același timp promițătoare din punct de vedere al valorificării ulterioare - în cazul dezvoltării cu succes a unei nișe de piață. Se întâmplă că un proiect de succes la care a participat un fond de risc plătește o duzină de proiecte neprofitabile. Aceasta este ceea ce mulți investitori moderni de risc sunt proiectați să facă.
Un antreprenor care dorește să primească finanțare de la un fond de risc trebuie să fie în primul rând interesat de:
- fabricabilitatea soluției propuse;
- perspectivele de extindere a pieței unei astfel de soluții;
- fezabilitatea implementării soluției în nișa de piață țintă;
- competență proprie, nivel de pregătire a echipei;
- elaborarea modelului de afaceri al startup-ului în ansamblu.
De regulă, fondurile de risc evaluează ideile de afaceri care le sunt propuse pe baza meritelor lor, încercând să evite formalitățile. Dar, în unele cazuri, prezentarea corectă a proiectului joacă nu mai puțin un rol decât esența conceptului inovator.
Se întâmplă ca fondurile de risc să afle despre startup-uri promițătoare și să le abordeze din proprie inițiativă. În acest caz, părțile vor trebui să elaboreze în detaliu termenii de cooperare și rolul investitorului în managementul afacerilor.
Poate fi limitată doar la participarea în portofoliu sau poate implica cea mai activă implicare a finanțatorilor în dezvoltarea unei afaceri tinere.
Companie de broker de investiții: alegerea unei contrapărți de încredere
Un antreprenor care dorește să câștige bani tranzacționând valori mobiliare va merge la un alt investitor care oferă servicii de intermediere (și conexe). Un antreprenor se va aștepta la asistență competentă de la un partener în efectuarea unei game largi de tranzacții pe bursă și alte platforme, care implică obținerea de profit prin investirea capitalului în diverse active valoroase.
Brokerii au apărut ca urmare a nevoii tot mai mari în rândul investitorilor, în primul rând, de intermediari de încredere, care să ofere investitorului posibilitatea de a tranzacționa folosind instrumente eficiente și sigure. Dar cum poți verifica fiabilitatea unei companii de investiții când vine vorba de servicii de brokeraj? Ca și în orice alt domeniu de parteneriat, cel mai bun mod aici este să încercați cooperarea cu diferiți furnizori în practică. Dar dacă acest lucru nu este posibil, atunci puteți încerca să evaluați perspectivele de parteneriat cu brokerii selectați pe baza diferitelor informații publice. De exemplu, cele care reflectă:
- comoditatea deschiderii unui cont (abilitatea de a deschide un cont online sau printr-un partener din apropiere este apreciată, astfel încât să nu fie deloc nevoie să călătoriți în celălalt capăt al orașului sau în alt oraș);
- condițiile și eficiența depunerii și retragerii fondurilor;
- nivelul de acces la diverse piețe și platforme de tranzacționare (cu cât există mai multe, cu atât comerțul poate fi mai diversificat);
- posibilitatea de a primi consultații și instruire (se evaluează atât nivelul serviciilor plătite, cât și ale serviciilor gratuite pentru rezolvarea unor astfel de probleme);
- comoditatea software-ului (și a altor instrumente pentru gestionarea conturilor de la distanță - de exemplu, un sistem de gestionare a contului telefonic) de la broker;
- nivelul de asistență pentru clienți.
Cei mai faimoși și de încredere brokeri ruși includ:
- „Finam”;
- Renaissance Broker;
- BC „Regiune”;
- IC „Veles Capital”;
- KIT Finanțe.
Cele mai importante mărci bancare rusești - Sberbank, VTB-24, Alfabank, Promsvyazbank - au, de asemenea, poziții excelente în ceea ce privește serviciile de brokeraj. În multe cazuri, este posibil să îi contactați vizitând birourile bancare cunoscute. Acolo puteți încheia un acord privind serviciile de brokeraj și, dacă este necesar, îl puteți rezilia.
Cele mai mari mărci din industria de brokeraj tind să aibă rețele mari de reprezentanți regionali. Nu va fi dificil pentru un investitor interesat să găsească cel mai apropiat partener al brokerului, să primească sfaturi de la acesta și să încheie un acord.
Alegând un broker de încredere, care are o experiență vastă pe piața rusă, un antreprenor poate avea încredere în siguranța propriului capital - atât existent, cât și câștigat în timpul activităților de tranzacționare și poate conta pe utilizarea unor instrumente de investiții avansate din punct de vedere tehnologic și eficiente.
Un mare broker va minimiza orice dificultăți legale în utilizarea unui cont de investiții - de exemplu, dacă este vorba de achiziționarea de active străine. Este în interesul unui mare broker să păstreze clientul, iar el va încerca să facă acest lucru, îmbunătățindu-și constant munca.
Societate de administrare a investițiilor: criterii de alegere a unui partener
Un alt tip de companie de investiții este o organizație care ia capital în managementul încrederii pentru a-și asigura creșterea (și a câștiga bani din dobândă și din alte condiții de cooperare ale investitorului).
O societate de investiții de management este o entitate economică care are la dispoziție resurse pentru investiții financiare într-o gamă largă de active. Printre cele mai comune sunt activele fondurilor mutuale de investiții. Avantajul lor constă în sursele diversificate de creștere a capitalului. Dacă există scăderi în capitalizarea unui segment, există opțiuni pentru a detecta segmente în care prețul valorilor mobiliare crește în mod activ.
Desigur, găsirea segmentelor profitabile nu este o sarcină ușoară, necesitând un nivel ridicat de competență a experților companiei de management. Cum să alegi un partener de încredere printre un număr mare de jucători din acest segment de piață? Principalele criterii care pot fi luate în considerare în acest caz includ:
Valoarea capitalului social al societății de investiții.
Evident, cu cât este mai mare acest indicator, cu atât este mai fiabilă afacerea, cu atât alți investitori și proprietari investesc mai activ în el.
Volumul activelor nete.
De asemenea, cu cât este mai mare, cu atât compania este mai stabilă, cu atât este mai solvată în relațiile cu creditorii și contrapărțile săi.
Criterii comune pentru jucătorii de pe piața financiară:
- durata prezenței pe piață, experiență în depășirea crizelor;
Investiția în diverse domenii este o activitate profitabilă. Este această direcție care va fi discutată în articolul nostru, care vă va permite să înțelegeți ce fac companiile de investiții.
Definiția „investiției” este reflectată în Legea federală nr. 39-FZ din 25 februarie 1999. Este unul dintre elementele principale care dezvăluie esența activităților companiilor specializate, a căror activitate este legată nu doar de creșterea produselor financiare. Acesta vizează dezvoltarea întreprinderilor individuale și a industriilor întregi.
Înainte de a răspunde la întrebarea „Ce face o companie de investiții mai detaliat, este necesar să înțelegeți semnificația termenilor și conceptelor de bază:
- Investițiile sunt fonduri, proprietăți, valori mobiliare și alte elemente utilizate pentru a obține câștiguri financiare.
- Companiile de investiții sunt organizații care administrează valori mobiliare (vezi) și alte unități financiare. Ei desfășoară operațiuni care vizează dezvoltarea întreprinderii, extinderea gamei sau investițiile în noi domenii de activitate pentru obținerea de beneficii economice.
Există două tipuri principale de companii care desfășoară activități de investiții: deschise și închise.
Organizații închise
Societățile de investiții mai sunt numite și fonduri. Versiunea lor închisă presupune acumularea de finanțare prin distribuirea de diferite tipuri de acțiuni între investitori. Acest lucru se întâmplă în momentul formării organizației. Numărul și componența investitorilor sunt limitate și clar definite.
Acțiunile nu pot fi răscumpărate de societate pe toată perioada de existență. Capitalul investițional are o sumă fixă. Funcționează continuu, iar acționarii primesc profituri continue din sumele investite în fond.
Organizații deschise
O companie de investiții deschisă este o organizație care emite obligațiuni obișnuite. Din acest motiv, se formează capitalul unui astfel de fond. Valorile mobiliare sunt cumpărate și vândute în mod liber. Prețul acestora poate varia în funcție de indicatorii actuali ai pieței. În consecință, capitalul unei societăți deschise nu are o valoare fixă.
Important! Cooperarea cu companii de investiții deschise poate aduce profituri reale. Dar înainte de a investi bani, este necesar să analizați activitățile fondurilor și să alegeți cel mai de încredere și dovedit.
Nu există instrucțiuni care să poată direcționa acțiunile unei persoane fizice sau ale unei întreprinderi în domeniul investițiilor pentru a obține un rezultat de 100%. Evaluarea unor astfel de companii poate ajuta la alegerea celui mai de încredere partener de investiții.
Datele privind cele mai mari zece companii din Federație pentru anul 2014 sunt prezentate în tabel:
Cele mai populare companii de investiții din 2015 sunt enumerate în ordinea descrescătoare a indicelui de popularitate:
- Bursa: IC "Finam".
- DC Forex4you.
- SKS Webtransfer, activează în domeniul creditării.
- Grupul de companii TeleTrade va oferi asistență pe piața financiară.
- Compania Troy Standard, care investește în monede din metale prețioase: aur și argint.
Activitatea de investiții este utilizarea înțeleaptă a fondurilor. Piața valorilor mobiliare în curs de dezvoltare a făcut ca pregătirea tinerilor specialiști să fie relevantă. Dobândirea de experiență și cunoștințe în domeniul investițiilor permite angajaților companiei să găsească noi oportunități de a obține profit.
Activitățile organizațiilor deschise de investiții
Principalele activități ale companiilor de investiții, permițând unui număr mare de participanți să facă profit, sunt:
- Managementul încrederii. Aceasta metoda presupune investitia in tipul de activitate recomandat de firma aleasa ca partener. Proprietarul finanțării pur și simplu îl asigură, iar decizia de investiție este luată de societatea de investiții. În același timp, sfera investiției și toate nuanțele de proiectare și generare a unei idei depind de fondul deschis.
- Activitati de brokeraj. Participarea la tranzacționarea pe piețele financiare implică utilizarea unui intermediar. Acesta oferă platforma și alte componente. Proprietarul finanțelor le oferă brokerului și își exprimă dorința de a investi într-o anumită întreprindere. Decizia este la latitudinea comerciantului.
- Împrumut. Esența unor astfel de investiții este investiția într-o companie care oferă servicii de creditare persoanelor fizice. Investițiile financiare sunt transferate într-un anumit cont și din acestea sunt emise anumite sume celor care doresc să facă un împrumut. Suma de bani câștigată de un comerciant depinde de capitalul de pornire și de cifra de afaceri.
Există mai multe moduri de a investi bani. Nu există nimic unic, fiecare investitor potențial este capabil să determine sfera și direcția activității.
Marii investitori
Activitățile din domenii precum energia, petrolul, industria cărbunelui și alte industrii importante din punct de vedere strategic nu pot fi realizate doar cu investiții guvernamentale. Prin urmare, multe întreprinderi folosesc diverse modalități de a atrage investiții de la companiile mari.
Uneori acestea pot fi companii străine care permit extinderea pieței de bunuri sau servicii, înființarea de noi linii de producție sau schimbarea gamei. Corporațiile de renume care funcționează de mai bine de un an și au creat o bază stabilă care generează venituri încearcă adesea să atragă capital suplimentar.
Există modalități eficiente de a atrage investiții din partea companiilor mari:
- Evaluarea performanței. Vă permite să determinați „valoarea” unei afaceri și să construiți o strategie de dezvoltare.
- Emisiune suplimentară de acțiuni și vânzarea ulterioară a acestora prin bursă.
- Cooperarea cu alte preocupări mari, fuziuni cu acestea și alte metode.
Datele date în text au făcut posibil să înțelegem ce este o societate de investiții + ce face o astfel de organizație. Folosindu-le, vă puteți îmbunătăți situația financiară generând venituri suplimentare.
În fotografiile și videoclipurile prezentate în acest articol veți găsi informații suplimentare despre acest subiect.
