Die zuverlässigsten Broker auf dem russischen Aktienmarkt. Auswahl des besten Brokers auf dem russischen Markt. Trading-Broker

Es ist für uns zur Tradition geworden, einen jährlichen Überblick über den Maklerdienstleistungsmarkt zu geben und ein jährliches Ranking der besten Makler zu veröffentlichen (unsere vorherigen Artikel „ “ und „ “ wurden von mehr als 150.000 Menschen gelesen), was auf die hohe Nachfrage danach hinweist solche Forschung.

In diesem Artikel werden drei Hauptthemen behandelt:

So bewerten und wählen Sie einen zuverlässigen Broker im Jahr 2019 aus.

Bewertung von Top-Brokern nach wichtigen objektiven Kriterien. Dieses Jahr haben wir Bewertungen von echten Menschen über Top-Broker gesammelt. Am Ende des Artikels können Sie außerdem eine vollständige Studie zu Top-Brokern herunterladen.

Neu 2019 im Maklergeschäft

Wie jede andere Branche befindet sich auch der Finanzdienstleistungssektor in ständiger Entwicklung, es entstehen neue Akteure, die Zahl der bestehenden Marktteilnehmer wächst aufgrund steigender Kundenanforderungen und das Portfolio der angebotenen Dienstleistungen erweitert sich. Seit der Veröffentlichung unseres letzten Artikels („“) haben sich zwei wesentliche Änderungen ergeben:

Die meisten Unternehmen bieten ihren Kunden inzwischen die Möglichkeit, online ein Konto zu eröffnen.

Fast alle Betreiber verfügen mittlerweile über mobile Anwendungen.

So bewerten Sie einen Broker

Zum Zeitpunkt des Schreibens betrug die Zahl der Handelsteilnehmer, also der Unternehmen mit Zugang zum Wertpapiermarkt, nach Angaben der Moskauer Börse 326. Wie trifft man eine kompetente und fundierte Entscheidung bei der Auswahl eines Brokers? Wie kann man sich im überfüllten Informationsfluss auf den Websites der Maklerdienstleister nicht verwirren? In unserem Artikel werden wir versuchen, Ihnen bei der Bewältigung dieses Problems zu helfen. Wir verraten Ihnen, nach welchen Kriterien Sie ein Unternehmen bewerten und worauf Sie dabei achten sollten. Das folgende Diagramm zeigt die Schritte zur Bewertung eines Brokers. Anschließend werden wir uns jeden Schritt genauer ansehen.

So wählen Sie einen Broker aus

Wir stellen 8 Kriterien für die Bewertung eines Brokers vor. Das grundlegende Kriterium bei der Auswahl eines Brokers ist seine Zuverlässigkeit. Der Zuverlässigkeitsindikator basiert in unserer Bewertung auf den ersten beiden Kriterien:

Verfügt das Unternehmen über eine Lizenz?, also eine Sondergenehmigung zur Ausübung von Maklertätigkeiten. Es wird von der Zentralbank der Russischen Föderation herausgegeben. Die Lizenz bestätigt, dass das Unternehmen über die entsprechenden fachlichen Kompetenzen verfügt und grundsätzlich berechtigt ist, Finanzgeschäfte an der Börse zu tätigen. Es ist illegal, einen Makler ohne Lizenz zu betreiben. Wenn Sie also Ihr Geld einem Unternehmen ohne Lizenz anvertrauen, arbeiten Sie mit Gesetzesbrechern zusammen, mit allen daraus resultierenden Konsequenzen. In der Regel sind solche Fälle auf dem Forex-Markt üblich, wo sich die Anzahl der lizenzierten Unternehmen derzeit an einer Hand abzählen lässt. Die heutige Überprüfung konzentriert sich ausschließlich auf Top-Börsenmakler, deren Lizenzen in Ordnung sind. Sie können die Verfügbarkeit einer Lizenz auf der Website der Zentralbank Russlands überprüfen

Marktpositionen des Brokers.

In diesem Zusammenhang können Sie auf Indikatoren wie die Bewertung des Unternehmens anhand der Größe seines Kundenstamms und der Höhe des Umsatzes zurückgreifen. Besser ist es, wenn das von Ihnen gewählte Unternehmen unter den ersten TOP 4 ist. Die Liste dieser Unternehmen ist seit langem stabil, es kam lediglich zu konzerninternen Rangveränderungen. Dies ist ein indirekter, aber ziemlich zuverlässiger Indikator für die Zuverlässigkeit des Brokers. Bei den Top-5-Brokern handelt es sich um große Investment- oder Finanzgruppen, bei denen es sich um professionelle Marktteilnehmer handelt, die sich im Laufe der Zeit bewährt haben, sowie um andere Investoren.

Das Vorliegen einer Lizenz und Marktposition charakterisieren die Rechtmäßigkeit und den Umfang der Unternehmenstätigkeit und damit vor allem die Zuverlässigkeit des Maklers. Als zusätzliche Kriterien für die Auswahl eines Brokers werden wir 6 weitere spezifische Punkte hervorheben. Der Grad der Bedeutung jedes Kriteriums für verschiedene Anlegergruppen ist individuell.

Möglichkeit der Ferneröffnung eines Brokerage-Kontos.

Nicht alle TOP-bewerteten Unternehmen verfügen über ein ausgebautes Filialnetz. Darüber hinaus gibt es möglicherweise selbst in Großstädten keine Repräsentanzen. Dieses Kriterium ist besonders wichtig für Einwohner abgelegener Winkel des Landes sowie für Einwohner der Republik Krim und der Stadt Sewastopol, wo die Auswahl an Finanzintermediären sehr begrenzt ist. In solchen Fällen ist die Verfügbarkeit einer Online-Kontoeröffnungsfunktion ein wichtiges Kriterium für die Auswahl eines Brokers. Heutzutage verfügen die meisten Broker über einen solchen Service. Nachfolgend haben wir die Verfügbarkeit dieses Service für alle Broker im Testbericht angegeben.

Startbetrag für die Investition.

Bei der Kommunikation mit Spezialisten von Maklerunternehmen hört man oft den Satz: „Sie können bereits mit 1000 Rubel mit der Investition beginnen.“ Dies ist ein gängiger Marketingtrick. Viele Unternehmen geben keine Schwellenbeträge an, dies kann jedoch seine eigenen Fallstricke haben. Die Aufgabe des Spezialisten besteht darin, seine Arbeit zu erledigen, das heißt, das Produkt zu verkaufen. Er kann Ihnen möglicherweise nicht viele Nuancen erzählen. Ihr Ziel ist es jedoch, mit dem von Ihnen investierten Kapital die größtmögliche Effizienz in Form eines angemessenen prozentualen Einkommens zu erzielen. Daher lohnt es sich, darauf zu achten, was am häufigsten im Kleingedruckten und unter dem „*“-Zeichen geschrieben wird. Es ist eine weit verbreitete Praxis, Kunden, deren Maklerkontobeträge unter einem bestimmten Betrag liegen, zusätzliche Kosten aufzuerlegen. Basierend auf den Erfahrungen bei der Untersuchung von Maklerunternehmen liegt dieser Schwellenwert bei 30-50.000 Rubel. Mögliche Optionen für „Überkosten“: eine Gebühr für die Nutzung der Quik-Software („“), die Festlegung einer Abonnementgebühr für Makler- und Depotdienstleistungen in Form eines festen Betrags, der nicht von der Häufigkeit der Transaktionen abhängt. Für Anleger mit geringem Vermögen können diese Kosten als „ruinös“ angesehen werden. Daher ist es bei der Auswahl eines Brokers unbedingt erforderlich, diesen Punkt zu berücksichtigen. In der Analyse haben wir diesen Punkt „Mindestbetrag zur Kontoeröffnung“ genannt und diesen Punkt für jeden Broker angegeben.

Maklerprovision.

Über Maklerprovisionen kursieren viele Mythen und Missverständnisse. Viele Leute denken, dass der Broker zu viel verlangt. In diesem Artikel klären wir diese Punkte. Natürlich arbeitet der Broker nicht umsonst und erhebt eine Provision für die Bereitstellung des Zugangs zur Börse. Zu den Maklergebühren gehören:

• Maklerprovision, die direkt von der Häufigkeit und Menge der auf dem Wertpapiermarkt getätigten Transaktionen abhängt.

  Worauf ist zu achten: Wenn Sie planen, Investitionen zu tätigen und nicht zu handeln, dann ist die Anzahl der Transaktionen des Anlegers gering und daher ist die Provision für den Anleger in der Regel unbedeutend (wir haben über den Unterschied zwischen den Ansätzen des Investierens und des Handels geschrieben). im Artikel ""). Allerdings sollte der Anleger bedenken, dass es bei einigen Brokern sogenannte „Grenzprovisionen“ geben kann, bei denen der Kunde bei der Durchführung einer Transaktion einen bestimmten Mindestbetrag zahlt, auch wenn es sich um eine kleine Transaktion handelt. Es kann auch eine monatliche Zeichnungsgebühr anfallen, die bei geringem Kapital für den Anlageansatz unrentabel sein kann. An dieser Stelle werden wir auf jeden Broker eingehen und darauf hinweisen, ob Provisionen und Abonnementgebühren mit festem Schwellenwert vorhanden sind oder nicht.

  Zahlung für Depotdienstleistungen im Zusammenhang mit der Aufbewahrung von Wertpapieren (was eine Depotbank ist, erfahren Sie in unserem Artikel „“). Einige Broker in unserer Analyse erheben keine Depotgebühren. In solchen Fällen werden diese Kosten jedoch in der Regel im Maklerprovisionstarif berücksichtigt.

  Provision für die Gewährung eines Kredits bei der Durchführung sogenannter Margin-Geschäfte. Das Darlehen kann entweder in bar oder in Wertpapieren erfolgen. Oftmals können Margin-Transaktionen während einer Handelssitzung ohne Provision durchgeführt werden, und wenn der Kredit für einen Zeitraum von mehr als einem Tag bereitgestellt wird, erhebt der Broker eine Gebühr in Form eines jährlichen Prozentsatzes des geliehenen Betrags. Geschäfte mit Hebelwirkung werden von recht erfahrenen Anlegern durchgeführt. Anfängern raten wir grundsätzlich davon ab, diesen riskanten Mechanismus zur Durchführung von Transaktionen zu nutzen, der mit der potenziellen Möglichkeit verbunden ist, einen Teil oder den gesamten Kapitalbetrag zu verlieren.

Software

Der Zugang zum Handel und zu Transaktionen mit Finanzanlagen auf der Börsenplattform erfolgt über eine spezielle Software. Die Standardoption ist das QUIK-Programm. Die Programmverteilung kann von den Websites aller Top-Broker heruntergeladen werden. Viele Unternehmen bieten die Möglichkeit, Demoversionen des QUIK-Programms zu installieren, was sehr praktisch ist, um sich vorab mit dem Transaktionsprozess vertraut zu machen.

Aussehen des QUIK-Programms:


Zusätzlich zur Standardsoftware bieten Broker derzeit mobile QUIK-Anwendungen sowie mobile Anwendungen der Broker selbst an, in denen Sie persönliche Kontoinformationen, Kontostände usw. einsehen können.

Aussehen der mobilen Anwendungen BCS-Broker (links) und Sberbank-Broker (rechts):



Zugang zu Austauschplattformen.

Wenn Sie ausländische Wertpapiere handeln möchten, benötigen Sie einen Zugang zur Handelsplattform. Leider können nicht alle großen russischen Broker einen solchen Zugang bieten. Konzentrieren Sie sich daher in diesem Moment darauf, ob Ihr Interessengebiet neben dem russischen Aktienmarkt auch die Vermögenswerte internationaler Unternehmen umfasst.

Komfort und Bedingungen für die Einzahlung/Abhebung von Geldern von einem Brokerage-Konto und die Auszahlung von Geldern.

Die kommissionsfreie Einzahlung von Geldern auf ein Konto ist über die Kasse des Maklers, über die Karte des Maklers oder sein Privatkonto (wenn es sich um einen Makler und eine Bankorganisation in einer Person handelt) möglich. Erfolgt die Aufladung des Kontos per Banküberweisung oder von einer Karte einer anderen Bank, kann die für Sie zuständige Bank für die Transaktion eine Provision gemäß ihrem Tarif erheben. Das Abheben von Geldern von einem Brokerkonto erfolgt in der Regel ohne Provision, bei dringenden Abhebungen sind Gebühren möglich. Aber es gibt Ausnahmen. Eine Reihe der Top-Ten-Broker erheben Provisionen, auch für Abhebungen. Abhängig davon, wie oft Sie Einzahlungen/Abhebungen vornehmen möchten, kann eine solche Provision 1-2 % der versteckten Kosten Ihres Vermögens ausmachen. Auch auf diesen Punkt gehen wir bei jedem Broker ausführlich ein.

Anhand einer bestimmten Liste von Merkmalen analysieren wir Unternehmen, die Zugang zu Börsenplattformen bieten. Zunächst stellen wir Ihnen die Bewertungen bestehender Broker nach offiziellen Angaben der Moskauer Börse vor:

Wir konsolidieren diese beiden Unternehmenslisten, um ein Rating von Brokern zu erstellen, die gleichzeitig zwei Bedingungen erfüllen: massiv (größte Kundenbasis) und den maximalen Handelsumsatz generieren.

TOP 11 Broker auf dem russischen Markt

Als nächstes führen wir eine detaillierte Analyse einer ausgewählten Gruppe von Maklern nach festgelegten Kriterien durch. Gleichzeitig analysieren wir im Hinblick auf Tarifpläne die Starterpakete, die von Unternehmen für unerfahrene Anleger (mit einem Konto von weniger als 1 Million Rubel und einer geringen Anzahl von Transaktionen pro Monat) empfohlen werden.

FG BKS ist ein Unternehmen, das an der Spitze der Entwicklung von Maklerdienstleistungen in Russland steht und über mehr als 20 Jahre Erfahrung auf dem Aktienmarkt verfügt. In dieser Zeit hat das Unternehmen umfangreiche Erfahrungen im Investmentbereich gesammelt und das Vertrauen zahlreicher Investoren, darunter der führenden Finanzinstitute des Landes, gewonnen. Die Investitionstätigkeit ist ein Kernbereich der Unternehmenstätigkeit. Daher sind alle Ressourcen auf die Entwicklung und Verbesserung von Geschäftsprozessen ausgerichtet. Das Hauptziel besteht darin, die Qualität der den Kunden angebotenen Dienstleistungen zu verbessern. Nachfolgend sind die wichtigsten Leistungsparameter dieses Brokers gemäß der aktuellen Tarifpolitik aufgeführt:

Vorteile des BCS-Brokers:

Flexible Tarifpolitik für unterschiedliche Anlageprofile.

Zugang zum Eurobond-Handel und zur St. Petersburger Handelsbörse.

Hohe Professionalität und technischer Support. Support-Service rund um die Uhr.

Große Variabilität der Online-Handelssysteme.

Nachteile des BCS-Brokers:

Es gibt Schwellenprovisionen, diese werden jedoch bei passiver Anlage unempfindlich und die Kapitalhöhe beträgt ab 100 Billionen.

Ungünstige Tarifpolitik für Anleger mit kleinen Beträgen (bis zu 30.000 Rubel).

Broker Sberbank

Die Sberbank ist die größte Bank Russlands und ein absoluter Monopolist im Bankensektor. Neben der Erlaubnis zur Ausübung von Bankgeschäften verfügt sie über Lizenzen für Makler-, Depot- und Händlertätigkeiten. In Bezug auf die Anzahl der Maklerkunden sowie die Anzahl der offenen individuellen Anlagekonten nimmt es eine Spitzenposition ein und weist einen erheblichen Abstand zu seinen engsten Konkurrenten auf. Die Bank ist der Hauptgläubiger der russischen Wirtschaft, ihre Marke steht für Stabilität und Zuverlässigkeit. Dies bestimmt natürlich auch den Erfolg und die Führungsposition des Unternehmens im Maklerrating. Nachfolgend sind die wichtigsten Leistungsparameter dieses Brokers gemäß der aktuellen Tarifpolitik aufgeführt:

UPD Bedeutsame Änderungen.

Ab 01.09.2019 Die Provision für Depotdienstleistungen wurde gestrichen (bisher 149 Rubel/Monat bei Transaktionen auf dem Konto).

Ab 01.05.2019 die Provision für Maklerdienstleistungen wurde von 0,075 %-0,165 % auf 0,060 % gesenkt („Unabhängiger“ Tarifplan für Transaktionsvolumina bis zu 1 Million Rubel).

Vorteile des Sberbank-Brokers:

Es gibt keine Beschränkungen hinsichtlich der Höhe der Eröffnung eines Maklerkontos und keine Schwellenprovisionen.

Transparenz der Tarifpolitik – keine versteckten Gebühren.

Gratis Software.

Die weitreichende geografische Präsenz der Geschäftsbereiche der Bank gewährleistet die Verfügbarkeit der Dienstleistungen des Unternehmens nahezu überall im Land. Zusammen mit dem größten Terminalnetz ermöglicht es das Auffüllen und Abheben von Geldern von einem Brokerkonto ohne zusätzliche Provisionen.

Nachteile des Sberbank-Brokers:

Erhebliche Provision für Maklerdienstleistungen im Gegensatz zu anderen Unternehmen auf der TOP-Liste.

Fehlender Zugang zur St. Petersburger Handelsbörse.

Schmales Angebot an Tarifplänen.

Makler „FC Otkritie“

FC Otkritie ist eine der größten Banken in Russland. Verfügt über Lizenzen zur Durchführung von Makler-, Händler- und Depottätigkeiten sowie eine Lizenz zur Durchführung von Bankgeschäften. Aufgrund der Einführung im Jahr 2017 In Bezug auf die gleichnamige Bank, die Teil der Gruppe ist, wurde der Ruf von Otkritie-Broker durch das Sanierungsverfahren etwas geschädigt. Im Dezember desselben Jahres trat Otkritie Broker der Otkritie Bank-Gruppe bei. Trotz des negativen Informationshintergrunds rund um das Unternehmen behielt Otkritie Broker seine Position in den TOP 5 des Börsenratings. Als Kommentar zu dieser Situation möchten wir darauf hinweisen, dass unter den Brokern aus den Top 5 seit 1992, d. h. Seit Beginn der russischen Börse gab es keine Insolvenzen oder Lizenzentzüge. Otkritie Broker ist ein Unternehmen mit einem guten Ruf und einer langen Geschichte, das fast seit der Gründung der russischen Börse Maklertätigkeiten ausübt.

Bedingungen der Tarifpolitik der Otkritie FC Bank Group gemäß den Schlüsselkriterien für Maklerdienstleistungen:

Vorteile:

Zugang zum Handel mit ausländischen Wertpapieren und Eurobonds.

Möglichkeit der Ferneröffnung eines Brokerage-Kontos.

Mängel:

Hoher Prozentsatz für Maklerdienstleistungen im Vergleich zu den Einstiegstarifplänen der Top-5-Makler.

Verfügbarkeit eines Schwellenwerts für die Eröffnung eines Maklerkontos, Schwellenprovisionen für Transaktionen.

Provision für die Auszahlung von Geldern.

Broker JSC FINAM

JSC FINAM ist eine große Finanzgruppe. Dies ist eines der ersten Unternehmen in Russland, das mit der Bereitstellung von Maklerdienstleistungen begann (zusammen mit dem Broker FG BKS), das erste russische Unternehmen, das eine Forex-Händlerlizenz erhielt. Die Unternehmen der Gruppe sind berechtigt, eine breite Palette von Dienstleistungen anzubieten: Makler-, Händler-, Depottätigkeiten, Wertpapierverwaltung, Verwaltung von Investmentfonds, Investmentfonds und nichtstaatlichen Pensionsfonds. Es gibt auch eine Lizenz zur Durchführung von Bankgeschäften mit Geldern in Rubel und Fremdwährung. Wichtige Parameter des Starttarifplans des Brokers Broker JSC FINAM:

UPD: Bedeutsame Änderungen. Ab 4. Dezember 2018 Der Broker hat einen speziellen FreeTrade-Tarifplan eingeführt, der es Ihnen ermöglicht, Handelsgeschäfte an der Moskauer Börse ohne Maklerprovision durchzuführen. Bedingungen: Online-Kontoeröffnung, Aufladung des Kontos bei Eröffnung mit einem Betrag von 30.000 Rubel oder mehr, Handel über ein Mobiltelefon in der FinamTrade-Anwendung.

Vorteile:

Niedrige Provision für Maklerdienstleistungen.

Hohes Maß an Beratung und technischem Support.

Zugang zum Aktienmarkt der St. Petersburger Börse und Möglichkeit zur Durchführung von Transaktionen mit Eurobonds.

Große Auswahl an Software für den Online-Handel.

Möglichkeit der Ferneröffnung eines Brokerage-Kontos.

Mängel:

Verfügbarkeit einer Abonnementgebühr für die Betreuung eines Kundenkontos durch einen Makler, einer Schwellenprovision für Maklerdienstleistungen.

Kostenpflichtiger Zugang zu ausgewählten Anwendungen für den Online-Handel.

Das provisionsfreie Auffüllen und Abheben von Geldern von einem Maklerkonto ist nur in den Büros der FINAM Bank oder an den Kassen des Maklers möglich. Provision für die Abhebung von Fremdwährungen vom Kundenkonto.

Makler VTB

VTB ist vor allem einer der Marktführer im Bankensektor der Russischen Föderation und liegt nach der Sberbank an zweiter Stelle im Ranking. Es verfügt über das größte Filialnetz in der Russischen Föderation. Sie verfügt über ein diversifiziertes Geschäftsmodell: Sie verfügt über Lizenzen zur Ausübung von Makler-, Händler- und Depottätigkeiten sowie über eine Lizenz zur Ausübung von Wertpapierverwaltungstätigkeiten. Traditionell gehört es seit mehreren Jahren zu den TOP 5 der russischen Massenmakler. Bedingungen der Tarifpolitik des Unternehmens gemäß den Schlüsselkriterien der Maklerdienstleistungen:

UPD: Bedeutsame Änderungen. 15.04.2019 Für Kunden von Maklerdiensten hat der VTB-Broker Zugang zur St. Petersburg Exchange-Plattform.

Vorteile:

Es gibt keine Mindestbeträge für die Eröffnung eines Maklerkontos und keine Mindestprovisionen.

Relativ niedrige Provision für Maklerdienstleistungen.

Ein großes regionales Netzwerk an Filialen und Repräsentanzen, eine breite Verteilung von Terminals und Geldautomaten.

Kostenlose Handelssysteme und mobile Anwendungen.

Deshalb haben wir die 5 besten russischen Broker, die die Zuverlässigkeitskriterien erfüllen, nach objektiven Kriterien im Detail analysiert. Darüber hinaus umfasst die Liste seriöser Broker, die auf Daten der Moskauer Börse basiert, ALOR+ LLC, ATON LLC, Bank GPB (JSC), PJSC Promsvyazbank, KIT Finance (JSC) und JSC IC IT Invest. Auch diese Unternehmen haben das Vertrauen von gewonnen In der Investment-Community verfügen die meisten von ihnen über fundierte Erfahrung auf dem Markt für Maklerdienstleistungen, bieten interessante und lohnenswerte Anlageprodukte an und können auch als vollwertige Kandidaten bei der Auswahl eines Vermittlers zur Umsetzung ihrer Anlagestrategien in Betracht gezogen werden. Vollständige Analysen zu diesen Maklern erhalten Sie von Wenn Sie auf die Schaltfläche unten klicken, wird unser VKontakte-Chatbot geöffnet. Geben Sie dann das Wort „ ein. Makler» und unser Chat-Roboter sendet Ihnen einen Link zur vollständigen Studie!

Wer an der Börse Geld verdienen möchte, muss sich auf zusätzliche Kosten einstellen:

• Maklerprovisionen;
• Wechselprovisionen;
• Monatliche Servicegebühr;
• Provisionen für die Nutzung von Programmen für den Betrieb an der Börse;
• Provisionen für Depotdienstleistungen (Führung von Wertpapierkonten).

Bei der Investition können zusätzliche Gebühren anfallen.

Der größte Betrag ist in der Regel die Maklerprovision. Bei einem Unternehmen kann dies 0,5 % des Aktienkurses sein, bei einem anderen 0,055 %. Dies bedeutet, dass beim Kauf von Wertpapieren für 100.000 Rubel. In einem Fall muss der Makler 500 Rubel zahlen, im zweiten Fall 55 Rubel.

Wo ist es profitabler?

Wir haben die Tarife der größten Makler in Russland untersucht. Der günstigste Tarif kam von der Firma IT Invest – 0,035 % pro Transaktion. Dies bedeutet, dass beim Kauf von Aktien für 100.000 Rubel. Für Maklerdienste müssen Sie 35 Rubel bezahlen.

Der Marktführer für Maklerdienstleistungen, BCS, erhebt im Rahmen des „Start“-Tarifs eine Provision von 0,0354 %, jedoch nicht weniger als 35,4 Rubel. pro Tag oder 354 Rubel. im Monat. Der Kauf von Aktien über die Sberbank kostet 0,125 % – ab 100.000 Rubel. Sie müssen 125 Rubel bezahlen.

Je größer die Anzahl der gekauften Aktien ist, desto geringer ist die Maklerprovision.

Die meisten Broker beschränken ihre Kunden nicht auf den Mindestbetrag, der für die Kontoeröffnung erforderlich ist. Bei VTB24 gibt es die größte Einschränkung: Um Aktien zu kaufen, müssen Sie mindestens 100.000 Rubel auf Ihr Konto überweisen.

15 Makler mit Mindestprovision

Wo kann man ein Konto eröffnen?

Um mit dem Kauf von Aktien an der Börse zu beginnen, müssen Sie einen Broker auswählen und mit ihm eine Vereinbarung abschließen. Hierfür benötigen Sie einen Reisepass. Sie können Dokumente über das Internet (z. B. über ein Konto bei den Staatsdiensten) oder in der Geschäftsstelle des Unternehmens erstellen. Die Möglichkeit eines Vertragsabschlusses aus der Ferne bieten 9 von 15 untersuchten Unternehmen:

• IT-Invest
• Finam
• Veles-Hauptstadt
• Alfa-Bank
• Zerich
• Alor-Makler
• Eröffnungsmakler
• ATON.

VTB24 verfügt über das größte Netzwerk an Büros, in denen Sie in Moskau einen Vertrag abschließen können – 104 Filialen. Hier sind die Adressen von Maklern in Moskau. Wenn Sie aus einer anderen Stadt kommen, können Sie das nächstgelegene Büro auf der Website des Maklers finden.

Warnung: Der Aktienhandel ist riskant und Sie können investiertes Geld gewinnen oder verlieren. Wenn Sie nicht wissen, wie sich eine Aktie von einer Anleihe unterscheidet, und an ein sagenhaftes Einkommen an einem Tag glauben, dann melden Sie sich für einen Anlagekurs an.

Wie wurde die Bewertung erstellt?

Es wurde als Grundlage genommen, was hinsichtlich des Handelsvolumens an der Moskauer Börse im Januar 2017 führend war. Darunter waren die ersten 15 Unternehmen, die Dienstleistungen für Privatpersonen anbieten. Jeder Broker legte einen Tarif mit einer Mindestprovision für den Kauf/Verkauf von Wertpapieren mit einem Umsatz von 100.000 Rubel fest. am Tag. Bei der Bewertung wurden Sonderangebote und Werbeaktionen nicht berücksichtigt. Je niedriger die Provision des Maklers ist, desto höher ist seine Position im Rating. Die Maklerpreise sind aktuell und haben den Stand vom 24. Mai 2017.

Hallo liebe Freunde! Bei der Auswahl eines Unternehmens für die Arbeit an der Börse reicht es nicht aus, die Verfügbarkeit einer Lizenz der Zentralbank der Russischen Föderation zu prüfen und einen kurzen Blick auf die Bewertungen zu werfen. Sie müssen die Konkurrenz anhand vieler Parameter untersuchen, darunter die Anzahl der verfügbaren Märkte, Tarifpläne, Provisionen, angebotene Software und Anforderungen an die Höhe der ersten Einzahlung. Die Bewertung der Makler in Russland hilft Ihnen bei der Auswahl – sie wird Sie weiterbringen 15 Minuten. Sie sparen viele Stunden beim Studium der Unternehmenswebsites und deren Betriebsbedingungen.

Es ist unmöglich, alle von der Zentralbank der Russischen Föderation lizenzierten Broker in einem Material abzudecken. Ich habe mich auf 4 Unternehmen beschränkt mit unterschiedlichen Anforderungen an die Starteinzahlung. Nachfolgend finden Sie Optionen sowohl für Einsteiger als auch für diejenigen, die große Summen investieren möchten.

Welche Broker-Indikatoren sollten Sie bei der Auswahl berücksichtigen?

Ein einwandfreier Ruf ist eine notwendige, aber keine hinreichende Bedingung für die Wahl eines Unternehmens. Ich empfehle beliebig Bewerten Sie den Broker nach folgenden Kriterien:

Standardmäßig sollte eine Regulierung durch die Zentralbank der Russischen Föderation, ein einwandfreier Ruf und eine russische Registrierung vorliegen. Keine Offshore-Unternehmen, extrem hohe Hebelwirkung und Unterstützung für Instrumente wie binäre Optionen.

Die besten in Russland tätigen Broker

Ich werde näher auf 4 Unternehmen eingehen, die Dienstleistungen für russische Händler anbieten. Das TOP beinhaltete: BKS(Umsatzführer auf MICEX), Finam, Tinkoff Und Vereinigte Händler. Für jede dieser Bedingungen werden wir die Bedingungen genauer untersuchen und dann eine abschließende Tabelle erstellen, in der die Merkmale verglichen werden.

BKS

Seit der Gründung im Jahr 1995 gibt es keine Probleme mit der Zuverlässigkeit, die Arbeit des Maklers wird von der Zentralbank der Russischen Föderation reguliert. Über BCS können Sie sowohl auf russischen als auch auf ausländischen Märkten arbeiten.

Hauptmerkmale:

Es gibt keine Reputationsprobleme; das Einzige, was einen Neuling verwirren kann, ist die Höhe des Startkapitals. Immerhin 50.000 Rubel. - Dies ist der Mindestbetrag, mit dem man bequem beginnen kann, aber es ist besser, 60-100.000 Rubel zu haben. Für Anfänger könnte dies eine zu hohe Einstiegshürde darstellen.

Eröffnen Sie ein Handelskonto beim BCS-Broker

Finam

Die Eintrittsschwelle liegt hier etwas niedriger. In Bezug auf Zuverlässigkeit und andere Indikatoren liegt es auf dem Niveau von BCS; Finam ist einer der besten Broker in Russland:

Das Gute an Finam ist, dass Kwik kostenlos ist und weniger Ersteinzahlungsanforderungen bestehen. Ansonsten vergleichbar mit BCS.

Tinkoff-Investitionen

Bewertungen charakterisieren diesen Dienst als eine ideale Lösung für Einsteiger. An die Starteinzahlung werden keine hohen Anforderungen gestellt, der Handelsablauf ist möglichst einfach gestaltet. Ein weiterer Trumpf ist maximale Transparenz, keine versteckten Gebühren.

Unternehmensmerkmale:

Tinkoff entwickelt sich aufgrund einer Marketingkampagne und Bekanntheit in Russland gut. In nur wenigen Jahren belegt das Rating der Moskauer Börsenmakler in Bezug auf die Anzahl der aktiven Kunden dem Unternehmen den zweiten Platz. Der Abstand zur führenden Sberbank ist gering, sodass Tinkoff noch vor Jahresende den ersten Platz belegen könnte.

Eröffnen Sie ein Konto bei Tinkoff Investments

Vereinigte Händler

Das Unternehmen eignet sich für diejenigen, die mit kleinen Start-up-Investitionen arbeiten möchten. Dies ist ein russischer Makler, der Hauptsitz befindet sich in der Hauptstadt der Russischen Föderation. Gehen wir die Eigenschaften durch:

In Bezug auf die Anzahl der Kunden kann United Traders nicht mit TOP-Brokern konkurrieren, aber das Unternehmen kann dennoch Erfolge vorweisen. Ja, Hedgefonds Kvadrat Schwarz, gegründet von United Traders, zeigte gute Ergebnisse. In der Vergangenheit erhielt der Broker eine Auszeichnung in der Kategorie „ Bester Privatinvestor» von MICEX.

Verdienen Sie Geld beim Börsengang mit United Traders

Zur besseren Vergleichbarkeit erstellen wir eine Übersichtstabelle mit den Konditionen der gelisteten Broker.

Ich stelle fest, dass Sie bei allen aufgeführten Brokern ein individuelles Anlagekonto eröffnen können. Wenn Sie deren Vorteile noch nicht genutzt haben, wird es nützlich sein.

Zuverlässige ausländische Makler

Im vorherigen Abschnitt wurde auf Unternehmen geachtet, die auf dem russischen Markt tätig sind. Wenn Sie sich jedoch auf ausländische Märkte konzentrieren möchten, ist es sinnvoll, ein Konto bei einem ausländischen Unternehmen zu eröffnen. Im Folgenden werde ich kurz die Broker beschreiben, die meiner Meinung nach gut sind.

Obwohl die Registrierung dieses Unternehmens im Ausland erfolgt, ist Just2Trade für Anfänger die beste Option, um mit minimalen Kosten an der Börse zu arbeiten. Alles, was Sie dafür brauchen, ist $200 .

Merkmale des Brokers:

• 2006 gegründet, 2015 von Finam übernommen.
• Um arbeiten zu können, benötigen Sie eine Anzahlung von 200 $.
• Die Standardregulierungsbehörde für Offshore-Unternehmen ist CySEC; in Europa werden die Anforderungen der MiFID II-Richtlinie erfüllt.
• Das Hauptmerkmal ist die Arbeit mit einem einzigen Konto auf allen gängigen Plattformen der Welt.
• Neben Börseninstrumenten stehen Forex und Kryptowährungen zur Verfügung.
• Die Arbeit wird über MT4/5, CQG, Transaq, ROX ausgeführt.
• Es gibt viele Methoden, Ihr Konto aufzufüllen und Geld abzuheben. Ein profitables System, wenn Sie über die Finam Bank arbeiten – Sie können ohne Provision in Dollar aufladen.
• Der Hebel auf Forex erreicht 1:500, auf dem Aktienmarkt – auf dem Niveau russischer Broker. Es gibt auch Margin-Handel für Kryptowährungen, der Hebel beträgt 1:5.
• Die Provision hängt vom Markt ab; beim Handel an der NYSE/NASDAQ berechnet das Unternehmen 0,006 bis 0,002 US-Dollar pro Aktie, jedoch nicht weniger als 1,5 US-Dollar pro Handel oder 3,5 US-Dollar pro Zyklus. Ich empfehle, sich andere Tarife anzusehen dadurch Verknüpfung.

Just2Trade bietet Anlageoptionen – PAMM-Kontoservice, Treuhandverwaltung.

Bitte beachten Sie, anders als beispielsweise bei BKS ist kein Steuerbevollmächtigter Sie müssen also Ihre Steuern selbst zahlen. Es wurde zuvor veröffentlicht, in dem dieses Problem detaillierter untersucht wurde.

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Das Unternehmen ist eine Tochtergesellschaft des weltberühmten Unternehmens. Im Wesentlichen erhalten wir die gleiche Zuverlässigkeit wie bei IB, aber die Mindesteinzahlungsanforderungen sind nicht so streng wie bei der Muttergesellschaft.

Merkmale des Brokers:

• Um zu handeln, benötigen Sie eine Einzahlung von 2000 $.
• Das Unternehmen wird durch SIPC, FINRA, FSCS reguliert.
• Eine große Anzahl von Vermögenswerten, die für die Arbeit verfügbar sind – mehr als 1,2 Millionen.
• Die Provision pro Transaktion beträgt 0,1 %, pro Zyklus – 0,2 %, in Währungen nicht weniger als 2 $/2 € und 4 $/4 €.
• CapTrader erhebt keine Gebühren für die Kontoführung und Depotführung.
• Leverage bis zu 1 zu 400, weniger für Aktien.
• Es wird ein Demokonto mit einer Gültigkeitsdauer von 1 Monat bereitgestellt.
• Es besteht die Möglichkeit, Ihr Konto über die Citibank in Rubel aufzuladen.

Das Einzige, was man dem Broker vorwerfen kann, ist seine Website (die Benutzerfreundlichkeit ist lahm) und die Reaktion des technischen Supports auf Kundenanfragen. Sie reagieren sehr langsam und es gibt keine hundertprozentige Garantie dafür, dass Sie praktische Ratschläge und keine formelle Antwort erhalten. Die Darstellung der Informationen auf der Website lässt zu wünschen übrig.

IB-Eigenschaften:

• Startkapital – ab 10.000 $.
• Zusätzlich zur SEC wird die Arbeit des Unternehmens reguliert SIPC, NFA, FINRA, CFTC. Die FDIC versichert Einlagen bis zu 2,5 Millionen US-Dollar.
• Sie können buchstäblich mit allem handeln; es stehen nicht weniger Tools zur Verfügung als in CapTrader.
• Die maximale Provision beträgt 1 %, liegt aber in der Regel um ein Vielfaches darunter. Tarifpläne werden detaillierter beschrieben Hier .
• IB gibt 1,87 % auf den Kontostand am Jahresende.
• Die Handelsplattformen sind Standard – Trader Workstation, IBKR Mobile, WebTrader. Es gibt einen IBot, der Sprachbefehle erkennen kann.
• Die Kontoführung ist nur dann kostenlos, wenn der geschätzte Wert 100.000 US-Dollar übersteigt. Andernfalls müssen Sie jeden Monat 10 US-Dollar zahlen (auch wenn auf dem Konto keine Aktivität stattgefunden hat). Wenn der Kunde unter 25 Jahre alt ist, wird ein Rabatt gewährt und Sie müssen 3 US-Dollar für die Dienstleistung bezahlen. Alle Kunden erhalten einen Rabatt auf die Höhe der Handelsprovision.

Das Einzige, was bei IB abschrecken kann, sind die hohen Anforderungen an das Startkapital. Ansonsten haben wir ein nahezu ideales Unternehmen; es gibt strenge Regulierung, hohe Zuverlässigkeit, Einlagensicherung und Hunderttausende Vermögenswerte, die für den Handel verfügbar sind.

Eröffnen Sie ein Konto bei IB

Um den Vergleich zu erleichtern, fasse ich die wichtigsten Daten in einer Tabelle zusammen.

Zusammenfassung

Es ist schwierig, eindeutig zu sagen, welcher Broker in Russland der beste ist. Wenn wir die Handelsbedingungen, den Ruf und den Umsatz an der MICEX bewerten, dann BKS. Sie bieten angemessene Provisionen, Sie können ein IIS beider Arten eröffnen und es stehen Tausende von Handelsinstrumenten zur Verfügung. Für BCS spricht auch, dass dieses Unternehmen an der MICEX mit großem Abstand Spitzenreiter ist.

Wenn Sie noch kein Geld für eine größere Einzahlung haben, können Sie ein Konto bei eröffnen. Dafür benötigen Sie nur 200 US-Dollar, entwickeln praktische Fähigkeiten und sparen gleichzeitig für eine größere Einzahlung bei einem seriöseren Unternehmen.

Wenn Sie Kommentare zu den in meiner Bewertung enthaltenen Brokern haben, hinterlassen Sie diese in den Kommentaren. Teilen Sie dort Ihre Erfahrungen mit diesen Unternehmen.

Damit ist der heutige Rückblick abgeschlossen. Ich wünsche Ihnen viel Erfolg beim Investieren und ein stabiles Kapitalwachstum. Vergessen Sie nicht, meine Blog-Updates zu abonnieren. Auf diese Weise gehören Sie zu den Ersten, die erfahren, wenn neue Materialien auf der Website veröffentlicht werden.

Wenn Sie einen Fehler im Text finden, wählen Sie bitte einen Textabschnitt aus und klicken Sie Strg+Eingabetaste. Vielen Dank, dass Sie mir geholfen haben, meinen Blog zu verbessern!

Trotz der gut entwickelten Funktionsweise von Börsen erfordert die Arbeit an ihnen immer noch ein erhebliches Maß an Vertrauen. Tatsache ist, dass buchstäblich niemand am organisierten Handel teilnehmen kann. In Russland (wie im Rest der Welt) steht der Zugang zu Börsen ausschließlich professionellen Teilnehmern zur Verfügung, die diesen Zugang wiederum Privatpersonen oder juristischen Personen gewähren. In diesem Fall handelt es sich um Maklerunternehmen und dieser Artikel widmet sich der Ermittlung der TOP 10 der besten Makler auf dem russischen Aktienmarkt.

Aber wie sieht es mit Vertrauen aus? Doch hier beginnen die Hauptschwierigkeiten, denn vor dem Einstieg in die Handelsplattform landen die Gelder privater Anleger zunächst im „Wallet“ des Brokers. Da es sich bei Letzterem tatsächlich um einen Aggregator großer Fonds einer großen Zahl privater Anleger handelt, ähneln seine Aktivitäten natürlich denen des Bankwesens. Dies bedeutet, dass das Maklerunternehmen der mehrstufigen Kontrolle sowohl der Zentralbank als auch des Federal Financial Markets Service (dem Nachfolger der Federal Securities Commission) unterliegt. Seine Liquidität (d. h. die ausreichende Mittelausstattung auf allen möglichen Korrespondenzkonten) wird durch spezielle Kontrollprogramme überwacht, der Broker wird regelmäßig durch Inspektionen des Finanzministeriums und der Zentralbank (Verhinderung von Geldwäsche und Legalisierung) überprüft, aber das Wesentliche ist Bleibt das selbe:

Ein Makler ist dasselbe Privatbüro wie jede Bank oder sogar eine einfache LLC aus dem Kleinunternehmensbereich (nur größer). Ihr Vermögen ist nicht stärker versichert als das aller anderen Wirtschaftssubjekte auf dem Markt. Das bedeutet, dass das Maklerunternehmen sowohl theoretisch als auch praktisch in der Lage ist, in Zahlungsverzug zu geraten (also bankrott zu gehen)!

Daher ist es zunächst sinnvoll, Broker auf dem russischen Aktienmarkt zu vergleichen, um Verluste zu vermeiden, die mit einem möglichen Liquiditätsverlust eines solchen Unternehmens (auf jeder Ebene) mit anschließenden Problemen bei der Auftragsannahme verbunden sind... Und Möge die im Witz-Slogan beschriebene Situation an Ihnen vorbeigehen: „Refusal Acceptance Bank“: Ihre Probleme sind unser Anliegen; Unsere Probleme sind Ihr Anliegen!

Broker des russischen Aktienmarktes – mit wem sollte man nicht befreundet sein?

Um alle qualitativen und finanziellen Merkmale von Maklerunternehmen zu beschreiben, kann man eine Vielzahl von Beinamen anführen. Sie können hier sogar spezifische Umsatzindikatoren hinzufügen. Dies ist jedoch keineswegs die Hauptthese dieses Abschnitts. Zunächst müssen Sie die „Fliegen von den Koteletts“ trennen – die Organisationen identifizieren, die tatsächlich keine vollwertigen Broker an der Börse sind. Darüber hinaus ist es aus Gründen der Klarheit sinnvoll, den offensichtlichsten Parameter darzustellen, der es einem unerfahrenen Anleger ermöglicht, nicht ins Stolpern zu geraten.

Unter welchen Gesichtspunkten ist es generell zulässig, Maklerunternehmen zu vergleichen? Schließlich haben sie alle eine Hauptfunktionalität: Privatanlegern einen direkten Zugang zum Bieterverfahren zu ermöglichen. (Dafür erhalten sie ihre Provision, je nach Tarif). Aber sagen Sie mir, mit welchem ​​Broker Sie am liebsten zusammenarbeiten würden:

• mit dem, der eine banale „Dichtung“ ist, einem Vermittler, der einfach seine eigenen Zinsen berechnet;
• oder bei einem vollwertigen Finanzunternehmen, das über eine eigene Liquiditätsreserve verfügt und (falls etwas passiert) in der Lage ist, Ihre Einlagen mit eigenen Mitteln zu stützen, wenn plötzlich Probleme mit seiner beruflichen Tätigkeit auftreten.

Die Antwort hier liegt auf der Hand: Jeder möchte mit einem seriösen Finanzpartner, einem zuverlässigen Broker an der Börse, zusammenarbeiten. Und hier gibt es ein Zeichen, das es uns ermöglicht, offensichtlich unseriöse Unternehmen von der breiten Palette spezialisierter juristischer Personen zu unterscheiden.

Seltsamerweise verläuft der Wendepunkt entlang der FOREX-Linie. In letzter Zeit ist eine große Anzahl von Brokern aufgetaucht, deren Haupteinnahmequelle die Bereitstellung des Zugangs zum internationalen Devisenmarkt ist. Sie zeichnen sich durch folgende Merkmale aus:

• Bietet eine ungeheuer hohe Marge – 1:100.
• Der eigentliche Vertrag wird nicht zwischen dem Unternehmen (in Russland ansässig) und dem Kunden geschlossen, sondern zwischen dem vermeintlich „Mutterunternehmen“ im Ausland (meist Offshore-Unternehmen) und dem russischen Investor. Dies wird in der Regel dadurch erklärt, dass die Muttergesellschaft über einen großen Bestand an eigenen Vermögenswerten verfügt und der Kunde selbst daran interessiert sein muss, mit ihr einen Vertrag abzuschließen.

Tatsächlich geschieht dies, um keine Verantwortung für Handlungen zu übernehmen, die innerhalb der russischen Gerichtsbarkeit vorgenommen werden: Sie erhalten nicht nur kein Vermögen, sondern können auch keine Ansprüche geltend machen.

• Zu den Tools und Diensten für den Zugang zu einer Reihe von Finanzplattformen (Börsen) gehören häufig auch binäre Optionen. Dies ist definitiv eine „rote Ampel“. Wenn die Fokussierung auf FOREX nicht bedeutet, dass Sie garantiert Ihr Geld verlieren, dann werden binäre Optionen einfach geschaffen, um leichtgläubigen Anlegern ihr zusätzliches Geld „abzuschütteln“ (ein solches Instrument). Ihr Endgewinn ist garantiert negativ.

Es ist wie beim Spielen von Spielautomaten, bei denen die Gewinnwahrscheinlichkeit auf 0 programmiert ist.

Mit anderen Worten: Von der Gesamtzahl der russischen Börsenmakler müssen Sie diejenigen abziehen, die sich beruflich mit FOREX und binären Optionen beschäftigen. Es ist keineswegs eine Tatsache, dass es sich bei den verbleibenden Finanzintermediären um seriöse und zuverlässige Unternehmen handelt, aber zumindest diejenigen, die auf der Liste verbleiben, stellen eindeutig keine „Küche“ dar (wenn der Zugang zum Markt tatsächlich nicht gewährleistet ist, und das Ergebnis von die Quotes werden auf Zielwerte „hochgezogen“, die den ursprünglichen ähnlich sind, abhängig von der Menge der platzierten Stop-Orders) und sind keine professionellen Betrüger.

Wie wählt man einen Broker an der Börse aus?

Überraschenderweise ist es besser, einen Börsenmakler als Ganzes auszuwählen. Darüber hinaus muss dieser Komplex als zweite Komponente über eine Bankwahl verfügen. Und gleichzeitig müssen Sie beim letzten beginnen. Mittlerweile sind fast alle namhaften Banken längst zu multiprofilierten Finanzunternehmen geworden. Bankgeschäfte sind hier größtenteils nur ein „Aushängeschild“.

Jede seriöse Bank bietet Zugang zum Aktienmarkt. Und je größer es ist, desto größer ist das Leistungsspektrum und der Zugang zu ungewöhnlichen Tools.

Eine der renommiertesten ist natürlich die Sberbank. Man kann jedoch die Aktivitäten der VTB Bank, der Alfa-Bank oder der KIT-Finance Bank in diesem Bereich nicht ignorieren.

Es scheint richtig, Maklerunternehmen anhand eines Parameters wie der Anzahl der betreuten Kunden zu bewerten (d. h. es wird der Grundsatz ausgenutzt, dass viele Menschen keine Fehler machen können). Also, TOP 10-Broker des russischen Aktienmarktes zu Beginn des Jahres 2018:

Tabelle 1.

Diese Tabelle bestätigt also die These, dass es sich bei einem Maklerunternehmen um eine spezialisierte Struktur der gleichnamigen Bank handelt.

Ehrlich gesagt ist es nicht empfehlenswert, nach anderen Maklerhäusern zu suchen, da der Makler durch die Abhängigkeit von enormem Bankkapital und Liquidität genau die Zuverlässigkeit erhält, die allen Parametern für die Auswahl eines geeigneten Unternehmens zugrunde liegt.

Im Allgemeinen kann man sagen, dass die Wahl, die a priori auf einer Legierung mit Bankkapital und darüber hinaus auf der Wahl Hunderttausender anderer unabhängiger Kunden basiert, völlig objektiv ist.

Auswahl eines Brokers auf dem russischen Aktienmarkt anhand von Finanzindikatoren

Zusätzlich zum Vertrauen auf die Meinungen vieler Tausender anderer, die Konten bei den betreffenden Unternehmen haben, erscheint es sinnvoll, Broker auf ihre finanzielle Stabilität hin zu analysieren. Und es wird vorgeschlagen, das Umsatzvolumen als objektivsten Indikator für die Gesamtliquidität des Geschäfts eines Finanzunternehmens zugrunde zu legen.

Tabelle 2. (Datenstand Anfang 2018)

Im Wesentlichen ist das Umsatzvolumen ein viel aussagekräftigerer Parameter für die Zuverlässigkeit des Unternehmens als die Anzahl der Kunden (dankbar), denn ein zufriedener Kunde stimmt immer mit Rubeln und wird niemals einen Makler wechseln, wenn ihm alles an seiner Arbeit gefällt ( noch mehr erhöhend, gleichzeitig seine Kapitalisierung).

Allerdings ist der Gesamtumsatz ein sehr vager Indikator. Es ist natürlich mehr als geeignet, die Zuverlässigkeit eines Unternehmens zu beurteilen, aber unter dem Gesichtspunkt der Beurteilung der Professionalität am Markt und der Erfüllung der dringendsten Bedürfnisse der Kunden sind hier Einzelheiten erforderlich.

Wir leben in Russland, und für inländische Anleger ist ein Indikator wichtiger, der charakterisiert, wie ein Broker auf inländischen Plattformen vertreten ist. Insbesondere an der Moskauer Börse (laut MICEX-Daten). Hier ist eine Liste von Maklerunternehmen, sortiert nach ihrem Handelsvolumen an der Moskauer Börse (was eines der wichtigsten Kriterien für die betriebliche Produktivität auf dem russischen Aktienmarkt ist).

Tisch 3.

Tatsächlich lässt sich die Aktivität eines russischen Brokers gerade anhand der Wirksamkeit der Aktivitäten an der Moskauer Börse beurteilen, da dieser organisierte Markt durch den Zusammenschluss von RTS und MICEX – den beiden wichtigsten Handelsplattformen in Russland – entstanden ist.

Bewertung von Börsenmaklern: Wie trifft man eine Wahl?

Um eine endgültige Schlussfolgerung zu ziehen (unter Berücksichtigung aller oben durchgeführten Analysen), sollten Sie zunächst verstehen, was das Maklerunternehmen tatsächlich tut. Die Antwort – es ermöglicht den Zugang zu einem organisierten Markt – ist zu allgemein. Sinnvoller wäre es, sich konkret mit Folgendem zu befassen:

• Das Maklerunternehmen vermittelt alle Kundenanfragen und übermittelt diese direkt an die Website. Dies geschieht natürlich durch Softwaresynchronisierung und Installation spezieller Software-Clients für Benutzer oder über eine Online-Verbindung.
• Der Broker bietet verschiedene Finanzdienstleistungen mit Kreditcharakter an. Insbesondere wird interessierten Kunden eine finanzielle Hebelwirkung (außerhalb des Terminhandels) beispielsweise bei Transaktionen am Rentenmarkt geboten. Die Kreditvergabe bei einem Makler unterscheidet sich vom Bankgeschäft vor allem durch die Geschwindigkeit der Entscheidungsfindung: Es gibt keinen Kreditausschuss (das heißt, es gibt einen, aber die Entscheidung wird als Rahmen getroffen, solange der Kunde die Anforderungen des Maklers erfüllt interne Finanzstandards).
• Der Broker stellt seinen Kunden analytische Materialien zur Verfügung, auf deren Grundlage Anleger Entscheidungen über Transaktionen treffen. Und beliebter ist der Broker, dessen Empfehlungen eher zum Ziel führen.

Wie lassen sich die angegebenen Funktionsmerkmale von Maklerunternehmen mit der obigen Analyse kombinieren? Wie kann man verstehen, welche Unternehmen aus den oben vorgestellten TOPs beispielsweise bei der Kreditvergabe an ihre Investorenkunden besser sind? Oder welcher von ihnen verfügt über eine effektivere Analyseeinheit?

Was sagt uns das Umsatzranking (Tabelle 2)? Darüber, wie zufrieden die Kunden dieser Makler mit den erbrachten Dienstleistungen sind. Verlieren Anleger ihr Geld, sinkt der Umsatz des Brokers. TOPs haben damit keine Probleme, was bedeutet, dass Nutzer hauptsächlich über die Vermittlung dieser Maklerunternehmen Geld verdienen. Und das bedeutet:

• Verfügbarkeit effektiver Analysen;
• intensive Kreditvergabetätigkeit.

Was sagen die Bewertungen in Tabelle 1 (nach Anzahl der Kunden) aus? Hierbei handelt es sich nicht einmal um eine Bewertung von Unternehmen, sondern um eine Bewertung zufriedener Kunden. Investoren gehen nicht weg, was bedeutet, dass Maklerunternehmen ihre wichtigste Funktion effektiv erfüllen – die Bereitstellung des Zugangs zum organisierten Markt (Aufträge werden immer ausgeführt, es gibt keine Verzögerungen oder Unterbrechungen).

Da die Zahl der Kunden ständig zunimmt, können wir mit Sicherheit sagen, dass sie größtenteils Geld verdienen. Das heißt, alles zusammen:

• diese Unternehmen zeigen Zuverlässigkeit bei der technischen Ausführung ihrer Hauptverantwortung;
• Unternehmen stellen (höchstwahrscheinlich) korrekte Analysen bereit;
• Es ist offensichtlich, dass den Kunden die Kreditpolitik dieser Makler gefällt.

Und schließlich Tabelle 3. Es zeigt die finanzielle Effizienz der Aktivitäten des Brokers an russischen Börsen an. Die hohe Fluktuation deutet darauf hin, dass Kunden gerne mit diesem Broker an der Moskauer Börse zusammenarbeiten möchten. Dies kann auf eine Reihe von Faktoren zurückzuführen sein:

• günstigere Kreditpolitik (vom Makler) in diesem Segment des organisierten Marktes;
• bestimmte exklusive Möglichkeiten, die ein Broker an seine Kunden weitergeben kann (z. B. eine Verwaltungsressource).

Zusammenfassung

Wenn wir die obige Analyse zusammenfassen, können wir aus den drei TOP 10 eines der TOP 3 der besten Maklerunternehmen basierend auf objektiven Merkmalen zusammenstellen:

Tabelle 4.

Im Allgemeinen ist die Auswahl des besten Brokers auf diese Weise natürlich so, als würde man beweisen, dass das Krokodil länger ist als das grüne (da es über die gesamte Länge lang ist und nur an der Oberseite grün ist). Vielleicht ist es richtiger, sich bei der Auswahl eines Maklerunternehmens auf die Stabilität und Liquidität der damit verbundenen Bank zu konzentrieren; dann sollten Sie auf die technische Seite der Zusammenarbeit mit diesem Broker achten (damit Aufträge nicht einfach hängen bleiben); Und schließlich sollten Sie auf Kreditvergabe und Analysen achten (da die Kreditvergabe kein bestimmendes Merkmal ist, da Sie bei Bedarf auf Futures umsteigen können und Analysen immer aus wettbewerbsfähigen Quellen verfügbar sind).

Und vergessen Sie nicht, dass nach Beginn der Zusammenarbeit mit einem Makler unweigerlich alle möglichen Feinheiten auftauchen, die ihn von der Liste anderer Unternehmen abheben (zumindest aufgrund der Exklusivität dieser Nuancen). Und höchstwahrscheinlich wird die Entscheidung, umzuziehen oder zu bleiben, auf der Grundlage dieser Nuancen getroffen. Die kleinen Dinge machen den Unterschied!

Heutzutage ist der Wettbewerb auf dem Markt für Maklerdienstleistungen groß. Wie erkennen Sie, wem Sie Gelder anvertrauen können und wen Sie meiden sollten? Das Rating der Maklerunternehmen, die den Zugang zum Handel an der Moskauer Börse ermöglichen, hilft Ihnen bei der Auswahl eines geeigneten Vermittlers.

Lassen Sie uns zunächst ein Porträt eines idealen Maklers erstellen. Ich möchte mit einem zuverlässigen und bewährten Unternehmen zusammenarbeiten, das für seine Dienstleistungen minimale Provisionskosten verlangt. Mit einem Unternehmen, das die neuesten Entwicklungen, Internethandel, Handel über eine Website und einen Taschencomputer bietet. Mit einem Unternehmen, das starke Analyse- und Schulungsunterstützung bietet und auch bereit ist, bei allen auftretenden Fragen beratend zur Seite zu stehen. Diese Liste lässt sich noch lange fortführen.

Um den für Sie geeigneten Broker auszuwählen, müssen Sie daher verstehen, welche Ziele und Zielsetzungen Sie verfolgen. Zunächst ist es logisch, Broker auszuwählen, die nach formalen Merkmalen zu Ihnen passen.

Dazu müssen Sie entscheiden:

• Auf welche Börsen und Finanzinstrumente möchten Sie zugreifen? Vielleicht möchten Sie in russische Aktien investieren oder an der Londoner Börse handeln, oder vielleicht brauchen Sie nichts anderes als Futures und Optionen.
• Wie nah ist der Standort des Maklerbüros bei Ihnen? Für manche Anleger ist es wichtig, ins Büro des Maklers zu gehen, mit Mitarbeitern zu plaudern, die Atmosphäre zu spüren und Seminare zu besuchen. Manche fühlen sich aus der Ferne wohl, kommunizieren mit einem Makler ausschließlich per Telefon und über das Internet und tauschen Dokumente per Post aus.
• Wo planen Sie Transaktionen durchzuführen? Manche Menschen arbeiten von einem Desktop-Computer aus, während andere eine praktische mobile Anwendung benötigen, um unterwegs Transaktionen durchzuführen.
• Werden Sie häufig Ein- oder Auszahlungen auf Ihr Brokerkonto vornehmen? Wie planen Sie Zahlungen zu tätigen, im Büro oder per Online-Banking?

Der nächste wichtige und schwierige Schritt besteht darin, Maklertarife und andere Kosten zu vergleichen. Es ist unwahrscheinlich, dass Sie alle Ausgaben mit einer Genauigkeit von einem Rubel berechnen können, aber hier ist es wichtig, die allgemeinen Grundsätze der Arbeit des Unternehmens zu verstehen.

Um die Kosten verschiedener Broker bei der Auswahl verschiedener Tarife zu vergleichen, müssen Sie Folgendes bewerten:

• Welche Provision zahlen Sie dem Makler bei Transaktionen? Dazu müssen Sie Folgendes herausfinden:
  • Wie viel planen Sie in der Anfangsphase zu investieren und werden Sie weitere Einzahlungen tätigen?
  • Wie aktiv werden Sie Trades tätigen? Vielleicht möchten Sie einmalig über mehrere Jahre hinweg einen bestimmten Betrag in Gazprom-Aktien investieren. Oder vielleicht möchten Sie einen Teil Ihres Gehalts sparen und jeden Monat in verschiedene Aktien investieren.
• Hat der Broker einen festen Anteil an der Provision (Abonnementgebühr)?
• Nutzen Sie die Kreditmöglichkeiten des Maklers (Margin Lending) und versuchen Sie, den Kreditzins so gering wie möglich zu halten?
• Welche Bedingungen gelten für die Erbringung von Depotdienstleistungen?
• Was sind die Voraussetzungen für die Bereitstellung eines Handelsterminals?
• Was sind die Voraussetzungen für die Bereitstellung von Informationsunterstützung?

Nachdem Sie einen passenden Tarif ausgewählt haben, empfehlen wir Ihnen, die Servicequalität anhand von Kundenbewertungen zu studieren:

• Wie häufig kommt es zu technischen Ausfällen in Systemen?
• Der technische Support muss schnell und effizient reagieren.
• Der Kundenservice sollte kompetent und freundlich sein und alle Fragen beantworten, auch dumme.

Wie Sie sehen, gibt es viele Kriterien, die nicht nur für Anfänger, sondern auch für Profis schwer zu verstehen sind. Wir hoffen, dass der InvestFuture-Service Ihnen hilft, die richtige Entscheidung zu treffen!

Broker-Bewertung InvestFuture Moscow Exchange: Berechnungsformel

Das InvestFuture-Rating wird anhand einer Bewertungsschwelle (M=10) berechnet, die kleinen Unternehmen mit einer hohen Qualität der Dienstleistungen eine Chance auf hohe Platzierungen im Rating gibt. Ihre Bewertung liegt nahe an der durchschnittlichen Bewertung aller Broker – je weniger Stimmen ein Broker hat, desto größer ist der Koeffizient, mit dem seine Bewertung nach Bestätigung der Bewertung erhöht wird.

InvestFuture-Rating = V / (V + M) * R + M / (V + M) * C
Wo:
V – Gesamtzahl der Bewertungen über den Broker
M – Schwelle der Bewertungen, die für die Teilnahme an der Bewertung erforderlich sind (M = 10)
R – arithmetisches Mittel aller Bewertungen über den Broker
C – durchschnittliche Bewertung aller Broker

In die Berechnung der Maklerbewertung fließen nur verifizierte Bewertungen ein. Die Moderatoren von InvestFuture behalten sich das Recht vor, eine Bewertung über ein Unternehmen ohne Angabe von Gründen abzulehnen. Benutzerdefinierte Bewertungen sind mit bloßem Auge sichtbar und werden von Moderatoren sofort abgelehnt.

Hinterlassen Sie Ihre echten Bewertungen über Broker im InvestFuture-Rating, um den Finanzdienstleistungsmarkt für Anfänger und erfahrene Anleger transparent und attraktiv zu machen!

Die besten Broker der Moskauer Börse im Jahr 2020

Im Jahr 2017 änderten sich die Machtverhältnisse unter den führenden Brokern der Moskauer Börse. Die traditionellen Spitzenreiter des Ratings, die sich weitgehend auf Privatkunden konzentrieren, wurden durch neue Akteure ersetzt, die das Volumen der im Interesse von Firmenkunden abgeschlossenen Transaktionen deutlich erhöht haben. Gleichzeitig nimmt das Transaktionsvolumen von Privatpersonen an der Börse trotz des reibungslosen Wachstums des Kundenstamms allmählich ab.

Die führenden Betreiber des Aktienbereichs der Moskauer Börse, die Transaktionen im Interesse der Kunden durchführen, steigerten 2017 ihren Transaktionsumsatz (die Statistiken berücksichtigen alle Arten und Modi von Transaktionen). Gleichzeitig zeichnete sich in der zweiten Jahreshälfte ein stetiger Trend ab, der mit einem Führungswechsel unter den zehn aktivsten Brokern einherging. Zuvor, in den Jahren 2015 und 2016, waren die ersten drei Reihen von Monat zu Monat von denselben Spielern besetzt, die regelmäßig die Plätze wechselten – FG BCS, FG Otkritie und Renaissance Broker. Im Jahr 2017 änderte sich die Situation. Im März schaffte es das Maklerunternehmen (BC) Region unter die ersten drei. Bereits im September lag es mit einem Ergebnis von 3,21 Billionen Rubel an der Spitze der Bewertung und setzte sich damit deutlich von seinen engsten Konkurrenten ab (FG Otkritie – 1,97 Billionen Rubel, FG BCS – 1,74 Billionen Rubel). Die BC-Region behielt ihre Führung bis Ende 2017.

Über die Gründe für diesen Durchbruch äußert sich das Unternehmen eher zurückhaltend, ohne Details und Zahlen preiszugeben. „Für das Wachstum sorgten vor allem institutionelle Anleger, auf deren Betreuung sich das Maklerunternehmen spezialisiert hat“, berichtete der Pressedienst der Region. Die Unternehmensgruppe Region gilt als Rosneft nahestehend (verwaltet die Mittel ihrer Pensionsfonds, ist Organisator der Platzierung ihrer Anleihen und beteiligt sich mit dieser an einer Reihe von Unternehmen – siehe Kommersant vom 19. Dezember 2017). Region betont: Der Anstieg der Kundenzahl und des Transaktionsvolumens erfolgte schrittweise, und das Wachstum des Repo-Transaktionsvolumens entsprach dem „allgemeinen Markttrend“.

Die zweite Reihe der Top 10 blieb bis zum Jahresende bei der Otkritie Financial Group (seit November wird sie in der Statistik der Moskauer Börse als Otkritie FC Bank Group bezeichnet). Den dritten Platz belegte jedoch ab Oktober das Unternehmen Univer Capital. Laut seinem Generaldirektor Askhat Sagdiev sorgte das rekordverdächtige Umsatzwachstum des Unternehmens für eine Vergrößerung seines Kundenstamms. „Im Jahr 2017 haben wir mehrere große Firmenkunden gewonnen, die daran interessiert waren, Gelder an der Börse zu platzieren und zu beschaffen, also durch Repo-Transaktionen“, sagte er.

Gleichzeitig rückte die FG BCS bis zum Jahresende auf den vierten Platz im Ranking vor. „Diese Bewertung ist nicht die aussagekräftigste, da sie alle Handelsarten und Betriebsarten berücksichtigt und einige von ihnen aufgrund ihrer Besonderheiten enorme Umsätze generieren, aber aus geschäftlicher Sicht sind sie nicht aussagekräftig“, stellt fest der Geschäftsführer des Unternehmens „ BCS Broker“ Andrey Aletdinov. Dazu gehören beispielsweise Repos, die „für bestimmte verbundene Kunden langfristig zu sein scheinen und wahrscheinlich nicht mit dem eigentlichen Kundengeschäft in Zusammenhang stehen“, betont er.

Es ist erwähnenswert, dass die Ural Bank für Wiederaufbau und Entwicklung im Dezember 2017 mit einem Ergebnis von 408 Milliarden Rubel erstmals in die Top Ten der Maklerdienstleistungen aufgenommen wurde. „Der Anstieg des Kundenumsatzes war auf Transaktionen mit Anleihen zurückzuführen“, sagte die UBRD. „Kunden – Kreditinstitute zeigten Interesse an Auktionen kurzfristiger Anleihen der Bank von Russland; der Umsatz bei Transaktionen mit OFZs, einschließlich Repo-Transaktionen, ist.“ traditionell hoch.“

An der Börse handeln Privatpersonen vor allem mit Aktien. Allerdings schrumpft dieses Segment des Devisenmarktes von Jahr zu Jahr. Trotz des anhaltenden Wachstums der Zahl der aktiven Kunden (im letzten Jahr von 95,7 Tausend auf 109,5 Tausend) sank ihr Volumen im Laufe des Jahres um 1 % auf 9,18 Billionen Rubel, über drei Jahre hinweg um 10 % und seit 2011 um mehr als verdoppelt. Gleichzeitig wächst das Volumen des Anleihenmarktes (der hauptsächlich von Firmenkunden genutzt wird) und des Repo-Geschäfts stetig: in den letzten zwei Jahren um das 2,5-fache auf 26,2 Billionen Rubel. Das Volumen der Repo-Transaktionen (ebenfalls nur für Firmenkunden verfügbar) verdoppelte sich im gleichen Zeitraum nahezu auf 339 Billionen Rubel.