Numitorul coeficientului de recuperare a pierderii de solvabilitate este. Restabilirea (pierderea) coeficientului de solvabilitate. Solvabilitatea întreprinderii. Ce este

Orice întreprindere care desfășoară activitate de antreprenoriat, în caracteristicile sale, conține un factor de recuperare a solvabilității, care se manifestă prin posibilitatea reală de a-și restabili propria capacitate de a efectua plăți asupra acestor obligații pentru perioada corespunzătoare de timp.

Intervalul de timp pentru calcularea acestui indicator este cel mai adesea luat o jumătate de an (6 luni de la ultima dată de raportare).

Pentru determinarea acestui indicator se folosesc Prevederile Metodologice, în conformitate cu care se evaluează poziția financiară a întreprinderii. Prevederea metodologica stabileste si valoarea limita a coeficientului in vederea determinarii starii de solvabilitate a intreprinderii.

Rata de recuperare a solvabilității bilanțului ajută la determinarea:

gradul de incapacitate de plată a facturilor și a diferitelor tipuri de datorii;
poziția financiară a întreprinderii;
orientarea țintă a activității antreprenoriale.

Formula raportului de recuperare a solvabilității bilanțului

La calcularea ratei de recuperare a solvabilității se utilizează următoarea formulă:

Kv \u003d (K lichid curent + 6 / T (K lichid curent - K lichid curent inițial)) / 2

Aici K curent liq. – rata lichidității curente,

La lichidarea curentă din timp pe.

Calculul coeficientului de pierdere a solvabilității întreprinderii

– rata lichidității curente,

T - perioada de raportare.

Numărul 6 din formulă înseamnă o perioadă egală cu șase luni (perioada de pierdere a solvabilității).

Pentru a afla rata lichidității curente (Klichiditatea curentă), este necesar să se determine raportul dintre volumul activelor circulante și datoria disponibilă pe termen scurt:

La lichidarea curentă = OA / KO

Aici, OA este valoarea activelor circulante,

KO - pasive pe termen scurt.

Indicator standard

Prevederea metodologică, cu ajutorul căreia se realizează evaluarea poziției financiare a întreprinderilor, indică valoarea specifică a indicatorului coeficientului de restabilire a solvabilității în bilanţ.

Dacă în urma calculelor se obține o unitate (cu o perioadă de facturare de șase luni), atunci aceasta indică faptul că compania nu își poate restabili cu adevărat solvabilitatea.

Daca din formula de recuperare a solvabilitatii din bilant rezulta o valoare mai mare de unu, atunci se poate vorbi despre o posibilitate reala de restabilire a solvabilitatii.

Formula de recuperare a solvabilității în bilanț și calculul acestuia face posibilă determinarea recuperării (pierderii) solvabilității, inclusiv a lichidității curente, și, de asemenea, ajută la prezicerea activităților viitoare ale oricărei companii.

Exemple de rezolvare a problemelor

Coeficientul de pierdere a solvabilității este calculat pentru referință cu o structură a bilanțului satisfăcătoare. Dacă este mai mică de unu, atunci, teoretic, există amenințarea cu o lipsă de lichiditate. În acest caz, este necesar să se studieze mai detaliat starea financiară și economică a întreprinderii.

Coeficientul de solvabilitate de recuperare (pierdere).

Băncile și investitorii acordă o atenție deosebită analizei stării economice a întreprinderii, solvabilității acesteia. Aceste cunoștințe le vor permite să evalueze sobru riscurile și să se protejeze de pierderi.

Unul dintre indicatorii analizei financiare a întreprinderii este coeficientul de pierdere a solvabilității (KUP). Este relativă și este necesară pentru a prezice deteriorarea lichidității curente în următoarele câteva luni (de obicei 3, 6).

Referinţă! Lichiditatea curentă include activele curente (proprietate care este folosită pentru a desfășura afaceri și a aduce profit companiei).

Dacă societatea își pierde solvabilitatea, atunci aceasta se exprimă în:

întârzieri în plățile de utilități și alte plăți;
rambursarea în termen a creanțelor;
plăți nepreluate la împrumuturi și avansuri;
având alte datorii.

Toate acestea afectează negativ reputația de afaceri a întreprinderii, istoricul său de credit și, de asemenea, implică pierderi financiare reale (amenzi, penalități, pierderi). Opționalitatea companiei respinge și investitorii, o caracterizează ca fiind instabilă.

Formulă

KUP se găsește după formula:

KTL NP - rata de lichiditate curentă la începutul perioadei;
KTL KP - rata curentă de lichiditate la sfârșitul perioadei;
T - perioada (în luni);
3 - numărul de luni pentru care se calculează coeficientul;
2 - standardul curent al raportului de lichiditate.

Astfel, pentru a găsi valoarea estimată a indicatorului, trebuie să calculați mai mulți alți indicatori economici.

Notă! Dacă rata curentă de lichiditate și capital de lucru este mai mare decât valoarea normativă, atunci numai în acest caz are sens să se calculeze CMC. Adică indicatorul se găsește cu o structură de echilibru satisfăcătoare.

Exemplu de calcul

Un exemplu de calcul al PMC este dat în tabel (descărcare în excel).

Astfel, pentru prima jumătate a anului 2017, PAC a fost sub 1. Asta înseamnă că în următoarele 3 luni era de așteptat pierderea solvabilității. Dar acest lucru nu s-a întâmplat, iar în a doua jumătate a anului valoarea indicatorului era deja mai mare de 1.

Orez. 1. Diagrama PMC

Valoare normală

Valoarea rezultată este comparată cu una: dacă este mai mică de 1, atunci compania are probleme serioase cu solvabilitatea și există o mare amenințare de întârziere. Dacă PAC este mai mare de 1, atunci situația este stabilă, nu există probabilitatea unei deteriorări a situației financiare.

Important! Valoarea coeficientului trebuie tratată critic, indică doar apariția probabilă a problemelor, dar nu garantează că acestea vor apărea cu siguranță. Chiar dacă valoarea indicatorului este mai mică de 0, atunci întreprinderea poate fi recunoscută ca solvabilă. Așadar, pentru o analiză cât mai precisă a situației, indicatorul se regăsește în paralel cu rata de solvabilitate globală și gradul de severitate al obligațiilor restante.

Pentru a crește lichiditatea la valoarea normativă, puteți utiliza următoarele metode care contribuie la restabilirea situației:

vânzarea proprietății proprii la prețul pieței;
reducerea costurilor (scoaterea din producție a produselor neprofitabile, reducerea rețelei de sucursale, remanieri de personal);
suspendarea investițiilor în alte proiecte;
reducerea cheltuielilor de reprezentare;
majorarea capitalului autorizat și a contribuțiilor fondatorilor;
atragerea de fonduri de credit pentru o perioadă determinată;
plasarea de obligațiuni.

Puteți afla mai multe despre lichiditate, tipurile acesteia, modalități de a o crește din videoclip:

rezumat

Merită să se calculeze CMC pentru referință pentru a avea timp să sesizeze orice modificări ale ofertei de lichiditate a companiei. Și, deși mulți experți critică indicatorul, în orice caz va indica o posibilă pierdere a solvabilității, iar dacă există o astfel de amenințare, atunci merită să aprofundăm mai detaliat analiza stării financiare și economice a companiei.

Întrebări și răspunsuri pe această temă

Încă nu s-au pus întrebări pentru material, aveți ocazia să fiți primul care o face

Solvabilitate - rambursarea la timp a datoriilor întreprinderii către creditori, contrapărți, contractori în termenul convenit. Acesta este un criteriu important pentru funcționarea stabilă a oricărei companii, o garanție a unei poziții financiare stabile. Băncile și investitorii acordă o atenție deosebită analizei stării economice a întreprinderii, solvabilității acesteia. Aceste cunoștințe le vor permite să evalueze sobru riscurile și să se protejeze de pierderi.

Unul dintre indicatorii analizei financiare a întreprinderii este coeficientul de pierdere a solvabilității (K UP). Este relativă și este necesară pentru a prezice deteriorarea lichidității curente în următoarele câteva luni (de obicei 3, 6).

Referinţă! Lichiditatea curentă include activele curente (proprietate care este folosită pentru a desfășura afaceri și a aduce profit companiei).

Dacă societatea își pierde solvabilitatea, atunci aceasta se exprimă în:

întârzieri în plățile de utilități și alte plăți;
rambursarea în termen a creanțelor;
plăți nepreluate la împrumuturi și avansuri;
având alte datorii.

Formulă

La UE se găsește prin formula:

K TL NP - rata lichidității curente la începutul perioadei;
K TL KP - rata lichidității curente la sfârșitul perioadei;
T - perioada (în luni);
3 - numărul de luni pentru care se calculează coeficientul;
2 - standardul curent al raportului de lichiditate.

Astfel, pentru a găsi valoarea estimată a indicatorului, trebuie să calculați mai mulți alți indicatori economici.

Notă! Dacă raportul dintre lichiditatea curentă și capitalul de lucru este mai mare decât valoarea normativă, atunci numai în acest caz are sens să se calculeze K UP. Adică indicatorul se găsește cu o structură de echilibru satisfăcătoare.

Exemplu de calcul

Un exemplu de calcul al K UP este dat în tabel (descărcare în excel).

Astfel, pentru prima jumătate a anului 2017, CLE a fost sub 1. Asta înseamnă că în următoarele 3 luni era de așteptat pierderea solvabilității. Dar acest lucru nu s-a întâmplat, iar în a doua jumătate a anului valoarea indicatorului era deja mai mare de 1.

Valoare normală

Valoarea rezultată este comparată cu una: dacă este mai mică de 1, atunci compania are probleme serioase cu solvabilitatea și există o mare amenințare de întârziere. Dacă K UP este mai mare de 1, atunci situația este stabilă, nu există probabilitatea unei deteriorări a situației financiare.

Pentru a crește lichiditatea la valoarea normativă, puteți utiliza următoarele metode care contribuie la restabilirea situației:

vânzarea proprietății proprii la prețul pieței;
reducerea costurilor (scoaterea din producție a produselor neprofitabile, reducerea rețelei de sucursale, remanieri de personal);
suspendarea investițiilor în alte proiecte;
reducerea cheltuielilor de reprezentare;
majorarea capitalului autorizat și a contribuțiilor fondatorilor;
atragerea de fonduri de credit pentru o perioadă determinată;
plasarea de obligațiuni.

Puteți afla mai multe despre lichiditate, tipurile acesteia, modalități de a o crește din videoclip:

rezumat

Merită să se calculeze CUE pentru referință pentru a avea timp să sesizeze orice modificări în oferta de lichiditate a companiei. Și, deși mulți experți critică indicatorul, în orice caz va indica o posibilă pierdere a solvabilității, iar dacă există o astfel de amenințare, atunci merită să aprofundăm mai detaliat analiza stării financiare și economice a companiei.

Unul dintre cei mai importanți indicatori economici ai întreprinderii este raportul de solvabilitate. Indică capacitatea firmei de a efectua plăți obligatorii la timp. În procesul de lucru, compania se confruntă inevitabil cu nevoia de a plăti impozite și taxe de asigurare; facturi emise de la furnizori pentru bunuri, materii prime si servicii; obligații de credit; plătiți salarii angajaților dvs. etc. Eșecurile de plată indică probleme cu solvabilitatea companiei și sunt un semn al posibilului faliment.

Rata de solvabilitate este

Rata de solvabilitate reflectă capacitatea întreprinderii de a-și îndeplini calendarul de plăți fără a încălca termenele limită. Pentru a menține balanța de plăți, compania trebuie să aibă fondurile necesare și suficiente active lichide pentru a achita toate creanțele creditorilor. Activele lichide sunt diverse investiții foarte lichide care sunt ușor convertibile în numerar și sunt supuse unor riscuri inflaționiste și de altă natură nesemnificative de modificare a valorii. Aceasta include și o facilitate de descoperire de cont deschisă de bancă pentru companie.

Astfel, firma poate ramane solvabila chiar si in lipsa banilor in conturi, cand are ocazia sa-si vanda rapid activele pentru a scapa de datorii.

Pentru a analiza pierderea de solvabilitate a companiei, se folosesc indicatori financiari, datorită cărora devine posibilă determinarea acestui indicator în termeni numerici. Unul dintre ele este coeficientul de pierdere a solvabilității.

Afișează probabilitatea ca lichiditatea curentă a firmei să se înrăutățească în următorul trimestru (3 luni). Se calculează pe baza datelor din bilanţ (formular nr. 1).

Scopul principal al analizei financiare în curs este de a evalua activele companiei și relația acestora cu pasivele și capitalurile proprii. Pentru a rezolva această problemă, trebuie să analizați în detaliu structura obligațiilor de datorie și a proprietății, trageți propriile concluzii despre lichiditatea bilanţului.

Formula coeficientului

Rata pierderilor de solvabilitate este calculată ca raportul dintre rata lichidității curente determinată și standardul său (valoarea stabilită). Primul indicator este suma valorii efective a lichidității curente (la sfârșitul perioadei) și a modificărilor valorilor coeficienților la sfârșitul și începutul perioadei de raportare.

Formula de calcul a ratei de pierdere a solvabilității a fost aprobată de manualul Oficiului Federal pentru Faliment în 1994. Conform acestui document, formula arăta astfel:

K1 + 3 / P (K1-K2) / 2.

În formula dată:

K1- aceasta este valoarea reală a KTL (raportul lichidității curente) la sfârșitul perioadei;

K2 este valoarea reală a KTL la începutul perioadei;

2 - valoarea normativă a KTL;

3 – numărul de luni pentru care se calculează coeficientul;

P– perioada in luni conform raportului.

Se poate observa că rata pierderilor de solvabilitate este strâns legată de lichiditatea curentă a persoanei juridice. Acest spectacol indică capacitatea întreprinderii de a transforma activele în bani cât mai repede posibil și de a-și îndeplini obligațiile în detrimentul încasărilor. Lichiditatea curentă este calculată ca raportul dintre activele curente și pasivele pe termen scurt. Nu poate fi mai mic de 2 (adică activele sunt de două ori mai mari decât pasivele).

Activele circulante pot include stocuri, numerar și conturi curente, conturi de creanță, investiții pe termen scurt (în termen de 3 luni). Datoriile sunt înțelese ca conturi de plătit, împrumuturi și credite, datorii către acționari și fondatori.

Când se calculează scorul?

Acest coeficient de pierdere a solvabilității este unul dintre cei cheie în analiza financiară de management a întreprinderii. Vă permite să preveniți pierderea solvabilității și să luați măsuri în timp util pentru a preveni apariția unui astfel de scenariu negativ. În cazul neachitării obligațiilor, compania riscă să-și piardă competitivitatea, încrederea partenerilor și suportă costuri suplimentare pentru plata penalităților și a amenzilor.

Rezultatele analizei permit companiei să își planifice activitățile financiare, să distribuie elementele de cost în funcție de prioritatea lor în viitorul apropiat.

Pe lângă analiza managementului pentru nevoile interne ale companiei, raportul poate fi calculat de către managerul financiar desemnat pentru a identifica semnele de faliment fictiv (când societatea are efectiv fonduri pentru achitarea obligațiilor față de creditori, totuși își declară insolvența). De obicei, rata pierderilor de solvabilitate se calculează în dinamică, iar dacă în ultima perioadă s-a observat o deteriorare bruscă a acestuia, atunci managerul începe să analizeze condițiile din contractele care au fost încheiate la momentul dat.

Valoarea pierderii de solvabilitate determină

Rezultatele obţinute ale ratei de pierdere a solvabilităţii sunt interpretate astfel:

dacă valoarea primită este mai mare decât unu- aceasta indică o poziție financiară stabilă și riscuri minime de a vă pierde solvabilitatea în viitorul apropiat;
dacă mai puțin de unul– o amenințare reală de a pierde balanța normală de plăți atârnă asupra companiei, aceasta este o valoare critică.

Fiabilitatea rezultatelor obținute este afectată de faptul că în calcule sunt implicate doar două perioade de timp: la începutul și la sfârșitul perioadei. Rezultate mai precise pot fi obținute luând în considerare intervale de timp suplimentare (cel puțin 4).

Restabilirea gradului de solvabilitate

Dacă rezultatele ratei de solvabilitate s-au dovedit a fi nesatisfăcătoare, atunci conducerea companiei trebuie să ia măsuri pentru a restabili balanța de plăți. Inițial, trebuie să determinați motivele care au dus la insolvență. Ar putea fi:

neîndeplinirea planului de producție;
creșterea costului de producție;
neîndeplinirea planului de profit;
lipsa surselor de finanțare;
creșterea taxelor fiscale;
utilizarea insuficientă a capitalului de lucru;
creșterea conturilor de încasat etc.

În funcție de motivele primare care au dus la apariția dificultăților financiare la întreprindere, se elaborează un set de măsuri pentru normalizarea situației.

Există mai multe modalități de a restabili capacitatea companiei de a-și îndeplini obligațiile curente. Printre ei:

vânzarea unei părți a proprietății la valoarea de piață;
închiderea sucursalelor și reprezentanțelor cu profit redus;
masuri de colectare a creantelor;
suspendarea proiectelor de investiții pe termen lung;
reducerea cheltuielilor de ospitalitate;
optimizarea efectivului;
cesiune de drepturi la creanțe asupra creanțelor;
emisiunea de actiuni suplimentare;
reprofilarea/închiderea producției;
modernizarea productiei in vederea reducerii costurilor etc.

În unele cazuri, pierderea balanței de plăți este doar o dificultate temporară, iar răspunsul prompt al managementului poate elimina găurile financiare. Pentru a evalua perspectivele de normalizare a poziției companiei, se calculează de obicei un coeficient adecvat. Acesta reflectă capacitatea companiei de a recâștiga pozițiile pierdute în termen de șase luni.

Daca, in urma analizei rezultatelor analizei, societatea a ajuns la concluzia ca este imposibila restabilirea echilibrului cu fondurile de care dispune, aceasta poate declara faliment. Creditorii vor analiza, de asemenea, capacitatea întreprinderii de a restabili situația economică. Dacă vor decide că există o astfel de posibilitate, atunci vor fi introduse etapele de recuperare sau management extern.

2.1. Principalul indicator care caracterizează prezența unei oportunități reale pentru o întreprindere de a-și restabili (sau pierde) solvabilitatea într-o anumită perioadă este coeficientul de restabilire (pierdere) solvabilității.

În cazul în care cel puțin unul dintre coeficienții enumerați la secțiunea I este mai mic decât cei indicați la paragraful 1.2, coeficientul de recuperare a solvabilității se calculează pentru perioada stabilită egală cu 6 luni.

În cazul în care rata de lichiditate curentă este mai mare sau egală cu 2, iar rata capitalurilor proprii este mai mare sau egală cu 0,1, rata pierderilor de solvabilitate se calculează pentru o perioadă stabilită egală cu 3 luni.

2.2. Rata de recuperare a solvabilității este determinată prin formula (3.a) ca raport dintre rata lichidității curente estimată și valoarea sa stabilită. Rata lichidității curente estimată se determină ca suma dintre valoarea reală a ratei curente de lichiditate la sfârșitul perioadei de raportare și modificarea valorii acestui raport între sfârșitul și începutul perioadei de raportare în ceea ce privește solvabilitatea perioada de recuperare, stabilită egală cu 6 luni.

K1f + 6 / T (K1f - K1n) K3 = ────────────────────── , (3.a) 2 perioadă de raportare; lichiditate, K1norm = 2; 6 - perioada de restabilire a solvabilității în luni;

Rata de recuperare a solvabilității, care ia o valoare mai mare de 1, calculată pentru o perioadă de 6 luni, indică faptul că întreprinderea are o oportunitate reală de a-și restabili solvabilitatea.

Rata de recuperare a solvabilității, care ia o valoare mai mică de 1, calculată pentru o perioadă de 6 luni, indică faptul că societatea nu are nicio oportunitate reală de a restabili solvabilitatea în viitorul apropiat.

2.3. Coeficientul de pierdere a solvabilității se determină prin formula (3.b) ca raport dintre coeficientul estimat al lichidității curente și valoarea sa stabilită. Rata lichidității curente estimată se determină ca suma dintre valoarea reală a ratei lichidității curente la sfârșitul perioadei de raportare și modificarea valorii acestui raport între sfârșitul și începutul perioadei de raportare, recalculată pentru perioada de raportare de insolvență, stabilită egală cu 3 luni.

K1f + 3 / T (K1f - K1n) K3 = ──────────────────── , (3.b) K1norm unde: K1f - valoarea reală (la sfârșitul perioadei de raportare) rata lichidității curente (K1); К1н - valoarea ratei curente de lichiditate la început perioadă de raportare; K1norm - valoare normativă a coeficientului curentului lichiditate; K1norma = 2; 3 - perioada de pierdere a solvabilității întreprinderii în luni; T - perioada de raportare în luni.

Indicatori de lichiditate și solvabilitate

Acești indicatori sunt adesea de interes pentru angajații departamentelor de credit ale băncilor. Acești indicatori sunt necesari de către bănci pentru a fi siguri că compania are active (numerar și valori mobiliare) care pot fi executate rapid silit. Alți indicatori ai acestui grup spun ale cui fonduri folosește mai mult debitorul potențial - propriile sale sau împrumutate.

Acoperirea totală sau rata de lichiditate curentă

Acest indicator vă permite să evaluați modul în care compania face față obligațiilor curente, adică plăților sale de zi cu zi. Se calculeaza astfel:

OA: KO unde

OA - valoarea activelor curente ale întreprinderii (linia 290 din Sold);

KO - suma datoriilor pe termen scurt ale companiei (adică care trebuie plătite în cursul anului) (linia 690 din Sold - rând 640 - rând 650).

(Randurile 640 și 650 - venituri amânate și rezerve pentru cheltuieli viitoare - nu au nicio legătură cu datoria pe termen scurt.)

Experții consideră că acest indicator ar trebui să fie mai mare decât unul. Dacă coeficientul s-a dovedit a fi mai mic de unu, atunci aceasta înseamnă că compania nu poate face față obligațiilor actuale.

Un exemplu din soldul de mai sus:

La începutul anului - 30.410: 11.195 = 2,7

La sfârșitul anului - 32.120: 13.460 = 2,39.

Indicatorul de la sfârșitul anului a scăzut ușor față de indicatorul de la începutul anului. Trebuie să-ți dai seama de ce.

Rata de lichiditate intermediară (pe termen).

Rata lichidității intermediare este determinată de următoarea formulă:

(KFV + DS + KDZ): KO, unde

KDZ - creanțele pe termen scurt ale întreprinderii, adică cu scadență în termen de 12 luni de la data raportării (linia 240 din Sold);

Valoarea acestui indicator ar trebui să fie mai mare de 0,5.

Stocurile, TVA-ul și creanțele pe termen lung sunt eliminate din activele implicate în calcul, deoarece este aproape imposibil să vindeți astfel de active pentru a primi rapid bani.

În exemplul nostru:

La începutul anului - (620 + 550 + 8340): 11.195 = 0,85.

La sfârșitul anului - (9300 + 590 + 700): 13.460 = 0,79.

Indicatorii sunt foarte buni, dar până la sfârșitul anului au scăzut. Prin urmare, este mai bine să calculați indicatorii pentru câțiva ani.

Rata de lichiditate absolută

Ea presupune principiul plății instant, adică câți bani le poate oferi o companie creditorilor în momentul de față.

Rata de lichiditate absolută se calculează prin formula:

(KFV + DS) : KO, unde

KFV - investitii financiare pe termen scurt (linia 250 din Balanta);

DS - numerar (linia 260 din Sold);

KO - valoarea datoriilor pe termen scurt (linia 690 din Sold - linia 640 - linia 650).

Valoarea sa optimă variază de la 0,15 și mai sus.

Calculul include bani și valori mobiliare. Se crede că titlurile de valoare pot fi vândute instantaneu, adică sunt aceiași bani.

La începutul anului - (620 + 550): 11.195 = 0,1.

La sfârșitul anului - (590 + 700): 13.460 = 0,09.

Acesta nu este un rezultat foarte bun. Toate cifrele bune anterioare s-au bazat pe faptul că firma are mulți debitori. Pentru a recunoaște fără echivoc lichiditatea și solvabilitatea ireproșabile a companiei, este necesară studierea suplimentară a componenței debitorilor companiei pentru a afla posibilitatea obținerii rapide a datoriilor.

Rata capitalului propriu

Pentru a calcula acest indicator cel mai important, se utilizează formula:

(SK - VNO): OA, unde

SC - capitaluri proprii (linia 490 din Balanta);

VNO - active imobilizate (linia 190 din Bilant);

ОА - active circulante (linia 290 din Sold).

Acest indicator nu trebuie să fie mai mic de 0,1 (dacă este mai mic, compania poate fi considerată falimentară).

La începutul anului - (29.705 - 13.490): 30.410 = 0,53.

La sfârşitul anului - (30.655 - 14.995): 32.120 = 0,49.

Aceștia sunt indicatori buni.

Dacă indicatorii ratei curente de lichiditate și ai cotei capitalurilor proprii sunt sub norma, aceasta înseamnă că firma este în pragul falimentului. În cele din urmă, pentru a verifica această posibilitate permite rata de recuperare a solvabilității. Dacă acest indicator este mai mare de unu, atunci compania are o oportunitate reală de a-și restabili solvabilitatea.